تحلیل ارز دیجیتالتحلیل تکنیکال ارز دیجیتال

تحلیل بیت کوین، مشاهده نمودار و آخرین تحلیل های تکنیکال BTC

بیت ‌کوین (BTC) به‌عنوان اولین ارز دیجیتال رسمی جهان شناخته می‌شود. تاریخچه عملکرد این رمزارز نشان داده که مستعد نوسانات شدیدی است و از این رو، علاقه‌مندان به خرید و فروش بیت کوین بهتر است به‌روزترین تحلیل‌ها و داده‌های قیمتی BTC را در اختیار داشته باشند. در این صفحه، تیم ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس به‌صورت روزانه تحلیل بیت کوین همراه با بررسی داده‌های کلان اقتصادی، تغییرات آنچین و فاندامنتال بیت کوین را به‌منظور آگاهی بیشتر شما کاربران عزیز منتشر می‌کند. همچنین می‌توانید جهت مشاهده نمودار لحظه‌ای این رمزارز، به صفحه خرید بیت کوین مراجعه کنید.

فهرست مطالب تحلیل بیت کوین

نمودار تحلیل تکنیکال بیت کوین

تحلیل تکنیکال بیت کوین زمانی معتبر خواهد بود که بازار اثرات اخبار و عوامل فاندامنتال موجود را دریافت کرده باشد و نشان دهد که سطح فعلی قیمت ارز دیجیتال بیت کوین، طبق فاکتورهای موجود تعیین شده است. معامله‌گران ارزهای دیجیتال عموماً با استفاده از تحلیل تکنیکال و روانشناسی بازار، سناریوهای مختلفی را برای بیت کوین تعریف می‌کنند و معتقدند که تاریخ در نمودار قیمت ارزهای دیجیتال تکرار می‌شود. تحلیل بیت کوین به سرمایه‌گذاران کمک کرده تا الگوها و روندهای بازار را شناخته و آینده قیمت را پیش‌بینی کنند و طبق آن، موقعیت معاملاتی و سرمایه‌گذاری مناسبی را پیدا کنند.

نمودار تحلیل تکنیکال بیت کوین


تحلیل بیت کوین امروز ۲۴ بهمن؛ قیمت همچنان در تلاش برای رشد

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، بیت کوین و سایر رمزارزها علی‌رغم اعلام تعرفه‌های جدید توسط آمریکا، هفته معاملاتی را با رشدی جزئی آغاز کردند که به‌دلیل خریدهای سازمانی و کمپانی‌ها بود. این جنگ تجاری به‌وجود آمده همچنان بر قیمت‌ها فشار وارد کرده، اما از طرفی شاخص‌های آنچین بیت کوین فعالیت مثبتی از سوی خریداران را نشان می‌دهند. همان‌طور که انتظار می‌رفت، سخنرانی دیروز جروم پاول یک کاهش دیگر را برای پادشاه کوین‌ها به ارمغان آورد.

بر اساس آمار وب‌سایت کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، هنگام نگارش این متن قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۹۵,۸۹۵ دلار رسیده و در ایران، با ۸,۶۱۹,۴۶۴,۵۰۲ تومان معامله می‌شود. رمزارز برتر طی ۲۴ ساعت گذشته، بیش از ۲.۵۳ درصد کاهش قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۱۱ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۱.۹۱ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۶۱.۳۸ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۴.۵۶ درصد
مهم‌ترین مقاومت۱۰۰,۰۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۹۰,۰۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

بر اساس یکی از گزارش‌های اخیر پلتفرم بیت‌فینکس (Bitfinex)، روند قیمت بیت کوین نشان می‌دهد که رمزارز BTC بیشتر در قالب یک دارایی پرریسک و معامله‌ای و نه یک منبع ذخیره ارزش توسط فعالان این بازار مورد استفاده قرار می‌گیرد.

بیت کوین همچنان همبستگی قدرتمند خود را با شاخص اس‌اندپی ۵۰۰ (S&P 500) حفظ کرده و این در حالی است که رابطه آن با عملکرد طلا تضعیف شده است. رمزارز برتر در سال میلادی جدید، تنها ۳.۵ درصد رشد داشته اما طلا طی یک رشد ۹ درصدی، به سقف تاریخی جدید دست یافته است.

بین سال‌های ۲۰۱۸ و ۲۰۱۹ که شاهد یک جنگ تجاری مشابه با نمونه فعلی در سال ۲۰۲۵ بودیم، شاخص اس‌اند‌پی ۵۰۰ تا ۲.۵ درصد کاهش پیدا کرد. اکنون در صورتی که بازار جهانی سهام واکنشی مشابه به جنگ تجاری فعلی و اعمال تعرفه‌های جدید از سوی آمریکا و سایر کشورها داشته باشد، ممکن است کاهش قیمت شدیدی را در بازار رمزارزها نیز مشاهده کنیم.

به‌علاوه این واگرایی و فاصله‌گرفتن بیت کوین از طلا، از سوی فعالیت سرمایه‌گذاری سازمانی نشئت گرفته که به‌دلیل نگرانی‌ها در مورد قانون‌گذاری برای این دارایی و نوسانات ذاتی آن است. اما ممکن است این شرایط در حال تغییر باشد؛ اکنون بیش از ۱۹۶ میلیارد دلار بیت کوین در ETF های این رمزارز، شرکت‌های عمومی و خصوصی و ذخایر دولت‌ها قرار دارد.

مقایسه بیت کوین و طلا در نمودار تحلیل امروز 24 بهمن
مقایسه عملکرد بیت کوین در برابر طلا طی ماه‌های اخیر – FXStreet

با توجه به افزایش عرضه پول کشورها و ریسک‌های مرتبط با کاهش قدرت ارزهای فیات، جذابیت خرید و سرمایه‌گذاری در بیت کوین روزبه‌روز در حال افزایش است. اما در صورتی که شرایط اقتصادی در سطح کلان بدتر شود، این نوسانات اخیر قیمت ممکن است به کاهش بیشتر بیت کوین منجر شوند.

با همه این‌ها، بیت‌فینکس می‌گوید حتی در صورت تداوم رشد طلا و تغییر ذهنیت سازمان‌ها در برابر بیت کوین، چشم‌انداز بلندمدت این دارایی همچنان مثبت باقی خواهد ماند. بیت کوین از نوامبر ۲۰۲۴ (آبان ماه) تاکنون، در محدوده بین ۹۱,۰۰۰ دلار تا ۱۰۷,۰۰۰ دلار مشغول رنج‌زنی بوده و مادامی که در این ناحیه باقی بماند، نمی‌توان گفت که روند قیمت تغییری اساسی داشته است.

صرف‌نظر از این مباحث، ذهنیت سرمایه‌گذاران در برابر مسیر آینده نرخ بهره فدرال رزرو، ظاهراً یکی از اصلی‌ترین عوامل محرک قیمت بیت کوین باقی مانده است. «جروم پاول» (Jerome Powell)، رئیس فدرال رزرو، روز گذشته طی سخنرانی در جلسه شهادت خود تکرار کرد که پیرامون کاهش نرخ بهره باید احتیاط بیشتری به‌خرج دهند.

وی افزود در صورتی که شاخص‌های اقتصادی نشان از بالابودن تورم داشته باشند و بازار کار آمریکا به‌سمت شرایط مطلوب حرکت نکند، نمی‌توان سیاست‌های انقباضی فعلی را تغییر داد. در پی این اظهارات پاول، قیمت بیت کوین تا ۹۴,۹۰۳ دلار کاهش پیدا کرد.

ذهنیت سرمایه‌گذاران در برابر چشم‌انداز سیاست‌ها و نرخ بهره فدرال رزرو، در جریان ورود و خروج سرمایه در ETF های اسپات بیت کوین کاملاً مشهود است. بر اساس داده‌های پلتفرم فارساید اینوسترز (Farside Investors)، بازار ETF های اسپات در روز دوشنبه ۱۸۶.۳ میلیون دلار خروجی خالص را ثبت کرده‌اند. این جریان خروجی در روز گذشته نیز ادامه داشت و ۸۰.۵ میلیون دلار دیگر از این بازار بیت کوین خارج شد.

در جایی دیگر، داده‌های آنچین می‌گویند دوره‌ای از توزیع مجدد کوین‌‌های BTC بین سرمایه‌گذاران بزرگ بازار در حال اجرا است؛ این‌طور که پیدا است، نهنگ‌ها که حداقل ۱ درصد از عرضه بیت کوین را در اختیار دارند، مشغول فروش دارایی‌ به میگوها (Shrimps) با کمتر از ۱ واحد BTC و کوسه‌ها (Sharks) با ۱۰۰ تا ۱,۰۰۰ واحد BTC دیده می‌شوند.

از میان این گروه‌ها و بر اساس گزارش گلسنود (Glassnod)، کوسه‌ها اکنون سلطه ۲۰ درصدی داشته که یعنی بیشترین میزان انباشت را در برابر سایر سرمایه‌گذاران دارند. این یعنی که اطمینان این گروه از سرمایه‌گذاری در بیت کوین رو به افزایش است و کاهش قیمت به زیر ۱۰۰,۰۰۰ دلار را یک موقعیت مناسب برای خرید در کف می‌بینند.

شاخص NUPL بیت کوین تحلیل امروز 24 بهمن
واکنش قیمت در برابر تغییرات شاخص NUPL بیت کوین – AMBCrypto

در این‌جا، شاخص سود و زیان تحقق‌نیافته یا همان NUPL بیت کوین، این وضعیت را تایید می‌کند. بر اساس عملکرد این شاخص، بازار هم‌اکنون در دوره «باور» قرار دارد که یعنی سرمایه‌گذاران مشغول انباشت بیت کوین بوده و پیش‌بینی می‌کنند که قیمت رشد می‌کند.

رقم فعلی شاخص NUPL بیت کوین به ۰.۵۵۶ واحد رسیده که بازتاب‌کننده خرید سرمایه‌گذاران است. از طرفی، شاخص موقعیت ماینر (Miner Position Index) بیت کوین به ۰.۸- واحد رسیده که یک فشار فروش نسبتاً پایین را از سمت این دسته از فعالان بازار نشان می‌دهد. علت چنین عملکردی هم، می‌تواند فروش بیت کوین با هدف پوشش هزینه‌های عملیاتی باشد.

با اتمام این فروش‌ها، انتظار می‌رود ماینرها نیز مجدداً برای خرید اقدام کنند. در همین راستا، معامله‌گران در بازارهای اسپات بیت کوین و صرافی‌ها نیز مشغول خرید در سطوح قابل‌توجهی دیده می‌شوند.

شاخص جریان ورود و خروج بیت کوین در صرافی تحلیل امروز 24 بهمن
وضعیت شاخص جریان ورود و خروج بیت کوین در صرافی‌ها – AMBCrypto

تنها طی ۲۴ ساعت گذشته، شاخص جریان ورود و خروج بیت کوین در صرافی (Bitcoin Exchange Netflow) نشان می‌دهد که ۱,۱۰۰ واحد BTC در صرافی‌ها خریداری شده که نسبت به ۲۶۲ واحد در روز گذشته، رقم بزرگی محسوب می‌شود.

اکنون در صورتی که این خریدها ادامه داشته باشند، می‌توان گفت که گروه‌های مختلف فعالان بازار بیت کوین، دیدگاهی مثبت و صعودی در برابر عملکرد آینده قیمت پیدا کرده‌اند.

در نهایت توصیه می‌شود توجه سرمایه‌گذاران و معامله‌گران در این روزها، به عواملی نظیر تحولات پیرامون تعرفه‌های تجاری میان کشورها، اخبار مرتبط با لایحه ذخیر استراتژیک بیت کوین، تقویم اقتصادی آمریکا و دومین جلسه شهادت جروم پاول و در آخر، به جریان سرمایه در ETF های اسپات باشد.

اعمال تعرفه‌های جدید، افزایش تورم آمریکا و سیگنال تشدید سیاست‌های انقباضی فدرال رزرو، بدون شک قیمت بیت کوین را دچار کاهش خواهند کرد.

از طرفی، فروکش‌کردن تنش‌های تجاری به‌ویژه میان آمریکا و چین، بهبود تورم بر اساس عملکرد شاخص‌های اقتصادی و افزایش احتمال کاهش نرخ بهره، می‌توانند زمینه رشد بیت کوین به‌سمت سقف تاریخی را فراهم کنند.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

بیت کوین در نمودار ۱ روزه، پس از عدم عبور از ۱۰۰,۰۰۰ دلار و از دست‌دادن حمایت ناحیه ۹۷,۰۰۰ دلاری در پی جلسه شهادت جروم پاول، اکنون در نزدیکی ۹۶,۰۰۰ دلار و یکی دیگر از حمایت‌های مهم خود معامله می‌شود. شاخص قدرت نسبی (RSI) به سطح ۴۷ واحدی رسیده و تقاطع نزولی در خطوط اندیکاتور مکدی (MACD) نیز، سیگنالی مبنی بر احتمال اصلاح بیشتر ارسال می‌کنند.

نمودار 1 روزه بیت کوین تحلیل امروز 24 بهمن
تحلیل بیت کوین در تایم فریم روزانه – FXStreet

با توجه به شرایط فعلی، در صورتی که بیت کوین به کاهش‌های خود ادامه دهد و حمایت ۹۵,۰۰۰ دلاری را به‌طور کامل از دست دهد، احتمالاً در ادامه به‌سمت مرز ۹۰,۰۰۰ دلاری شروع به حرکت کند. شکست نزولی و بستن کندل پایین‌تر از این حمایت، ممکن است منجر به تشدید فشار فروش در بازارها شود و در ابتدا، قیمت تا ناحیه بین ۸۷,۰۰۰ دلار تا ۸۵,۰۰۰ دلار به حرکت نزولی ادامه دهد.

از طرفی دیگر، انتشار اخبار مثبت و تداوم فعالیت خریداران، قیمت را به سمت 98,۰۰۰ دلار و ناحیه ۱۰۰,۰۰۰ دلاری هدایت خواهد کرد. در صورت بستن کندل روزانه بالاتر از این ناحیه و تبدیل ۱۰۰,۰۰۰ دلار به یک سطح حمایتی، بیت کوین می‌تواند این بهبود قیمت را تا سقف ۱۰۶,۰۱۲ دلار 31 ژانویه (۱۲ بهمن) ادامه دهد.

اما در بازه کوتاه‌مدت و نمودار ۱ ساعته بیت کوین، قیمت خط روند صعودی و حمایت ۹۶,۶۷۰ دلاری را شکسته و مشغول تست ناحیه ۹۵,۰۰۰ دلاری است. اکنون قیمت در این تایم‌فریم، در یک محدوده معاملاتی با کف ۹۴,۸۹۹ دلار و سقف ۹۸,۴۴۲ دلاری معامله می‌شود و فعلاً پایین‌تر از میانگین متحرک ساده ۱۰۰ ساعته (100H SMA) قرار دارد.

نمودار 1 ساعته بیت کوین تحلیل امروز 24 بهمن
تحلیل بیت کوین در تایم فریم ۱ ساعته – Newsbtc

در سناریوی صعودی، نزدیک‌ترین سطح مقاومتی ۹۶,۶۵۰ دلار محاسبه شده و اولین مقاومت مهم قیمت، سطح ۹۷,۰۰۰ دلاری است. در صورت عبور بیت کوین از این سطوح، می‌تواند به حرکت خود تا سطح ۷۶.۴ درصدی فیبوناچی بازگشتی در ۹۷,۶۰۰ دلار ادامه دهد. تداوم شرایط صعودی، بیت کوین را به‌سمت مقاومت ۹۸,۵۰۰ دلاری و در نهایت ۱۰۰,۰۰۰ دلار هدایت خواهد کرد.

اما چنانچه قیمت نتواند از مقاومت ناحیه ۹۷,۰۰۰ دلاری عبور کند، ممکن است دوباره طی حرکتی نزولی تا حمایت ۹۵,۵۰۰ دلار کاهش داشته باشد. اولین سطح حمایتی مهم بیت کوین هم، ۹۵,۰۰۰ دلار برآورد شده است. کاهش قیمت به زیر این سطح حمایتی، بیت کوین را به‌ترتیب تا سطوح ۹۳,۵۰۰ دلار، 92,۰۰۰ دلار و در نهایت ۹۱,۰۰۰ دلار پایین خواهد آورد.


تحلیل بیت کوین امروز ۲۳ بهمن؛ این رنج‌زنی تا کی ادامه دارد؟

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، بیت کوین همچنان در یک محدوده فشرده مشغول رنج‌زنی دیده می‌شود. هولدرهای قدیمی بازار و انباشت‌کنندگان، دارایی‌های خود را حفظ کرده و پتانسیل خوبی برای رشد قیمت فراهم کرده‌اند. به‌علاوه، پیشرفت‌هایی در زمینه لایحه ذخیره استراتژیک بیت کوین در آمریکا رقم خورده و اکنون انتظار می‌رود جلسه شهادت جروم پاول و داده‌های تورمی، مسیر بعدی قیمت را مشخص کنند.

بر اساس آمار وب‌سایت کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، هنگام نگارش این متن قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۹۸,۴۴۸ دلار رسیده و در ایران، با ۹,۰۹۴,۵۲۲,۱۳۱ تومان معامله می‌شود. رمزارز برتر طی ۲۴ ساعت گذشته، بیش از ۱ درصد رشد قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۱۹ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۱.۹۵ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۶۱.۱۱ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۴.۴۴ درصد
مهم‌ترین مقاومت۱۰۷,۰۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۹۰,۰۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

بیت کوین طی یک هفته گذشته، در یک محدوده ۴,۵۰۰ دلاری مشغول تثبیت قیمت و رنج‌زنی بوده و تا به امروز، ناحیه ۹۸,۰۰۰ دلاری را به‌عنوان مقاومتی جدی پیش روی خود می‌بیند.

از دلایل اصلی این روند خنثی قیمت، تعرفه‌های جدید جهانی ترامپ بر واردات آلومینیوم و فولاد بوده که سرمایه‌گذاران را سردرگم کرده و باعث شده فشار خرید و فروش در سطوح ۹۴,۷۰۰ دلار و ۹۹,۲۰۰ دلار، به یک مقدار باشد و به حالت تعادل برسد.

پیرامون این شرایط باید گفت که تعرفه‌های وارداتی جدید از سوی آمریکا بر سایر کشورها، جنگ تجاری به‌وجود آمده را تشدید کرده که در نهایت منجر به تضعیف اطمینان سرمایه‌گذاران در بازارهای مالی به‌ویژه ارزهای دیجیتال می‌شود.

این تعرفه‌ها ترس فعالان بازار را از افزایش مجدد تورم جهانی بالا برده و در آمریکا، ممکن است به حفظ نرخ‌ بهره فدرال رزرو در سطوح بالا منجر شود. نرخ بهره بالا، معمولاً از جذابیت سرمایه‌گذاری در دارایی‌های پرریسک مثل رمزارزها کاسته و سرمایه‌گذاران را به‌سمت دارایی‌های امن‌تر نظیر اوراق بهادار سوق می‌دهد.

طی هفته‌های اخیر مشاهده کردیم که اعمال تعرفه‌های مشابه از سوی آمریکا و چین، باعث شد فروش دسته‌جمعی بزرگی در بازار ارزهای دیجیتال صورت گیرد و معاملات فیوچرز هم، با لیکوییدی ۲ میلیارد دلاری مواجه شوند.

نقشه نقدینگی بیت کوین تحلیل امروز 23 بهمن
نقشه نقدینگی بیت کوین و سطوح مهم خریدوفروش – CoinTelegraph

اکنون با توجه به این شرایط، نقشه نقدینگی بیت کوین نشان می‌دهد که سفارش‌های Ask (پایین‌ترین قیمت سفارش فروش) زیادی در نزدیکی میانگین متحرک ساده ۵۰ روزه (50D SMA) یعنی ناحیه ۹۸,۰۰۰ دلاری و به همین ترتیب، مجموعه بزرگی از سفارش‌های Bid (بالاترین قیمت سفارش خرید) در میانگین متحرک ساده ۱۰۰ روزه (100D SMA) و ناحیه ۹۵,۰۰۰ دلاری ثبت شده‌اند.

در همین راستا، گزارشی از پلتفرم کریپتوکوانت (CryptoQuant) می‌گوید که شاخص تقاضای هولدرهای بلندمدت (Permanent Holder Demand) بیت کوین، انباشت سنگین این دسته از سرمایه‌گذاران بازار را طی ماه‌های اخیر نشان می‌دهد.

این عملکرد هولدرهای بلندمدت، از زمان شروع رشد قیمت از ناحیه ۶۷,۵۰۰ دلاری در نوامبر ۲۰۲۴ (آبان ماه) تا تشکیل آخرین سقف تاریخی در ابتدای سال ۲۰۲۵ ادامه داشته است. آدرس‌های انباشت (Accumulator Addresses) بیت کوین که متعلق به سرمایه‌گذارانی است که به‌ندرت اقدام به فروش می‌کنند، طی ماه‌های گذشته موجودی خود را در سطح قابل‌توجهی افزایش داده‌اند.

تعداد آدرس های انباشت بیت کوین تحلیل امروز 23 بهمن
عملکرد شاخص آدرس‌های انباشت همراه با نقاط خرید بیت کوین – CoinTelegraph

تاریخچه بازار نشان می‌دهد هر زمان که این شاخص شاهد رشد بوده، قیمت به همان نسبت دچار کاهش شده که یعنی این دسته از هولدرها، پس از چندماه انباشت و با افزایش تقاضای خریداران، به فروشنده تبدیل شده‌اند. این وضعیت در سایکل‌های گاوی بازار بیت کوین بارها اتفاق افتاده و پس از چندماه خرید بی‌وقفه و سنگین بیت کوین، دارایی‌های مربوطه به فروش رسیده‌اند.

اما نکته قابل‌توجه در روند فعلی بازار، این‌جا است که شاخص تقاضای آدرس‌های انباشت‌کننده در هردو میانگین روزانه و ماهانه، به سطوح قبل از انتصاب ترامپ به‌عنوان رئیس‌جمهور آمریکا بازگشت نداشته و حتی کاهش‌های اخیر قیمت تاثیری روی آن نگذاشته است.

این جریان تقاضا حتی با اصلاح قیمت طی روزهای ابتدایی ماه میلادی جاری، شاهد بهبود بوده که بازتاب‌کننده حفظ دارایی‌ها و عدم فروش توسط این دسته از هولدرها است.

کریپتوکوانت در یکی دیگر از گزارش‌های خود، انتقال ۱۴,۰۰۰ واحد بیت کوین را مورد بررسی قرار داد که طی ۷ تا ۱۰ سال گذشته غیرفعال باقی مانده بودند. این در حالی است که این بیت کوین‌ها به صرافی انتقال داده نشده‌اند که یعنی هنوز نمی‌توان گفت این تحولات، با هدف فروش صورت گرفته‌اند.

خروجی بیت کوین از صرافی تحلیل امروز 23 بهمن
جریان ورود و خروج بیت کوین در صرافی‌ها از سال ۲۰۲۲ تاکنون – FXStreet

در هر صورت معامله‌گران باید مراقبت این تغییرات باشند، چرا که میانگین قیمت خرید این کوین‌های قدیمی بسیار پایین بوده و ممکن است هولدرهای مربوطه را برای فروش ترغیب کند.

گزارش هفتگی کریپتوکوانت هم نشان داد که در هفته گذشته، بزرگ‌ترین جریان خروج بیت کوین از صرافی‌ها از سال ۲۰۲۲ تاکنون صورت گرفته است. بر اساس نمودار زیر، شاخص جریان ورود و خروج بیت کوین در صرافی‌ها (Bitcoin Exchange Netflow) به سطوحی رسیده که از زمان فروپاشی صرافی FTX تا به امروز بی‌سابقه بوده است.

موجودی بیت کوین در صرافی‌ها، کاهش ۳ درصدی به اندازه ۴۷,۰۰۰ واحد BTC داشته و دومین خروجی بزرگ از جولای سال گذشته (تیر ۱۴۰۳) محسوب می‌شود. علی‌رغم جو منفی حاکم بر بازار و اصلاح اخیر قیمت، ظاهراً سازمان‌ها و صندوق‌های سرمایه‌گذاری نیز به انباشت بیت کوین مشغول هستند.

Bitcoin Spent Output Age Bands
حرکت کوین‌های ۷ تا ۱۰ ساله بیت کوین در برابر عملکرد قیمت – FXStreet

در پی راه‌اندازی اپلیکیشن هوش مصنوعی چینی دیپ‌سیک (DeepSeek) در ۲ هفته پیش و نوسانات بازار به‌دلیل تعرفه‌های جدید آمریکا و چین علیه یکدیگر، اکنون ترامپ اعلام کرده که تمامی واردات آلومینیوم و فولاد از سایر کشورها، شامل ۲۵ درصد مالیات می‌شوند.

این خبر درست قبل از جلسه شهادت «جروم پاول» (Jerome Powell)، رئیس فدرال رزرو، و انتشار داده‌های تورمی آمریکا نظیر شاخص بهای مصرف‌کننده (CPI) اعلام شد. این تعرفه‌های جدید تاثیر زیادی بر قیمت بیت کوین نگذاشت و احتمالاً توجه فعلی سرمایه‌گذاران، به اظهارات جروم پاول و شاخص‌های اقتصادی آمریکا معطوف شده است.

چنانچه پاول در سخنرانی خود به چشم‌انداز نرخ بهره اشاره داشته باشد، می‌تواند ذهنیت سرمایه‌گذاران و در نتیجه قیمت بیت کوین را دست‌خوش تغییرات کند.

از طرفی، شاخص‌های اقتصادی آمریکا که در روزهای آتی منتشر خواهند شد، می‌توانند بازارهای مالی به‌ویژه بیت کوین را با نوسانات شدیدی مواجه کنند. هرگونه سیگنالی مبنی بر کاهش تورم و نرخ بهره فدرال رزرو، برای بیت کوین مثبت واقع خواهد شد.

در جایی دیگر، در صورتی که ترامپ طی هفته‌ها یا ماه‌های آتی لایحه ذخیره استراتژیک بیت کوین را تصویب کند، نگرانی فعلی در مورد شرایط اقتصادی آمریکا را از بین برده و سرمایه‌گذاران دیدگاهی متفاوت و امن‌تر در برابر بیت کوین به‌عنوان یک دارایی شناخته‌شده جهانی پیدا خواهند کرد.

یکی از جدیدترین ایالت‌هایی که این لایحه را معرفی کرده، کارولینای شمالی بوده که در صورت تصویب، ۱۰ درصد از دارایی‌های دولتی خود را به خرید بیت کوین در ETF های اسپات اختصاص خواهد داد. اکنون ۱۷ ایالت آمریکا طرح ذخیره استراتژیک بیت کوین را ارائه کرده‌اند و منتظر دریافت تاییدیه از سوی مقامات مربوطه هستند.

تصویب چنین لایحه‌ای، سطح تقاضا برای بیت کوین در آمریکا و سایر کشورها را به‌شدت بالا برده و قیمت را به سطوح جدیدی هدایت خواهد کرد.

در نهایت توصیه می‌شود توجه فعالان بازار در روزهای جاری، به مواردی از قبیل تعرفه‌های آمریکا بر سایر کشورها، اخبار مرتبط به لایحه ذخیره بیت کوین، داده‌های تورمی و سخنرانی جروم پاول و جریان سرمایه در ETF های اسپات باشد.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

«تایتان آو کریپتو» (Titan of Crypto)، تحلیل‌گر شناخته‌شده رمزارزها، روز گذشته به تحلیل بیت کوین در نمودار هفتگی پرداخت. وی معتقد است که قیمت در این تایم‌فریم، در حال تشکیل یک الگوی مثلث متقارن (Symmetrical Triangle Pattern) است که در صورت شکست از هر سمت، می‌تواند حرکت قابل‌توجهی را رقم زند.

تحلیل بیت کوین در نمودار هفتگی توسط Titan of crytpo
تحلیل بیت کوین در تایم فریم هفتگی توسط تایتان آو کریپتو – CoinTelegraph

طبق گفته این تحلیل‌گر، بیت کوین در صورت شکست صعودی در این الگو، می‌تواند تا ناحیه ۱۱۶,۰۰۰ دلاری شاهد رشد باشد. این هدف قیمت در الگوی مثلث متقارن، بر اساس ارتفاع میان خطوط روند صعودی و نزولی در بالا و پایین الگو محاسبه می‌شود.

در همین راستا، تحلیل‌گر «دام» (DOM) نیز با اشاره به نمودار روزانه بیت کوین، خاطرنشان کرد قیمت در این تایم‌فریم ۳ کندل دوجی (Doji) متوالی را تشکیل داده که بدنه این کندل‌ها، تنها ۰.۰۵ درصد از کل کندل را تشکیل داده‌اند که در تاریخچه ۱۵ ساله بیت کوین بی‌سابقه بوده است.

این یعنی که خریداران و فروشندگان بازار دچار ابهام و عدم قطعیت هستند و حرکت بزرگی پیش روی قیمت قرار دارد. بیت کوین در نوامبر ۲۰۲۲ (آبان ۱۴۰۱) پس از ثبت ۲ کندل دوجی مشابه، موفق شد ۶۲۰ درصد رشد قیمت داشته باشد و اکنون در صورتی که این الگوی فراکتالی تایید شود، ممکن است شاهد رشد بزرگی در قیمت باشیم.

اما از سویی دیگر، در صورتی که بیت کوین در الگوی مذکور شکست نزولی داشته باشد، احتمال کاهش قیمت تا ناحیه ۸۰,۰۰۰ دلاری به‌وجود می‌آید. این سطح حمایتی، نقطه جذابی برای خرید در کف بیت کوین به‌ویژه برای معامله‌گران کوتاه‌مدت به‌شمار می‌آید.

نمودار 1 روزه بیت کوین تحلیل امروز 23 بهمن
تحلیل بیت کوین در تایم فریم روزانه – FXEmpire

در نمودار ۱ روزه بیت کوین، قیمت علی‌رغم فروش‌ها و همچنین خروجی‌های اخیر از صرافی‌ها همچنان در محدوده بین ۹۵,۰۰۰ دلار تا ۱۰۷,۸۵۰ دلار باقی مانده است. بیت کوین پس از فروش دسته‌جمعی سرمایه‌‌گذاران در تاریخ ۳ فوریه (۱۵ بهمن)، هنوز نتواسته از این محدوده معاملاتی خارج شود.

اکنون در صورتی که قیمت بتواند از مقاومت ۱۰۷,۸۵۰ دلاری عبور کند، ساختار فعلی بازار را به صعودی تغییر داده و می‌تواند سطوح جدیدی را به‌عنوان اهداف بعدی انتخاب کند. البته که در این مسیر، قیمت در ابتدا باید ۱۰۰,۰۰۰ دلار را به یک سطح حمایتی تبدیل کند.

به‌علاوه در این نمودار، روند تثبیت قیمت در یک الگوی پرچم (Flag) دیده می‌شود که شکست صعودی در آن، به‌منزله ادامه روند صعودی و بالارفتن پتانسیل قیمت برای حرکت به‌سمت ۱۵۰,۰۰۰ دلار و فراتر از آن خواهد بود. این هدف قیمت هم، بر اساس ارتفاع شکست صعودی قبلی قیمت برآورد شده که با عبور کامل از سطح ۱۰۷,۸۵۰ دلاری محقق می‌شود.

از طرفی دیگر، کاهش قیمت به زیر حمایت ۹۵,۰۰۰ دلاری، نشان از تضعیف روند فعلی خواهد داشت و ممکن است منجر به کاهش بیشتر قیمت شود. در این شرایط، بیت کوین اولین حمایت قدرتمند و مهم خود را در مرز ۹۰,۰۰۰ دلار می‌بیند که از دست‌دادن آن، قیمت را به‌سمت ناحیه حمایتی بین ۸۷,۰۰۰ دلار تا ۸۵,۰۰۰ دلار هدایت می‌کند.


تحلیل بیت کوین امروز ۲۱ بهمن؛ انتظار برای محرک جدید بازار

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، در آستانه آغاز هفته میلادی جدید و جلسه شهادت جروم پاول و همچنین نگرانی فعالان بازار در مورد تعرفه‌های تجاری میان آمریکا و سایر کشورها، جریان ورود سرمایه در ETF های اسپات ادامه داشته اما معامله‌گران بهانه‌ای برای فعالیت در بازار ندارند. روند قیمت طی هفته میلادی گذشته و نوسانات اخیر ضعیف شده و اکنون سرمایه‌گذاران منتظر انتشار اخبار و پیدایش محرک‌های جدید برای حرکت بعدی بازار هستند.

بر اساس آمار وب‌سایت کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، هنگام نگارش این متن قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۹۷,۰۵۵ دلار رسیده و در ایران، با ۸,۶۳۳,۱۸۹,۶۷۵ تومان معامله می‌شود. رمزارز برتر طی ۲۴ ساعت گذشته، بیش از ۱ درصد افزایش قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۱۳ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۱.۹۲ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۶۱.۴۰ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۴.۵۲ درصد
مهم‌ترین مقاومت۱۰۰,۰۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۹۰,۰۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

کاهش اخیر قیمت بیت کوین باعث شد معامله‌گران فعالیت‌های خود را متوقف کنند، چرا که طی روزهای اخیر خبری از محرک‌های قدرتمند جهت تعیین روند قیمت نیست و مدیریت معاملات در چنین شرایطی را دشوار ساخته است.

به همین دلیل، قیمت بیت کوین وارد یک محدوده فشرده شده و فعالان بازار پیش‌بینی می‌کنند تعرفه‌های تجاری جدید دولت ترامپ و شاخص‌های اقتصادی اخیر، مسیر بعدی نرخ بهره فدرال رزرو را تعیین خواهد کرد. در هفته‌ای که گذشت کاهش نرخ بیکاری، تداوم رشد دستمزدها و افزایش انتظارات مصرف‌کننده از تورم، باعث شد امید فعالان بازارهای مالی از کاهش نرخ بهره فدرال رزرو طی نیمه ابتدای سال ۲۰۲۵ کمتر شود.

بر اساس آمار ابزار فدواچ سی‌ام‌ای گروپ (CME FedWatch Tool)، روز گذشته احتمال عدم تغییر نرخ بهره در جلسه ۱۹ مارس (۲۹ اسفند) به ۸۵.۵ درصد رسید. همچنین، در حال حاضر سرمایه‌گذاران پیش‌بینی می‌کنند که اولین کاهش نرخ بهره در سال ۲۰۲۵، به احتمال ۴۵ درصد در ماه ژوئن (خرداد ۱۴۰۴) اتفاق خواهد افتاد.

پیش بینی نرخ بهره تحلیل بیت کوین امروز 21 بهمن
پیش‌بینی نرخ بهره فدرال رزرو برای جلسه بعدی – CoinTelegraph

بالاماندن نرخ بهره فدرال رزرو، سرمایه‌گذاران را به فعالیت در بازارهای کم‌ریسک نظیر اوراق قرضه سوق داده و از دارایی‌های پرریسک مثل بیت کوین دور می‌کند. در پی این تحولات بود که قیمت بیت کوین طی روزهای اخیر، از ناحیه ۱۰۲,۰۰۰ دلاری تا ۹۵,۰۰۰ دلار کاهش داشت.

یکی دیگر از دلایل ابهام و سردرگمی این روزهای معامله‌گران در بازار بیت کوین، تشدید تنش‌های تجاری میان آمریکا و چین بود.

پس از اعمال تعرفه‌های ۱۰ درصدی بر کالاهای وارداتی چین توسط دولت آمریکا، این کشور هم طی اقدامی تلافی‌جویانه تعرفه‌های جدیدی برای برخی کالاهای وارداتی آمریکا اعلام کرد. در پی این تنش‌ها بود که قیمت بیت کوین تا نزدیکی ۹۱,۰۰۰ دلار کاهش داشت و آلت کوین‌های بازار هم ضربه فوق‌العاده سنگینی را دریافت کردند.

در هر صورت، بیت کوین با فروکش‌کردن این تنش‌ها شاهد بهبود بود اما جنگ تجاری میان آمریکا و چین، همچنان در نقش یک فاکتور منفی و بازدارنده برای رشد قیمت به‌شمار می‌آید. تبدیل‌شدن این تنش‌ها به یک جنگ تجاری تمام‌عیار، اقتصاد جهانی و همچنین سیاست‌های پولی فدرال رزرو را مختل خواهد کرد و افزایش مجدد تورم جهانی، دور از انتظار نخواهد بود.

اما علی‌رغم همه این موارد و عملکرد شاخص‌های اقتصادی آمریکا، بازار ETF های اسپات بیت کوین جریان ورود سرمایه خود را برای ششمین هفته متوالی ادامه داد. بر اساس داده‌های پلتفرم فارساید اینوسترز (Farside Investors)، مجموع خالص سرمایه‌های جدید واردشده به بازار بیت کوین طی هفته میلادی اخیر، ۲۰۳.۸ میلیون دلار برآورد شد. البته این آمار، کمترین رقم ثبت‌شده بین ۶ هفته اخیر بوده است.

در جایی دیگر، گزارشی از پلتفرم کوین‌گلس (Coinglass) نشان می‌دهد که میزان فعالیت معامله‌گران در بازار فیوچرز بیت کوین، از تاریخ ۲۱ ژانویه (۲ بهمن) تاکنون روندی کاهشی داشته است.

شاخص اپن اینترست بیت کوین تحلیل امروز 21 بهمن
تغییرات اخیر شاخص اپن اینترست فیوچرز بیت کوین – FXEmpire

شاخص اپن اینترست (Open Interest) این معاملات به ۵۸.۲ میلیارد دلار و پایین‌ترین سطح خود از ۱۸ نوامبر ۲۰۲۴ (۲۸ آبان) تا به امروز رسیده است. در آن زمان، قیمت بیت کوین در نزدیکی ۹۰,۵۰۰ دلار بود و رالی بعد از انتخابات آمریکا ادامه داشت.

در همین راستا، گزارشی از پلتفرم کریپتوکوانت (CryptoQuant) هم می‌گوید سطح فعالیت کاربران در شبکه بیت کوین به کف یک‌ساله خود رسیده است. شاخص فعالیت شبکه بیت کوین (Bitcoin Network Activity Index) نشان می‌دهد سطح فعالیت شبکه از سقف نوامبر ۲۰۲۴ (آبان ماه) تاکنون ۱۵ درصد کاهش یافته و به ۳,۷۶۰ واحد رسید که پایین‌ترین سطح آن از فوریه ۲۰۲۴ (بهمن ۱۴۰۲) تا به امروز است.

به‌علاوه، این شاخص به زیر میانگین متحرک ۳۶۵ روزه (365day MA) حرکت کرده که از جولای ۲۰۲۱ (تیر ۱۴۰۰) تا روزهای جاری بی‌سابقه بوده است. این شاخص فاکتورهای مهم شبکه نظیر تعداد آدرس‌های فعال، تعداد تراکنش‌ها و حجم بلوک تراکنش‌ها را در بر می‌گیرد.

شاخص عملکرد شبکه بیت کوین تحلیل 21 بهمن
کاهش نسبتاً شدید شاخص فعالیت شبکه بیت کوین طی ماه‌های اخیر – FXStreet

همچنین، در این گزارش آمد که ارزش منصفانه (Fair Value) بیت کوین بین ۴۸,۰۰۰ دلار تا ۹۵,۰۰۰ دلار قرار دارد که یعنی در حال حاضر، این دارایی بیش از حد قیمت‌گذاری شده است. این کاهش ارزش‌گذاری بیت کوین، روندی هم‌راستا با حرکت نزولی فعالیت شبکه از مارس ۲۰۲۴ (اسفند ۱۴۰۲) داشته است.

اما انتظار می‌رود در هفته‌های پیش رو و با توجه به آغاز پرداخت سرمایه طلب‌کاران صرافی ورشکسته FTX، نوسانات بازار بیت کوین بیشتر شوند. مجموع این پرداختی‌ها ۱۶.۵ میلیارد دلار برآورد شده و انتظار می‌رود تحولات مهمی در بازار ارزهای دیجیتال رقم زند.

در جایی دیگر و در پی تغییر برند کمپانی مایکرواستراتژی (MicroStrategy) به استراتژی (Strategy) با هدف تمرکز بیشتر بر فعالیت‌های این کمپانی و ارتقای سطح پذیرش آن، غول سرمایه‌گذاری جهان با بیش از ۱۱ تریلیون دلار سرمایه تحت مدیریت یعنی بلک‌راک (BlackRock)، درخواست خرید سهام مایکرواستراتژی و افزایش این دارایی خود به ۱۱.۲ میلیون سهم را در آژانس SEC ثبت کرد.

یکی از اهدافی که می‌توان پیرامون این خرید بلک‌راک پیش‌بینی کرد، استفاده از سهام کمپانی استراتژی و خرید غیرمستقیم بیت کوین است. این در حالی است که بلک‌راک بزرگ‌ترین ETF اسپات بیت کوین را در جهان دارد. از طرفی، کمپانی استراتژی هم با داشتن ۴۷۱,۱۰۷ واحد بیت کوین به ارزش تقریبی ۴۶ میلیارد دلار، بزرگ‌ترین شرکت هولدر این رمزارز در جهان به‌شمار می‌آید.

در نهایت باید گفت که تحولات قانون‌گذاری‌ها و تصویب لایحه‌های جدید در راستای حمایت از رمزارزها از جمله لایحه ذخیره استراتژیک بیت کوین، یکی از اصلی‌ترین فاکتورهای محرک بازار در روزهای جاری به‌شمار می‌آید. دولت آمریکا در حال حاضر، کارگروهی ویژه ارزهای دیجیتال تشکیل داده که قرار است دستورالعمل‌های نظارتی شفاف و جدید را در جهت رشد و نوآوری صنعت رمزارزها در این کشور ارائه دهد.

از سویی دیگر، تایید ETF دیگر ارزهای دیجیتال به‌ویژه ریپل (XRP) و سولانا (SOL) نیز می‌تواند در نقش عاملی مثبت برای بازار ظاهر شود و قدمی روبه‌جلو برای آژانس SEC در راستای حمایت از رمزارزها به‌شمار می‌آید. این مسئله، ذهنیت و جو مثبتی را در بازارها به‌وجود خواهد آورد.

تمامی این موارد، سطح تقاضای سازمان‌ها برای خرید بیت کوین در ETF های اسپات بیت کوین را تقویت خواهد کرد. تا به این لحظه، ۱۷ ایالت آمریکا لایحه ذخیره استراتژیک بیت کوین خود را ارائه داده‌اند. این پذیرش بیت کوین در آمریکا، سطح تقاضا برای این دارایی در دنیا را تقویت خواهد کرد و علت پیش‌بینی‌های چندصد هزاردلاری برای قیمت بیت کوین نیز، تحقق همین موارد است.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

پیش از تحلیل قیمت بیت کوین، بهتر است نگاهی به وضعیت شاخص TOTAL ارزهای دیجیتال و عملکردی کلی بازار در نمودار هفتگی داشته باشیم. این شاخص که متشکل از مارکت کپ تمامی رمزارزها است، در حال حاضر مشغول تست حمایت ۳.۱۱ تریلیون دلاری است. این سطح، درواقع کف یک الگوی پرچ صعودی (Bull Flag) است.

تحلیل شاخص TOTAL در نمودار هفتگی 21 بهمن
تحلیل شاخص TOTAL در تایم فریم هفتگی – CoinTelegraph

همان‌طور که در نمودار بالا پیدا است، شاخص توتال ارزهای دیجیتال به زیر این سطح حمایتی و کف الگوی پرچم کاهش داشته است. اکنون در صورتی که کندل هفتگی پایین‌تر این سطح بسته شود و این سطح حمایتی از دست برود، می‌توان انتظار داشت که طی یک حرکت نزولی جدید، میانگین متحرک ساده ۵۰ روزه (50D SMA) در ۲.۵۵ تریلیون دلار دوباره تست شود.

این یعنی که شاخص TOTAL تا نقطه آغاز شکل‌گیری الگوی پرچم کاهش خواهد یافت و قیمت ارزهای دیجیتال به‌طور میانگین، از سطوح فعلی ۲۷ درصد پایین‌تر می‌آیند.

شاخص قدرت نسبی (RSI) در این نمودار که پس از رسیدن به ناحیه اشباع خرید و سطح ۷۸ واحدی در ماه گذشته، اکنون به نزدیکی ۴۸ واحد رسیده، شرایط فعلی را تا حدی به‌نفع فروشندگان بازارها نشان می‌دهد. شاخص ترس و طمع ارزهای دیجیتال هم مدتی است که در ناحیه «ترس» قرار داشته و محافظه‌کاری سرمایه‌گذاران را نشان می‌دهد.

اما چنانچه شاخص توتال حمایت فعلی خود را حفظ کند، در مرحله اول و طی هفته‌های آتی می‌تواند حرکت جدیدی را به‌سمت کانال بالایی الگوی پرچم در نزدیکی ۳.۶ تریلیون دلار آغاز کند. در چنین شرایطی، بخش بزرگی از کاهش قیمت آلت کوین‌ها طی هفته اخیر جبران می‌شود و جو بازارها بهبود قابل توجهی خواهد داشت.

اما در نمودار ۱ روزه بیت کوین، قیمت فعلاً با سقف تاریخی ۱۰۹,۱۱۴ درصدی نزدیک به ۱۰ درصد فاصله دارد. کاهش اخیر قیمت، نوعی الگوی سقف دوقلو (Double-Top) را پدیدار کرد که نشان از احتمال بازگشت روند به نزولی دارد.

نمودار روزانه تحلیل بیت کوین امروز 21 بهمن
تحلیل بیت کوین در تایم فریم روزانه – FXEmpire

این الگوی توسط تقاطع نزولی در خطوط اندیکاتور مکدی (MACD) و حرکت مشابه شاخص RSI نیز تایید شده و با گذشت تقریباً ۱۱ روز از سیگنال فروش این اندیکاتورها، قیمت بیت کوین بیش از ۴ درصد کاهش داشته است.

اما در روز جاری، اندیکاتور مکدی مقادیر کمتری را نسبت به روزهای گذشته در نمودار ثبت کرده که نشان‌دهنده کاهش شتاب مومنتوم نزولی قیمت است.

با این حال، شاخص قدرت نسبی هنوز در نواحی منفی قرار دارد و نمی‌توان گفت که روند قیمت به‌طور قطعی تغییر مثبت خواهد داشت. سلطه فعلی بازار بیشتر تحت کنترل فروشندگان است و تا زمانی که شاخص RSI بهبود نداشته باشد، نمی‌توان انتظار رشد قابل‌توجی برای بیت کوین داشت.

در هر صورت، بازگشت قیمت بیت کوین به ناحیه ۱۰۰,۰۰۰ دلاری، می‌تواند تداوم این رالی را تا ۱۰۵,۰۰۰ دلار در پی داشته باشد. عبور بیت کوین از این مقاومت، خریداران را برای تلاش جهت حرکت به‌سمت سقف تاریخی ۱۰۹,۱۱۴ دلاری ترغیب خواهد کرد.

از سویی دیگر از دست‌دادن حمایت ناحیه ۹۵,۰۰۰ دلاری، احتمالاً موج جدیدی از فروش در بازار را در پی داشته باشد و قیمت را به‌سمت حمایت مهم بعدی در ۹۰,۷۴۲ دلار هدایت کند. بیت کوین در صورت از دست‌ دادن این حمایت، ناحیه بین ۸۷,۰۰۰ دلار تا ۸۵,۰۰۰ دلار را به‌عنوان مقصد بعدی خود می‌بیند.


تحلیل بیت کوین امروز ۱۷ بهمن؛ آیا ریزشی دیگر در راه است؟

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، کاهش دوباره قیمت بیت کوین طی ۲۴ ساعت اخیر، باعث شد لیکوییدی نسبتاً سنگینی در بازار فیوچرز صورت گیرد. عملکرد ضعیف قیمت بیت کوین طی روزهای جاری، خریداران را نگران کرده و این مسئله ممکن است کاهش‌های بیشتری را برای پادشاه کوین‌ها در پی داشته باشد. جنگ تجاری میان آمریکا و چین، اصلی‌ترین عامل نوسان‌های اخیر قیمت بوده و این شرایط فعلاً پابرجا است.

بر اساس آمار وب‌سایت کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، هنگام نگارش این متن قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۹۷,۴۴۱ دلار رسیده و در ایران، با ۸,۲۹۲,۹۸۷,۴۴۲ تومان معامله می‌شود. رمزارز برتر طی ۲۴ ساعت گذشته، بیش از ۲ درصد کاهش قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۱۷ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۱.۹۴ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۶۱.۱۵ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۴.۴۳ درصد
مهم‌ترین مقاومت۱۰۶,۰۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۹۲,۰۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

بازار رمزارزها همچنان نوسانات شدیدی را تجربه می‌کند. پس از اعلام تعویق تعرفه‌های وارداتی جدید برای کشورهای کانادا و مکزیک توسط آمریکا، قیمت بیت کوین دوباره به مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلاری بازگشت. اما این بهبود قیمت مدت زیادی دوام نیاورد و در پی اقدام تلافی‌جویانه چین و اعمال تعرفه‌های ۱۰ تا ۱۵ درصدی بر کالاهای آمریکایی، بیت کوین دوباره تا ناحیه ۹۵,۰۰۰ دلاری کاهش داشت و ذهنیت و جو مثبت بازار را دوباره از بین برد.

کاهش مجدد قیمت بیت کوین، نوعی شوک را به بازار فیوچرز وارد کرد و یکی از بزرگ‌ترین لیکوییدی‌های چندماه اخیر را رقم زد. این فروش دسته‌جمعی و خروج معامله‌گران از موقعیت‌های لانگ (Long)، باعث شد افراد زیادی چشم‌اندازی نزولی مشابه با سقوط‌های گذشته بازار متصور شوند.

طبق آخرین آمارهای ارائه‌شده از سوی پلتفرم کریپتوکوانت (CryptoQuant)، بیش از ۱۸۰ میلیون دلار از پوزیشن‌های لانگ بیت کوین لیکویید شدند که از سپتامبر ۲۰۲۳ (مهر ماه ۱۴۰۲) تاکنون بی‌سابقه بود و بازتاب‌کننده اطمینان بیش از حد خریداران به عملکرد بیت کوین پیش از این کاهش قیمت بوده است.

شاخص اپن اینترست بیت کوین تحلیل 17 بهمن
ریزش ناگهانی شاخص اپن اینترست بیت کوین – AMBCrypto

این لیکوییدی پوزیشن‌های فیوچرز، تا حدی مشابه با سقوط‌های گذشته بازار بود و منجر به ریزش شاخص اپن اینترست (Open Interest) تا ۳۱.۹ میلیارد دلار شد. اصلاحی مشابه از این شاخص، در گذشته طی سقوط بازار حین پاندمی کرونا، آگوست سال ۲۰۲۴ (مرداد ۱۴۰۳) و فروپاشی صرافی FTX در سال ۲۰۲۲ اتفاق افتاده بود.

اما در پی کاهش قیمت بیت کوین تا ناحیه بین ۹۲,۰۰۰ دلار تا ۹۵,۰۰۰ دلار، شاخص شکاف یا گپ پریمیوم کوین‌بیس (Coinbase Premium Gap) نشان می‌دهد که خریدهای سنگینی در بازار بیت کوین صورت گرفته‌اند. عملکرد مثبت این شاخص، بازتاب‌کننده ورود سرمایه‌گذاران به‌ویژه نهادهای سازمانی به بازار بیت کوین و جذب نقدینگی موجود در سطوح پایین‌تر قیمت است.

شاخص پریمیوم کوین بیس تحلیل بیت کوین 17 بهمن
واکنش قیمت در برابر تغییرات شاخص گپ پریمیوم کوین‌بیس – AMBCrypto

این یعنی که برخلاف ضعف فعلی در بازار بیت کوین، سازمان‌ها تقاضای قابل‌توجهی برای خرید داشته‌اند. البته که باید این نکته را نیز در نظر داشت که شاخص نسبت ارزش بازار به ارزش تحقق‌یافته یا همان MVRV بیت کوین، از ابتدای سال ۲۰۲۵ تاکنون همچنان در ناحیه منفی قرار دارد.

ارقام منفی برای این شاخص، نشان می‌دهند که سرمایه‌گذاران زیادی هنوز در محدوده زیان قرار دارند و در صورتی که جو بازار متحول نشود، احتمال رنج‌زنی و یا کاهش بیشتر قیمت بیت کوین وجود خواهد داشت. لیکوییدی اخیر پوزیشن‌های فیوچرز، اهرم‌های بیش از حد معاملات را از بین برده و جو بازار را به‌نوعی ریست و به حالت خنثی رسانده است؛ اما نوسانات قیمت همچنان ادامه دارند.

به این ترتیب، با بررسی شاخص خروجی خرج‌نشده تراکنش در سود تحقق یافته یا همان “URPD” بیت کوین، می‌توان دیدگاه بهتری در برار قیمت تمام‌شده خرید (Cost Basis) و نواحی فعالیت بیشتر سرمایه‌گذاران در سطوح حمایتی و مقاومتی قیمت پیدا کرد.

شاخص URPD بیت کوین تحلیل امروز 17 بهمن
وضعیت شاخص URPD بیت کوین و سطوح مهم قیمت – CoinTelegraph

بر اساس نمودار بالا از پلتفرم سنتیمنت (Santiment)، مهم‌ترین سطوح حمایتی فعلی بر اساس شاخص URPD، به‌ترتیب ۹۷,۵۰۰ دلار، ۹۶,۴۵۰ دلار و 94,۳۰۰ دلار برآورد شده‌اند. از طرفی دیگر، مقاومت‌های اصلی قیمت هم ۱۰۰,۷۸۰ دلار و ۱۰۱,۸۶۷ دلار هستند.

در همین راستا و بر اساس نقشه نقدینگی بیت کوین توسط پلتفرم کوین‌گلس (Coinglass)، قیمت در نزدیکی ۹۷,۰۰۰ دلار حمایت مهمی برای خود تشکیل داده است. به‌علاوه، اصلاحاً دیواری از سفارش‌های Bid (بالاترین قیمت سفارش خرید) کمی بالاتر از حمایت مذکور ثبت شده که یعنی این احتمال وجود دارد که بیت کوین در بازه کوتاه‌مدت، ابتدا به‌سمت تست مجدد این حمایت و جمع‌آوری نقدینگی موجود در این ناحیه حرکت کند.

نقشه نقدینگی بیت کوین تحلیل 17 بهمن
نقشه نقدینگی بیت کوین و خریدهای ثبت‌شده در سطوح مختلف قیمت – CoinTelegraph

علی‌رغم کاهش اخیر قیمت بیت کوین، گزارش روز دوشنبه پلتفرم کوین‌شرز (CoinShares) نشان‌هایی مثبت برای رمزارز برتر بازار دارد. بر اساس این گزارش، محصولات سرمایه‌گذاری ارزهای دیجیتال طی هفته گذشته، با وجود اخبار مرتبط با اپلیکیشن دیپ‌سیک (DeepSeek) و تعرفه‌های جدید آمریکا برای چین، در مجموع ۵۲۷ میلیون دلار ورودی داشته‌اند.

از این آمار، ۴۸۶ میلیون دلار به خرید بیت کوین اختصاص داده شده و صندوق‌های موقعیت شورت (Short) یا فروش بیت کوین، تنها ۳.۷ میلیون دلار ورودی را ثبت کرده‌اند. در بازار ETF های اسپات بیت کوین هم، داده‌های پلتفرم فارساید اینوسترز (Farside Investors) نشان می‌دهند سازمان‌ها در روز گذشته، ۹۱.۷ میلیون دلار به خرید بیت کوین اختصاص داده‌اند.

جریان سرمایه سازمانی در ارزهای دیجیتال
نمودار هفتگی جریان ورود و خروج سرمایه در محصولات کریپتویی – CoinShares

روز گذشته «دیوید ساکس» (David Sacks) که این روزها چهره حامی بیت کوین و ارزهای دیجیتال در کابینه دولت آمریکا شناخته می‌شود، طی کنفرانس خبری رمزارزها، تایید کرد که کارگروه ویژه این دولت برای ارزهای دیجیتال مشغول بررسی احتمال ایجاد ذخیره استراتژیک بیت کوین است.

وی همچنین هشدار داد که فرآیند ارزیابی این موضوع، هنوز در مراحل ابتدایی خود به‌سر می‌برد. انتشار این اخبار، باعث شد امید سازمان‌ها برای تصویب لایحه ذخیره استراتژیک بیت کوین باقی بماند و اثرات منفی تعرفه‌های جدید چین علیه آمریکا تا حدی خنثی شوند.

پیرامون این موضوع، اقدام تلافی‌جویانه چین ممکن است به یک جنگ تجاری تمام‌عیار میان این دو کشور منجر شود. افزایش تعرفه‌ها، هزینه واردات آمریکا را بالا برده که می‌تواند پیامدهایی نظیر افزایش مجدد تورم، تشدید سیاست‌های انقباضی فدرال رزرو و بالا نگه‌داشتن نرخ بهره داشته باشد که نتیجه‌ای جز کاهش تقاضا برای دارایی‌های پرریسک نظیر بیت کوین ندارد.

دونالد ترامپ در یکی از فرمان‌های اجرایی اخیر خود، دستور ایجاد یک صندوق ثروت ملی را داد که روز گذشته، دیوید ساکس عنوان کرد که ساخت این صندوق، به ذخیره استراتژیک بیت کوین مربوط نمی‌شود. این اظهارات، نوعی سردرگمی را میان فعالان بازار به‌وجود آورد و تا حدی امیدها برای پذیرش بیت کوین توسط سازمان‌ها را از بین برد.

در نهایت، باید گفت که عدم ارائه اطلاعات و تاریخ‌های دقیق برای اجرای سیاست‌های آمریکا برای ارزهای دیجیتال، سرمایه‌گذارانی که انتظار رشد قیمت بیت کوین با روی کارآمدن دونالد ترامپ و اجرای سیاست‌های کریپتویی او داشتند را ناامید کرده است. بسیاری از این افراد که سرمایه‌گذاری خود را برای بازه کوتاه‌مدت انجام داده بودند، به‌سرعت به این اخبار واکنش نشان داده و اقدام به فروش و برداشت سود کردند.

در پی این موضوع، موجودی استیبل کوین تتر (USDT) در صرافی‌ها هم به رکورد جدیدی در سطح ۴۲.۵ میلیارد دلار رسید که بازتاب‌کننده تبدیل و حفظ ارزش سرمایه فعلان بازار و انتظار آن‌ها برای مشخص‌ترشدن شرایط مذکور است. اکنون باید دید که چشم‌انداز قیمت بیت کوین در نمودارهای تکنیکال به چه شکل است؟

تحلیل تکنیکال بیت کوین

اگر نمودار بیت کوین را از حالت بزرگ‌نمایی خارج کنیم و عملکرد قیمت طی چندسال اخیر را ببینیم، متوجه می‌شویم که عملکرد پادشاه کوین‌ها در سایکل‌های ۴ ساله خود، شامل ۳ سال روند صعودی قیمت و ۱ سال کاهش و تثبیت بوده است. با توجه به این موضوع و طبق نمودار زیر، اکنون باید در سال آخر صعود قیمت قرار داشته باشیم.

قیمت بیت کوین از نوامبر ۲۰۲۴ (آبان ماه) تاکنون، در یک محدوده معاملاتی ۱۴,۰۰۰ دلاری بین ۹۲,۰۰۰ دلار تا ۱۰۶,۰۰۰ دلار باقی مانده است. طی ۲ روز اخیر، قیمت دوباره به کف این محدوده معاملاتی رسید و بازگشتی قدرتمند را رقم زد.

تحلیل بیت کوین با امواج الیوت 17 بهمن
تحلیل بلندمدت بیت کوین بر اساس نحوه حرکت قیمت در محدوده‌های مختلف – Investing

اما اگر عملکرد کلی قیمت از نوامبر ۲۰۲۲ (آبان ۱۴۰۱) تا به امروز را در نظر بگیریم، مشاهده می‌شود که قیمت بیشترین زمان خود را مشغول رنج‌زنی در محدوده‌های مختلف بوده است و از کف نوامبر ۲۰۲۲ تاکنون، در ۶ محدوده متفاوت از جمله محدوده فعلی، روندی خنثی داشته است.

این محدوده‌های قیمتی بین ۲ تا ۹ ماه زمان برده‌اند که در نمودار بالا، در مستطیل‌های مشکی‌رنگ مشخص شده‌اند. از طرفی دیگر، رالی‌های قیمت بیت کوین که شامل شکست صعودی از محدوده‌ قبلی تا سقف محدوده بعدی بوده، نزدیک به ۶ ماه زمان برده‌اند. این محدوده‌ها نیز در مستطیل‌های سبزرنگ نمایش داده شده‌اند.

با توجه به این یافته‌ها، می‌توان گفت بیت کوین تنها ۲۵ درصد از کل روند خود از سال ۲۰۲۲ تاکنون شاهد رشد قیمت بوده و در ۷۵ درصد مواقع، به رنج‌زنی مشغول بوده است. از این رو، این احتمال وجود دارد که تا ماه‌های آتی این روند خنثی را شاهد باشیم تا زمانی که بیت کوین وارد منطقه بعدی خود شود و از ناحیه بین ۹۲,۰۰۰ دلار تا ۱۰۶,۰۰۰ دلار به‌طور کامل خارج شود.

در این شکست صعودی، می‌توان هدف ناحیه ۱۲۰,۰۰۰ دلاری را برای قیمت متصور شد. از سویی دیگر، کاهش قیمت و شکست نزولی به زیر ۹۲,۰۰۰ دلار و به‌ویژه ۸۹,۰۰۰ دلار، می‌تواند ریزش بزرگی را برای بیت کوین رقم زند. طی این حرکت، قیمت ممکن است تا سقف منطقه قبلی در نزدیکی ۷۰,۰۰۰ دلار شاهد ریزش باشد. اما به‌طور کل و بر اساس محدوده‌های مشخص‌شده در نمودار، احتمال شکست صعودی در برابر نزولی بیشتر دیده می‌شود.

نمودار 1 روزه تحلیل بیت کوین امروز 17 بهمن
تحلیل بیت کوین در تایم فریم روزانه – FXEmpire

با توجه به نمودار ۱ روزه بیت کوین در بالا، رنج‌زنی قیمت بین ۹۲,۰۰۰ دلار تا ۱۰۸,۰۰۰ دلار را می‌توان به محافظه‌کاری سرمایه‌گذاران در برابر تحولات ژئوپلیتیکی و ابهامات مرتبط عوامل اقتصادی در سطح کلان نسبت داد.

در حال حاضر، قیمت در تلاش جهت حفظ میانگین متحرک نمایی ۵۰ روزه (50D EMA) در ۹۸,۸۰۴ دلار دیده می‌شود. قیمت در صورت عبور و حفظ این سطح، می‌تواند برای رشد و شکست صعودی در ۱۰۸,۰۰۰ دلار تلاش کند. موفقیت بیت کوین در تشکیل چنین حرکتی، می‌تواند رالی جدیدی را به‌سمت ناحیه بین ۱۱۰,۰۰۰ دلار تا ۱۱۵,۰۰۰ دلار در پی داشته باشد.

از طرفی دیگر، از دست‌دادن حمایت ۹۲,۰۰۰ دلاری، می‌تواند کاهش‌های بیشتری را برای قیمت تا ناحیه حمایتی بین ۸۷,۰۰۰ دلار تا ۸۵,۰۰۰ دلار رقم زند. در این سناریو، بیت کوین حمایت مرز ۹۰,۰۰۰ دلار را نیز در اختیار دارد که قدرت خوبی داشته و می‌تواند مانع از کاهش بیشتر قیمت شود.


تحلیل بیت کوین امروز ۱۶ بهمن؛ جنگ تجاری بین آمریکا و چین

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، داده‌های بازار بیت کوین تشکیل کف را سیگنال می‌دهند، اما ظاهراً ترس معامله‌گران روند بهبود قیمت را تضعیف کرده است. پادشاه کوین‌ها همزمان با اعلام دستورهای اجرایی جدید ترامپ و تعویق اعمال تعرفه‌ها شاهد رشد مجدد قیمت بود و در این بین، سرمایه‌گذاران بزرگ و نهنگ‌های بازار عملکرد قابل توجهی داشته‌اند. اکنون، دولت چین هم تعرفه‌های جدیدی را برای آمریکا اعلام کرد که باعث شد بیت کوین نتواند از ۱۰۰,۰۰۰ فراتر رود.

بر اساس آمار وب‌سایت کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، هنگام نگارش این متن قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۹۹,۲۲۳ دلار رسیده و در ایران، با ۸,۳۸۹,۵۹۵,۴۳۱ تومان معامله می‌شود. رمزارز برتر طی ۲۴ ساعت گذشته، بیش از ۵ درصد افزایش قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۱۷ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۱.۹۶ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۶۱.۷۷ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۴.۴۰ درصد
مهم‌ترین مقاومت۱۰۹,۰۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۹۰,۰۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

بازار ارزهای دیجیتال روز یکشنبه شاهد اصلاح ۱۷ درصدی بود و به مارکت کپ ۲.۶۱ تریلیون دلاری (به استثنای استیبل کوین‌ها) و کف ۸ هفته‌ای رسید. با وجود این‌که بیت کوین توانست به‌سرعت به نزدیکی ۱۰۰,۰۰۰ دلار بازگردد، برای معامله‌گران همچنان سوال است که قیمت کف خود در محدوده معاملاتی فعلی را تشکیل داده یا خیر؟

در هر صورت عوامل خارجی بازار در حوزه اقتصاد کلان، کماکان اصلی‌ترین ریسک موجود برای عملکرد بیت کوین به‌شمار می‌آیند. یکی از این موارد، افزایش ۱۰ درصدی تعرفه واردات کالاهای چین توسط آمریکا بود که فعالان بازار رمزارزها را مجبور به ریسک‌گریزی و انتقال به بازار دارایی‌هایی نظیر اوراق خزانه‌داری کرد.

در پی این دستور دونالد ترامپ، وزارت تجارت چین بیان کرد که این اقدامات، «نقض جدی مقررات تجارت جهانی» است. طی روز جاری هم دولت چین در پی اقدامی تلافی‌جویانه، اعلام کرد که قصد دارد بر کالاهایی نظیر نفت، تجهیزات کشاورزی و زغال‌سنگ آمریکا، بین ۱۰ تا ۱۵ درصد تعرفه جدید اعمال کند.

اما نکته جالب این‌جا است که علی‌رغم کاهش ۱.۸ درصدی شاخص اس‌اند‌پی ۵۰۰ (S&P 500) و رشد شاخص دلار آمریکا (DXY) تا نزدیکی سقف‌ ۲ ساله، داده‌های بازار مشتقات (Derivatives) بیت کوین عملکرد خوبی داشته‌اند.

فاندینگ ریت فیوچرز در تحلیل بیت کوین امروز 16 بهمن
تغییرات اخیر شاخص فاندینگ ریت فیوچرز بیت کوین – CoinTelegraph

بازار فیوچرز ارزهای دیجیتال، طی نوسانات روزهای گذشته شاهد لیکوییدشدن ۲ میلیارد دلار از موقعیت‌های معاملاتی بودند. اکنون جهت بررسی تغییرات ذهنیت معامله‌گران از صعودی به نزولی، می‌توان سطح تقاضا برای اهرم در معاملات دائمی یا پرپچوال (Perpetual) فیوچرز را مورد بررسی قرار داد که فاصله نزدیکی با قیمت اسپات بیت کوین دارد.

در این راستا، شاخص فاندینگ ریت (Funding Rate) بیت کوین، روز گذشته وارد ناحیه منفی خود شد که بازتاب‌کننده کاهش تقاضا برای اهرم در پوزیشن‌های لانگ (Long) بود. اما اثر کاهش این شاخص ناچیز بود، چرا که پیش از کاهش قیمت بیت کوین تا ناحیه ۹۱,۰۰۰ دلاری، فاندینگ ریت ماهانه پایین‌تر از ۱ درصد قرار داشت و نشان‌دهنده تعادل میان پوزیشن‌های لانگ و شورت (Short) بود.

به‌علاوه، شاخص اپن اینترست (Open Interest) که مجموع ارزش پوزیشن‌های فعال بیت کوین را نشان می‌دهد، روز گذشته در سطح ۶۳۰,۰۰۰ واحد BTC باقی ماند و نسبت به روز قبلی، تنها ۱ درصد کاهش پیدا کرد. عملکردی مشابه در شاخص پریمیوم فیوچرز (Futures Premium) دوماهه نیز مشاهده شد که نشان‌گر فعالیت نهنگ‌ها و بازارسازهای حرفه‌ای بود.

شاخص پریمیوم فیوچرز در تحلیل بیت کوین 16 بهمن
عملکرد شاخص پریمیوم فیوچرز بیت کوین طی نوسانات اخیر قیمت – CoinTelegraph

این شاخص روز گذشته از ۱۱ درصد به ۹ درصد کاهش داشت که همچنان به آستانه صعودی ۱۰ درصدی خود نزدیک است. چنین عملکردی نشان می‌دهد که معامله‌گران حرفه‌ای بازار بیت کوین، نگران کاهش ۱۶.۵ درصدی قیمت نسبت به سقف تاریخی ۱۰۹,۵۸۸ دلاری نیستند.

کاهش قیمت بیت کوین به زیر ۹۴,۰۰۰ دلار، کمتر از ۴ ساعت به‌طول انجامید که بخش بزرگی از آن، به‌دلیل محافظه‌کاری معامله‌گران در برابر تحولات ژئوپلیتیکی بین قدرت‌های اقتصادی دنیا و تقویت شاخص دلار آمریکا بود. داده‌های بازار مشتقات بیت کوین می‌گویند که قیمت کف کوتاه‌مدت خود را تشکیل داده، اما ظاهراً نگرانی‌ها در مورد عملکرد بازار جهانی سهام، روند رشد قیمت را در نزدیکی ۱۰۰,۰۰۰ دلار متوقف کرده است.

در رابطه با لیکوییدی پوزیشن‌های فیوچرز، نقشه لیکوییدی ارائه‌شده توسط پلتفرم کوین‌گلس (Coinglass)، سطوح مهم قیمت بیت کوین را مشخص کرده است. بر اساس این نمودار و تجمع پوزیشن‌های فیوچرز در سطوح مختلف، می‌توان نقاط احتمالی تغییر روند را شناسایی کرد.

لیکوییدی پوزیشن های بیت کوین تحلیل امروز 16 بهمن
نقشه لیکوییدی پوزیشن‌های فیوچرز بیت کوین – FXStreet

یکی از این سطوح، حمایت ۹۰,۰۰۰ دلاری است که هم‌اکنون ۱.۸ میلیارد دلار یعنی ۴۰ درصد از ۵.۲ میلیارد دلار پوزیشن لانگ فعال بیت کوین را به خود اختصاص داده است. در این ناحیه، سلطه تام معامله‌گران لانگ بیت کوین دیده می‌شود و مجموع پوزیشن‌های شورت در نزدیکی این سطح قیمت، تنها ۷۰۰ میلیون دلار برآورد شده است.

این شرایط، بازار بیت کوین را دوباره تحت کنترل خریداران قرار داده و ظاهراً کاهش قیمت اخیر، به یک تله خرسی برای فروشندگان تبدیل شده است. یکی دیگر از فاکتورهایی که منجر به بهبود سریع قیمت بیت کوین شد، اعلام تعویق ۳۰ روزه افزایش تعرفه‌های مربوط به کشورهای کانادا و مکزیک بود که همزمان با انتشار این خبر، دونالد ترامپ فرمان اجرایی جدیدی را امضا کرد.

طبق این دستور جدید، دولت آمریکا قرار است یک صندوق ثروت ملی (Sovereign Wealth Fund) به‌منظور توسعه اقتصاد این کشور ایجاد کند. اکنون کارشناسان بازار این احتمال را می‌دهند که بخشی از این صندوق سرمایه به بیت کوین اختصاص داده شود. مسئول راه‌اندازی این صندوق هم، وزارت تجارت و خزانه‌داری آمریکا هستند که باید طی ۹۰ روز طرح خود را ارائه دهند.

در بازار ETF های اسپات بیت کوین هم، در اولین روز معاملاتی در ماه فوریه شاهد خروج ۲۳۴.۴ میلیون دلار سرمایه به‌طور خالص بودیم که هم‌راستا با تحولات در بازارهای جهانی بود. بخش بزرگی از سرمایه‌گذاران فعال در این بازار بیت کوین، منتظر اعلام وضعیت در مورد لایحه ذخیره استراتژیک این رمزارز توسط دولت آمریکا هستند.

در روز جاری، قرار است یک کنفرانس خبری با حضور دونالد ترامپ و «دیوید ساکس» (David Sacks) برگزار شود. طبق برنامه اعلام‌شده توسط کاخ سفید، در این کنفرانس پیرامون برنامه‌های دولت آمریکا جهت استحکام جایگاه جهانی آن به‌عنوان یک پیشرو و قطب ارز دیجیتال صحبت خواهد شد.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

یکی از تحلیل‌گران شناخته‌شده بازار با نام مستعار «اوینونن» (Oinonen)، سایکل فعلی بازار را مورد تحلیل و بررسی قرار داد و طی پستی در شبکه اجتماعی X، نوشت که بازار بیت کوین در حال ورود به «دوره توزیع کوین‌های قدیمی به سرمایه‌گذاران جدید» است. وی خاطرنشان کرد رشد ۱۲۹.۲ درصدی بیت کوین طی ۱ سال گذشته و عبور از مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلاری، ممکن است قیمت را به سقف سایکل فعلی رسانده باشد.

تحلیل بلندمدت بیت کوین 16 بهمن
تحلیل بلندمدت بیت کوین توسط اوینونن – Newsbtc

وی به صحبت‌های «کی یانگ جو» (Ki Young Ju)، مدیر عامل پلتفرم کریپتوکوانت (CryptoQuant)، نیز اشاره کرد که گفته بود بازار بیت کوین به دوره توزیع (Distribution Cycle) خود نزدیک شده که طی آن، سرمایه‌گذاران شخصی وارد بازار می‌شوند و قیمت هم چندماهی را شاهد رشد خواهد بود.

اوینونن با استفاده از اصول تئوری داو (Dow Theory)، نوشت که سال ۲۰۲۲ دوره توزیع بیت کوین میان سرمایه‌گذاران بود و سپس در سال ۲۰۲۳، وارد دوره انباشت (Accumulation Cycle) خود شد که تا سال ۲۰۲۴ به‌طول انجامید.

اکنون در سال ۲۰۲۵، بازار بیت کوین ظاهراً دوباره در حال ورود به دوره توزیع خود است؛ با این وجود که هنوز پتانسیل رشدهای بیشتر را دارد که این پتانسیل، می‌تواند از سوی مقادیر کم شاخص فاندینگ ریت و اهرم‌های پایین در معاملات فیوچرز بیت کوین به‌دست آید.

به این ترتیب، می‌توان گفت که بازار هنوز به دوره اشباع خود نرسیده و با پایداری شرایط و فاکتورهای اقتصادی در سطح کلان، می‌تواند به مسیر صعودی ادامه دهد.

اما در نمودار ۱ روزه بیت کوین و بازه میان‌مدت، قیمت پس از ریزش موقتی تا نزدیکی ۹۱,۰۰۰ دلار، موفق شد آخرین کندل روزانه را در سطح ۱۰۱,۵۸۰ دلاری ببندد. اکنون روند فعلی قیمت، به فاکتورهایی نظیر سیاست‌های ترامپ در برابر ارزهای دیجیتال و همچنین امور تجاری آمریکا با سایر کشورها، اقدامات فدرال رزرو برای نرخ بهره و جریان سرمایه در ETF های اسپات وابسته شده است.

نمودار 1 روزه در تحلیل بیت کوین امروز 16 بهمن
تحلیل بیت کوین در تایم فریم روزانه – FXEmpire

با توجه به این موارد، در صورتی که تنش‌های تجاری میان آمریکا و چین تشدید شوند، فدرال رزرو سیاست‌های انقباضی را اعمال کند و تصویب لایحه ذخیره استراتژیک بیت کوین به‌تعویق بیفتد، قیمت ممکن است طی یک روند نزولی با فروش سرمایه‌گذاران، ابتدا به‌سمت حمایت مهم ۹۰,۰۰۰ دلاری و سپس پایین‌تر از آن کاهش داشته باشد. در این بین، ناحیه ۹۵,۰۰۰ دلاری هم می‌تواند در نقش حمایتی قوی ظاهر شود.

اما بیت کوین پایین‌تر از ۹۰,۰۰۰ دلار، ناحیه ۸۸,۰۰۰ دلاری را به‌عنوان حمایت برای خود دارد. از دست‌دادن این سطوح حمایتی، قیمت را به‌سمت یکی از مهم‌ترین حمایت‌های تاریخی یعنی میانگین متحرک نمایی ۲۰۰ روزه (200D EMA) در نزدیکی ۸۴,۰۰۰ دلار هدایت خواهد کرد.

اما چنانچه تنش‌های تجاری مذکور حل‌و‌فصل شوند، فدرال رزرو کاهش نرخ بهره را اعلام کند و دولت آمریکا در زمینه لایحه ذخیره استراتژیک بیت کوین پیشرفت داشته باشد، تقاضا برای خرید بیت کوین تقویت شده و قیمت می‌تواند ابتدا تا سقف تاریخی ۱۰۹,۵۸۸ دلاری و سپس بالاتر از آن شروع به حرکت کند.

در این مسیر، مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلاری هم در نقش مقاومت ظاهر شده که انتظار می‌رود قیمت برای عبور از آن، کار دشواری نداشته باشد.


تحلیل بیت کوین امروز ۱۰ بهمن؛ بازار منتظر جلسه فدرال رزرو

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، قیمت بیت کوین بعد از شوک دریافت‌شده از نوسانات شدید در بازارهای جهانی، موفق شد بهبود داشته باشد و به نزدیکی ناحیه ۱۰۳,۰۰۰ دلاری بازگردد. تصمیم فدرال رزرو و اظهارات مقامات این آژانس در روز جاری، می‌توانند بیت کوین را به سطوح بالاتر و یا پایین‌تر هدایت کنند. لایحه ذخیره استراتژیک بیت کوین توسط دولت آمریکا، همچنان در رادار کارشناسان و تحلیل‌گران بازار قرار دارد. اما فعلاً باید دید فدرال رزرو چه چشم‌اندازی برای بازارهای مالی به‌تصویر می‌کشد.

بر اساس آمار وب‌سایت کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، هنگام نگارش این متن قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۱۰۲,۵۳۱ دلار رسیده و در ایران، با ۸,۶۰۴,۶۸۷,۳۵۹ تومان معامله می‌شود. رمزارز برتر طی ۲۴ ساعت گذشته، نزدیک به ۱ درصد کاهش قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۴۲ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۲.۰۳ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۵۹.۴۲ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۴.۰۷ درصد
مهم‌ترین مقاومت۱۰۹,۰۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۹۷,۵۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

بیت کوین پس از اصلاح اخیر قیمت به زیر ۱۰۰,۰۰۰ دلار، موفق شد کندل روزانه را در سطح ۱۰۲,۰۰۰ دلاری بست. طی ۲۴ ساعت گذشته، رمزارز برتر در نزدیکی همین ناحیه به تثبیت مشغول بوده و فعالان بازار هم منتظر برگزاری اولین جلسه تعیین نرخ بهره فدرال رزرو در سال ۲۰۲۵ و کنفرانس‌های خبری بعد از آن هستند.

داده‌های ابزار فدواچ سی‌ام‌ای گروپ (CME FedWatch Tool)، نشان می‌دهند سرمایه‌گذاران احتمال عدم تغییر نرخ بهره در ۴.۲۵ درصد تا ۴.۵۰ درصد را تا ۹۹.۵ درصد می‌بینند. به همین ترتیب، احتمال کاهش نرخ بهره در جلسه ماه مارس (اسفند ماه) نیز، تقریباً ۳۲ درصد برآورد شده است.

نرخ بهره جلسه مارس فدرال رزرو
پیش‌بینی نرخ بهره برای جلسه ۱۹ مارس فدرال رزرو – FXEmpire

کاربران پلتفرم پالی‌مارکت (Polymarket) هم می‌گویند نرخ بهره فدرال رزرو در روز جاری، به احتمال ۹۸ درصد بدون تغییر اعلام خواهد شد. در این بین، معامله‌گران اوراق خزانه‌داری آمریکا دیدگاهی صعودی در برابر این بازار پیدا کرده‌اند. به این ترتیب، توجه اکثر فعالان بازارهای مالی، به صحبت‌های «جروم پاول» (Jerome Powell)، رئیس فدرال رزرو، در کنفرانس خبری بعد از اعلام نرخ‌ها خواهد بود.

با توجه به داده‌های تورمی کاهش‌یافته در ماه دسامبر و اظهارات قبلی مقامات فدرال رزرو مبنی بر احتمال اولین تغییر نرخ بهره در اواسط سال ۲۰۲۵، کاهش در جسله ماه مارس منطقی به نظر می‌رسد. اما ابتدا باید مشخص شود که تصمیم دونالد ترامپ پیرامون تعرفه‌های جدید برای سایر کشورها و اثرات آن بر اقتصاد آمریکا چگونه خواهد بود.

در صورتی که فدرال رزرو اشاره به احتمال کاهش نرخ بهره در ماه مارس داشته باشد، قیمت بیت کوین و سایر ارزهای دیجیتال می‌توانند شاهد رشد باشند. اما لحن سخت‌گیرانه و سیاست‌های انقباضی جروم پاول، نشان از تداوم نرخ بالای تورم و به تعویق‌افتادن کاهش نرخ بهره خواهد داشت و قیمت ارزهای دیجیتال را در کوتاه‌مدت، تحت فشار قرار خواهد داد.

موضع خنثی وی نیز، احتمالاً نوساناتی خنثی در بازار رمزارزها رقم زند. اکثر تحلیل‌گران بازار، معتقند که اثرات عدم کاهش نرخ بهره بر قیمت‌ها، طی هفته‌های گذشته اعمال شده و اکنون باید دید که لحن جروم پاول و اظهارات وی در کنفرانس خبری به چه شکل است.

اما در جایی دیگر، فرمان‌های اجرایی صادرشده توسط دونالد ترامپ، انتظارات سرمایه‌گذاران از تصویب لایحه ذخیره استراتژیک بیت کوین بالا برده است. در همین راستا، تشکیل کارگروهی ویژه ارزهای دیجیتال، بازتاب‌کننده پیچیدگی پیاده‌سازی این لایحه و طبقه‌بندی رمزارزها در قالب دارایی‌های مطمئن دولت آمریکا است.

ارزهای دیجیتال دولت آمریکا
بیشترین ارزهای دیجیتال در کیف پول دولت آمریکا – Arkham Intelligence

در حال حاضر، دونالد ترامپ دستور داده که این کارگروه امکان ایجاد یک ذخیره و انباشت برای ارزهای دیجیتال را ارزیابی کند که این مسئله، بیشتر به دارایی‌های رمزارز فعلی دولت آمریکا اشاره دارد. فعلاً و بر اساس داده‌های پلتفرم آرکام (Arkham Intelligence)، این دولت بیش از ۲۰ میلیارد دلار ارز دیجیتال در اختیار دارد و بیشترین بخش آن را بیت کوین تشکیل می‌دهد.

در صورتی که این طرح به‌سمت ذخیره و انباشت ارزهای دیجیتال در قالب دارایی‌های ملی آمریکا رود، تنها می‌توان انتظار عدم فروش بیت کوین توسط این دولت را داشت. اما تصویب لایحه ذخیره استراتژیک بیت کوین، به‌شدت سطح عرضه این رمزارز را تحت تاثیر قرار داده و با خریدهای دولت آمریکا و احتمالاً دیگر کشورها، قیمت شاهد رشد قابل‌توجهی خواهد بود.

در بازار ETF های اسپات بیت کوین هم، طی روزهای دوشنبه و سه‌شنبه، به‌ترتیب شاهد خروج ۴۵۷.۶ میلیون دلار و ۱۱.۷ میلیون دلار به‌صورت خالص بودیم. اکنون در صورتی که تداوم سیاست‌های سخت‌گیرانه از سوی مقامات فدرال رزرو سیگنال داده شود، سطح تقاضا برای بیت کوین کاهش یافته و احتمالاً با فروش مواجه خواهد شد.

از طرفی دیگر، حمایت فدرال رزرو از کاهش نرخ بهره در جلسات آتی این سازمان طی سال ۲۰۲۵، چشم‌انداز بهتری از کاهش نرخ تورم در آمریکا را نشان داده و می‌تواند منجر به آغاز رالی بعدی ارزهای دیجیتال شود. با توجه به این موارد، باید دید سناریوهای صعودی و نزولی قیمت بیت کوین در نمودارهای تکنیکال به چه صورت است.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

بیت کوین در نمودار ۱ روزه، پس از تست مجدد حمایت مهم خود در میانگین متحرک نمایی ۵۰ روزه (50D EMA) یعنی سطح ۹۸,۲۲۳ دلاری، موفق شد در آغاز هفته میلادی جاری کندل روزانه را بالاتر از ۱۰۲,۰۰۰ دلار ببندد. قیمت از روز گذشته تا لحظه نگارش این متن، در همین ناحیه مشغول رنج‌زنی بوده است.

نمودار روزانه تحلیل بیت کوین امروز 10 بهمن
تحلیل بیت کوین در تایم فریم روزانه – FXStreet

اکنون در صورتی که قیمت به زیر ۱۰۰,۰۰۰ دلار کاهش داشته باشد و کندل‌های روزانه را پایین‌تر از حمایت ۹۸,۲۲۳ دلاری یا همان میانگین متحرک نمایی ۵۰ روزه ببندد، می‌توان انتظار داشت که این حرکت نزولی تا تست حمایت مهم بعدی در مرز ۹۰,۰۰۰ دلاری ادامه پیدا کند.

بیت کوین طی چندماه گذشته، چندین مرتبه پس از کاهش تا حمایت مذکور در میانگین متحرک، بازگشتی صعودی داشته است. به‌علاوه، قیمت در ناحیه ۹۵,۰۰۰ دلاری نیز حمایتی دیگر برای خود تشکیل داده که می‌تواند مانع از کاهش‌های بیشتر شود.

شاخص قدرت نسبی (RSI) در این نمودار، به عدد ۵۲ رسیده که بالاتر از ناحیه خنثی قرار دارد اما مسیری رو به پایین را در دستور کار قرار داده است؛ به این معنی که مومنتوم صعودی روند بیت کوین در حال تضعیف دیده می‌شود. به‌علاوه، اندیکاتور مکدی (MACD) روز سه‌شنبه شاهد تقاطع نزولی خطوط خود بوده که یعنی سیگنال فروش صادر کرده و احتمال آغاز یک روند نزولی را نشان می‌دهد.

اما در آن روی سکه، تداوم روند بهبود قیمت می‌تواند در نهایت منجر به تست مجدد سقف تاریخی ۱۰۹,۵۸۸ دلاری شود. بیت کوین در این سناریو، ناحیه ۱۰۶,۰۰۰ دلار تا ۱۰۸,۰۰۰ دلار را به‌عنوان مقاومت پیش روی خود می‌بیند که در صورت غلبه بر سطوح مذکور، می‌تواند این حرکت را تا محدوده ۱۱۲,۰۰۰ دلاری نیز ادامه دهد.

نمودار 4 ساعته تحلیل بیت کوین امروز 10 بهمن
تحلیل بیت کوین در تایم فریم ۴ ساعته – CoinTelegraph

در نمودار ۴ ساعته بیت کوین، همان‌طور که در تصویر پیدا است یک خط روند نزولی شکل‌گرفته و می‌توان قیمت را در یک الگوی مثلث دید. با توجه به شرایط فعلی بازار و در صورتی که بنا به کاهش قیمت باشد، بیت کوین در ابتدا تا ناحیه ۹۷,۰۰۰ دلاری شاهد کاهش خواهد بود. از دست‌دادن این ناحیه حمایتی، هدف ۹۴,۰۰۰ دلاری را برای قیمت تعیین خواهد کرد که در قالب یک شکاف ارزش منصفانه (4H FVG) تست‌نشده است.

چنانچه ناحیه FVG به‌سمت پایین شکسته شود، قیمت بیت کوین ممکن است تا کف محدوده معاملاتی فعلی یعنی ۸۸,۹۰۰ دلار شاهد کاهش باشد. این مسئله، جو بازار و ذهنیت سرمایه‌گذاران را دست‌خوش تغییرات منفی خواهد کرد. حتی برخی تحلیل‌گران از جمله “Byzantine General”، پیش‌بینی کرده‌اند که تا پیش از جلسه امروز فدرال رزرو، قیمت بیت کوین تا ناحیه ۹۴,۰۰۰ دلار تا ۹۲,۰۰۰ دلار کاهش پیدا خواهد کرد.

اما در صورت تحولات مثبت پیرامون جلسه نرخ بهره فدرال رزرو، قیمت می‌تواند کندل ۴ ساعته را بالاتر از سقف‌های برابر (Equal Highs) قبلی خود در ناحیه ۱۰۷,۰۰۰ دلاری ببندد. این ناحیه درواقع خط مقاومت الگوی مثلث بوده که عبور از آن، شکست ساختار را در نمودار بیت کوین رقم خواهد زد.

این یعنی که چنین حرکتی، پتانسیل حرکت قیمت به‌سمت سقف‌های تاریخی جدید بالاتر از ۱۱۰,۰۰۰ دلار را می‌دهد و بازار را وارد دوره کشف قیمت‌های جدید طی ماه فوریه قرار خواهد داد.


تحلیل بیت کوین امروز ۸ بهمن؛ دلیل این ریزش غیرمنتظره چیست؟

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، مارکت کپ کل بازار رمزارزها در آغاز هفته معاملاتی جدید، تنها طی چند ساعت شاهد کاهش ۲۱۲ میلیارد دلاری بود. این ریزش هم‌راستا با بازار جهانی سهام بود و که در پی راه‌اندازی پلتفرم هوش مصنوعی دیپ‌سیک در چین اتفاق افتاد. حالا سطوح حمایتی مهم قیمت پایین‌تر از ۱۰۰,۰۰۰ دلار و تحولات پیرامون فرمان‌های اجرایی ترامپ برای رمزارزها، می‌توانند ناجی این روزهای پادشاه کوین‌ها باشند.

بر اساس آمار وب‌سایت کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، هنگام نگارش این متن قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۹۸,۹۰۰ دلار رسیده و در ایران، با ۸,۳۳۸,۴۸۸,۰۴۸ تومان می‌شود. رمزارز برتر طی ۲۴ ساعت گذشته، نزدیک به ۶ درصد کاهش قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۲۹ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۱.۹۶ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۵۹.۴۹ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۴.۲۴ درصد
مهم‌ترین مقاومت۱۰۹,۰۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۱۰۰,۰۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

مارکت کپ کل بازار ارزهای دیجیتال، طی ۲۴ ساعت گذشته بیش از ۲۱۲ میلیارد دلار از ارزش خود را از دست داد و طی کاهشی تقریباً ۶ درصدی، به ناحیه ۳.۴ تریلیون دلاری در لحظه نگارش این متن رسید. نکته جالب این‌جا است که این ریزش و فروش‌ها تنها متعلق به بازار ارزهای دیجیتال نبوده و در پی تحولات مرتبط با بازار سهام آمریکا صورت گرفته است.

اما علت این ریزش‌ها چه بود؟ به‌تازگی یک اپلیکیشن هوش مصنوعی تحت عنوان دیپ‌سیک (DeepSeek) در چین راه‌اندازی شده که رقیب اصلی چت‌جی‌پی‌تی (ChatGPT) بوده و به‌سرعت به اپلیکیشن شماره ۱ اپ‌استور (AppStore) تبدیل شده است.

نکته مهم پیرامون این موضوع، این است که اپلیکیشن دیپ‌سیک تنها ۶ میلیون دلار برای توسعه هزینه برده و این در حالی است که فرآیند توسعه چت‌جی‌پی‌تی، ۱۵۷ میلیون دلار هزینه داشته است. این در حالی است که کمپانی توسعه‌دهنده چت‌جی‌پی‌تی یعنی اپن‌ای‌آی (OpenAI)، به‌تازگی یک رویداد جذب سرمایه برگزار کرده و موفق به جمع‌آوری ۶.۶ میلیارد دلار سرمایه جدید شده است.

اما دیپ‌سیک از پردازنده‌های گرافیکی فوق‌العاده کمتری نسبت به چت‌جی‌پی‌تی استفاده کرده و از همه مهم‌تر این‌که، قابلیت استفاده از آن در گوشی‌های همراه با عملکردی بهتر نسبت به نسخه‌های “GPT-4o” و ۳.۵ کلاد (Claud AI) دارد.

این موفقیت ناگهانی و غیرمنتظره اپلیکیشن هوش مصنوعی دیپ‌سیک سرمایه‌گذاران آمریکایی را شوکه کرد، چرا که اکنون نگرانند سهام کمپانی‌های حوزه تکنولوژی در آمریکا بیش از حد قیمت‌گذاری شده باشند. این نگرانی‌ها موجی از فروش را در سطح بازارهای سهام راه انداخت که مثل همیشه گریبان رمزارزها را نیز گرفت.

لیکوییدی پوزیشن های فیوچرز در تحلیل بیت کوین 8 بهمن
لیکوییدی پوزیشن‌های فیوچرز رمزارزها طی ۲۴ ساعت گذشته – Coinglass

در پی این فروش‌ها در بازار ارزهای دیجیتال، یکی دیگر از لیکوییدی‌های سنگین پوزیشن‌های فیوچرز اتفاق افتاد. بر اساس داده‌های پلتفرم کوین‌گلس (CoinGlass)، مجموع لیکوییدی این معاملات طی ۲۴ ساعت اخیر به نزدیکی ۷۸۰ میلیون دلار رسیده و از این آمار، ۲۴۸ میلیون دلار متعلق به پوزیشن‌های بیت کوین بوده است.

راه‌اندازی اپلیکیشن قدرتمند دیپ‌سیک، برای توکن‌های حوزه هوش مصنوعی ارزهای دیجیتال هم یک تهدید به‌شمار می‌آید. زیرا علی‌رغم سرمایه‌ای که به این بخش از بازار تزریق شده، پروژه‌های هوش مصنوعی رمزارزها هنوز نتوانسته‌اند به دستاوردی برسند که دیپ‌سیک به آن رسیده است.

با توجه به ریزش قیمت بیت کوین «علی مارتینز» (Ali Martinez)، تحلیل‌گر محبوب رمزارزها، سطح حمایتی مهمی را برای قیمت جهت حفظ ساختار صعودی بازار معرفی کرد. وی با انتشار پستی در شبکه اجتماعی X، نوشت که بیش از ۱۰۱,۰۰۰ واحد بیت کوین در سطح ۹۷,۸۷۷ دلاری خریداری شده و این سطح را به یک حمایت قدرتمند تبدیل کرده است.

نقشه نقدینگی بیت کوین در تحلیل امروز 8 بهمن
نقشه نقدینگی بیت کوین و سفارش‌های ثبت‌شده در سطوح مختلف – Bitcoinist

از این رو، قیمت بیت کوین باید این ناحیه را حفظ کند تا بتواند روند صعودی خود را حفظ کند و ادامه دهد. انباشت سنگین بیت کوین در این محدوده قیمتی، نشان‌دهنده اطمینان فعالان بازار از سرمایه‌گذاری در این دارایی و چشم‌انداز مثبت آن‌ها از آینده بیت کوین است.

در رابطه با لایحه ذخیره استراتژیک بیت کوین که بحث داغ این روزهای کارشناسان بوده و در صورت تصویب می‌تواند بیت کوین را به‌سمت سقف‌های تاریخی جدید هدایت کند، «جان دیتون» (John Deaton)، وکیل و مشاور دادگاه، تفاوت بین این لایحه و فرمان اجرایی اخیر ترامپ در مورد انباشت رمزارزها را مورد بررسی قرار داد.

وی می‌گوید ترامپ با امضای فرمان اجرایی اخیر، می‌تواند تمامی بیت کوین و دیگر ارزهای دیجیتال مصادره‌شده توسط دولت را در یک حساب امانی نگهداری کند و به فروش نرساند؛ اگر قرار باشد چنین اقدامی را ذخیره استراتژیک در نظر بگیریم، می‌توان گفت که هم‌اکنون این لایحه تصویب شده است.

اما اگر منظور از ذخیره استراتژیک بیت کوین، خرید و هولد این رمزارز توسط دولت آمریکا باشد، نیاز به تایید لایحه‌ای مشابه با نمونه عنوان‌شده توسط سناتور «سینتیا لومیس» (Cynthia Lummis) از سوی کنگره دارد. طبق این لایحه، دولت آمریکا طی پنج سال اقدام به خرید ۱ میلیون واحد بیت کوین می‌کند و این دارایی‌ها را به‌مدت ۲۰ سال نگهداری خواهد کرد.

تایید چنین لایحه‌ای نیازمند توافق از سوی کنگره، فدرال رزرو، وزارت خزانه‌داری و رئیس‌جمهور آمریکا است. در همین راستا، فرآیند تصویب و اجرای لایحه ذخیره استراتژیک بیت کوین، نیاز برای وجود یک کارگروه ویژه بازار رمزارزها می‌طلبد که چندروزی است تشکیل شده و وظیفه ارائه استدلال‌های متقاعدکننده به کنگره و فدرال رزرو را برعهده خواهد داشت.

در هفته میلادی جاری، فدرال رزرو در روز چهارشنبه اولین جلسه تعیین نرخ بهره برای سال ۲۰۲۵ را برگزار خواهد کرد که تحولات بازار طی روزهای جاری و با توجه به این رویداد، نشان‌دهنده ابهام و سردرگمی سرمایه‌گذاران و انتظار آن‌ها برای مشخص‌شدن نرخ بهره است.

به‌علاوه، ETF های اسپات بیت کوین که یکی از اصلی‌ترین عوامل محرک قیمت به‌شمار می‌آیند، طی هفته گذشته نزدیک به ۱.۸ میلیارد دلار سرمایه جدید را به این بازار تزریق کرده‌اند. عملکرد این ETF ها تا حد زیادی به اقدامات دولت ترامپ و فدرال رزرو و عملکرد شاخص‌ها در تقویم اقتصادی آمریکا وابسته خواهد بود.

از این رو، باید دید که طی روزهای جاری، چه تحولاتی را پیرامون این موارد مشاهده می‌کنیم. با توجه به این فاکتورهای فاندامنتال، اکنون نگاهی به عملکرد قیمت بیت کوین در نمودار تکنیکال می‌اندازیم.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

«رکت کپیتال» (Rekt Capital)، تحلیل‌گر شناخته‌شده ارزهای دیجیتال، طی آخرین تحلیل خود از بیت کوین در نمودار ۱ روزه، نوشت که این بازار هم‌اکنون در دوره صعودی و سهمی‌وار خود قرار گرفته که طی آن، قیمت مجموعه‌ای از حرکات صعودی و اصلاحات را تجربه می‌کند. این نوسانات در سایکل‌های گذشته مثل سال ۲۰۲۱ نیز مشاهده شده‌اند.

تحلیل بیت کوین توسط رکت کپیتال
تحلیل بیت کوین توسط رکت کپیتال – Coinedition

در حال حاضر، بیت کوین در دوره کشف قیمت‌های جدید حرکت می‌کند. قیمت طی پنج هفته اخیر، ۱۷ درصد اصلاح داشته که در مقایسه با همین دوره در سال‌های ۲۰۲۱ و ۲۰۱۷، به‌ترتیب با ۳۱ درصد و ۳۴ درصد کاهش، فوق‌العاده کمتر است. این یعنی که بازار بیت کوین طی اصلاح‌های قیمت، رفته‌رفته نوسانات کمتری را تجربه می‌کند.

در صورتی که بنا به ادامه رالی بیت کوین باشد، قیمت باید سطوح مقاومتی مهم خود را بشکند و کندل هفتگی را بالاتر از آن‌ها ببندد. در حال حاضر، مهم‌ترین مقاومت پیش روی قیمت، ناحیه بین ۱۰۶,۰۰۰ دلار تا ۱۰۸,۰۰۰ دلار برآورد شده است.

از طرفی دیگر، محدوده بین ۱۰۰,۰۰۰ دلار تا ۱۰۳,۰۰۰ دلار هم در نقش حمایتی جدی ظاهر شده که باید دید طی روزهای آتی، بیت کوین چه عملکردی در حفظ آن نشان می‌دهد. بیت کوین در هفته‌های آینده نشان خواهد داد که قرار است مشابه با سال ۲۰۲۱ عمل کند و بدون تست مجدد شکستی صعودی داشته باشد؛ و یا مشابه با سال ۲۰۱۷، پس از شکست صعودی مقاومت‌های قبلی را دوباره تست خواهد کرد و سپس به‌سمت بالا به مسیر خود ادامه می‌دهد. در هر سناریو، مهم‌ترین حرکت قیمت بستن کندل هفتگی بالاتر از مقاومت مذکور است.

با توجه به نمودار روزانه بیت کوین در تصویر زیر، قیمت بعد از رسیدن به سقف تاریخی ۱۰۹,۵۸۸ دلار، نتوانست مومنتوم صعودی را حفظ کند و در ابتدای این هفته میلادی، به زیر حمایت ۱۰۰,۰۰۰ دلاری کاهش داشته است.

نمودار روزانه تحلیل بیت کوین امروز 8 بهمن
تحلیل بیت کوین در تایم فریم روزانه – FXStreet

با توجه به این شرایط، انتظار می‌رود در صورتی که قیمت کندل روزانه را پایین‌تر از ۱۰۰,۰۰۰ دلار ببندد، ممکن است این اصلاح را تا حمایت مهم بعدی در نزدیکی ۹۰,۰۰۰ دلار ادامه دهد. البته که در این بین، نواحی ۹۷,۵۰۰ دلار و ۹۵,۰۰۰ دلار، می‌توانند مانع از کاهش بیشتر قیمت شوند.

شاخص قدرت نسبی (RSI) به عدد ۵۱ و ناحیه خنثی بازگشته که حرکت رو به پایین این خط، بازتاب‌کننده تضعیف مومنتوم صعودی قیمت است. خطوط اندیکاتور مکدی (MACD) هم به یکدیگر نزدیک شده‌اند که در صورت تشکیل یک تقاطع نزولی، سیگنالی برای فروش و کاهش بیشتر قیمت صادر خواهد کرد.

این در حالی است که حفظ حمایت ۱۰۰,۰۰۰ دلاری، ساختار و روند صعودی در بازار بیت کوین را حفظ خواهد کرد و قیمت پتانسیل حرکت به‌سمت سقف تاریخی ۱۰۹,۵۸۸ دلاری را پیدا خواهد کرد. در این سناریو، نواحی ۱۰۲,۰۰۰ دلار و ۱۰۶,۰۰۰ دلار هم، به‌عنوان مقاومت‌های قیمت به‌شمار می‌آیند.


تحلیل بیت کوین امروز ۷ بهمن؛ چشم‌انداز قیمت برای هفته جدید

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، در پی صدور فرمان اجرایی ترامپ در مورد تشکیل کارگروهی ویژه بازار رمزارزها، قیمت بیت کوین رشد پیدا کرد. داده‌های آنچین نشان از تقویت فعالیت سرمایه‌گذاران بزرگ بازار دارند و زمزمه‌هایی مبنی بر ایجاد ذخیره استراتژیک بیت کوین در آمریکا به‌گوش می‌خورد. در نمودارهای تکنیکال بیت کوین هم، قیمت به ناحیه مهمی رسیده که عبور از آن، می‌تواند تحولات قابل توجهی را به‌همراه داشته باشد.

بر اساس آمار وب‌سایت کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، هنگام نگارش این متن قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۱۰۴,۹۷۵ دلار رسیده و در ایران، با ۸,۸۰۲,۸۹۰,۵۴۳ تومان می‌شود. رمزارز برتر طی ۲۴ ساعت گذشته، نزدیک به ۱ درصد افزایش قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۵۴ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۲.۰۸ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۵۸.۷۵ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۳.۹۴ درصد
مهم‌ترین مقاومت۱۰۹,۰۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۱۰۰,۰۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

قیمت بیت کوین روز جمعه موفق شد طی یک رشد ۳ درصدی، تا سطح ۱۰۵,۷۵۰ دلاری حرکت کند که این مسئله به‌دلیل تقویت انتظارات فعالان بازار از تصویب طرح ذخیره استراتژیک این رمزارز توسط دونالد ترامپ بود.

روز پنجشنبه بود که رئیس‌جمهور منتخب فرمان اجرایی را صادر کرد که کارگروهی ویژه برای بازار دارایی‌های دیجیتال تشکیل شود که در نوع خود، نقطه عطفی برای سلطه آمریکا در جهان بر حوزه رمزارزها محسوب می‌شود. یکی از دستورهای مربوط به این فرمان اجرایی، بررسی تمهیدات لازم جهت ایجاد یک منبع ذخیره ملی ویژه ارزهای دیجیتال بود که خوش‌بینی‌ها در مورد پذیرفتن فناوری‌های بلاک چین و رمزارز توسط دولت آمریکا را تقویت کرد.

با همه این‌ها، در این تحولات جدید مستقیماً در مورد ذخیره استراتژیک بیت کوین صحبتی نشد و همین مسئله رالی اخیر قیمت را متوقف کرده است. سناتور آمریکایی حامی رمزارزها، «سینتیا لومیس» (Cynthia Lummis)، هم در صفحه خود در شبکه اجتماعی X نوشت که «اتفاقات بزرگی برای بیت کوین در راه است».

با وجود این‌که وی با انتشار این پست، به انتصاب خود به‌عنوان رئیس کمیته فرعی بانک‌داری سنا برای رمزارزها اشاره داشت، خوش‌بینی سرمایه‌گذاران را بیش‌از‌پیش تقویت کرد و افراد زیادی از جمله هم‌بنیان‌گذار صرافی بایننس، «چانگ‌پنگ ژائو» (Changpeng Zhao)، نیز احتمال تصویب طرح ذخیره استراتژیک بیت کوین را پیش‌بینی کردند.

مجموع سرمایه ای تی اف های بیت کوین تحلیل امروز 7 بهمن
مجموع ورودی سرمایه به ETF های اسپات بیت کوین از ابتدای کار تاکنون – CoinTelegraph

در راستای این رشد قیمت، جریان ورود سرمایه به ETF های اسپات بیت کوین هم تقویت شد که بازتاب‌کننده افزایش تقاضای سرمایه‌گذاران سازمانی به فعالیت در بازار تنظیم‌شده این رمزارز بود. داده‌های پلتفرم فارساید اینوسترز (Farside Investors)، نشان می‌دهند ETF های اسپات بیت کوین از تاریخ ۱۵ ژانویه (۲۶ دی ماه) تاکنون، ۶ روز متوالی به خرید بیت کوین مشغول بودند و نزدیک به ۳ میلیارد دلار سرمایه جدید را به این بازار تزریق کرده‌اند.

گزارش هفتگی پلتفرم کریپتوکوانت (CryptoQuant) نیز سطح تقاضا برای بیت کوین از سوی سرمایه‌گذاران بزرگ بازار را پس از تحویل‌گرفتن دولت توسط ترامپ مورد بررسی قرار داد. این سرمایه‌گذاران با نزدیک‌شدن به روز تحلیف دونالد ترامپ، شروع به انباشت بیت کوین کرده و درصد رشد ماهانه موجودی آن‌ها، از ۰.۲۵- درصد در ۱۴ ژانویه (۲۵ دی) به ۲+ درصد تا ۱۷ ژانویه (۲۸ دی) رسیده است.

شاخص موجودی نهنگ ها در تحلیل بیت کوین امروز 7 بهمن
تغییرات ماهانه موجودی کل نهنگ‌های بیت کوین در برابر قیمت – FXStreet

این آمار بالاترین نرخ ماهانه تغییرات موجودی نهنگ‌های بازار از اواسط دسامبر ۲۰۲۴ (اوایل دی ماه) تاکنون را نشان می‌دهد که یکی از اصلی‌ترین عوامل رشد قیمت نیز محسوب می‌شود.

در ادامه این گزارش آمد که پس از برداشت سود سرمایه‌گذاران در ماه دسامبر، فشار فروش بیت کوین کاهش قابل توجهی پیدا کرده است. بر اساس عملکرد شاخص سود و زیان تحقق‌یافته (Realized Profit & Loss)، با بازگشت بیت کوین به مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلاری در ماه دسامبر، میزان برداشت سود یا سود تحقق‌یافته سرمایه‌گذاران در بازه روزانه به ۱۰ میلیارد دلار رسید که این رقم در ماه ژانویه، تا ۲ الی ۳ میلیارد دلار کاهش یافته است.

شاخص سود و زیان تحقق یافته در تحلیل بیت کوین امروز 7 بهمن
شاخص سود و زیان تحقق یافته در برابر قیمت بیت کوین – FXStreet

چنین عملکردی، نشان از پایان دوره فروش سرمایه‌گذاران دارد. البته که همزمان با این موضوع نرخ رشد تقاضا برای بیت کوین هم در روزهای جاری، نسبت به اوایل ماه دسامبر کمتر شده که یعنی قیمت برای رشدهای بیشتر، نیاز به تقویت تقاضا نیز دارد.

با توجه به فرمان‌های اجرایی ترامپ، در صورتی که بانک‌ها شروع به معامله و ارائه خدمات حضانت ارزهای دیجیتال برای مشتریان خود کنند، به اصلی‌ترین رقیب ETF های اسپات بیت کوین تبدیل خواهند شد؛ چرا که احتمالاً فرآیند سرمایه‌گذاری در این دارایی‌ها را برای مشتریان مربوطه ساده‌تر کنند.

این تغییرات با تمام نشانه‌های مثبتی که برای بیت کوین و دیگر رمزارزها دارند، ممکن است سرمایه‌گذاران به‌ویژه سرمایه‌گذاران شخصی را از بازار ETF ها خارج و به‌سمت بانک‌ها هدایت کنند.

در جایی دیگر، روز پنجشنبه ترامپ طی سخنرانی خود در مجمع جهانی اقتصاد، از فدرال رزرو و بانک‌های مرکزی خواستار کاهش نرخ بهره شد. در صورتی که چنین تغییراتی را شاهد باشیم، تقاضا برای ارزهای دیجیتال به‌رهبری بیت کوین تقویت می‌شود. فدرال رزرو روز چهارشنبه اولین جلسه تعیین نرخ بهره در سال ۲۰۲۵ را برگزار خواهد کرد.

به‌علاوه، در هفته میلادی پیش رو چندین شاخص اقتصادی مهم در ایالات متحده منتشر خواهند شد که در کنار نشست فدرال رزرو، می‌توانند نوسانات قابل‌توجهی را در بازارهای مالی از جمله بیت کوین رقم زنند. در حال حاضر، روند قیمت بیت کوین تا حد زیادی به تحولات پیرامون فرمان‌های اجرایی دونالد ترامپ، اخبار مرتبط با لایحه ذخیره استراتژیک بیت کوین و عملکرد ETF های اسپات وابسته شده است.

در صورت انتشار اخبار مثبت پیرامون موارد فوق، بیت کوین می‌تواند به مسیر رشد به‌سمت آخرین سقف‌های تاریخی خود ادامه دهد. به همین شکل، فروکش‌کردن این هیجانات و عدم انتشار اخبار جدید، می‌تواند فروش در ETF های اسپات را در پی داشته باشد.

این شرایط در کنار اعلام شاخص‌های اقتصادی خلاف انتظار فعالان بازار، می‌توانند منجر به بازگشت دوباره قیمت بیت کوین به زیر مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلاری شوند. اکنون باید دید که نمودارهای تکنیکال چه چشم‌اندازی را برای قیمت به‌تصویر کشیده‌اند.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

بیت کوین در نمودار ۳ روزه، پس از صدور فرمان‌های اجرایی ترامپ در مورد ارزهای دیجیتال، موفق شد شکستی صعودی در الگوی مثلث متقارن (Symmetrical Triangle) داشته باشد. این الگو که در روند صعودی قیمت در این تایم‌فریم تشکیل شده بود، می‌تواند نشانه‌ای از تداوم این روند داشته باشد.

نمودار 3 روزه تحلیل بیت کوین 7 بهمن
تحلیل بیت کوین در تایم فریم ۳ روزه – CoinTelegraph

این شکست صعودی زمانی تایید شد که قیمت کندل ۳ روزه را بالاتر از الگوی مثلث بست. از این رو، می‌توان گفت رالی بیت کوین می‌تواند به‌میزان ارتفاع میان خطوط این مثلث یعنی هدف ۱۲۷,۶۶۵ دلاری ادامه داشته باشد.

این هدف قیمتی جدید، ممکن است تا مارس ۲۰۲۵ (اسفند ماه) محقق شود. مومنتوم و جو کلی بازار ارزهای دیجیتال از این سناریو حمایت می‌کنند. در صورتی که انباشت و خرید بیت کوین توسط سازمان‌ها، نهنگ‌ها و سرمایه‌گذاران شخصی ادامه پیدا کند، بیت کوین می‌تواند در این سناریو به حرکت صعودی ادامه دهد.

اما در نمودار روزانه بیت کوین، قیمت پس از رشد تا آخرین سقف تاریخی در ۱۰۹,۵۵۸ دلار و سپس اصلاح قیمت و بستن کندل روزانه در ۱۰۲,۲۶۰ دلار، ظاهراً ناحیه ۱۰۰,۰۰۰ دلاری را در نقش یک حمایت قدرتمند به‌خوبی حفظ کرده است.

نمودار روزانه تحلیل بیت کوین 7 بهمن
تحلیل بیت کوین در تایم فریم روزانه – FXStreet

اکنون در صورت حفظ این سطح حمایتی و شکست صعودی در سقف تاریخی، قیمت می‌تواند رالی خود را تا بالاتر از ناحیه ۱۲۵,۰۰۰ دلاری ادامه دهد. این هدف، درواقع سطح ۱۴۱.۴۰ درصدی فیبوناچی بازگشتی است که در محدوده معاملاتی بین کف ۶۶,۸۳۵ دلار ۴ نوامبر (۱۴ آبان) تا سقف تاریخی ۱۰۹,۵۸۸ دلاری ترسیم شده است. بیت کوین در این سناریو، ناحیه بین ۱۰۶,۰۰۰ دلار تا ۱۰۸,۰۰۰ دلار را به‌عنوان نخستین مانع بزرگ پیش روی خود می‌بیند.

شاخص قدرت نسبی (RSI) در این نمودار به ۶۱ واحد رسیده که از ناحیه خنثی بالاتر است و مومنتوم صعودی روند را نشان می‌دهد. اندیکاتور مکدی (MACD) نیز، با تقاطع صعودی که خطوط آن در هفته گذشته داشتند، سیگنال خرید و ادامه روند صعودی را سیگنال داده است.

چنانچه بیت کوین پس از رشد تا ناحیه ۱۰۸,۰۰۰ دلاری شاهد بازگشت و عدم غلبه بر این مقاومت باشد، ممکن است الگویی شبیه به سقف دوقلو (Double-top) را تایید کند و در مرحله اول، تا ۱۰۰,۰۰۰ دلار کاهش قیمت داشته باشد. در صورتی هم که قیمت کندل روزانه را پایین‌تر از ۱۰۰,۰۰۰ دلار ببندد، ممکن است با تشدید فشار فروش مواجه شود و تا حمایت مهم خود در مرز ۹۰,۰۰۰ دلار به این حرکت نزولی ادامه دهد.


تحلیل بیت کوین امروز ۳ بهمن؛ وقت اصلاح است یا رالی قیمت؟

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، بیت کوین در تایم فریم‌های بالا ساختار قدرتمندی را حفظ کرده و این در حالی است که صحبت‌هایی در مورد تشکیل سقف قیمت در سایکل فعلی به گوش می‌رسد. برخی هولدرها به‌تازگی وارد ناحیه سود شده‌اند و بعضی سرمایه‌گذاران هم از روی ترس مشغول فروش هستند. طی روزهای جاری، شاید تحولات در زمینه قانون‌گذاری‌ها و اقدامات مقامات کابینه ترامپ بتوانند مسیر مشخص‌تری را برای آینده رهبر ارزهای دیجیتال ارائه کنند.

بر اساس آمار وب‌سایت کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، هنگام نگارش این متن قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۱۰۵,۳۷۱ دلار رسیده و در ایران، با ۸,۷۳۳,۷۸۲,۳۱۶ تومان می‌شود. رمزارز برتر طی ۲۴ ساعت گذشته، ۳.۵۰ درصد افزایش قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۵۵ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۲.۰۸ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۵۸.۶۷ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۳.۹۰ درصد
مهم‌ترین مقاومت۱۰۹,۰۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۹۰,۰۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

قیمت بیت کوین در آستانه برگزاری رویداد تحلیف دونالد ترامپ، موفق شد تا نزدیکی ۱۱۰,۰۰۰ دلار رشد داشته باشد و سقف تاریخی جدیدی را به ثبت برساند. اما پس از این‌که این رئیس‌جمهور در اظهارات خود اشاره‌ای به بیت کوین و صنعت رمزارزها نداشت، قیمت به‌سرعت بازگشتی نزولی را تجربه کرد.

اکنون با وجود این‌که قیمت همچنان بالاتر از مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلاری قرار دارد، صحبت‌هایی در مورد «احتمال تشکیل سقف بیت کوین» در سایکل فعلی، از سوی تحلیل‌گران و کارشناسان بازار شنیده می‌شود. اما به‌طور کلی، ذهنیت سرمایه‌گذاران و جو بازار شاهد یک دودستگی است و افرادی مثل «جیکوب کن‌فیلد» (Jacob Canfield)، می‌گویند تابه‌حال چنین اختلاف دیدگاهی را بین فعالان بازار شاهد نبوده‌اند.

از طرفی تحلیل‌گر برجسته بازار با نام مستعار “GCR” که پیش از این تشکیل کف بیت کوین در ناحیه ۱۶,۰۰۰ دلاری طی سال ۲۰۲۲ را پیش‌بینی کرده بود و سرمایه‌گذاری میلیون‌دلاری در ارز سولانا در سطح ۱۶ دلاری داشته، معتقد است دیگر نباید خیلی برای خرید بیت کوین حریص بود و بهتر است از چشم‌اندازهای بیش‌ازحد خوش‌بینانه دوری کرد.

اما «ریتیکا» (Reetika)، از معامله‌گران برتر بازار، ایده تشکیل سقف قیمت را رد کرده و علت این دیدگاه خود را حفظ ساختار صعودی بازار عنوان کرده است. وی با اشاره به داده‌های آنچین و نمودار پای سایکل بیت کوین (Bitcoin Pi Cycle)، نوشت که بازار هنوز به اوج خود نرسیده است.

نمودار پای سایکل در تحلیل بیت کوین 3 بهمن
عملکرد قیمت در نمودار سایکل PI بیت کوین – CoinTelegraph

با توجه به این نمودار و تحلیل ریتیکا، زمانی قیمت بیت کوین به سقف این سایکل خواهد رسید که میانگین متحرک ۱۱۱ روزه (111DMA) از میانگین متحرک ۳۵۰ روزه (350DMA) در این نمودار به‌سمت بالا عبور کند. این اتفاق طی ۳ سایکل قبلی افتاده و هنوز در سال ۲۰۲۵، به این مرحله نرسیده است.

اکنون ۶ روز است که بیت کوین بعد از نوسانات مثبت و منفی اخیر، سطح ۱۰۰,۰۰۰ دلاری را حفظ کرده است. داده‌های پلتفرم تحلیل‌گر چک‌آنچین (Checkonchain) نشان می‌دهند طی این عملکرد قیمت، ۸۰ درصد از هولدرهای کوتاه‌مدت به ناحیه سود برگشته‌اند. پیش از بازگشت صعودی قیمت بیت کوین طی هفته‌های اخیر، بیش از ۶۵ درصد از هولدرهای کوتاه‌مدت وارد ناحیه ضرر شده‌ بودند.

شاخص درصد عرضه در سود هولدرها در تحلیل بیت کوین 3 بهمن
واکنش قیمت در برابر تغییرات درصد عرضه در سود هولدرهای کوتاه‌مدت – CoinTelegraph

اکنون، بازگشت هولدرهای کوتاه‌مدت بازار به ناحیه سودآوری نشانه خوبی محسوب می‌شود، چرا که در این شرایط احتمال فروش از روی ترس توسط آن‌ها کمتر می‌شود. اما «دارک‌فاست» (Darkfost) که از تحلیل‌گران ارشد پلتفرم کریپتوکوانت (CryptoQuant) است، با انتشار نمودار زیر نوشت طی روزهای جاری شاخص نسبت سود خروجی خرج‌شده یا همان SOPR هولدرهای کوتاه‌مدت، در حال ورود به محدوده منفی خود است که یعنی، بخشی از این سرمایه‌گذاران به فروش در ناحیه ضرر روی آورده‌اند.

همان‌طور که در این نمودار پیدا است، هولدرهای کوتاه‌مدت چندین دوره طولانی را طی سال ۲۰۲۴ در ناحیه ضرر سپری کرده‌اند. نکته مهم این‌جا است که میزان عرضه در ضرر این هولدرها ممکن است حجم بالایی داشته باشد و در عین حال، در صورتی که اقدام به فروش نکنند، ارزش تحقق‌نیافته و پتانسیل سود سرمایه آن‌ها نیز زیاد است.

شاخص SOPR هولدرهای کوتاه‌مدت در تحلیل بیت کوین 3 بهمن
عملکرد قیمت در برابر نوسانات شاخص SOPR هولدرهای کوتاه‌مدت – CoinTelegraph

از این داده‌ها می‌‌توان نتیجه گرفت که علی‌رغم سودآوری قابل‌توجه هولدرهای کوتاه‌مدت طی هفته‌های اخیر، نشانه‌هایی جزئی از فروش از روی ترس میان آن‌ها دیده می‌شود. در عین حال، دارک‌فاست هشدار داد که در چنین شرایطی، نقطه ورود جذابی برای سرمایه‌گذاری در بازه بلندمدت به‌وجود می‌آید.

در این بین، شاخص مرکب نوسانات بیت کوین (Bitcoin Volatility Composite Index) هم توجه تحلیل‌گران را به خود جلب کرده و بازتاب‌کننده افزایش فعالیت سرمایه‌گذاران در هر دو سمت خرید و فروش است. هم‌اکنون، این شاخص به سقف یک‌ماهه رسیده و اوج فومو میان خریداران و فروشندگان را نشان می‌دهد.

با توجه به این شرایط و انتظار اکثر فعالان بازار از رنج‌زنی قیمت طی روزهای آتی، پلتفرم تحلیل‌گر گلسنود (Glassnode) محدوده بین ۹۵,۰۰۰ دلار تا ۹۰,۰۰۰ دلار را تحت عنوان یک «ناحیه حیاتی و مهم» معرفی کرد.

شاخص زیان تحقق‌یافته در تحلیل بیت کوین 3 بهمن
شاخص زیان تحقق‌یافته بیت کوین و واکنش قیمت به آن – CoinTelegraph

بر اساس نمودار بالا، این محدوده قیمت از نوامبر ۲۰۲۴ (اواسط آبان ماه) تاکنون، شاهد اوج‌گرفتن شاخص زیان تحقق‌یافته (Realized Loss) سرمایه‌گذاران بیت کوین بوده که یعنی فروشندگان در حجم‌های سنگین و از روی ترس شروع به فروش کرده و در عین حال، خریداران زیادی وارد بازار شده‌اند. در مجموع، می‌توان گفت مادامی که قیمت بیت کوین بالاتر از این ناحیه باقی بماند، ساختار صعودی بازار را حفظ خواهد کرد.

بر اساس داده‌های تکنیکال هم، ناحیه بین ۹۰,۰۰۰ دلار تا ۸۰,۰۰۰ دلار در نقش حمایتی فوق‌العاده مستحکم دیده می‌شود و می‌توان در صورت کاهش قیمت تا این محدوده، انتظار بازگشت صعودی بیت کوین را داشت. این مسئله در کنار معرفی سطح ۸۷,۷۰۰ دلاری به‌عنوان سطح قیمت تحقق‌یافته (Realized Price) هولدرهای کوتاه‌مدت توسط کریپتوکوانت، اعتبار این ناحیه حمایتی و سناریوی قیمت را بیشتر کرده است.

اما در رابطه با سایر اخبار مرتبط با بیت کوین، کمپانی مایکرواستراتژی (MicroStrategy) روز گذشته در شبکه اجتماعی X اعلام کرد که ۱۱,۰۰۰ واحد بیت کوین جدید را به ارزش ۱.۱ میلیارد دلار خریداری کرده است. میانگین قیمت این خرید جدید، ۱۰۱,۱۹۱ دلار برآورد شده و مجموع دارایی‌های این کمپانی را به ۴۶۱,۰۰۰ واحد رساند. اکنون، میانگین قیمت خرید کل بیت کوین‌های مایکرواستراتژی، ۶۳,۶۱۰ دلار است.

در پی تحولات بزرگ در زمینه قانون‌گذاری و تنظیم بازار رمزارزها با روی کار آمدن دونالد ترامپ، روز گذشته «گری گنسلر» (Gary Gensler)، رئیس سابق آژانس SEC و منتقد سرسخت ارزهای دیجیتال، از سمت خود استعفا داد و «مارک یودا» (Mark Uyeda)، به‌عنوان رئیس موقت این آژانس اولین روز کاری خود را در راستای ارائه یک چهارچوب قانونی شفاف برای رمزارزها آغاز کرد.

از این رو، یک واحد و کارگروه جدید به‌رهبری حامی ارزهای دیجیتال، «هستر پیرس» (Hester Peirce)، تشکیل شد. این واحد قرار است جهت تحقق اهداف مذکور، با سایر آژانس‌های نظارتی از جمله کمیسیون معاملات آتی کالا (CFTC) و رئیس جدید آن، «کارولین فم» (Caroline Pham)، زیر نظر کنگره آمریکا فعالیت داشته باشند.

پس از رویداد تحلیف دونالد ترامپ و تحولات مثبت پیرامون مقامات قانون‌گذار آمریکایی، اکنون فعالان بازار احتمال بیشتری به تصویب لایحه ذخیره استراتژیک بیت کوین می‌دهند. همچنین، انتظار می‌رود فرمان‌های اجرایی بیشتری در رابطه با صنعت و بازار ارزهای دیجیتال توسط دولت جدید آمریکا صادر شوند که یکی از مهم‌ترین آن‌ها، لغو قانون منع ارائه خدمات کریپتویی توسط بانک‌ها است که می‌تواند تقاضا برای بیت کوین و سایر ارزهای دیجیتال را تقویت کند.

طی روزهای جاری، بازار بیت کوین و دیگر رمزارزها پس از تحلیف ترامپ نسبتاً آرام به نظر می‌رسد و در صورت صدور مقررات جدید مثبت در راستای حمایت از این دارایی‌ها، شاهد تحولات مثبتی در بازار خواهیم بود. اما چشم‌انداز تکنیکال قیمت بیت کوین در نمودارهای کوتاه‌مدت و بلندمدت به چه شکل است؟

تحلیل تکنیکال بیت کوین

ساختار بازار بیت کوین در نمودار هفتگی، الگوی نزولی سروشانه معکوس (Inverse Head & Shoulders) را نامعتبر کرد که می‌توانست در صورت تایید، قیمت را تا هدف ۷۴,۰۰۰ دلاری دچار ریزش کند.

نمودار هفتگی قیمت در تحلیل بیت کوین امروز 3 بهمن
تحلیل بیت کوین در تایم فریم هفتگی – CoinTelegraph

قیمت بیت کوین با شکست صعودی در مقاومت ۱۰۴,۰۰۰ دلاری طی روز گذشته و پس از انتشار چندین خبر منفی، به‌خوبی توانست جایگاه و مومنتوم صعودی خود را حفظ کند. اکنون در صورتی که این شرایط پابرجا باقی بماند، بیت کوین می‌تواند در انتهای هفته میلادی جاری، کندل هفتگی را بالاتر از ۱۰۴,۴۶۰ دلار ببندد و از این حیث، در بازار خود تاریخ‌سازی کند.

بستن کندل هفتگی بالاتر از مرز ۱۰۵,۰۰۰ دلاری، از بالاترین سطح بسته‌شده در دسامبر ۲۰۲۴ فراتر خواهد رفت. چنین عملکردی، پتانسیل ویژه‌ای به بیت کوین خواهد داد و می‌توان انتظار داشت که طی هفته‌های پیش رو، سقف‌های جدیدتری را ثبت کند.

در نمودار روزانه بیت کوین، قیمت پس از تشکیل سقف تاریخی ۱۰۹,۵۸۸ دلاری در دوشنبه، تا ناحیه 102,۰۰۰ دلاری شاهد اصلاح بود و امروز، توانسته از ۱۰۵,۰۰۰ دلار هم عبور کند.

نمودار روزانه قیمت در تحلیل بیت کوین امروز 3 بهمن
تحلیل بیت کوین در تایم فریم روزانه – FXStreet

اکنون در صورتی که مومنتوم صعودی بازار حفظ شود و قیمت به سقف تاریخی خود بازگردد، می‌توان انتظار تشکیل یک رالی جدید به‌سمت ۱۲۵,۰۰۰ دلار و بالاتر از آن را داشت. این هدف قیمت، از سطح ۱۴۱.۴۰ درصدی فیبوناچی بازگشتی در محدوده معالاتی بین کف ۶۶,۸۳۵ دلاری ۴ نوامبر (۱۴ آبان) تا سقف ۱۰۹,۵۸۸ دلاری دوشنبه گذشته به‌دست آمده است.

شاخص قدرت نسبی (RSI) در این نمودار، به سطح ۶۳ واحدی رسیده که بازتاب‌کننده مومنتوم صعودی قیمت است. به‌علاوه، اندیکاتور مکدی (MACD) هم یک تقاطع صعودی در خطوط خود داشته که سیگنالی مبنی بر ادامه روند صعودی قیمت محسوب می‌شود.

این در حالی است که پول‌بک قیمت و بستن کندل روزانه پایین‌تر از مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلاری، می‌تواند سناریوی صعودی فوق را در بازه کوتاه‌مدت نامعتبر کند و بیت کوین را تا تست مجدد حمایت ۹۰,۰۰۰ دلار به‌سمت پایین به حرکت درآورد. در این مسیر و در صورت عدم تسلیم خریداران بازار، حمایت ناحیه ۹۵,۰۰۰ دلاری می‌تواند مانع از کاهش بیشتر قیمت شود.


تحلیل بیت کوین امروز ۲ بهمن؛ سرمایه‌گذاران منتظر چه هستند؟

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، قیمت بیت کوین در آستانه برگزاری رویداد تحلیف دونالد ترامپ به سقف تاریخی جدیدی در ناحیه ۱۰۹,۴۰۰ دلاری رسید. اما داده‌های بازار نشان از ذهنیت و جو خنثی میان سرمایه‌گذاران دارند و گویا منتظر اتفاقات جدیدی هستند. سطح علاقه سرمایه‌گذاران خرد به فعالیت در بازار بیت کوین، یکی دیگر از تحولات مهم در این روزها بوده و در عین حال هنوز معلوم نیست که تحلیف دونالد ترامپ، به رویدادی برای فروش دسته‌جمعی سرمایه‌گذاران تبدیل شده است یا خیر.

بر اساس آمار وب‌سایت کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، هنگام نگارش این متن قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۱۰۲,۱۶۴ دلار رسیده و در ایران، با ۸,۴۹۹,۵۳۶,۲۴۷ تومان می‌شود. رمزارز برتر طی ۲۴ ساعت گذشته، ۵.۷۸ درصد کاهش قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۴۷ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۲.۰۳ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۵۸.۷۰ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۳.۹۹ درصد
مهم‌ترین مقاومت۱۰۹,۰۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۹۵,۰۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

با توجه به انتظارات فعالان بازار از تحولات مثبت برای ارزهای دیجیتال به‌دلیل حضور رسمی ترامپ در کاخ سفید، بیت کوین روز گذشته موفق شد به سقف تاریخی جدیدی در سطح ۱۰۹,۳۲۱ دلار دست پیدا کند. این خوش‌بینی‌ها از سوی وعده‌های دونالد ترامپ مبنی بر ارائه یک چهارچوب مقرراتی شفاف در راستای حمایت از صنعت رمزارزها و انتصاب شخصیت‌های حامی این دارایی‌ها در کابینه دولت نشئت گرفته است.

اما علی‌رغم این تحولات مثبت و رشد قیمت بیت کوین، ظاهراً ذهنیت نهنگ‌ها و بازارسازها در حالتی خنثی باقی مانده است. داده‌های بازار مشتقات (Derivatives) بیت کوین، نشان می‌دهند سرمایه‌گذاران حداقل در بازه کوتاه‌مدت، اطمینان کافی از ادامه روند صعودی قیمت بالاتر از ناحیه ۱۱۰,۰۰۰ دلاری ندارند.

تحلیل بیت کوین امروز 2 بهمن 01
تغییرات اخیر شاخص پریمیوم فیوچرز بیت کوین – CoinTelegraph

شاخص پریمیوم فیوچرز (Futures Premium) روز گذشته طی یک رشد ۲ درصدی نسبت به ۱۷ ژانویه (۲۸ دی ماه)، به ۱۴ درصد رسید. با وجود این‌که این رقم از مرز خنثی ۱۰ درصدی برای این شاخص بالاتر است، بازتاب‌کننده شک و تردیدی نسبی میان معامله‌گران حرفه‌ای بازار محسوب می‌شود. در مواقعی که بیت کوین رالی بزرگی را تجربه می‌کند، شاخص پریمیوم فیوچرز به نواحی ۳۰ درصدی می‌رسد.

هم‌راستا با این موضوع، شاخص انحراف معاملات آپشنز (Options Skew) بیت کوین هم که نسبت میان قراردادهای کال یا خرید (Call) و پوت یا فروش (Put) را می‌سنجد، در روزهای جاری به نزدیکی ۶- درصد رسیده که جوی خنثی در این بازار را نیز نشان می‌دهد. در صورتی که رقم منفی این شاخص از این سطوح بیشتر شود، می‌توان گفت جو بازار تغییرات مثبتی را تجربه کرده است.

تحلیل بیت کوین امروز 2 بهمن 02
عملکرد شاخص دلتای آپشنز بیت کوین – CoinTelegraph

اما در پی اصلاح قیمت پس از رسیدن به سقف تاریخی جدید، اکنون برای فعالان بازار سوال پیش آمده که تحلیف دونالد ترامپ به رویدادی برای فروش بیت کوین تبدیل شده یا خیر؟ بسیاری از سرمایه‌گذاران انتظار داشتند که سیاست‌های حامی بازار ارزهای دیجیتال معرفی شوند اما در حال حاضر، کنگره و سنای آمریکا حتی نظر خود در مورد لایحه ذخیره استراتژیک بیت کوین را اعلام نکرده و این موارد، نوعی ابهام و سردرگمی برای سرمایه‌گذاران به‌وجود آورده‌اند.

در روز جاری، میزان بدهی دولت آمریکا به محدودیت خود رسیده که طبق گفته مقامات وزارت خزانه‌داری این کشور، باید «تمهیداتی فوق‌العاده» برای آن در نظر گرفته شود. در صورتی که مقامات قانون‌گذار آمریکایی بر سر این موضوع به توافق نرسند، دولت آمریکا وارد یک دوره از کارافتادگی و تعلیق (Shutdown) می‌شود و بازارهای مالی در پی آن، ثبات عملکرد خود را از دست خواهند داد. به همین دلیل، انگیزه فعالان بازار بیت کوین جهت برداشت سود در سقف تاریخی جدید بیشتر شده است.

پیرامون سردرگمی که در بازار رمزارزها به‌وجود آمده، شاخص اپن اینترست فیوچرز (Futures Open Interest) بیت کوین هم پس از تحلیف دونالد ترامپ و همزمان با تشکیل سقف تاریخی جدید قیمت، شاهد کاهش ۲ میلیارد دلاری بود. عملکرد این شاخص هم بازتاب‌کننده عدم تمایل فعالان بازار به ورود به موقعیت‌های جدید است. از همین رو، اصلاح قیمت در روز جاری اتفاقی غیرعادی محسوب نمی‌شود.

تحلیل بیت کوین امروز 2 بهمن 03
کاهش شاخص اپن اینترست فیوچرز بیت کوین در عین رشد قیمت – FXEmpire

در این بین، راه‌اندازی میم کوین‌های ترامپ (TRUMP) و همسر او ملانیا ترامپ (MELANIA) که رشدهای خیره‌کننده و غیرمنتظره‌ای را تنها طی چند روز داشتند، یکی دیگر از عوامل تاثیرگذار بر جو فعلی بازارها است. سرمایه‌گذاران در مورد احتمال معرفی توکن‌های مشابه بیشتر، کلاه‌برداری‌های احتمالی و در نهایت رقیق‌شدن نقدینگی در سطح بازار رمزارزها نگران هستند.

در جایی دیگر، داده‌های آنچین هم نشان می‌دهند سطح تقاضای فعلی از سوی سرمایه‌گذاران خرد یا شخصی، در سطوح پایینی باقی مانده که کاملاً خلاف مسیر حرکت و رشد قیمت بیت کوین بوده است. پیرامون این موضوع، گزارشی از پلتفرم کریپتوکوانت (CryptoQuant) تغییرات ۳۰ روزه شاخص تقاضای سرمایه‌گذاران شخصی (Retail Investor Demand) بیت کوین را مورد ارزیابی قرار داد.

از جایی که سرمایه‌گذاران شخصی بیت کوین کوچک‌ترین هولدرهای این ارز دیجیتال در شبکه محسوب می‌شوند، کرپیتوکوانت تراکنش‌هایی را زیر ذره‌بین قرار داده که ارزشی کمتر از ۱۰,۰۰۰ دلار دارند. بر اساس نمودار زیر، تغییرات ماهانه این شاخص با عبور قیمت بیت کوین از مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلاری طی ماه‌های اخیر، افزایش قابل توجهی داشته است که عملکردی دور از انتظار نیست.

تحلیل بیت کوین امروز 2 بهمن 04
تغییرات اخیر شاخص سرمایه‌گذاران شخصی بیت کوین – Bitcoinist

اما با آغاز سال ۲۰۲۵، این شاخص بازگشتی شدید به‌سمت پایین داشته و علاوه‌بر این‎که به محدوده منفی خود وارد شده، به یک کف تاریخی در سطح ۲۲- درصد رسیده است. نکته مهم‌تر این‌جا است که این اتفاق همزمان با رشد قیمت بیت کوین تا سقف‌های تاریخی جدید رخ داده که یعنی این دسته از سرمایه‌گذاران، هنوز وارد بازارها نشده‌اند. با توجه به این‌که بازار بیت کوین در نزدیکی سقف هر سایکل خود شاهد فومو از سوی سرمایه‌گذاران شخصی است، می‌توان گفت که این بازار گاوی و روند صعودی، هنوز به انتهای راه خود نرسیده است.

دونالد ترامپ وعده داده که آمریکا را به پایتخت ارزهای دیجیتال در دنیا تبدیل خواهد کرد که اصلی‌ترین حرکت وی در راستای تحقق این آرمان، ایجاد ذخیره استراتژیک برای بیت کوین و حتی دیگر رمزارزهای برتر بازار است. بر اساس داده‌های پلتفرم پالی‌مارکت (Polymarket)، انتظار فعالان بازار از تصویب این لایحه در روز گذشته از ۴۴ درصد به ۵۰ درصد افزایش یافته است.

طبق گزارش‌های منتشرشده هم، ترامپ در نظر دارد طی ۱۰۰ روز ابتدایی دولت خود، چندین فرمان اجرایی جدید را صادر کند و اولویت‌های اصلی را به مرحله اجرا و پیاده‌سازی برساند. از میان این موارد، بهبود و ارتقای صنعت رمزارزها هم وجود دارد. اما تاکنون و طی رویداد تحلیف خود، ترامپ صحبتی پیرامون این مقررات و لایحه بیت کوین انجام نداد و این مسئله هیجانات سرمایه‌گذاران را دست‌خوش تغییرات منفی کرد.

در نهایت باید گفت با وجود این‌که نهنگ‌ها و معامله‌گران حرفه‌ای بازار در برابر ادامه رشد قیمت بیت کوین دیدگاهی محافظه‌کارانه پیدا کرده‌اند، نشانه‌ای از تقویت فعالیت فروشندگان و سلطه جوی منفی در این بازار به‌چشم نمی‌خورد. آمارها نشان می‌دهند بازار در وضعیتی خنثی قرار گرفته که با انتشار اخبار جدید در مورد سیاست‌های دولت ترامپ در برابر ارزهای دیجیتال، مسیر خود را پیدا خواهد کرد. اما وضعیت بیت کوین در نمودارهای تکنیکال به چه شکل است؟

تحلیل تکنیکال بیت کوین

رویدادهای بزرگ در دنیا مثل همین تحلیف دونالد ترامپ، اکثراً فعالان بازارهای مالی را برای فروش و برداشت سود ترغیب می‌کنند و تا حدی این اتفاق در بازار بیت کوین نیز افتاده است. اما با وجود این‌که در نمودار هفتگی بیت کوین و از دیدگاه تکنیکال، این اصلاح قیمت پس از تکشیل یک سقف تاریخی جدید و در یک الگوی پرچم صعودی (Bull Flag) منطقی در نظر گرفته می‌شود، همچنان ساختار بازار و روند صعودی اصلی را حفظ کرده است.

تحلیل بیت کوین امروز 2 بهمن 05
تحلیل بیت کوین در تایم فریم هفتگی – FXEmpire

تشکیل الگوی پرچم صعودی، معمولاً ادامه روند قیمت را در پی دارد که پس از یک حرکت صعودی قدرتمند و سپس دوره‌ای خنثی و تثبیت به‌وجود می‌آید؛ دقیقاً مشابه با چیزی که در نمودار بالا مشخص شده است. رالی قیمت بیت کوین در نمودار هفتگی از ناحیه ۶۵,۰۰۰ دلاری تا ۱۰۰,۰۰۰ دلار، اصطلاحاً «میله پرچم» را تشکیل داده و تثبیت قیمت در نزدیکی این ناحیه طی هفته‌های اخیر، خود پرچم را به‌وجود آورده است. معمولاً زمانی که چنین الگویی در نمودار شکل می‌گیرد، قیمت در نهایت یک شکست هم‌راستا با روند سابق خود رقم خواهد زد.

در این بین، قیمت در معرض اصلاح و کاهش‌های کوتاه‌مدت قرار دارد که رویداد تحلیف ترامپ، یکی از عوامل چنین عملکردی است. این اصلاح قیمت بیت کوین، حتی ممکن است تا خط روند پایینی الگوی پرچم در نزدیکی مرز 90,۰۰۰ دلاری هم ادامه پیدا کند.

اما با وجود این ریسک‌های کوتاه‌مدت، ساختار کلی الگوی پرچم صعودی پابرجا باقی مانده است. شکست صعودی در خط روند بالایی الگوی پرچم، می‌تواند قیمت بیت کوین را به‌سمت خط فیبوناچی مشخص‌شده در نزدیکی ناحیه ۱۴۰,۰۰۰ دلاری هدایت کند. این یعنی در صورتی که مومنتوم صعودی و جو مثبت بازار بیت کوین تا ماه میلادی بعدی یعنی فوریه حفظ شود، می‌توانیم شاهد این اهداف قیمتی جدید برای رهبر ارزهای دیجیتال باشیم.

این سناریوی صعودی هم زمانی نامعتبر می‌شود که قیمت در بحبوحه اصلاحات خود، حمایت ۹۰,۰۰۰ دلاری را از دست بدهد. این عملکرد می‌تواند اصلاح عمیق‌تری را برای قیمت در پی داشته باشد و بیت کوین را به‌سمت حمایت‌های ۸۵,۰۰۰ دلاری تا ۸۰,۰۰۰ دلار به‌سمت پایین بکشاند.

تحلیل بیت کوین امروز 2 بهمن 06
تحلیل بیت کوین در تایم فریم روزانه – FXEmpire

در نمودار روزانه بیت کوین، عملکرد قیمت به‌شدت تحت تاثیر اخبار پیرامون ریاست‌جمهوری ترامپ و سیاست‌های کریپتویی او قرار گرفته است. پس از تشکیل سقف تاریخی ۱۰۹,۳۲۱ دلاری، شاهد بازگشت قیمت تا ناحیه ۱۰۲,۰۰۰ دلاری در روز جاری هستیم.

اکنون در صورتی که اخبار مثبت جدیدی پیرامون قوانین جدید بانک‌داری ارزهای دیجیتال و لایحه ذخیر بیت کوین باشیم، بدون شک جریان سرمایه در ETF های اسپات هم تقویت شده و قیمت به‌سمت آخرین سقف تاریخی و حتی بالاتر از آن حرکت خواهد کرد. در این بین، ناحیه بین ۱۰۶,۰۰۰ دلار تا ۱۰۸,۰۰۰ دلار به‌عنوان یک مقاومت در نظر گرفته می‌شود که احتمالاً بیت کوین برای عبور از آن، کار دشواری نداشته باشد.

اما انتشار اخبار منفی و فروکش‌کردن هیجانات و امید سرمایه‌گذاران در مورد تحولات مثبت برای ارزهای دیجیتال در دولت ترامپ، قیمت را دچار بازگشت نزولی به‌سمت حمایت ناحیه ۹۵,۰۰۰ دلاری خواهد کرد. از دست‌دادن این سطح حمایتی، قیمت را می‌تواند تا مرز ۹۰,۰۰۰ دلار نیز پایین بیاورد. در این سناریو، مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلار نیز می‌تواند مانع از کاهش بیشتر قیمت شود که در صورت تشدید فشار فروش، قدرت خود را به‌راحتی از دست خواهد داد.


تحلیل بیت کوین امروز ۳۰ دی؛ روز موعود، پامپ یا دامپ قیمت؟

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، بیت کوین در آستانه روز تحلیف دونالد ترامپ در کاخ سفید به روند مثبت خود ادامه داده و اکنون سوال این‌جا است که در پی این رویداد، سرمایه‌گذاران به فروش روی آورده یا قیمت به‌سمت سقف‌های تاریخی جدید شروع به حرکت می‌کند؟ شاخص‌های آنچین و بازار مشتقات بیت کوین سیگنال‌هایی صعودی صادر کرده و استراتژی فروش و برداشت سود را خیلی جذاب نشان نمی‌دهند.

بر اساس آمار وب‌سایت کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، هنگام نگارش این متن قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۱۰۵,۰۲۹ دلار رسیده و در ایران، با ۸,۵۸۰,۱۵۱,۰۹۰ تومان می‌شود. رمزارز برتر طی ۲۴ ساعت گذشته، ۲.۱۱ درصد رشد قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۴۹ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۲.۰۵ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۵۸.۹۰ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۳.۹۷ درصد
مهم‌ترین مقاومت۱۰۶,۰۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۱۰۰,۰۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

بیت کوین طی یک هفته اخیر بیش از ۱۱ درصد رشد قیمت داشت که یکی از عوامل مهم آن، انتشار داده‌های تورمی آمریکا در راستای تقویت ریسک‌پذیری سرمایه‌گذاران بود. یکی از گزارش‌های اخیر پلتفرم K33 نشان می‌دهد که با رسیدن به روز تحلیف دونالد ترامپ که فردا، دوشنبه، است، اقدام برای فروش بیت کوین و برداشت سود استراتژی خیلی جذابی نخواهد بود.

بازار ارزهای دیجیتال پس از پیروزی ترامپ در انتخابات آمریکا وارد یک دوره صعودی بزرگ شد که البته در ادامه، شاهد احتیاط و محافظه‌کاری فعالان بازار نیز بود. در گزارش مذکور، عملکرد شاخص اس‌اندپی ۵۰۰ (S&P 500) و واکنش آن به انتخاب ترامپ به‌عنوان رئیس‌جمهور بعدی آمریکا مورد بررسی قرار گرفت. عملکرد این شاخص در سال ۲۰۲۴، تا حد زیادی شبیه به سال ۲۰۱۶ و دوره اول ریاست‌جمهوری ترامپ بوده که البته پس از جلسه تعیین نرخ بهره فدرال رزرو در تاریخ ۱۸ دسامبر ۲۰۲۴ (۲۸ آذر)، کمی تفاوت پیدا کرده است.

تحلیل بیت کوین 30 دی 01
عملکرد شاخص S&P500 با ریاست‌جمهوری دونالد ترامپ – K33

اما به‌طور کل، شاخص اس‌اندپی ۵۰۰ در سال ۲۰۱۶ و با روی کار آمدن ترامپ، تا روز تحلیف این رئیس‌جمهور شاهد کاهش نوسانات بود و طی یک سال آتی روند صعودی پیوسته‌ای را تجربه کرد. در آن سال مشابه با دوره جاری، سیاست‌های ترامپ شامل رشد اقتصادی به‌ویژه در بازار سهام آمریکا، کاهش مالیات و حذف قوانین بازدارنده و تقویت و رونق معاملات تجاری بود که انتظار می‌رود در این دوره نیز، این سیاست‌ها دوباره پیاده‌سازی شوند.

در ادامه این گزارش نوشته شد که شاخص اس‌اندپی ۵۰۰ موفق شد طی هفته اخیر، شکاف به‌وجود آمده پس از اعلام نتایج انتخابات را ببندد که همزمان با رسیدن قیمت بیت کوین به کف ۲ ماهه بود. اکنون با توجه به این شرایط، پلتفرم K33 نوشت که استراتژی فروش بیت کوین در روز تحلیف ترامپ خیلی استراتژی جذابی به نظر نمی‌رسد و تنها در صورتی بهتر است به فروش فکر کرد که فاکتورهای منفی در بازارها پدیدار شوند.

با تحویل‌گرفتن دفتر ریاست‌جمهوری توسط ترامپ در کنار تحولات احتمالی در سیاست‌های آژانس‌های نظارتی این کشور به‌ویژه SEC، جو بازارهای مالی از جمله ارزهای دیجیتال بهبود قابل توجهی پیدا کرده و انتظار می‌رود این شرایط ادامه داشته باشد. به‌علاوه، اعلام آتش‌بس میان اسرائیل و حماس یکی دیگر از فاکتورهای مثبت و صعودی در این روزها به‌شمار می‌آید.

در این بین، انتشار داده‌های تورمی ایالات متحده از جمله شاخص بهای مصرف‌کننده (CPI)، نشان از کاهش تورم و افزایش ریسک‌پذیری فعالان بازارهای مالی داشت که در نهایت منجر به عبور بیت کوین از مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلاری شد. در مجموع این تحولات، بازار ETF های اسپات هم در مجموع هفتگی، بیش از ۱.۳ میلیارد دلار ورودی جدید داشتند که البته همچنان روندی ضعیف را شاهد هستند. بیت کوین برای ادامه حرکت صعودی خود، به تقویت فعالیت خریداران در این بازار نیاز خواهد داشت.

تحلیل بیت کوین 30 دی 02
تغییرات موجودی استیبل کوین و بیت کوین کیف پول‌های حاوی بیش از ۱۰ واحد بیت کوین – FXStreet

در رابطه با داده‌های آنچین، پلتفرم سنتیمنت (Santiment) چند شاخص را مورد بررسی قرار داد و به سرمایه‌گذاران هشدار داد که عملکرد این شاخص‌ها را در روزهای آتی زیر نظر داشته باشند. روند انباشت کیف پول‌های دارای بیش از ۱۰ واحد بیت کوین، ظاهراً از سر گرفته شده که تحولی قابل توجه نسبت به کاهش‌های صورت‌گرفته از نیمه دوم ماه دسامبر تا هفته اول ژانویه محسوب می‌شود. با توجه به تصویر بالا از این شاخص، سرمایه‌گذاران باید مراقبت بازگشت صعودی خطوط مربوط به هولدرهای استیبل کوین‌های تتر و USDC باشند.

یکی دیگر از شاخص‌های بررسی‌شده در این گزارش سنتیمنت، مجموع کیف پول‌های دارای موجودی بیت کوین بوده که طی ۶ هفته اخیر کاهش داشته و بازتاب‌کننده برداشت سود سرمایه‌گذاران شخصی در سقف احتمالی قیمت است.

تعداد این کیف پول‌ها زیاد نبوده و احتمالاً نشان‌دهنده تحلیل اشتباه آن‌ها از روند قیمت بیت کوین باشد. تاریخچه بازار بیت کوین نشان داده زمانی که این شاخص کاهش داشته، قیمت رالی‌های بزرگی را تجربه کرده است؛ به‌ویژه زمانی که بازار شاهد انتشار فاد (FUD) بین سرمایه‌گذاران شخصی بوده و نهنگ‌ها بیت کوین‌های فروخته‌شده توسط این دسته از فعالان بازار را جمع‌آوری می‌کنند.

تحلیل بیت کوین 30 دی 03
تغییرات تعداد هولدرهای بیت کوین – FXStreet

در نهایت، سرمایه‌گذاران باید صحبت‌های پیرامون ارزهای دیجیتال لایه ۱، لایه ۲ و میم کوین‌ها در شبکه‌های اجتماعی را زیر نظر گیرند. معمولاً زمانی که هیجانات پیرامون رمزارزهای بدون ارزش ذاتی واقعی یا تیم توسعه‌دهنده شفاف در شبکه‌های اجتماعی زیاد می‌شود، قیمت‌ها به سقف محدوده فعلی می‌رسند. در این بین، بیت کوین و سایر دارایی‌های برتر بازار شاهد جذب سرمایه‌های بیشتر بوده و چشم‌انداز مثبت و بهبود‌دهنده‌ای برای آن‌ها به‌وجود می‌آید.

با توجه به نمودار زیر، صحبت‌ها در مورد رمزارزهای لایه ۱ و لایه ۲ در میانه مسیر شاخص خود قرار دارند. اما این در حالی است که در بازار میم کوین‌ها و با توجه به ریزش‌های قابل توجهی که طی چهار هفته اخیر تجربه کردند، نشانه‌ای از فومو (FOMO) دیده نمی‌شود. از این رو، می‌توان انتظار یک بهبود گسترده در بازارها را داشت.

تحلیل بیت کوین 30 دی 04
سلطه تعاملات اجتماعی گروه‌های مختلف ارزهای دیجیتال – FXStreet

در جایی دیگر، داده‌های پلتفرم کوین‌گلس (Coinglass) نشان می‌دهند شاخص اپن اینترست فیوچرز (Futures Open Interest) بیت کوین شروع به رشد کرده و تنها طی ۱۰ ساعت در روز گذشته، از ۶۴.۹ میلیارد دلار به ۶۷.۸ میلیارد دلار رسیده است. در حال حاضر، این شاخص به سقف جدیدی در سال ۲۰۲۵ رسیده که می‌تواند به این معنی باشد که معامله‌گران، در انتظار رشد قیمت بیت کوین طی روزهای آتی هستند.

به‌علاوه، این آمار نزدیک‌ترین رقم به سقف ۷۱.۸ میلیارد دلاری دسامبر سال ۲۰۲۴ بوده است. طی ۲۴ ساعت گذشته، بیش از ۱۵۷ میلیون دلار از پوزیشن‌های شورت (Short) هم لیکویید شدند که به تقویت روند قیمت بیت کوین نیز کمک کرده است.

تحلیل بیت کوین 30 دی 05
تغییرات شاخص اپن اینترست فیوچرز بیت کوین طی روزهای اخیر – FXEmpire

اکنون، اکثر کارشناسان و فعالان بازارهای مالی منتظرند تا نخسین فرمان اجرایی ترامپ پس از روز تحلیف وی اعلام شود. از میان این موارد، مهم‌ترین آن‌ها که افراد زیادی را چشم‌انتظار نگه داشته، تشکیل هیئت مشاوره ارزهای دیجیتال و ذخیره استراتژیک بیت کوین است. روز جمعه، ماساچوست به هشتمین ایالتی تبدیل شد که لایحه ذخیره استراتژک بیت کوین را معرفی کرده که در صورت تایید این لایحه در سطح کشور آمریکا، قیمت بیت کوین به سطوح ناشناخته‌ای رشد پیدا خواهد کرد.

در نهایت، باید دید که این گمانه‌زنی‌ها طی روزهای آتی تا چه اندازه تحقق پیدا خواهند کرد و از طرفی نیز، احتمال تشدید نوسان قیمت‌ها در بازار وجود دارد. شاخص‌های اقتصادی آمریکا، سیاست‌های مرتبط با ارزهای دیجیتال در این کشور و جریان سرمایه در ETF های اسپات، از مهم‌ترین عوامل تاثیرگذار بر بیت کوین در این روزها به‌شمار می‌آیند. حال باید دید وضعیت قیمت در نمودارهای تکنیکال به چه صورت است.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

بیت کوین در نمودار ۱ روزه، پس از تست مجدد حمایت ۹۰,۰۰۰ دلار بازگشتی قدرتمند داشت و تا روز جاری به ناحیه ۱۰۵,۰۰۰ دلاری بازگشت داشته است. اکنون انتظار می‌رود در صورتی که این مومنتوم و جو مثبت بازار حفظ شود، قیمت به‌سمت سقف تاریخی ۱۰۸,۳۵۳ دلاری شروع به حرکت کند.

تحلیل بیت کوین 30 دی 06
تحلیل بیت کوین در تایم فریم روزانه – FXStreet

شاخص قدرت نسبی (RSI) در این تایم‌فریم به ۶۱ واحد رسیده که بازتاب‌کننده مومنتوم صعودی و احتمال ادامه رشد قیمت است. اندیکاتور مکدی (MACD) هم با تشکیل یک تقاطع صعودی در چهارشنبه گذشته، روند صعودی بیت کوین را نشان می‌دهد. قیمت پس از تشکیل یک روند نزولی از اواسط ماه دسامبر و ثبت ۳ سقف پایین‌تر (Lower High)، اکنون این خط روند را شکسته و نشانه‌های از تغییر روند به صعودی دارد.

هم‌راستا با این عملکرد قیمت، یک الگوی پرچم (Pennant) هم در نمودار شکل گرفته که می‌تواند پس از دوره تثبیت قیمت بعد از روز تحلیف ترامپ، تایید شود و رشدی ۵۳ درصدی برای قیمت در پی داشته باشد. این یعنی که در صورت تثبیت قیمت بالاتر از ناحیه ۱۰۵,۰۰۰ دلاری، می‌توان شاهد رشد قیمت تا ۱۶۰,۰۰۰ دلار طی ماه‌های آتی باشیم.

اما برای روزهای جاری، در صورتی که بیت کوین حمایت ۱۰۰,۰۰۰ دلار را از دست بدهد و کندل روزانه را پایین‌تر از آن ببندد، ممکن است تا حمایت بعدی در ناحیه ۹۵,۰۰۰ دلاری دچار کاهش شود. از دست‌دادن این حمایت، قیمت را به‌سمت مرز ۹۰,۰۰۰ دلار هدایت خواهد کرد.

تحلیل بیت کوین 30 دی 07
تحلیل بیت کوین در بازه کوتاه‌مدت – Investing

در تایم فریم‌های پایین‌تر، قیمت در عین اصلاحات جزئی همچنان چشم‌اندازی صعودی را نشان می‌دهد. بیت کوین پس از کاهش اخیر تا ۸۹,۱۶۴ دلار، ظاهراً از دوره فروش بازار خارج شده و شاهد کنترل شرایط توسط خریداران است. قیمت پس از کاهش به زیر حمایت ۹۰,۷۴۲ دلاری و فاصله نسبتاً زیادی که با آن گرفت، به‌سرعت به سطوح بالاتر بازگشت داشت که بازتاب‌کننده اتمام فروش‌ها و یک شکست نزولی جعلی بود.

در حال حاضر، بیت کوین بالاتر از این حمایت شاهد تشکیل یک ناحیه تقاضا است و روند صعودی را پابرجا می‌بیند. قیمت با عبور از مقاومت ۹۵,۷۹۷ دلاری و سپس خط میانگین بالایی (UML) و مقاومت ۱۰۲,۷۰۶ دلاری، پتانسیل حرکت به‌سمت سقف تاریخی ۱۰۸,۳۵۳ دلار را پیدا کرده است.

در این بین، نخستین خط هشدار (WL1) قیمت بین ۱۰۶,۰۰۰ دلار تا ۱۰۸,۰۰۰ دلار برآورد شده که می‌تواند به‌عنوان هدف کوتاه‌مدت بیت کوین نیز در نظر گرفته شود. در صورتی که قیمت بتواند از خطوط مورب موازی ترسیم‌شده در نمودار فاصله بیشتری بگیرد، پتانسیل بیشتری نیز برای رشد به‌دست خواهد آورد.


تحلیل بیت کوین امروز ۲۶ دی؛ تحلیف ترامپ و سرنوشت قیمت

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، بازار رمزارزها طی روزهای جاری شاهد تقویت خوش‌بینی سرمایه‌گذاران با نزدیک‌شدن به روز تحلیف دونالد ترامپ و تغییر مثبت در زمینه قانون‌گذاری‌ها است. البته که امروز و فردا داده‌های تورمی مهمی هم در ایالات متحده منتشر خواهند شد و معامله‌گران حرفه‌ای بازار، تا اعلام این شاخص‌ها فعالیت‌های خود را متوقف خواهند کرد.

بر اساس آمار وب‌سایت کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، هنگام نگارش این متن قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۹۷,۱۲۹ دلار رسیده و در ایران، با ۷,۹۲۶,۵۸۶,۹۰۸ تومان می‌شود. رمزارز برتر طی ۲۴ ساعت گذشته، نزدیک به ۲ درصد رشد قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۳۱ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۱.۹۳ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۵۸.۱۶ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۴.۱۴ درصد
مهم‌ترین مقاومت۹۶,۰۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۹۰,۰۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

مارکت کپ کل ارزهای دیجیتال، روز گذشته از ۳.۵ تریلیون دلار فراتر رفت و رشدی ۲.۴ درصدی طی ۲۴ ساعت داشت. این بهبودها به رهبری بیت کوین صورت گرفت که پس از ریزش تا ناحیه ۸۹,۰۰۰ دلاری برای نخستین بار از ۱۷ نوامبر ۲۰۲۴ (۲۷ آبان)، موفق شد بازگشتی قدرتمند داشته باشد و کندل همان روز یعنی دوشنبه را در ناحیه ۹۴,۵۰۰ دلاری ببندد.

بازار ارزهای دیجیتال بعد از اعلام پیروزی دونالد ترامپ در انتخابات آمریکا، رالی فوق‌العاده‌ای را تجربه کرد. طی همین بازه، اعلام شد که ممکن است رئیس‌جمهور منتخب مجموعه‌ای از دستورهای اجرایی را در اولین روز بازگشت به کاخ سفید صادر کند که بخشی از آن‌ها، مقررات مرتبط با ارزهای دیجیتال خواهند بود.

پیش از این در سال ۲۰۲۴، شایعاتی شنیده می‌شد که حامیان و نمایندگان صنعت ارزهای دیجیتال، به دونالد ترامپ جهت ایجاد سیاست‌ها و مقررات جدید طی ۱۰۰ روز ابتدایی دولت او مشاوره داده‌اند. در کارزار انتخاباتی ترامپ هم، سرمایه‌گذاران و کمپانی‌های کریپتویی زیادی حمایت خود را از وی نشان دادند که نویدبخش تحولات مثبت پیرامون قانون‌گذاری‌ها بر بازار رمزارزها بود.

اکنون انتظار می‌رود با حضور ترامپ در کاخ سفید، قوانین بازدارنده قبلی برای کمپانی‌ها، بانک‌ها و سایر بخش‌های مرتبط با صنعت ارزهای دیجیتال برداشته شوند و چهارچوب واضح‌تر و البته دوستانه‌تری در راستای رشد و نوآوری در این حوزه تعریف شود. به‌علاوه، با حضور ترامپ انتظارات برای تصویب لایحه ذخیره استراتژیک بیت کوین توسط دولت آمریکا تقویت شده که می‌تواند تقاضای زیادی برای این رمزارز در کل دنیا به‌وجود آورد و قیمت را به مسیر رشدهای بیشتر هدایت کند.

تصویب این لایحه، به صدور تاییدیه از سوی کنگره، فدرال رزرو و وزارت خزانه‌داری آمریکا نیاز دارد. پیرامون این موضوع «آنتونی ساراموچی» (Anthony Scaramucci)، مدیر سابق ارتباطات کاخ سفید و بنیان‌گذار شرکت اسکای‌بریج کپیتال (Skybridge Capital)، در مصاحبه‌های اخیر خود اظهار کرده که «تیم اسکات» (Tim Scott)، رئیس کمیته بانک‌داری سنا و «اسکات بسنت» (Scott Bessent)، وزیر خزانه‌داری کشور، موافقت خود را اعلام کرده‌اند. از این رو، می‌توان گفت تنها فدرال رزرو و رئیس این سازمان، «جروم پاول» (Jerome Powell)، مانده تا نظر خود را اعلام کنند.

تحلیل بیت کوین 26 دی 01
نقاط خرید بیت کوین توسط مایکرواستراتژی از ابتدا تاکنون – Saylortracker

اما در جایی دیگر «مایکل سیلور» (Michael Saylor)، مدیر عامل مایکرواستراتژی (MicroStrategy)، روز گذشته اعلام کرد این کمپانی یک مرحله دیگر بیت کوین خریداری کرده و ۲,۵۳۰ واحد BTC به ارزش ۲۴۳ میلیون دلار را به دارایی‌های خود افزوده است. اکنون ۱۰ هفته متوالی است که مایکرواستراتژی بیت کوین خریداری می‌کند.

همزمان با این کمپانی، شرکت سملر ساینتیفیک (Semler Scientific) هم ۲۳۷ واحد بیت کوین به ارزش ۲۳.۳ میلوین دلار به دارایی‌های خود افزود. این شرکت هم از ماه می ۲۰۲۴ (اسفند ۱۴۰۲) تا به امروز، ۲,۳۲۱ واحد بیت کوین خریداری کرده است.

در روز جاری، یکی از مهم‌ترین شاخص‌های تورمی آمریکا یعنی بهای مصرف‌کننده (CPI) اعلام خواهد شد. فردا هم قرار است شاخص‌های خرده‌فروشی (Retail Sales) و مدعیان بیکاری (Unemployment Claims) منتشر شوند. در صورتی که این شاخص‌ها بالاتر از پیش‌بینی فعالان بازار اعلام شوند، انتظارات از کاهش نرخ بهره فدرال رزرو طی نیمه ابتدایی سال ۲۰۲۵ پایین آمده که می‌تواند منجر به کاهش تقاضا و فروش بیت کوین به‌ویژه در بازار ETF های اسپات شود.

از طرفی دیگر، کاهش در این شاخص‌ها اثری معکوس بر موارد فوق گذاشته و می‌تواند قیمت بیت کوین را به‌سمت سقف تاریخی ۱۰۸,۰۰۰ دلاری هدایت کند. این در حالی است که اخبار مرتبط با سیاست‌های جدید دولت آمریکا در برابر ارزهای دیجیتال و لایحه ذخیره استراتژیک بیت کوین، می‌تواند اثرات منفی این شاخص‌ها را خنثی کند و به همین ترتیب، صدور رأی مخالف برای این لایحه، قیمت را دچار کاهش به زیر ۹۰,۰۰۰ دلار خواهد کرد.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

نمودار TOTAL ارزهای دیجیتال که مارکت کپ کل بازار رمزارزها را نمایش می‌دهد، از مقاومت سال‌های گذشته خود عبور کرد و به سطوح مقاومتی جدیدی نزدیک شد. هر زمان که این اتفاق افتاده، مقاومت شکسته‌شده به یک سطح حمایتی تبدیل شده است.

تحلیل بیت کوین 26 دی 02
تحلیل نمودار TOTAL ارزهای دیجیتال در تایم فریم هفتگی – CoinTelegraph

شاخص توتال ارزهای دیجیتال با عبور از سقف ۳ تریلیون دلاری نوامبر ۲۰۲۱ (آبان ۱۴۰۰)، یک شکست ساختار (BOS) را دقیقاً سه سال بعد یعنی در نوامبر ۲۰۲۴ (آبان ۱۴۰۳) رقم زده است. در پی این حرکت، قیمت ارزهای دیجیتال به‌ویژه بیت کوین، طی ۶ هفته سقف‌های تاریخی جدیدی را شاهد بودند و در نهایت، شاخص TOTAL به سقف سابق خود در ۳ تریلیون دلار بازگشت داشت.

اکنون و بر اساس داده‌های تاریخچه بازار، انتظار می‌رود این سطح به یک حمایت تبدیل شده باشد و مانع از کاهش بیشتر قیمت‌ها شود. تحلیل‌گر برجسته بازار با نام مستعار «جله» (Jelle)، پیرامون این موضوع می‌گوید که روند کلی این نمودار شامل شکست سقف تاریخی قبلی، تثبیت و در نهایت جمع‌آوری نقدینگی در کف است و در حال حاضر، شاخص TOTAL آماده آغاز یک رالی جدید دیده می‌شود که هدف آن مرز ۱۰ تریلیون دلاری است.

اما در نمودار روزانه بیت کوین و بر اساس اصول امواج الیوت (Elliot Waves)، قیمت بعد از تشکیل سقف تاریخی ۱۰۸,۳۶۹ دلاری، تا ۹۱,۳۱۰ دلار در تاریخ ۳۰ دسامبر (۱۰ دی ماه) کاهش داشت. سپس تا ۷ ژانویه (۱۸ دی) به ۱۰۲,۷۴۷ دلار رسید و در نهایت در روز دوشنبه، کف ۸۹,۱۵۳ دلاری را تشکیل داد که موج c نارنجی‌رنگ مشخص‌شده در نمودار است. بنابراین، می‌توان نتیجه گرفت موج iii طوسی‌رنگ تکمیل شده و به احتمال فراوان، قیمت در حال حرکت در موج iv است.

تحلیل بیت کوین 26 دی 03
تحلیل بیت کوین در تایم فریم روزانه – Investing

اکنون در صورتی که قرار باشد موج c نارنجی‌رنگ به‌طور کامل محقق شود، قیمت بیت کوین باید تا محدوده بین ۸۶,۵۰۰ دلار تا ۸۵,۵۰۰ دلار کاهش پیدا کند؛ اما لزوماً این اصلاح اتفاق نخواهد افتاد، چرا که قیمت به اهداف موجود در نواحی نارنجی و طوسی نمودار رسیده است. به‌علاوه، بیت کوین بعد از رسیدن به آخرین سقف تاریخی، سه موج اصلاحی a و b و c را تکمیل کرده است.

از این رو، انتظار می‌رود زمانی که موج iv طوسی‌رنگ تکمیل یعنی کندل روزانه بالاتر از ۱۰۲,۲۸۲ دلار بسته شود، قیمت بیت کوین ناحیه بین ۱۱۴,۵۰۰ دلار تا ۱۲۰,۵۰۰ دلار را دنبال کند. این یعنی که قیمت، موج v طوسی‌رنگ را دنبال کرده و حتی می‌تواند این رالی را تا موج v قرمزرنگ در ناحیه ۱۲۷,۰۰۰ دلاری ادامه دهد.

در این‌جا بهتر است جوانب احتیاط را هم در دستور کار قرار داد و بازار را به‌صورت لحظه‌ای زیر نظر گرفت، تا داده‌های قیمتی جدیدتر به‌دست آیند و بتوان حرکت قیمت در این امواج را دقیق‌تر پیش‌بینی کرد. این یعنی که احتمال اصلاح قیمت تا ناحیه ۹۵,۰۰۰ دلاری پس از عبور از سقف تاریخی ۱۰۸,۳۶۹ دلار وجود دارد.

اما در نهایت زمانی که قیمت موج v قرمزرنگ را تکمیل کرد، می‌توان انتظار یک اصلاح عمیق تا موج ۴ مشکی‌رنگ شبیه به تابستان سال‌های ۲۰۲۳ و ۲۰۲۱ داشت. در این بازه‌ها، بیت کوین به‌ترتیب ۵۰ درصد و ۶۲ درصد کاهش قیمت داشت که پس از تکمیل ۳ موج الیوت در آن سال‌ها اتفاق افتاد. این یعنی که قیمت پس از رشد تا اهداف مذکور، می‌تواند تا محدوده بین ۷۵,۰۰۰ دلار تا ۶۰,۰۰۰ دلار دچار کاهش شود و سپس یک رالی جدید را به‌سمت ناحیه ۲۱۶,۰۰۰ دلار تا ۴۴۵,۰۰۰ دلار (موج ۵ مشکی‌رنگ) تا اواخر سال ۲۰۲۵ تشکیل دهد.


تحلیل بیت کوین امروز ۲۳ دی؛ اصلاح بیشتر یا کف‌سازی قیمت؟

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، قیمت بیت کوین وارد یک رنج سه‌هفته‌ای شده و برخی شاخص‌ها می‌گویند این روند ممکن است طی روزهای آتی ادامه داشته باشد. ظاهراً فعالیت نهنگ‌ها مانع از کاهش بیشتر قیمت شده و اکنون سوال این‌جا است که بیت کوین کف خود را تشکیل داده یا خیر؟ در روزهای جاری، فعالیت خریداران و کمپانی‌های علاقه‌مند به بیت کوین از همیشه مهم‌تر شده است.

بر اساس آمار وب‌سایت کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، هنگام نگارش این متن قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۹۴,۳۱۳ دلار رسیده و در ایران، با ۷,۷۳۱,۴۹۹,۳۳۵ تومان می‌شود. رمزارز برتر طی ۲۴ ساعت گذشته، نزدیک به ۰.۳۰ درصد کاهش قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۲۲ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۱.۸۶ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۵۷.۸۷ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۴.۲۷ درصد
مهم‌ترین مقاومت۹۵,۰۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۹۲,۰۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

بیت کوین طی ۳ هفته گذشته، در یک محدوده تقریباً ۱۱,۲۰۰ دلاری مشغول رنج‌زنی و تثبیت بوده که این شرایط در پی عدم موفقیت خریداران در حفظ قیمت بالاتر از مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلاری به‌وجود آمده است. در حال حاضر، مهم‌ترین حمایت بیت کوین ۹۱,۲۰۰ دلار و سخت‌ترین مقاومت پیش روی قیمت ۱۰۲,۷۵۰ دلار برآورد شده‌اند.

این‌طور که پیدا است، بازار ارزهای دیجیتال با نزدیک‌شدن به روز تحلیف دونالد ترامپ در ۲۰ ژانویه (۱ بهمن ماه) دچار یک سردرگمی شده است. پیرامون این موضوع، تحلیل‌گران پلتفرم سنتیمنت (Santiment) می‌گویند این تضعیف قیمت بیت کوین، به کاهش خریدها در کیف پول‌های دارای ۱۰۰ الی ۱,۰۰۰ واحد BTC موسوم به کوسه‌های (Sharks) بازار مربوط می‌شود. پیش از این، انباشت بیت کوین توسط این دسته از سرمایه‌گذاران بود که قیمت را از تاریخ ۱۱ اکتبر (۲۰ مهر) تا ۱۷ دسامبر (۲۷ آذر)، تا ۹۱ درصد رشد داد و اکنون روند خرید آن‌ها متوقف شده است.

تحلیل بیت کوین 23 دی 01
مقایسه عملکرد قیمت بیت کوین در برابر شاخص عرضه جهانی پول – CoinTelegraph

از طرفی دیگر، ابهامات پیرامون دولت جدید آمریکا و رویکردهای آن در کنار پیش‌بینی‌ها و چشم‌انداز اقتصادی این کشور در سطح کلان، باعث شده سطح نقدینگی در بازارهای جهانی کاهش پیدا کند. در نمودار بالا، شاخص نقدینگی جهانی (Global M2) که میزان عرضه جهانی پول توسط بانک‌های مرکزی کشورها را دنبال می‌کند، در برابر قیمت بیت کوین نمایش داده شده است. این شاخص از ماه اکتبر ۲۰۲۴ تاکنون، روندی نزولی را سپری کرده و طی ۳ هفته اخیر وارد یک محدوده فشرده شده است.

روند نزولی این شاخص به‌معنی کاهش در میزان ورود پول به نظام اقتصادی جهانی است و به همین ترتیب، سرمایه‌گذاران هم از ریسک‌پذیری خود کاسته و از بازار دارایی‌هایی نظیر بیت کوین دوری کرده‌‌اند. یکی از پیامدهای این مسئله، کاهش حجم معاملات بیت کوین و عملکرد ضعیف قیمت بوده که طی روزها و هفته‌های جاری شاهد آن هستیم.

در همین راستا، شاخص میانگین ورود و خروج پول در قیمت یا IOMAP بیت کوین، نشان می‌دهد که نبرد سختی میان خریداران و فروشندگان طی روزهای جاری در جریان است و قیمت را بین دو سطح فوق‌العاده مهم نگه داشته است.

تحلیل بیت کوین 23 دی 02
وضعیت شاخص IOMAP بیت کوین و سفارش‌های خریدوفروش ثبت‌شده – CoinTelegraph

بر اساس این شاخص، دو ناحیه تقاضا برای بیت کوین در نزدیکی سطوح ۹۲,۰۰۰ دلار و ۹۴,۸۰۰ دلار ایجاد شده که ۱.۱ میلیون آدرس کیف پول، تقریباً ۸۸۷,۹۶۰ واحد ارز BTC را در این نواحی خریداری کرده‌اند. از طرفی دیگر، یک ناحیه عرضه هم بین سطوح ۹۴,۹۸۰ دلار تا ۹۹,۶۸۰ دلار به‌وجود آمده که به یک مقاومت سخت برای خریداران تبدیل شده است. در این ناحیه ۲.۱۳ میلیون واحد بیت کوین توسط ۲.۳۶ میلیون آدرس کیف پول خریداری شده است. این دو ناحیه، به قیمت فعلی بیت کوین بسیار نزدیک بوده و دلیل عملکرد خنثی قیمت طی روزهای جاری هستند.

پس از کاهش قیمت طی هفته اخیر، شاخص ترس و طمع ارزهای دیجیتال (Crypto Fear & Greed Index) از ۷۸ واحد به ۵۰ واحد رسید و همزمان با اصلاح ۹ درصدی قیمت بیت کوین، این شاخص هم به پایین‌ترین سطح خود از ۱۴ اکتبر (۲۳ مهر) تاکنون رسیده است. داده‌های تاریخی بازار نشان می‌دهند که هر زمان شاخص ترس و طمع به این نواحی نزدیک شده است، قیمت‌ها شاهد بازگشتی صعودی و بهبود بوده‌اند.

در همین راستا، نقشه لیکوییدی پوزیشن‌های فیوچرز هم طی ۲ ماه اخیر، چهار مرتبه لیکوییدی سنگینی را تجربه کرده‌اند که هربار با رسیدن قیمت بیت کوین به ناحیه ۱۰۰,۰۰۰ دلاری اتفاق افتاده است. بیت کوین در پی این رشدها و سپس لیکوییدی پوزیشن‌های فیوچرز، یک اصلاح و تضعیف قیمت را تجربه کرده، اما شاخص‌های بازار می‌گویند که رمزارز برتر هنوز به اوج قیمت در این سایکل گاوی نرسیده است.

تحلیل بیت کوین 23 دی 03
لیکوییدی پوزیشن‌های فیوچرز بیت کوین با رسیدن قیمت به ۱۰۰,۰۰۰ دلار – CoinTelegraph

داده‌های پلتفرم کوین‌گلس (Coinglass) مربوط به دوره‌های صعودی و بازار گاوی بیت کوین که متشکل از ۳۰ شاخص و شرایط خاص برای نشان‌دادن رسیدن قیمت به اوج خود در سایکل فعلی است، هنوز به سطوح خود طی بازارهای گاوی گذشته در سال‌های ۲۰۱۷ و ۲۰۲۱ نرسیده‌اند. از این رو، تحلیل‌گران معتقدند این کاهش‌های قیمت، موقعیت مناسبی برای خرید و ورود به بازارها هستند.

طی این اصلاحات قیمت بیت کوین که سرمایه‌گذاران ضعیف را از بازارها خارج کرده، سازمان‌ها به‌طور مداوم مشغول انباشت این رمزارز بوده‌اند. گزارشی از پلتفرم بلاک‌ترندز (Blocktrends) نشان می‌دهد سرمایه‌گذاران سازمانی پس از تشکیل سقف تاریخی ۱۰۸,۰۰۰ دلاری در ۱۷ دسامبر (۲۷ آذر)، تا به امروز بیش از ۳۴,۰۰۰ واحد بیت کوین خریداری کرده‌اند. این یعنی که سطح تقاضا از سوی نهادهای سازمانی بالا مانده و تنها معامله‌گران کوتاه‌مدت در این بازه زمانی متحمل ضرر شده‌اند و خبری از فروش دسته‌جمعی فعالان بازار از روی ترس نیست.

یکی از خبرهایی که در روزهای جاری قیمت بیت کوین را تحت فشار قرار داده، صحبت‌ها پیرامون فروش ۶.۵ میلیارد دلار بیت کوین توسط دولت آمریکا است. برخی تحلیل‌گران معتقدند به‌فاصله ۶ روز مانده به تحلیف دونالد ترامپ که یک رویداد سیاسی بسیار مهم است، این فروش سنگین بیت کوین «غیرممکن» به نظر می‌رسد؛ به‌ویژه این‌که چنین فروشی کاملاً خلاف رویکرد ترامپ در برابر ارزهای دیجیتال و طرح ایجاد یک ذخیره استراتژیک برای این رمزارز است.

تحلیل بیت کوین 23 دی 04
نقشه نقدینگی بیت کوین و سفارش‌های ثبت‌شده در سطوح بالاتر قیمت – CoinTelegraph

از این رو، تحلیل‌گران می‌گویند اخبار و فاکتورهای منفی طی هفته‌های اخیر، اثر خود را بر بیت کوین گذاشته و احتمال بازگشت صعودی قیمت بیشتر دیده می‌شود. با توجه به نمودار بالا، قیمت پس از کاهش‌های اخیر توانسته نقدینگی موجود در سطوح پایین‌تر را جمع‌آوری کند و اکنون در نواحی نزدیک‌تر به ۱۰۰,۰۰۰ دلار، شاهد تجمع نقدینگی در بازار بیت کوین هستیم.

تحلیل‌گر شناخته‌شده ارزهای دیجیتال با نام مستعار «مایکی‌بول» (Mikubull)، می‌گوید هنوز هم احتمال تشکیل یک شدو (Wick) به زیر مرز ۹۰,۰۰۰ دلاری وجود دارد که به احتمال زیاد، یک حرکت صعودی “V” شکل در نمودار قیمت را در پی خواهد داشت.

در رابطه با داده‌های آنچین بیت کوین هم، می‌توان به شاخص نسبت سود خروجی خرج‌شده یا SOPR اشاره کرد که تا روز گذشته، به ۰.۹۸ واحد کاهش یافته است. عملکرد این شاخص نشان می‌دهد هولدرهای کوتاه‌مدت بیت کوین، مشغول فروش دارایی‌های خود در ناحیه ضرر هستند. حجم این فروش‌ها تنها طی ۲۴ ساعت، ۳۶,۴۰۰ واحد بیت کوین برآورد شده است.

تحلیل بیت کوین 23 دی 05
تغییرات قیمت در برابر نوسانات شاخص SOPR بیت کوین – CoinTelegraph

شاخص SOPR یکی از معیارهای ارزیابی جو بازار بیت کوین محسوب شده و ارقام پایین‌تر از ۱ واحد برای آن، نشانه‌ای مبنی بر فروش از روی ترس سرمایه‌گذاران یا تشکیل کف قیمت در محدوده فعلی در نظر گرفته می‌شود. تاریخ نشان داده که پس از کاهش این شاخص به زیر ۱ واحد، قیمت بیت کوین شاهد بازگشت و بهبود بوده و ظاهراً سرمایه‌گذاران، کاهش تا ۹۲,۰۰۰ دلار را یک موقعیت مناسب برای خرید در کف دیده‌اند.

در این بین، میزان فروش هولدرهای بلندمدت بیت کوین هم طی ۳۰ روز گذشته کاهش داشته و درصد تغییرات این فروش‌ها طی ۱ ماه اخیر، به اوج خود در سایکل‌های گذشته رسیده است. این مسئله نشان می‌دهد که احتمالاً سرمایه‌گذاران از دوره فروش خارج شده و به انباشت مجدد بیت کوین روی آورده‌اند که یعنی قیمت کف خود را تشکیل داده است.

در رابطه با سایر فاکتورهای صعودی ممکن برای بیت کوین، می‌توان به طرح پیشنهادی سهام‌داران کمپانی متا (Meta) در مورد ذخیره بیت کوین در خزانه این کمپانی اشاره کرد که در صورت دریافت آرای موافق، می‌تواند موج جدیدی از خرید و رشد قیمت را در پی داشته باشد.

طی روزها و هفته‌های آتی، فعالان بازار بهتر است عملکرد شاخص‌های اقتصادی آمریکا، سیاست‌های این دولت در برابر ارزهای دیجیتال و عملکرد ETF های اسپات بیت کوین را زیر نظر داشته باشند. حال بهتر است نگاهی به عملکرد تکنیکال قیمت در نمودارها داشته باشیم.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

بیت کوین در نمودار ۱ روزه، نشانه‌هایی از بهبود داشته و خریداران زیادی در نزدیکی حمایت ۹۲,۸۰۰ دلاری، وارد این بازار شده‌اند. این در حالی است که با انتشار داده‌های اقتصادی طی هفته میلادی پیش رو و تقویت شاخص دلار (DXY)، بیت کوین ممکن است این سطح حمایتی را از دست بدهد.

تحلیل بیت کوین 23 دی 06
تحلیل بیت کوین در تایم فریم روزانه – Investing

در حال حاضر، خریداران می‌توانند با تداوم فعالیت‌های خود از سطوح مقاومتی ۹۵,۸۰۰ دلار و ۹۶,۵۰۰ دلار عبور کرده و مومنتوم بازار را دست‌خوش تغییرات مثبت کنند. در این شرایط، قیمت بیت کوین می‌تواند مقاومت ۹۸,۷۴۰ دلاری را دوباره تست کند. چنانچه کندل هفتگی قیمت بالاتر از این سطح بسته شود، بیت کوین مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلاری را به چالش خواهد کشید و پتانسیل رشد تا سقف تاریخی ۱۰۸,۲۰۰ دلاری را نیز پیدا خواهد کرد.

اما از سویی دیگر، عدم حفظ حمایت ۹۲,۸۰۰ دلاری، وضعیت بازار را تغییر خواهد داد. شکست نزولی به زیر این حمایت، می‌تواند منجر به کاهش بیشتر قیمت تا حمایت ۸۸,۰۰۰ دلار شود که با میانگین متحرک نمایی ۳ ماهه قیمت در این نمودار در تلاقی است. در صورتی که این سطح حمایتی نیز شکسته شود، بیت کوین ممکن است به مسیر خود تا سطح ۰.۶۱۸ واحدی فیبوناچی بازگشتی در ۸۳,۳۰۰ دلار ادامه دهد و اطمینان سرمایه‌گذاران از بهبود قیمت را سلب کند.

البته بیت کوین در این سناریوی نزولی، حمایت ناحیه ۹۰,۰۰۰ دلاری را نیز در اختیار دارد؛ اما شاخص قدرت نسبی (RSI) در نمودار روزانه، به سطح ۴۶ واحدی رسیده و تداوم روند نزولی قیمت تا رسیدن به نواحی اشباع فروش را سیگنال می‌دهد.

تحلیل بیت کوین 23 دی 07
تحلیل بیت کوین در تایم فریم ۴ ساعته – Bitcoinist

در نمودار ۴ ساعته بیت کوین، قیمت فعلاً حمایت ۹۲,۰۰۰ دلاری را حفظ کرده که این عملکرد جهت باقی نگه‌داشتن ساختار صعودی بازار ضروری است. اما بیت کوین جهت بازپس‌گیری مومنتوم صعودی و تحول مثبت در جو بازار، باید از مقاومت ۹۵,۰۰۰ دلاری عبور کند و این سطح را به یک حمایت تبدیل کند.

شکست صعودی در این مقاومت، می‌تواند در نقش یک فاکتور صعودی قدرتمند ظاهر شود و با فعالیت بیشتر خریداران در بازار، قیمت به‌سمت مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلار حرکت جدیدی را آغاز کند. چنین عملکردی می‌تواند فشار خرید بیت کوین را تا حد زیادی تقویت کند و در نهایت منجر تشکیل یک رالی به‌سمت سقف‌های تاریخی جدید شود.

اما در آن روی سکه، عدم حفظ حمایت 92,۰۰۰ دلاری موجی از نگرانی را میان فعالان بازار به‌وجود خواهد آورد. شکست نزولی در این حمایت، می‌تواند فشار فروش بیت کوین را تشدید و اصلاح قیمت را عمیق‌تر کند. در این سناریو، قیمت بیت کوین به‌سمت نواحی تقاضا در سطوح پایین‌تر حرکت خواهد کرد که در ناحیه ۹۰,۰۰۰ دلار تا ۸۵,۰۰۰ دلار قرار دارند.


تحلیل بیت کوین امروز ۱۹ دی؛ داده‌های اقتصادی بلای جان پادشاه

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، انتشار شاخص‌های اقتصادی آمریکا در روز گذشته، موجی منفی را به‌ویژه در بازار ETF های اسپات بیت کوین به‌وجود آورد. در این بین، معامله‌گران زیادی هم در بازارهای فیوچرز ضررهای سنگینی را متحمل شدند. اما این‌طور که پیدا است، تقاضای قابل توجهی برای خرید در سطوح پایین‌تر قیمت وجود دارد.

بر اساس آمار وب‌سایت کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، هنگام نگارش این متن قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۹۵,۵۴۴ دلار رسیده و در ایران، با ۷,۸۲۴,۸۱۲,۷۸۳ تومان می‌شود. رمزارز برتر طی ۲۴ ساعت گذشته، ۶.۲۶ درصد کاهش قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۲۸ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۱.۹ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۵۷.۹۵ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۴.۱۹ درصد
مهم‌ترین مقاومت۱۰۰,۰۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۹۰,۰۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

بازار بیت کوین روز گذشته با موجی از فروش در بخش‌های مختلف مواجه شد. دلیل این فروش‌ها، انتشار شاخص‌های اقتصادی آمریکا بود که انتظارات از کاهش نرخ بهره فدرال رزرو در ماه‌های آتی را کمتر کرد. شاخص مدیران خرید بخش خدمات (ISM Services PMI)، بالاتر از پیش‌بینی فعالان بازار اعلام شد و بازتاب‌کننده رشد و توسعه اقتصادی در این کشور بود.

آمار این شاخص برای ماه دسامبر که چیزی حدود ۸۰ درصد از سلامت و عملکرد نظام اقتصادی آمریکا را در بر می‌گیرد، سیگنال‌هایی مبنی بر حفظ سطوح فعلی نرخ بهره فدرال رزرو برای مدتی طولانی‌تر داشت؛ به این معنی که فدرال رزرو بهره بانکی و اوراق بهادار را فعلاً بالا نگه داشته که این مسئله از جذابیت دارایی‌های پرریسک از جمله بیت کوین برای سرمایه‌گذاران کم می‌کند.

آمار بازار کار آمریکا هم در راستای تداوم همین سیاست‌های سخت‌گیرانه فدرال رزرو بود. تعداد موقعیت‌های شغلی جدید نسبت به ماه گذشته افزایش داشت که پیامدهایی از جمله افزایش دستمزدها و مخارج مصرف‌کنندگان دارد. در نتیجه، تقاضای مرتبط با نرخ فعلی تورم افزایش یافته و مجدداً، سرمایه‌گذاران را از بازارهای پرریسک دور می‌کند. این دو گزارش اقتصادی در مجموع، قیمت بیت کوین را از ناحیه ۱۰۱,۰۰۰ دلاری تا ۹۵,۰۰۰ دلار پایین آورد.

عملکرد شاخص‌های اقتصادی آمریکا، مثل همیشه اولین و بیشترین تاثیر خود را بر بازار ETF های اسپات بیت کوین گذاشت. این صندوق‌های سرمایه‌گذاری که روز دوشنبه شاهد ورود ۹۷۹ میلیون دلار سرمایه خالص بودند، دیروز با اعلام این داده‌های اقتصادی موج جدیدی از فروش را تجربه کردند. ETF های اسپات بیت کوین در مجموع سه‌شنبه، ۵۴۴ میلیون دلار خروجی خالص داشتند.

تحلیل بیت کوین 19 دی 01
لیکوییدی معاملات فیوچرز در صرافی‌ها طی ۲۴ ساعت اخیر – Coinglass

این تحولات که حرکت نزولی قدرتمندی را در نمودار بیت کوین آغاز کردند، تاثیر خود را در بازارهای فیوچرز این رمزارز نیز گذاشتند. بر اساس داده‌های پلتفرم کوین‌گلس (Coinglass)، روز گذشته در بازار فیوچرز ارزهای دیجیتال بیش از ۵۵۵ میلیون دلار از پوزیشن‌های لانگ (Long) لیکویید شدند و نخستین لیکوییدی سنگین این بازار در سال ۲۰۲۵ را به‌ثبت رساندند. این آمار برای ۲۴ ساعت اخیر، در سطح ۶۱۴.۲۷ میلیون دلار برآورد شده است.

این لیکوییدی‌ها در بازه کوتاه‌مدت، نوسانات منفی بازار را تشدید کرده و در صورتی که معامله‌گران اهرم‌های فعلی در معاملات خود را کاهش دهند، می‌توانند این لیکوییدی‌ها و در نهایت حرکت نزولی قیمت بیت کوین را متوقف کنند.

اما برخی شاخص‌های بازار نشان می‌دهند که پس از این فروش دسته‌جمعی در بازار بیت کوین، ظاهراً سفارش‌های خرید زیادی پایین‌تر از ناحیه ۹۸,۰۰۰ دلاری برای رمزارز برتر ثبت شده‌اند که نشان‌دهنده انتظار فعالان بازار، از رشد مجدد قیمت است. تحلیل‌گران پلتفرم کریپتوکوانت (CryptoQuant)، جریان ورود و خروج بیت کوین در صرافی بایننس را با یک میانگین متحرک ساده ۱۴ روزه (14SMA) مورد بررسی قرار دادند که طی روزهای جاری، وارد ناحیه منفی خود شده است.

تحلیل بیت کوین 19 دی 02
تغییرات اخیر جریان ورود و خروج بیت کوین در صرافی بایننس – CoinTelegraph

تاریخچه بازار در این نمودار نشان داده که همیشه پس از ورود میانگین متحرک ۱۴ روزه این شاخص به محدوده منفی، قیمت بازگشتی صعودی را تجربه کرده است. جریان خروج بیت کوین از بایننس طی ماه گذشته، به ۵,۴۰۷ واحد رسید که بالاترین آمار آن در این بازه زمانی محسوب می‌شود. عملکرد این شاخص، به‌منزله انباشت بیت کوین توسط سرمایه‌گذاران تلقی می‌شود و می‌تواند در روزها و هفته‌های آتی، منجر به رشد مجدد قیمت شود.

همزمان با این عملکرد از سوی کاربران صرافی بایننس، سرمایه‌گذاران آمریکایی هم موج جدیدی از خرید بیت کوین را در بازارهای این منطقه ایجاد کرده‌اند که عملکرد شاخص پریمیوم کوین‌بیس (Coinbase Premium Index)، گواه این مسئله است. این شاخص هم به‌تازگی به نواحی مثبت خود بازگشته که آخرین باری که شاهد این بازگشت صعودی بودیم، قیمت بیت کوین از ۶۹,۰۰۰ دلار تا ۱۰۸,۰۰۰ دلار رشد داشت.

در حال حاضر عملکرد بیت کوین به‌عنوان رهبر ارزهای دیجیتال، تا حد زیادی به عملکرد شاخص‌های اقتصادی آمریکا، جریان سرمایه در ETF های اسپات و سیاست‌های فدرال رزرو وابسته شده است. در این بین، قانون‌گذاری‌ها و جایگزینی مقامات حامی ارزهای دیجیتال در آژانس‌های نظارتی آمریکا و اخبار مرتبط با لایحه ذخیره استراتژیک بیت کوین در این کشور نیز، تاثیر زیادی بر جو بازار خواهند گذاشت.

برای ماه میلادی جاری هم، رویدادهای تحلیف دونالد ترامپ در تاریخ ۲۰ ژانویه (۱ بهمن ماه) و جلسه تعیین نرخ بهره فدرال رزرو در ۲۹ ژانویه (۱۰ بهمن) را می‌توان به‌عنوان مهم‌ترین عوامل محرک قیمت طی هفته‌های آتی در نظر گرفت. ناگفته نماند که امروز علاوه‌بر اعلام شاخص‌های مرتبط با استخدام نیروهای جدید و نرخ بیکاری آمریکا، شرح مذاکرات نشست کمیته بازار آزاد فدرال (FOMC Minutes) هم منتشر خواهد شد، که می‌توانند تاثیر زیادی بر قیمت بیت کوین داشته باشند. از طرفی، می‌توان تداوم روند نزولی قیمت در روزهای را هم به‌عنوان تاثیر زودتر از موعد همین اخبار برداشت کرد.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

بیت کوین در نمودار ۱ روزه، از روز گذشته تا زمان نگارش این متن بیش از ۶ درصد کاهش قیمت داشت و کندل روزانه را پایین‌تر از حمایت ۱۰۰,۰۰۰ دلاری بست و به ۷ روز متوالی عملکرد مثبت خود پایان داد.

تحلیل بیت کوین 19 دی 03
تحلیل بیت کوین در تایم فریم روزانه – FXStreet

اکنون در صورتی که حرکت نزولی بیت کوین تداوم داشته باشد، ممکن است تا سطح ۳۸.۲ درصدی فیبوناچی بازگشتی در ۹۲,۴۹۳ دلار شاهد کاهش بیشتر قیمت باشیم. این سطح از کف ۶۶,۸۳۵ دلاری 4 نوامبر (۱۴ آبان) تا سقف ۱۰۸,۳۵۳ دلاری 17 دسامبر (۲۷ آذر) کشیده شده است.

شاخص قدرت نسبی (RSI) در این نمودار، به ۴۹ واحد و نزدیکی مرز خنثی ۵۰ واحدی رسیده که بازتاب‌کننده عدم قطعیت میان معامله‌گران است. در صورتی که شاخص RSI در این نواحی پایین باقی بماند، قیمت هم احتمالاً به کاهش‌های خود ادامه دهد. به این ترتیب، از دست‌دادن حمایت ناحیه ۹۲,۰۰۰ دلاری، می‌تواند منجر به ادامه روند نزولی فعلی تا مرز ۹۰,۰۰۰ دلار شود.

اما از طرفی دیگر، اگر بیت کوین شاهد بهبود قیمت باشد و کندل روزانه را بالاتر از ۱۰۰,۰۰۰ دلار ببندد، می‌تواند یک رالی جدید را به‌سمت سقف تاریخی ۱۰۸,۳۵۳ دلاری آغاز کند. البته که در این بین، نواحی ۹۸,۰۰۰ دلار و ۱۰۲,۰۰۰ دلاری هم، به‌عنوان مقاومت‌های پیش روی قیمت در نظر گرفته می‌شوند.

تحلیل بیت کوین 19 دی 04
تحلیل بیت کوین در تایم فریم ۴ ساعته – CoinTelegraph

در نمودار ۴ ساعته، با وجود این‌که بازگشت قیمت به ناحیه ۱۰۰,۰۰۰ دلاری برای مدت زیادی پایدار باقی نماند، هنوز ساختار صعودی بازار بیت کوین را نامعتبر نکرده است. همان‌طور که در نمودار پیدا است، قیمت دو ناحیه مهم نقدینگی بین ۱۰۲,۰۰۰ دلار تا ۹۶,۰۰۰ دلار را در اختیار دارد که می‌توانند قیمت را به تثبیت در این محدوده مشغول کنند. در این نواحی، سفارش‌های خرید و فروش زیادی برای رمزارز برتر ثبت شده‌اند.

قیمت بیت کوین طی ۲ هفته اخیر، موفق شد از ناحیه ۹۹,۰۰۰ دلاری فراتر رود و نقدینگی موجود را جمع‌آوری کند. سپس با فروش سرمایه‌گذاران در روزهای جاری مواجه شد و کاهش اخیر قیمت را رقم زد. اکنون در صورتی که این رفتار از بازار را در اردربلاک (Order Block) نزدیک به ناحیه ۹۶,۰۰۰ دلاری شاهد باشیم، قیمت می‌تواند بازگشتی صعودی را تجربه کند. بستن کندل روزانه بالاتر از محدوده بین ۹۷,۰۰۰ دلار تا ۹۸,۰۰۰ دلار، ساختار صعودی بازار را حفظ خواهد کرد.

اما اگر فشار فروش بیت کوین امروز هم ادامه داشته باشد، قیمت حمایت‌های فعلی را از دست داده و انتظار می‌رود به مسیر نزولی ادامه دهد. در این شرایط، نواحی ۹۴,۰۰۰ دلار، 92,۰۰۰ دلار و در نهایت مرز ۹۰,۰۰۰ دلاری، می‌توانند مانع از کاهش بیشتر قیمت شوند.


تحلیل بیت کوین امروز ۱۸ دی؛ ظهور سیگنال‌های صعودی اما تا کجا؟

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، داده‌های آنچین بیت کوین سیگنال‌هایی مبنی بر رشد بیشتر قیمت به‌سمت سقف‌های تاریخی جدید می‌دهند. بازار بیت کوین با آغاز هفته میلادی جدید، شاهد بازگشت سازمان‌ها و انباشت سرمایه‌گذاران بود و ظاهراً ساختار بازار تغییرات مثبتی را تجربه کرده است. اما همچنان عدم حفظ ۱۰۰,۰۰۰ دلار، می‌تواند روند رشد بیت کوین را به‌خطر بیاندازد.

بر اساس آمار وب‌سایت کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، هنگام نگارش این متن قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۱۰۱,۹۷۵ دلار رسیده و در ایران، با ۸,۱۱۷,۰۰۵,۷۲۸ تومان می‌شود. رمزارز برتر طی ۲۴ ساعت گذشته، ۲.۶۰ درصد افزایش قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۵۱ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۲.۰۲ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۵۷.۵۵ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۳.۹۲ درصد
مهم‌ترین مقاومت۱۰۸,۰۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۹۰,۰۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

قیمت بیت کوین طی ۷ روز ابتدایی سال ۲۰۲۵، موفق شد ۸.۵ درصد رشد داشته باشد و همراه با سایر ارزهای دیجیتال، تغییرات مثبتی را با نزدیک‌شدن به روز تحلیف دونالد ترامپ در ۲۰ ژانویه (۱ بهمن ماه) تجربه می‌کند. اکنون با عبور مجدد بیت کوین از مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلاری، تحلیل‌گران و شاخص‌های مختلف بازار چشم‌اندازهای جدیدی را برای قیمت متصور شدند.

تحلیل‌گر برجسته رمزارزها با نام مستعار «پستی» (Posty)، روز گذشته در شبکه اجتماعی X نوشت که در صورت حفظ ۱۰۰,۰۰۰ دلار و بستن کندل‌های روزانه بالاتر از آن، قیمت بیت کوین می‌تواند رشدی مشابه با سال ۲۰۲۱ را تجربه کند و در ماه فوریه، به نزدیکی ۱۳۸,۰۰۰ دلار برسد.

در این بین «کریپتوچیمپانز» (Cryptochimpanz)، از تحلیل‌گران و حامیان بیت کوین، معتقد است در نمودار ۱ ماهه این رمزارز، ساختاری فوق‌العاده پدیدار شده که مشابه با بازار گاوی در سایکل قبلی است. وی می‌گوید در صورتی که بیت کوین الگوهای قبلی خود را تکرار کند، می‌تواند تا ناحیه ۲۰۰,۰۰۰ دلاری هم شاهد رشد باشد.

تحلیل بیت کوین 18 دی 01
تغییرات قیمت در برابر درصد عرضه در سود بیت کوین – CoinTelegraph

«اکسل ادلر» (Axel Adler)، تحلیل‌گر و محقق بازار، نیز با انتشار نمودار بالا خاطرنشان کرد هم‌اکنون ۹۰ درصد از عرضه بیت کوین در ناحیه سود قرار دارد. ادلر تصریح کرد در صورتی که رویدادی غیرمنتظره در بازارهای جهانی رخ ندهد، اصلاحات قیمت بیت کوین جزئی خواهند بود و روندی مشابه با بازار گاوی سال ۲۰۱۷ و نه ۲۰۲۱ پیش خواهد گرفت. دولت چین در سال ۲۰۲۱، استخراج بیت کوین را ممنوع کرد و باعث شد رالی قیمت در بازه‌ای متوقف شود.

بازار بیت کوین در منطقه آمریکا، بعد از یک دوره فروش سنگین و پیوسته بین روزهای ۱۸ دسامبر تا ۲ ژانویه (۲۸ آذر الی ۱۳ دی)، شاهد بازگشت شاخص پریمیوم کوین‌بیس (Coinbase Premium Index) به ناحیه خنثی بود. طبق گزارشی از پلتفرم کریپتوکوانت (CryptoQuant) پیرامون این موضوع، بازگشت شاخص پریمیوم کوین‌بیس به ناحیه خنثی خود، بازتاب‌کننده بهبود جو بازار بیت کوین و ذهنیت سرمایه‌گذاران به‌ویژه سازمان‌ها است.

تحلیل بیت کوین 18 دی 02
عملکرد قیمت با توجه به تغییرات شاخص پریمیوم کوین‌بیس – CoinTelegraph

البته که در یکی از گزارش‌های اخیر وب‌سایت کوین‌تلگراف (CoinTelegraph)، مشخص شد پس از تشکیل سقف تاریخی ۱۰۸,۰۰۰ دلاری، حجم معاملات سرمایه‌گذاران و معامله‌گران شخصی یا خُرد کاهش قابل توجهی داشته است. مجموع ۳۰ روزه این معاملات که تراکنش‌های زیر ۱۰,۰۰۰ دلار را ارزیابی می‌کند، به کف‌های خود رسید که برای آخرین بار، در سپتامبر سال ۲۰۲۴ (شهریور ماه) شاهد چنین تحولاتی بودیم. در عین حال، تحلیل‌گران این شرایط را به‌عنوان یک موقعیت مناسب برای ورود به بازار با یک استراتژی بلندمدت می‌بینند.

پلتفرم کوین‌گلس (Coinglass) نیز طی گزارشی نوشت که یکی از دلایل رشد اخیر قیمت بیت کوین، افزایش ۱۰۰ درصدی حجم معاملات در بازارهای آپشنز بوده که به فاصله ۲ هفته تا روز تحلیف دونالد ترامپ اتفاق افتاده است. پیش از این، ETF های اسپات بیت کوین هم روز جمعه با بیش از ۹۰۸ میلیون دلار سرمایه جدید، به روند خروجی و فروش‌های متوالی خود پایان دادند. با آغاز هفته معاملاتی جدید در روز گذشته هم، ETF های اسپات بیت کوین در مجموع ۷۷۰ میلیون دلار ورودی جدید داشتند که مصادف با رشد قیمت تا ناحیه ۱۰۲,۰۰۰ دلاری بود.

تحلیل بیت کوین 18 دی 03
جریان ورود سرمایه در ETF های اسپات بیت کوین از ابتدای کار تاکنون – FXEmpire

این تحولات، نشان‌دهنده بازگشت سرمایه‌گذاران سازمانی به بازار بیت کوین دارند و چشم‌انداز قیمت برای ماه ژانویه را دست‌خوش تغییرات مثبت کردند. البته که در این بین، حجم معاملات بیت کوین به‌نسبت رشد قیمت هنوز در سطوحی پایین باقی مانده و حفظ حمایت ۱۰۰,۰۰۰ دلاری را در هاله‌ای از ابهام نگه داشته است. در حال حاضر، تحولات مرتبط با قانون‌گذاری‌ها و کابینه دولت آمریکا در کنار راه‌اندازی ETF های جدید برای بیت کوین، مهم‌ترین عوامل محرک قیمت در سال میلادی جدید در نظر گرفته می‌شوند.

در راستای این تغییرات، پلتفرم تحلیل‌گر آنچین سنتیمنت (Santiment) نیز از افزایش موجودی بیت کوین در کیف پول‌های خارج از صرافی‌ها و کاهش ذخایر این رمزارز در صرافی‌ها خبر داد. تقریباً از اواسط نوامبر ۲۰۲۴ (اواخر آبان ماه)، بین این ۲ شاخص یک واگرایی به‌وجود آمده که بازتاب‌کننده انباشت بیت کوین خارج از صرافی‌ها و کاهش فشار فروش در پلتفرم‌های معاملاتی است.

تحلیل بیت کوین 18 دی 04
مقایسه میزان عرضه بیت کوین داخل و خارج از صرافی‌ها – FXStreet

کارشناسان بازار معتقند خروج بیت کوین از صرافی‌ها، یک عامل مثبت و سیگنالی مبنی بر رشد بیشتر قیمت بوده و همزمان با پایین‌ماندن ذخایر بیت کوین در پلتفرم‌های خارج از بازار یا OTC، عرضه این رمزارز در بازارها تحت فشار قرار گرفته که پیامدی جز رشد قیمت نمی‌تواند داشته باشد.

در نهایت باید گفت که گمانه‌زنی‌ها پیرامون لایحه ذخیره استراتژیک بیت کوین توسط دولت آمریکا، اصلی‌ترین عامل محرک قیمت به‌ویژه در روزهای جاری بوده که با هجوم سرمایه‌گذاران سازمانی به ETF های بیت کوین و خریدهای پیوسته کمپانی‌هایی نظیر مایکرواستراتژی (MicroStrategy، متاپلنت (Metaplanet) و . . . همراه بوده است.

به‌علاوه، خبر استعفای «مایکل بار» (Michael Barr)، معاون نظارت فدرال رزرو، در ماه فوریه هم یکی دیگر اخبار مثبت این روزها برای بازار بیت کوین بود. وی مشابه با «گری گنسلر» (Gary Gensler)، موضعی سخت‌گیرانه در برابر رمزارزها داشته و اکنون با خروج این دو مقام از فدرال رزرو و آژانس SEC، احتمال تصویب لایحه ذخیره استراتژیک بیت کوین در آمریکا بیشتر شده است. حال با توجه به این فاکتورهای فاندامنتال، باید دید شرایط بیت کوین در نمودارهای تکنیکال به چه شکل است.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

در نمودار ۱ روزه، قیمت بیت کوین به هدف بلندمدت خود در ناحیه ۱۰۵,۰۰۰ دلاری رسید و پس از رشد تا ۱۰۸,۰۰۰ دلار، شاهد بازگشتی نزولی بود. این بازگشت قیمت منجر به تشکیل یک الگوی کنج بازشونده صعودی (Ascending Broadening Wedge) شد که نشان‌دهنده نوسانات شدید قیمت بود.

تحلیل بیت کوین 18 دی 05
تحلیل بیت کوین در تایم فریم روزانه – FXEmpire

با توجه به این الگو، یک ناحیه حمایتی (Support Zone) برای قیمت در محدوده ۹۰,۰۰۰ دلاری تشکیل شده که قیمت هم پس از رسیدن به آن، دوباره به‌سمت بالا شروع به حرکت کرد. در حال حاضر، قیمت بالاتر از میانگین متحرک‌های ساده (SMAs) 50 روزه و ۲۰۰ روزه خود معامله می‌شود و این اندیکاتورها، روند فعلی را صعودی نشان می‌دهند.

از این رو، اصلاحات قیمت در نزدیکی این سطوح را می‌توان موقعیتی برای ورود به بازار در نظر گرفت. البته که باید این نکته را هم به‌خاطر داشت که تداوم روند صعودی بیت کوین، به عبور از مقاومت موجود در ناحیه ۱۰۸,۰۰۰ دلاری وابسته است. شاخص قدرت نسبی (RSI) نیز در این تایم‌فریم، حرکتی رو به بالا را آغاز کرده که مومنتوم صعودی قیمت را نشان می‌دهد. به‌علاوه، ادامه حرکت قیمت به‌سمت این سقف تاریخی، نیازمند تبدیل ۱۰۲,۸۰۰ دلار به یک سطح حمایتی است.

از سویی دیگر، چنانچه کندل روزانه پایین‌تر از سقف ۹۷,۵۴۴ دلاری 27 دسامبر (۷ دی) بسته شود، می‌توان گفت سناریوهای صعودی مذکور نامعتبر شده و قیمت ممکن است تا ناحیه حمایتی بین ۹۶,۱۰۰ دلار تا ۹۵,۱۵۱ دلار دچار کاهش شود.

تحلیل بیت کوین 18 دی 06
تحلیل بیت کوین در تایم فریم ۴ ساعته – FXEmpire

در نمودار ۴ ساعته بیت کوین، الگوی کنج بازشونده صعودی به‌خوبی قابل مشاهده بوده و قیمت پس از کاهش تا حمایت ناحیه ۹۰,۰۰۰ دلاری، به‌سمت ۱۰۰,۰۰۰ دلار و بالاتر از آن حرکت کرده است. همان‌طور که در تصویر پیدا است، بازگشت‌های متوالی قیمت پس از کاهش تا این ناحیه حمایتی، باعث شده یک الگوی کف سه‌قلو (Triple Bottom) در نمودار ظاهر شود که نشان‌دهنده مومنتوم مثبت قیمت در روزهای جاری است.

محدوده نارنجی‌رنگ مشخص‌شده در نمودار، ناحیه حمایتی بسیار مهمی را برای بیت کوین نشان می‌دهد که در صورت شکست آن، قیمت ممکن است کاهش‌های شدیدی را تجربه کند. پایین‌تر از ۹۰,۰۰۰ دلار، نواحی ۸۷,۰۰۰ دلار و 85,۰۰۰ دلاری، می‌توانند مانع از اصلاح بیشتر قیمت شوند.

از سویی دیگر، بستن کندل‌های ۴ ساعته بالاتر از ۱۰۰,۰۰۰ دلار، می‌تواند شتاب مومنتوم صعودی را تقویت و بیت کوین را به‌سمت ۱۱۲,۰۰۰ دلار هدایت کند. در این بین، سقف تاریخی 108,۰۰۰ دلاری نیز، یکی از مهم‌ترین مقاومت‌های پیش روی قیمت نیز محسوب می‌شود.


تحلیل بیت کوین امروز ۱۶ دی؛ طرح ذخیره ملی محرک اصلی بازار

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، بیت کوین سال ۲۰۲۵ را با رشدی کم‌فروغ اما مثبت آغاز کرده و داده‌های آنچین هم نشان می‌دهند که بازار گاوی پابرجا است و اصلاح اخیر قیمت‌ها، صرفاً یک دوره استراحت برای بازار بوده است. صحبت‌های در مورد ذخیره استراتژیک بیت کوین توسط دولت آمریکا، موج جدیدی از خرید‌ها را در پی داشت که البته حجم پایین معاملات، نشان از سردرگمی فعالان بازار دارد.

بر اساس آمار وب‌سایت کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، هنگام نگارش این متن قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۹۸,۴۴۲ دلار رسیده و در ایران، با ۷,۷۸۶,۱۸۱,۶۰۳ تومان می‌شود. رمزارز برتر طی ۲۴ ساعت گذشته، رشد تقریباً ۱ درصدی داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۴ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۱.۹۴ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۵۶.۹۹ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۴.۰۳ درصد
مهم‌ترین مقاومت۱۰۰,۰۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۹۲,۰۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

رهبر ارزهای دیجیتال طی روزهای ابتدایی سال ۲۰۲۵، بهبود نسبتاً خوبی داشت و موفق شد به ناحیه ۹۸,۰۰۰ دلاری بازگردد. این در حالی است که طی ۲ هفته گذشته و پس از رسیدن به سقف تاریخی ۱۰۸,۳۵۳ دلاری در تاریخ ۱۷ دسامبر ۲۰۲۴ (۲۷ آذر ماه)، قیمت بیت کوین بیش از ۱۰ درصد کاهش پیدا کرد.

گزارشی از پلتفرم کوین‌گلس (Coinglass) نشان می‌دهد که در تاریخچه بازار بیت کوین به‌ویژه طی سال‌های اخیر، قیمت در میانگین ماهانه ژانویه بازده مثبتی را برای سرمایه‌گذاران به‌همراه داشته است. این رقم برای ژانویه ۲۰۲۵ و تا به امروز ۳.۳۳ درصد برآورد شده است.

تحلیل بیت کوین 16 دی 01
بازده ماهانه بیت کوین در تاریخچه این بازار – Coinglass

عملکرد ETF های اسپات بیت کوین طی هفته میلادی، بازتاب‌کننده ذهنیت کلی سرمایه‌گذاران بازار بیت کوین بود که احتیاط و برداشت سود قبل از شروع سال نو را در دستور کار قرار داده بودند. اما این‌طور که پیدا است صحبت‌های جدید در مورد لایحه ذخیره استراتژیک بیت کوین توسط دولت آمریکا، موج جدیدی از تقاضا را به ETF های اسپات تزریق کرد و این بازار در روز جمعه و پایان هفته معاملاتی، بیش از ۹۰۸ میلیون دلار ورودی خالص را ثبت کرد.

تحلیل بیت کوین 16 دی 02
جریان ورود و خروج سرمایه در ETF های اسپات بیت کوین در سال ۲۰۲۵ – Farside Investors

«آنتونی ساراموچی» (Anthony Scaramucci)، مدیر سابق ارتباطات کاخ سفید و بنیان‌گذار شرکت اسکای‌بریج کپیتال (Skybridge Capital)، پنجشنبه گذشته اظهار کرد دولت آمریکا ممکن است به‌زودی ۵۰۰,۰۰۰ واحد بیت کوین را خریداری کند. وی معتقد است دونالد ترامپ حمایت «تیم اسکات» (Tim Scott)، رئیس کمیته بانک‌داری سنای آمریکا، «اسکات بسنت» (Scott Bessent)، وزیر خزانه‌داری کشور، و همچنین تمامی اعضای زیر ۶۰ سال حزب دموکرات را در اختیار دارد.

تصویب لایحه ذخیره استراتژیک بیت کوین به چراغ سبز کنگره، فدرال رزرو، وزارت خزانه‌داری و رئیس‌جمهور آمریکا نیاز دارد. حال در صورتی که ترامپ، کنگره و وزارت خزانه‌داری این کشور موافقت خود را اعلام کنند، تنها مانع پیش روی اجرای این طرح انقلاب‌آفرین، فدرال رزرو خواهد بود.

پیرامون داده‌های آنچین بازار، گزارش جدیدی از پلتفرم کریپتوکوانت (CryptoQuant) می‌گوید که بازار گاوی ارزهای دیجیتال کماکان پابرجا است و دوره فعلی که در آن قرار داریم، صرفاً نوعی اصلاح و فروکش‌کردن هیجانات اخیر بوده و قیمت بیت کوین در این سایکل، هنوز به سقف خود نرسیده است. این در حالی است که چشم‌انداز کوتاه‌مدت بازارها هنوز هم مبهم بوده و معامله‌گران باید مراقب اصلاح موقتی قیمت‌ها باشند.

تحلیل بیت کوین 16 دی 03
واکنش قیمت در برابر تغییرات شاخص SOPR بیت کوین – FXStreet

در این گزارش، شاخص نسبت سود خروجی خرج‌شده یا همان SOPR بیت کوین مورد بررسی قرار گرفت که نوسانات جزئی بازار را از طریق حذف معاملات زیر ۱ ساعت گرفته و جهت شفافیت بیشتر، یک میانگین متحرک ساده ۷ روزه (7D SMA) در نمودار آن اعمال شده است.

در حال حاضر، این شاخص بالاتر از ۱ واحد قرار دارد اما حرکتی نزولی را پیش گرفته که نشان از کاهش سود فعالان بازار دارد. تاریخ نشان داده زمانی که شاخص SOPR بیت کوین به زیر ۱ واحد می‌رسد، قیمت بیت کوین بازگشتی صعودی داشته، چرا که فروش این دارایی برای سرمایه‌گذاران با ضرر همراه خواهد بود.

به‌علاوه، شاخص موقعیت ماینر (Miner Position Index / MPI) در میانگین متحرک ساده ۷ روزه، وضعیت فروش بیت کوین توسط ماینرهای شبکه را نشان می‌دهد که این فروش‌ها، عموماً قبل از اجرای هاوینگ و در نزدیکی سقف هر سایکل صورت می‌گیرند. شاخص MPI هم در روزهای جاری، وارد یک روند نزولی شده و خبری از انتقال بیت کوین ماینرها به صرافی‌ها نیست.

تحلیل بیت کوین 16 دی 04
تغییرات اخیر شاخص موقعیت ماینر بیت کوین – FXStreet

این یعنی که شرکت‌های بزرگ ماینینگ بیت کوین، دارایی‌های خود را حفظ کرده و قصد فروش ندارند. اما همچنان، احتمال فروش‌های مقطعی جهت پوشش هزینه‌های عملیاتی توسط این دسته از فعالان بازار وجود دارد.

در بازار مشتقات، روز جمعه بیش از ۲.۶ میلیارد دلار از قراردادهای آپشنز بیت کوین و اتریوم منقضی شدند و باعث شد قیمت‌ها به سطوح حمایتی خود نزدیک شوند. اما همزمان با خریدهای ETF های اسپات، نسبت پوزیشن‌های لانگ به شورت بیت کوین در بازارهای فیوچرز هم از مرز ۱ واحدی فراتر رفت که در مجموع، بازتاب‌کننده چشم‌انداز مثبت و صعودی معامله‌گران هستند.

اکنون به فاصله ۳ هفته تا روز تحلیف دونالد ترامپ در کاخ سفید، فعالان بازار انتظار بهبود شرایط در صنعت بلاک چین و رمزارزها داشته و به‌تدریج وارد بازارها می‌شوند. کارشناسان معتقدند ۳ عامل مهم یعنی ذخیره استراتژیک بیت کوین توسط دولت آمریکا، تداوم خریدها در ETF های اسپات و راه‌اندازی صندوق‌های جدید و همچنین شفافیت بیشتر و وضع مقررات جدید در راستای رشد صنعت ارزهای دیجیتال، اصلی‌ترین فاکتورهای رشد قیمت بیت کوین در سال ۲۰۲۵ خواهند بود. اکنون بهتر است نگاهی به عملکرد بیت کوین در نمودارهای تکنیکال در بازه‌های میان‌مدت و کوتاه‌مدت داشته باشیم.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

بیت کوین در نمودار ۱ روزه، پس از کاهش تا سطح ۳۸.۲ درصدی فیبوناچی بازگشتی در ۹۲,۴۹۳ دلار، حمایت خود را پیدا کرد و سپس به رشد قیمت ادامه داد. این سطح در نزدیکی میانگین متحرک نمایی ۵۰ روزه (50D EMA) در ۹۳,۵۵۰ دلار بود که در مجموع، این محدوده را به یک حمایت مهم تبدیل کرده‌اند.

تحلیل بیت کوین 16 دی 05
تحلیل بیت کوین در تایم فریم روزانه – FXStreet

اکنون در صورتی که حمایت ۹۲,۴۹۳ دلاری حفظ شود، قیمت می‌تواند جهت تست مجدد مقاومت روانی مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلار دوباره تلاش کند. بستن کندل روزانه بالاتر از این سطح، ممکن است منجر به رشدهای بیشتر تا مقاومت سقف تاریخی ۱۰۸,۳۵۳ دلار شود. البته که در این سناریو، عبور کامل از مقاومت ناحیه ۹۸,۰۰۰ دلاری نیز برای تایید این سناریو ضروری است.

شاخص قدرت نسبی (RSI) در این تایم‌فریم، در مرز خنثی ۵۰ واحدی قرار گرفته و حرکتی نزولی را نشان می‌دهد؛ به این معنی که مومنتوم قیمت در حال تضعیف دیده می‌شود. اما اندیکاتور مکدی (MACD) در آستانه یک تقاطع صعودی دیده می‌شود و عبور خط مکدی آبی‌رنگ از خط سیگنال نارنجی‌رنگ، می‌تواند به‌عنوان سیگنالی برای خرید و رشد قیمت در نظر گرفته شود.

اما از سویی دیگر، کاهش قیمت و بستن کندل روزانه پایین‌تر از حمایت ۹۲,۴۹۳ دلاری، احتمالاً بیت کوین را به‌سمت مرز ۹۰,۰۰۰ دلار هدایت کند. از دست‌دادن این سطح حمایتی مهم، احتمالاً منجر به کاهش‌های بیشتر تا سطح ۸۶,۲۶۳ دلار شود.

تحلیل بیت کوین 16 دی 06
تحلیل بیت کوین در تایم فریم ۴ ساعته – Cryptonews

در نمودار ۴ ساعته بیت کوین، قیمت شاهد یک خط روند نزولی با مقاومت ۹۸,۰۰۰ دلاری است. از این رو، می‌توان گفت شکست صعودی و بستن کندل ۴ ساعته بالاتر از این خط، می‌تواند مسیر رشدهای بیشتر ابتدا تا ۱۰۰,۰۰۰ دلار و سپس تا ۱۰۲,۰۲۰ دلار را هموار سازد.

در رابطه با سناریوی نزولی کوتاه‌مدت قیمت سطوح 95,۸۳۷ دلار و سپس 95,۴۴۶ دلار و 91,۷۲۱ دلار، به‌عنوان مهم‌ترین حمایت‌های بیت کوین برآورد شده‌اند. در صورت تشدید فشار فروش در بازارها، این سطوح می‌توانند مانع از کاهش بیشتر قیمت شوند.

شاخص RSI بیت کوین در این نمودار، به ۶۰ واحد رسیده و تا حدی فشار خرید را بیشتر نشان می‌دهد. به‌علاوه، میانگین متحرک نمایی ۵۰ روزه در سطح ۹۵,۸۳۷ دلار، پایین‌تر از قیمت فعلی قرار دارد و از این جهت، مومنتوم صعودی بیت کوین در بازه کوتاه‌مدت را تقویت کرده است.


تحلیل بیت کوین امروز ۱۲ دی؛ چرا قیمت هنوز جای رشد دارد؟

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، شاخص‌های متعددی وجود دارند که همچنان چشم‌انداز قیمت بیت کوین برای سال ۲۰۲۵ را مثبت و رو به رشد نشان می‌دهند. گزارش‌های پایان سال ۲۰۲۴، نشان از عملکرد درخشان ETF های اسپات و تبدیل بیت کوین به هفتمین دارایی برتر دنیا دارند و خبرهای مختلفی از گوشه‌و‌کنار جهان، مبنی بر راه‌اندازی ذخایر بیت کوین و خرید این رمزارز توسط سازمان‌های مختلف به گوش می‌رسند. البته که وضعیت قیمت در روزهای جاری بر اساس نمودارهای تکنیکال، کماکان احتمال کاهش قیمت را نشان می‌دهند.

بر اساس آمار وب‌سایت کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، هنگام نگارش این متن قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۹۳,۴۳۸ دلار رسیده و در ایران، با ۷,۴۷۴,۳۹۳,۷۶۲ تومان می‌شود. رمزارز برتر طی ۲۴ ساعت گذشته، ۰.۸۸ درصد رشد قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۱۸ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۱.۸۴ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۵۸.۰۴ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۴.۳۳ درصد
مهم‌ترین مقاومت۱۰۰,۰۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۹۰,۰۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

شاخص سهام کمپانی‌های فعال در حوزه رمزارزها نظیر کوین‌بیس (Coinbase)، مایکرواستراتژی (MicroStrategy) و رایت (Riot Platforms)، در ساعات ابتدایی سال نو میلادی شاهد رشد بودند و موفق شدند کمی از فشار فروش اخیر را جبران کنند. البته که کارشناسان بازار می‌گویند این نوسانات مثبت و منفی در تمامی بازارهای مالی، جزئی جدانشدنی از روزهای ابتدایی هر سال میلادی است. اما در هر صورت عملکرد مثبت چنین شاخص‌هایی، ممکن است ذهنیت مثبتی را برای فعالان بازار بیت کوین ایجاد کند.

رهبر ارزهای دیجیتال سال ۲۰۲۴ را با تمام فراز و نشیب‌هایی که داشت، با عملکرد خیره‌کننده‌ای به پایان رساند. مارکت کپ بیت کوین در ابتدای سال در سطح ۸۵۰ میلیارد دلار قرار داشت و پس از عبور از سقف ۲ تریلیون دلار طی ماه گذشته، سال ۲۰۲۴ را در نزدیکی ۱.۸۶ تریلیون دلار به‌پایان رساند. به‌علاوه، بیت کوین موفق شد در سال ۲۰۲۴، به هفتمین دارایی برتر دنیا از لحاظ ارزش بازار تبدیل شود و از کمپانی‌های آرامکو (Aramco)، متا (Meta) و بازار نقره نیز عبور کند.

در رابطه با چشم‌انداز بلندمدت بیت کوین، شاخص‌های متعددی هستند که نشان می‌دهند قیمت هنوز به سقف خود در سایکل فعلی نرسیده است. یکی از این شاخص‌ها، نسبت ارزش بازار به ارزش تحقق‌یافته یا همان MVRV با امتیاز زد (MVRV Z-score) است که قیمت فعلی را در برابر مجموع قیمت خریداری‌شده بیت کوین‌های در اختیار هولدرها نشان می‌دهد. تاریخ نشان داده تا زمانی که مقدار شاخص MVRV به عدد ۷ یا بالاتر از آن نرسد، قیمت سقف سایکل را تشکیل نداده و هنوز می‌تواند به رشدهای خود ادامه دهد.

تحلیل بیت کوین 12 دی 01
تغییرات شاخص MVRV بیت کوین هنگام رسیدن قیمت به سقف سایکل – Bitcoinmagazine PRO

هولدرهای بلندمدت بیت کوین که بیش از ۱ سال است که دارایی‌های خود را حفظ کرده و برای برداشت سود و فروش اقدام نکرده‌اند، همچنان جزء افرادی هستند که به رشد بیشتر قیمت باور داشته و پیش‌بینی می‌شود تا زمانی که بیت کوین به سقف‌های تاریخی جدیدتری نرسد، موجودی خود را به فروش نرسانند.

نمودار زیر نشان می‌دهد که این عرضه قدیمی بیت کوین که در اختیار هولدرهای بلندمدت قرار داشته، در ابتدای سال ۲۰۲۴ نزدیک به ۷۰ درصد از عرضه در گردش این رمزارز را در بر گرفته و تا پایان سال، به ۶۳ درصد کاهش یافته است. با وجود این‌که این کاهش ۷ درصدی کوچک دیده می‌شود، ۱.۴ میلیون واحد از عرضه بیت کوین را شامل شده و اثرات مثبت خریدهای صورت‌گرفته در ETF های اسپات و سایر سازمان‌ها را خنثی کرده است.

البته که این روند نزولی از عرضه در اختیار هولدرهای بلندمدت، با سرعت پایینی در حال حرکت است؛ اما پیش‌بینی می‌شود با رشد بیشتر قیمت و عبور از سقف‌های اخیر، این دسته از سرمایه‌گذاران بیشتر به فروش بیت کوین تمایل پیدا کنند.

تحلیل بیت کوین 12 دی 02
تغییرات عرضه غیرفعال بیش از ۱ ساال بیت کوین در برابر قیمت – MacroMicro

در بازار ETF های اسپات بیت کوین، کمپانی بلاک‌راک (BlackRock) که بزرگ‌ترین شرکت سرمایه‌گذاری در جهان به‌شمار می‌آید، موفق‌ترین محصول سرمایه‌گذاری در تاریخچه عملکرد خود را در ETF اسپات بیت کوین تجربه کرد. ای‌تی‌اف “IBIT” این کمپانی، توانست طی ۱۱ ماه ۵۰ میلیارد دلار سرمایه را تحت مدیریت خود آورد که علاوه‌بر تاریخ‌سازی در بازار ETF های در دنیا، کمک کرد که قیمت بیت کوین برای نخستین بار به مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلاری برسد.

اکنون ارزش سرمایه تحت مدیریت بلک‌راک در ETF بیت کوین خود، بیشتر از ETF طلای این کمپانی است. همچنین، ۵۰ درصد از کل حجم معاملات ETF های اسپات بیت کوین، مربوط به بلک‌راک می‌شود. این موفقیت بلک‌راک، درها را به‌روی محصولات سرمایه‌گذاری خلاقانه‌تر باز کرده است. شرکت کوانتیفای فاندز (Quantify Funds)، به‌تازگی ای‌تی‌اف ترکیبی بیت کوین و طلای خود را راه‌اندازی کرده که سرمایه‌گذاران می‌توانند حتی با ۱ دلار، در آن سرمایه‌گذاری کنند.

تحلیل بیت کوین 12 دی 03
سرمایه تحت مدیریت ETF های اسپات بیت کوین – Coinglass

کمپانی بیت‌وایز (Bitwise) هم درخواست راه‌اندازی یک ETF را ثبت کرده که ارزش سهام کمپانی‌های سرمایه‌گذار در بیت کوین مثل تسلا و مایکرواستراتژی را دنبال می‌کند. استرایو (Stive Asset Management) نیز قصد دارد ETF اوراق بهادار بیت کوین را راه‌اندازی کند که ارزش اوراق تبدیل‌شونده با پشتوانه ارز BTC را دنبال می‌کند.

تمامی این موارد، بازتاب‌کننده افزایش تقاضا و علاقه سازمان‌ها برای بیت کوین و سرمایه‌گذاری در این بازار هستند. در حال حاضر تنها ۱۲ ای‌تی‌اف بیت کوین، بیش از ۱۰۷ میلیارد دلار سرمایه را تحت مدیریت خود دارند و کارشناسان پیش‌بینی کرده‌اند که در سال ۲۰۲۵، ارزش این دارایی‌ها از ETF های طلا نیز عبور خواهد کرد.

در جایی دیگر، سوییس هم به جمع کشورهایی پیوست که لایحه ذخیره استراتژیک بیت کوین را مورد بررسی قرار داده است. این طرح که توسط «جیو زنگنه» (Giw Zanganeh)، معاون دپارتمان انرژی و استخراج کمپانی تتر، ارائه شد، در نظر دارد که در کنار ۲۷ میلیارد دلار طلا در پورتفولیوی ذخایر این کشور، بیت کوین را نیز اضافه کند. این طرح جهت تصویب، به ۱۰۰,۰۰۰ امضا از سوی شهروندان سوییس تا نیمه ابتدایی سال ۲۰۲۵ نیاز دارد.

در نهایت باید گفت که فعالان بازار بهتر است توجه ویژه‌ای به عملکرد سازمان‌های مختلف در بازار بیت کوین داشته باشند، چرا که احتمالاً روند کوتاه‌مدت قیمت تحت تاثیر فعالیت این دسته از سرمایه‌گذاران قرار بگیرد. طرح‌های استراتژیک بیت کوین، ETF های اسپات و راه‌اندازی نمونه‌های جدید، در کنار تقویم اقتصادی به‌ویژه در منطقه آمریکا، از جمله مواردی است که باید در روزها و هفته‌های آتی زیر نظر گرفته شوند.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

بیت کوین در نمودار ۱ روزه، یکی از مهم‌ترین حمایت‌های خود یعنی میانگین متحرک نمایی ۵۰ روزه (50D EMA) را از دست داده و اکنون، جو بازار در ابتدای سال نو میلادی کمی منفی شده است. از این رو، پیدایش سیگنال‌ها و انتشار اخبار منفی، ممکن است فشار فروش این روزها را تشدید کند و روند نزولی قیمت قدرت بیشتری پیدا کند.

تحلیل بیت کوین 12 دی 04
تحلیل بیت کوین در تایم فریم روزانه – U.Today

در صورتی که بیت کوین سناریوهای نزولی خود را تایید کند، مهم‌ترین حمایت‌ها را بعد از مرز ۹۰,۰۰۰ دلاری، در ناحیه روانی ۸۵,۰۰۰ دلار و سپس میانگین متحرک نمایی ۲۰۰ روزه (200D EMA) در سطح ۷۶,۱۶۰ دلار خواهد داشت. بیت کوین در صورت از دست‌دادن این سطوح حمایتی، ممکن است کاهش‌های بیشتری را نیز تجربه کند.

حجم معاملات در بازار این روزهای بیت کوین، کاهش داشته و روند قیمت را آسیب‌پذیرتر کرده است. اکنون در صورتی که موج جدیدی از خرید بیت کوین در بازارها ایجاد نشود، عدم رشد و بازگشت صعودی قیمت به میانگین متحرک نمایی ۵۰ روزه دور از انتظار نخواهد بود. اما فعالیت خریداران و بازپس‌گیری این حمایت، می‌تواند تغییرات مثبتی را در جو بازار و ذهنیت سرمایه‌گذاران رقم زند.

شاخص قدرت نسبی (RSI) در این تایم‌فریم، همچنان کمی پایین‌تر از ناحیه خنثی قرار دارد که یعنی مومنتوم قیمت هنوز نزولی است. با توجه به کاهش تقاضا از سوی سرمایه‌گذاران سازمانی و شخصی، نمی‌توان چشم‌انداز خیلی مثبتی برای قیمت طی روزهای جاری متصور شد.

تحلیل بیت کوین 12 دی 05
تحلیل بیت کوین در تایم فریم ۴ ساعته – Cryptonews

در نمودار ۴ ساعته بیت کوین، قیمت در ۹۵,۱۹۰ دلار با مقاومت مواجه شده است که در صورت غلبه بر آن، باید به‌ترتیب با سطوح ۹۶,۰۰۰ دلار و 98,۳۶۰ دلار دست‌و‌پنجه نرم کند.

برای سناریوی نزولی کوتاه‌مدت رمزارز برتر، مهم‌ترین سطوح حمایتی ۹۲,۱۰۰ دلار و 89,۶۱۰ دلار برآورد شده‌اند. قیمت در این نمودار هم پایین‌تر از میانگین متحرک نمایی در سطح ۹۴,۸۵۰ دلار معامله می‌شود و مومنتوم قیمت را نزولی نشان می‌دهد.

شاخص RSI هم در نمودار ۴ ساعته، به سطح ۴۸ واحدی رسیده که وضعیت بازار را تقریباً خنثی نشان می‌دهد. به این ترتیب، می‌توان گفت شکست صعودی در مقاومت ۹۵,۱۹۰ دلاری و کاهش قیمت به زیر حمایت ۹۲,۱۰۰ دلاری، تعیین‌کننده روند صعودی یا نزولی قیمت در بازه کوتاه‌مدت خواهند بود.


تحلیل بیت کوین امروز ۱۱ دی؛ حمایت ۹۰,۰۰۰ دلار مهم‌تر از همیشه

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، رهبر ارزهای دیجیتال در روز پایانی سال ۲۰۲۴ شاهد تقویت شاخص دلار بوده و معامله‌گران بازار هم، به نقطه حساسی از قیمت در نمودارها رسیده‌اند. این‌طور که پیدا است، بیت کوین نتوانسته رالی معروف کریسمس خود را تکرار کند و با تداوم فروش در بازار ETF های اسپات، قیمت تحت فشار بیشتری قرار گرفته است. برخی هولدرهای بلندمدت هم از بازار پادشاه کوین‌ها خارج شده‌اند.

بر اساس آمار وب‌سایت کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، هنگام نگارش این متن قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۹۲,۶۶۲ دلار رسیده و در ایران، با ۷,۴۳۴,۱۵۳,۶۳۴ تومان می‌شود. رمزارز برتر طی ۲۴ ساعت گذشته، تقریباً ۱ درصد کاهش قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۲۱ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۱.۸۶ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۵۸.۱۲ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۴.۳۲ درصد
مهم‌ترین مقاومت۱۰۰,۰۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۹۰,۰۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

ارزش بازار ارزهای دیجیتال، روز گذشته ۱.۴ درصد کاهش داشت و به ۳.۲۹ تریلیون دلار رسید. مارکت کپ کل رمزارزها طی ۱۰ روز اخیر، در محدوده بین ۳.۳ تا ۳.۴ تریلیون دلار نوسان داشته و به سطوح اواخر ماه نوامبر رسیده است.

در این بین، تعداد هولدرهای بلندمدت اتریوم در سال ۲۰۲۴ شاهد افزایش بوده و این در حالی است که این آمار برای بیت کوین، با کاهش همراه بوده است. کارشناسان بازار معتقدند علت چنین موضوعی، اطمینان فعالان بازار از عملکرد درخشان اتریوم در سال ۲۰۲۵ است.

در همین راستا، پلتفرم تحلیل‌گر آنچین اینتودبلاک (IntoTheBlock) در یکی از پست‌های اخیر خود در شبکه اجتماعی X نوشت هولدرهای بلندمدت اتریوم که در ابتدای سال میلادی ۵۹ درصد از سرمایه‌گذاران این بازار را تشکیل می‌دادند، تا پایان سال ۲۰۲۴ به ۷۵ درصد رسید و در سه‌ماهه ابتدایی سال، از هولدرهای بلندمدت بیت کوین فراتر رفته‌اند.

تحلیل بیت کوین 11 دی
درصد هولدرهای بلندمدت اتریوم و بیت کوین طی سال ۲۰۲۴ – FXStreet

عملکرد بیت کوین طی هفته‌ها و روزهای اخیر، باعث شده تا حدی دیدگاه کارشناسان بازار در مورد طرح راه‌اندازی ذخایر استراتژیک بیت کوین توسط دولت آمریکا منفی شود. علی‌رغم پیش‌بینی‌های قیمتی خارق‌العاده توسط حامیان بیت کوین و رمزارزها، این احتمال وجود دارد که موانع موجود از سوی شرایط اقتصادی و سیاسی آمریکا، چالش‌هایی را برای تصویب این لایحه ایجاد کنند.

در هر صورت، احتمال تایید یا رد لایحه ذخیره استراتژیک بیت کوین در آمریکا، همچنان در هاله‌ای از ابهام قرار دارد و آمار مربوطه در بازارهای پیش‌بینی، نشان از کاهش اطمینان فعالان بازار به تایید این موضوع دارند.

اما اصلاح اخیر قیمت بیت کوین، در حالی رقم خورد که برخی شاخص‌های آنچین سیگنال‌هایی مثبت برای این بازار داشتند و علاقه سازمان‌ها به این دارایی نیز احیا شده بود. به این ترتیب، می‌توان گفت این اصلاح بیت کوین به‌دلیل عملکرد شاخص‌های اقتصادی و فاکتورهای مرتبط با حوزه اقتصاد کلان بوده است.

یکی از اصلی‌ترین عوامل محرک قیمت در روزهای اخیر و به‌طور کل سال ۲۰۲۴، ETF های اسپات بیت کوین بودند که توانستند پنجشنبه گذشته، با ثبت ۴۷۵.۲۰ میلیون دلار ورودی خالص، به روند ۴ روز متوالی فروش بیت کوین خاتمه دهند. اما این‌طور که پیدا است، اظهارات مقامات فدارل رزرو در آخرین جلسه خود در تاریخ ۱۷ دسامبر (۲۷ آذر) که بازتاب‌کننده سیاست‌های نسبتاً سخت‌گیرانه برای سال ۲۰۲۵ بود، مانع از تداوم رالی بیت کوین شد و همزمان با تقویت دلار آمریکا، فشار سنگینی در بازار رمزارزها به‌وجود آورد.

تحلیل بیت کوین 11 دی 02
جریان ورود و خروج سرمایه در ETF های اسپات بیت کوین در سال ۲۰۲۴ – FXEmpire

حتی خریدهای بیت کوین در روز پنجشنبه هم، با خروجی تقریباً ۲۸۸ میلیون دلاری در روز جمعه خنثی شدند و سرمایه‌گذاران سازمانی تصمیم گرفتند در پایان سال ۲۰۲۴، فعلاً از بازار بیت کوین خارج شوند. البته که از لحاظ تاریخی، روزهای پایانی هر سال میلادی شاهد خروج سرمایه و برداشت سود سرمایه‌گذاران در بازار بیت کوین و آلت کوین‌ها بوده‌ایم. اکنون پیش‌بینی می‌شود در صورتی که این فروش‌ها ادامه داشته باشند، قیمت بیت کوین اصلاح عمیق‌تری را تجربه کند.

ناگفته نماند که صرف‌نظر از این خروجی‌ها، ETF های اسپات در اولین سال شروع به‌کار خود، عملکردی خارق‌العاده داشتند و بیش از ۳۵ میلیارد دلار سرمایه خالص را به بازار بیت کوین تزریق کرده‌اند. در این بین، ETF کمپانی بلک‌راک (BlackRock) با نماد “IBIT” بهترین عملکرد را در برابر سایر همتاهای خود داشته است.

نکته جالب این‌جا است که همزمان با کاهش قیمت اخیر بیت کوین، کمپانی‌هایی نظیر مایکرواستراتژی (MicroStrategy)، متاپلنت (Metaplanet) و تتر (Tether) خریدهای جدیدی از رمزارز برتر داشته‌اند. اما ظاهراً بازار واکنش مثبتی به این اخبار نشان نداده و فشار فروش موجود، بر این خریدها غلبه کرده است. این یعنی که سرمایه‌گذاران بزرگی مشغول فروش بیت کوین و جابجایی سرمایه در پورتفولیوی خود هستند.

اما علی‌رغم همه این تحولات، چشم‌انداز تکنیکال بیت کوین به‌ویژه در بازه‌های میان‌مدت تا بلندمدت مثبت باقی مانده و از این رو، می‌توان شرایط فعلی را فرصت مناسبی برای ورود به بازارها در نظر گرفت.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

در نمودار هفتگی بیت کوین، قیمت در یک کانال صعودی گسترده مشغول حرکت دیده می‌شود که از سال ۲۰۱۸ تاکنون تشکیل شده است. در این کانال، یک الگوی فنجان (Cup) از سال ۲۰۲۱ تا ۲۰۲۴ ایجاد شده که چشم‌انداز صعودی فوق‌العاده‌ای را برای قیمت نشان می‌دهد.

تحلیل بیت کوین 11 دی 03
تحلیل بیت کوین در تایم فریم هفتگی – FXEmpire

روند تثبیت قیمت در انتهای این الگوی فنجان، درواقع یک الگوی کنج بازشونده نزولی (Descending Broadening Wedge) را به‌وجود آورده که قیمت با شکست صعودی از محدوده بین ۶۵,۰۰۰ دلار تا ۷۵,۰۰۰ دلار، از آن خارج شده است. این شکست صعودی، زمینه‌ساز رالی بزرگ بیت کوین و حرکت قیمت به‌سمت هدف اول (1st Target) الگو یعنی ناحیه ۱۰۵,۰۰۰ دلاری بود.

قیمت بیت کوین بعد از رسیدن به این هدف، یک حرکت اصلاحی را آغاز کرد. اکنون در صورتی که حمایت ناحیه ۸۵,۰۰۰ دلاری شکسته شود، قیمت ممکن است کاهش‌های بیشتری را تا خط گردن الگوی فنجان در نزدیکی ۷۵,۰۰۰ دلار تجربه کند.

از سویی دیگر، شکست صعودی در آخرین سقف تاریخی یعنی ۱۰۸,۰۰۰ دلار، می‌تواند بیت کوین را به سمت ناحیه ۲۵۰,۰۰۰ دلاری هدایت کند؛ کارشناسان زیادی این سطح قیمت را برای بیت کوین تا پایان سال ۲۰۲۵ متصور شده‌اند. شاخص قدرت نسبی (RSI) بیت کوین در این تایم‌فریم، به سطح ۶۵ واحدی رسیده که مومنتوم قیمت را صعودی و مثبت نشان می‌دهد؛ به این معنی که بیت کوین بدون ورود به نواحی اشباع خرید، هنوز فضای کافی برای رشد را در اختیار دارد.

تحلیل بیت کوین 11 دی 04
تحلیل بیت کوین در تایم فریم روزانه – FXEmpire

در نمودار ۱ روزه بیت کوین، قیمت در یک الگوی کنج بازشونده صعودی (Ascending Broadening Wedge) قرار دارد که البته، اخیراً در ناحیه حمایتی (Support Zone) این الگو دچار تضعیف شده است. قیمت بعد از رسیدن به هدف ۱۰۵,۰۰۰ دلاری واقع در خط روند ۲ ساله (2years trend line)، اکنون وارد دوره اصلاح خود شده است.

بیت کوین طی روزهای گذشته، در محدوده بین ۹۰,۰۰۰ دلار تا ۹۵,۰۰۰ دلار مشغول نوسان بوده است. خطوط میانگین متحرک‌های ساده (SMAs) 50 روزه و ۲۰۰ روزه، رو به بالا در حرکت هستند و روند قیمت را صعودی نشان می‌دهند.

اکنون در صورتی که این ناحیه حمایتی حفظ شود، قیمت پتانسیل تست مجدد مقاومت ۱۰۵,۰۰۰ دلاری را به‌دست خواهد آورد. اما شکست این محدوده به‌سمت پایین، می‌تواند منجر به آغاز یک حرکت نزولی جدید به‌سمت حمایت ناحیه ۸۵,۰۰۰ دلاری شود.

تحلیل بیت کوین 11 دی 05
تحلیل بیت کوین در تایم فریم ۴ ساعته – FXEmpire

در نمودار ۴ ساعته بیت کوین هم، یک الگوی کنج بازشونده صعودی تشکیل شده و قیمت در ناحیه حمایتی بین ۹۰,۰۰۰ دلار تا ۹۵,۰۰۰ دلار مشغول رنج‌زنی است. با توجه به این شرایط، مرز ۹۰,۰۰۰ دلار اهمیت بسیار زیادی پیدا کرده و به یک نقطه پیوت (Pivot) تبدیل شده است.

این یعنی که در صورت شکست نزولی در حمایت ۹۰,۰۰۰ دلاری، احتمال شاهد اصلاح بیشتر قیمت تا ناحیه حمایتی مهم بعدی در نزدیکی 85,۰۰۰ دلار باشیم. از طرفی دیگر، اگر بیت کوین بتواند به ۹۹,۰۰۰ دلار بازگردد و از این مقاومت عبور کند، احتمالاً روند فعلی تغییر کرده و قیمت تا محدوده بین ۱۰۵,۰۰۰ دلار تا ۱۱۲,۰۰۰ دلار رشد پیدا کند.


تحلیل بیت کوین امروز ۹ دی؛ وضعیت پادشاه در کریسمس

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، بیت کوین برای چندمین مرتبه نتوانست از مقاومت‌های پیش رو عبور کند و این مسئله باعث شده که احتمال کاهش بیشتر قیمت تا نواحی نزدیک به 80,۰۰۰ دلار بیشتر شود. اما از طرفی، داده‌های آنچین نشان از افزایش فشار خرید در صرافی‌ها دارند و این تحولات، همزمان با اتمام دوره پیوسته فروش بیت کوین در ETF های اسپات بوده است.

بر اساس آمار وب‌سایت کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، هنگام نگارش این متن قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۹۴,۹۷۹ دلار رسیده و در ایران، با ۷,۶۸۶,۵۵۹,۱۶۴ تومان می‌شود. رمزارز برتر طی ۲۴ ساعت گذشته، نزدیک به ۱ درصد افزایش قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۲۵ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۱.۸۸ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۵۷.۸۱ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۴.۲۷ درصد
مهم‌ترین مقاومت۱۰۰,۰۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۹۰,۰۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

قیمت بیت کوین پس از گذشت ۱ هفته از تشکیل آخرین سقف تاریخی در سطح ۱۰۸,۳۶۵ دلار، شاهد اصلاحی ۱۵ درصدی بود. اکنون، برخی تحلیل‌گران معتقدند شاخص دامیننس تتر طی هفته‌های آتی بهبود قابل توجهی خواهد داشت و به‌دلیل همبستگی معکوس آن با قیمت بیت کوین، شاهد کاهش نسبتاً شدیدی در بازار خواهیم بود. تحلیل تکنیکال این دو نمودار را در بخش بعدی تحلیل امروز بررسی خواهیم کرد.

اما کاهش قیمت تا ناحیه ۹۷,۰۰۰ دلاری و پایین‌تر از آن طی روزهای اخیر، باعث شد رشدهای ثبت‌شده در روزهای قبل‌تر از بین بروند و این‌طور که پیدا است، بیت کوین رالی معروف کریسمس خود را از دست داده است. با این حال، برخی آمار و شاخص‌ها نشان از تقویت قریب‌الوقوع فشار خرید بیت کوین در بازارها دارند.

طبق گفته کارشناسان، اصلی‌ترین عامل رالی خیره‌کننده بیت کوین طی سال ۲۰۲۴، چیزی جز راه‌اندازی و خریدهای سنگین ETF های اسپات نبوده که در پنجشنبه گذشته نیز، شاهد بازگشت سرمایه‌گذاران بوده‌اند. داده‌های پلتفرم فارساید اینوسترز (Farside Investors)، نشان می‌دهند ETF های اسپات بیت کوین در روز پنجشنبه، ۴۷۵.۲ میلیون دلار ورودی خالص را ثبت کرده‌اند و به ۴ روز متوالی فروش بیت کوین پایان دادند.

این تحولات درست قبل از شروع تعطیلات کریسمس صورت گرفت، اما این جریان جدید سرمایه پایدار نبود و ETF های بیت کوین در روز جمعه، در مجموع نزدیک به ۲۸۸ میلیون دلار خروجی را ثبت کردند. با همه این‌ها، ETF کمپانی بلک‌راک (BlackRock) با نماد “IBIT”، به‌عنوان ستوف فقرات این بازار شناخته می‌شود و بخش فوق‌العاده بزرگی از عرضه بیت کوین را در اختیار دارد. این فروش‌های اخیر، بازتاب‌کننده نگرانی‌ها پیرامون وضعیت سیاست‌های پولی فدرال رزرو برای سال میلادی جدید و بدبینی‌ها درباره ذخیره استراتژیک بیت کوین توسط دولت آمریکا بوده‌اند.

تحلیل بیت کوین 9 دی 01
جریان سرمایه در ETF های اسپات بیت کوین طی روزهای اخیر – Farside Investors

کارشناسان بازار از جمله «کی یانگ جو» (Ki Young Ju)، مدیر عامل پلتفرم کریپتوکوانت (CryptoQuant)، معتقدند جهت ایجاد یک ذخیره استراتژیک برای بیت کوین در دارایی‌های ملی آمریکا، ابتدا لازم است که عملکرد اقتصادی این کشور تضعیف شود و در معرض از دست‌دادن سلطه خود در دنیا قرار بگیرد.

به همین ترتیب، این احتمال نیز وجود دارد که در صورت بهبود عملکرد اقتصادی آمریکا و تقویت قدرت دلار در دنیا، دونالد ترامپ به‌راحتی از این وعده خود مبنی بر استفاده از بیت کوین عقب‌نشینی کند و حتی طرفداران خود را نیز از دست ندهد. اما اگر این اتفاق بیفتد و ترامپ از استفاده از بیت کوین در ذخایر ملی آمریکا صرف‌نظر کند، قیمت این دارایی ممکن است فشار فروش فوق‌العاده سنگینی را شاهد باشد.

در همین راستا، خود دولت آمریکا که هم‌اکنون نزدیک به ۲۰۰,۰۰۰ واحد بیت کوین را در اختیار دارد، ممکن است به یک فروشنده بزرگ در بازار تبدیل شود. به این ترتیب، اخبار مرتبط با این موضوع طی روزها و هفته‌های آتی، جزء محوری‌ترین عوامل تاثیرگذار بر قیمت پادشاه کوین‌ها خواهد بود.

اما در جایی دیگر، پس از اصلاح اخیر قیمت‌ها در کل بازار ارزهای دیجیتال، پلتفرم تحلیل‌گر آنچین سنتیمنت (Santiment) طی گزارشی از فعالیت مجدد نهنگ‌های بازار خبر داد. اکثر این فعالیت‌ها، شامل انتقال استیبل کوین به صرافی‌های ارز دیجیتال بود که عموماً نشانه‌های مبنی بر خرید رمزارزها محسوب می‌شود. سنتیمنت تنها در ۱ روز، ۷ واریزی استیبل کوین به صرافی بایننس را شناسایی کرد که کمترین آن ۹ میلیون دلار و بزرگ‌ترین تراکنش، ۵۰ میلیون دلار ارزش داشت.

تحلیل بیت کوین 9 دی 02
عملکرد شاخص حجم خرید سفارش‌بردار بیت کوین در برابر قیمت – CryptoQuant

در همین راستا، پلتفرم کریپتوکوانت نیز شاخص حجم خرید سفارش‌بردار (Taker Buy Volume) بیت کوین در صرافی‌ها را مورد بررسی قرار داد که نشان‌دهنده سطح تقاضا برای خرید این رمزارز است. معمولاً رشد این شاخص، به‌معنی افزایش علاقه سرمایه‌گذاران و معامله‌گران بوده و عاملی مثبت برای قیمت به‌شمار می‌آید.

بر اساس نمودار بالا، حجم خرید سفارش‌بردار بیت کوین در صرافی بایننس (Binance)، از ابتدای ماه نوامبر تا روزهای اخیر، در یک روند صعودی قرار داشته و چندین کف بالاتر را ثبت کرده است. عملکرد این شاخص، نشان‌‌گر تقویت فشار خرید بیت کوین است.

در نهایت، باید گفت که روند این روزهای بیت کوین را اخبار و شاخص‌های مرتبط با حوزه اقتصاد کلان، سیاست‌های دولت آمریکا در برابر رمزارزها و عملکرد ETF های اسپات تعیین می‌کنند. از این رو، توصیه می‌شود با دنبال‌کردن اخبار روز بیت کوین و بازار معاملات خود را تنظیم کنید.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

«فارکس‌اکس مایندست» (ForexX Mindset)، تحلیل‌گر برجسته ارزهای دیجیتال در تریدینگ‌ویو (TradingView)، عملکرد شاخص دامیننس تتر (USDT.D) را در برابر قیمت بیت کوین مورد بررسی قرار داد و نوشت که این شاخص بعد از رسیدن بیت کوین به سقف تاریخی ۷۳,۸۰۰ دلاری در ماه مارس (اسفند ۱۴۰۲)، در ناحیه ۳.۸۰ درصدی حمایت خود را تشکیل داد و شاهد بازگشت روند بود.

تحلیل بیت کوین 9 دی 03
مقایسه قیمت بیت کوین در برابر دامیننس تتر – CoinTelegraph

از جایی که این دو نمودار با یکدیگر همبستگی معکوس دارند و با توجه به پامپ اخیر بیت کوین طی هفته‌های گذشته، فارکس‌اکس به فعالان بازار هشدار داد که به این رشدها توجهی نکنند و قیمت بیت کوین ریزش بزرگی را تجربه خواهد کرد. به همین دلیل، توصیه می‌شود برای ورود به بازار بیت کوین و آلت کوین‌ها عجله‌ای نداشته باشید. این سناریوی نزولی برای بیت کوین، با تشکیل کف ۹۲,۱۲۰ دلاری در روز جمعه و سپس بازگشت آن به ۹۶,۷۴۰ دلار پدیدار شد.

این تحلیل‌گر می‌گوید این احتمال وجود دارد که سرمایه‌گذاران بزرگ و نهنگ‌های بازار، قیمت بیت کوین را پامپ کنند و با هجوم سرمایه‌گذاران خُرد به بازار، دارایی‌های خود را در ناحیه سود به فروش برسانند. در حال حاضر، بیت کوین بعد از عدم عبور از سطح ۱.۶۱۸ واحدی فیبوناچی بازگشتی در ۱۰۲,۷۳۴ دلار، یک حرکت اصلاحی را آغاز کرده است.

تحلیل بیت کوین 9 دی 04
تحلیل بیت کوین در تایم فریم هفتگی – CoinTelegraph

این پول‌بک، همزمان با رسیدن شاخص قدرت نسبی (RSI) به محدوده اشباع خرید صورت گرفته و یک واگرایی منفی نیز با قیمت تشکیل داده بود. حال با توجه به چشم‌اندازی نزولی قیمت بیت کوین بر اساس داده‌های تکنیکال در نمودار هفتگی، هدف قیمت میانگین متحرک نمایی ۲۰ هفته‌ای (20W EMA) در سطح ۸۱,۵۰۰ دلار برآورد شده است. تداوم این شرایط، حتی ممکن است منجر به ریزش بیشتر قیمت تا میانگین متحرک نمایی ۵۰ هفته‌ای (50W EMA) در ۶۷,۷۰۰ دلار نیز شود که با سطح ۱.۰ واحدی فیبوناچی بازگشتی در تلاقی است.

اما در آن روی سکه، بازپس‌گیری حمایت موجود در سطح ۱.۶۱۸ واحدی فیبوناچی بازگشتی یعنی ۱۰۲,۷۳۴ دلار، می‌تواند منجر به حرکت قیمت به‌سمت ناحیه ۱۵۰,۰۰۰ دلاری طی نیمه ابتدایی سال ۲۰۲۵ شود. ناگفته نماند که تحلیل‌گران زیادی این هدف قیمتی را برای بیت کوین در سال ۲۰۲۵ متصور شده‌اند.

تحلیل بیت کوین 9 دی 05
تحلیل بیت کوین در تایم فریم روزانه – FXStreet

در نمودار روزانه بیت کوین نیز، داده‌های تکنیکال از چشم‌انداز صعودی که شاخص‌های آنچین رقم زده‌اند پیروی نکرده و قیمت را در معرض کاهش نشان می‌دهند. شاخص RSI در این تایم فریم مدتی است که در نزدیکی مرز خنثی ۵۰ واحدی مشغول نوسان بوده که بازتاب‌کننده عدم قطعیت میان خریداران و فروشندگان بازار است. اندیکاتور مکدی (MACD) اما، ستون‌های قرمزرنگی را پایین‌تر از خط خنثی خود نشان می‌دهد؛ به این معنی که روند فعلی بیت کوین نزولی و دارای مومنتومی منفی است.

اکنون در صورتی که حرکت اصلاحی بیت کوین ادامه داشته باشد، قیمت ممکن است در ابتدا تا حمایت ۹۲,۵۰۰ دلاری ایجادشده در نیمه دوم ماه دسامبر و سپس تا کف ۸۹,۳۷۶ دلاری 18 نوامبر (۲۸ آبان) دچار کاهش شود. بیت کوین در این سناریوی نزولی، مرز ۹۰,۰۰۰ دلار را نیز به‌عنوان یک حمایت روانی در اختیار دارد.

اما چنانچه قیمت بتواند به سطح ۹۷,۵۰۰ دلاری بازگردد و در ادامه کندل روزانه را بالاتر از مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلار ببندد، می‌توان گفت که سناریوهای نزولی مذکور را نامعتبر خواهد کرد. به این ترتیب، قیمت می‌تواند به مسیر خود تا سقف تاریخی ۱۰۸,۳۶۵ دلاری ادامه دهد که عبور از آن، می‌تواند بیت کوین را تا مرز ۱۱۰,۰۰۰ دلار و حتی بالاتر از آن هدایت کند.


تحلیل بیت کوین امروز ۵ دی؛ خریدار یا فروشنده، برنده کدام است؟

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، بیت کوین برای نخستین بار از اواخر ماه نوامبر تا کنون، هنگام شروع معاملات روز سه‌شنبه در کف ۹۴,۸۰۰ دلاری قرار گرفت که البته تا پایان روز، موفق شد بهبود خوبی را رقم زند. حجم تراکنش‌ها در شبکه بیت کوین، نشان از فعالیت نهنگ‌ها و فروش‌های احتمالی دارد که عملکردی مشابه را در بازار ETF های اسپات نیز شاهد هستیم. اما برخی کمپانی‌ها و سرمایه‌گذاران حتی در شرایط مبهم این روزها در بازار بیت کوین، همچنان به خرید این رمزارز مشغول هستند.

بر اساس آمار وب‌سایت کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، هنگام نگارش این متن قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۹۸,۱۶۴ دلار رسیده و در ایران، با ۷,۷۰۴,۴۰۷,۴۳۶ تومان می‌شود. رمزارز برتر طی ۲۴ ساعت گذشته، ۴.۵۰ درصد افزایش قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۳۵ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۱.۹۴ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۵۷.۹۹ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۴.۱۷ درصد
مهم‌ترین مقاومت۱۰۰,۰۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۹۰,۰۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

بازار بیت کوین برای نخستین بار از ۲۷ نوامبر (۷ آذر) تا کنون، روز گذشته شاهد آغاز معاملات در سطوح پایین‌تر از ۹۵,۰۰۰ دلار بود. داده‌های آنچین نشان می‌دهند سرمایه‌گذاران بزرگ بازار، رفته‌رفته به فروش‌های خود افزوده و قیمت را در معرض کاهش تا مرز ۹۰,۰۰۰ دلاری قرار داده‌اند. گزارش چشم‌انداز اقتصادی فدرال رزرو برای سال ۲۰۲۵ که بعد از اعلام نرخ بهره منتشر شد و نشان از سیاست‌هایی سخت‌گیرانه داشت، باعث شد سرمایه‌گذاران در بخش‌های مختلف بازار ارزهای دیجیتال واکنشی منفی از خود نشان دهند.

نکته جالب این‌جا است که در بحبوحه این فشارها و عملکرد منفی قیمت بیت کوین، کمپانی مایکرواستراتژی (MicroStrategy) روز دوشنبه اعلام کرد که ۵۱۶ میلیون دلار دیگر بیت کوین خریداری کرده است. به‌علاوه، شرکت سرمایه‌گذاری ژاپنی متاپلنت (Metaplanet) نیز، خبر از خرید ۵۹ میلیون دلار و تقریباً ۶۲۰ واحد بیت کوین جدید داد. اما علی‌رغم این خریدها، تداوم کاهش قیمت بازتاب‌کننده تشدید فشار فروش از سوی سرمایه‌گذاران بزرگ و نهنگ‌های بازار بود.

قیمت بیت کوین طی ۷ روز اخیر، کاهشی ۱۲ درصدی را تجربه کرده که همزمان با افزایش قابل توجه فعالیت نهنگ‌ها بوده است. داده‌های اخیر پلتفرم تحلیل‌گر آنچین اینتودِبلاک (IntoTheBlock)، نشان می‌دهند که خط روند میانگین حجم تراکنش‌های بیت کوین (Bitcoin Average Transaction Size)، طی این دوره کاهش قیمت افزایش چشم‌گیری را تجربه کرده است.

تحلیل بیت کوین 5 دی 01
تغییرات حجم تراکنش نهنگ‌های بیت کوین طی روزهای اخیر – InteTheBlock

میانگین حجم تراکنش‌های بیت کوین، روز دوشنبه به ۳۰۶,۱۰۰ دلار رسید که بالاترین سطح آن از نوامبر ۲۰۲۲ (آذر ۱۴۰۱) تاکنون بوده است. تاریخ نشان داده که بالارفتن حجم تراکنش‌ها طی دوره‌های کاهش قیمت، به‌معنی فعالیت سنگین نهنگ‌های بازار در سمت فروش بیت کوین بوده و روند نزولی قیمت را تقویت می‌کنند. اکنون در صورتی که این شرایط ادامه پیدا کند و تقاضایی برای خرید در مقابل این فروش‌ها وجود نداشته باشد، قیمت بیت کوین به اصلاح ادامه خواهد داد.

در همین راستا و علی‌رغم بهبود قیمت طی روز گذشته، ETF های اسپات هم برای چهارمین روز متوالی و قبل از تعطیلات سال میلادی جدید، به فروش بیت کوین ادامه دادند. داده‌های پلتفرم فارساید اینوسترز (Farside Investors) نشان می‌دهند در سه‌شنبه، اکثر ETF ها جریانی خنثی از ورود و خروج سرمایه را ثبت کرده‌اند و کمپانی‌های بلک‌راک (BlackRock)، فیدلیتی (Fidelity) و آرک‌ (Ark Invest)، در مجموع ۳۳۸ میلیون دلار بیت کوین فروخته‌اند. حال در صورتی که این فروش‌ها به‌ویژه در کمپانی بلک‌راک ادامه داشته باشند، باید انتظار داشت که قیمت بیت کوین بیشتر دچار کاهش شود.

تحلیل بیت کوین 5 دی 02
حجم ورود و خروج سرمایه در ETF های اسپات بیت کوین طی یک هفته گذشته – Farside Investors

در این بین، گزارش جدیدی از پلتفرم کلشی (Kalshi) عنوان کرد که در پی تحولات اخیر در حوزه رمزارزها پس از پیروزی ترامپ در انتخابات آمریکا، اکنون احتمال خرید بیت کوین در سال ۲۰۲۵ توسط ۷ کمپانی برتر دنیا به ۷۷ درصد رسیده است. پلتفرم‌های پیش‌بینی هم، تحولاتی مشابه را از دیدگاه کارشناسان و فعالان بازار نشان می‌دهند و ظاهراً انتشار این گزارش‌ها، منجر به رشد قیمت رهبر ارزهای دیجیتال علی‌رغم فروش‌های اخیر شده است.

تا به این لحظه، سهام‌داران کمپانی مایکروسافت از این طرح استقبال نکرده‌اند، اما پیش‌بینی می‌شود که خرید بیت کوین توسط یکی از این شرکت‌های برتر دنیا، می‌تواند واکنشی مشابه از سوی سایر همتاها را در پی داشته باشد.

در نهایت، باید گفت که با توجه به نزدیک‌شدن به روزهای پایانی سال ۲۰۲۴، عملکرد ETF های اسپات بیت کوین و کمپانی‌های سرمایه‌گذار در این دارایی، می‌توانند مهم‌ترین عامل محرک قیمت و کل بازار ارزهای دیجیتال باشند. به‌علاوه، پیشرفت‌ها در رابطه فعالیت نهادهای قانون‌گذار در این بازار و فاکتورهای اقتصادی در سطح کلان، می‌توانند تحولات قابل توجهی را در اکوسیستم رمزارزها رقم زنند. از این رو، دنبال‌کردن اخبار روز بیت کوین و کل بازار، باید در دستور کار معامله‌گران قرار گیرد. اما داده‌های تکنیکال بیت کوین برای ساعات و روزهای جاری به ما چی می‌گویند؟

تحلیل تکنیکال بیت کوین

بیت کوین در نمودار ۱ روزه، فعلاً نشانه‌هایی از کاهش بیشتر قیمت را نشان می‌دهد. فعالیت نهنگ‌های بازار که در بالا به آن اشاره کردیم، روند قیمت را تضعیف کرده و ممکن است این شرایط در روزهای تداوم داشته باشد. در حال حاضر، قیمت به باند پایینی کانال دانچیان (Donchian Channel) و حمایت ۹۰,۵۰۰ دلاری نزدیک شده است.

تحلیل بیت کوین 5 دی 03
تحلیل بیت کوین در تایم فریم روزانه – FXStreet

از این رو، پیش‌بینی می‌شود شکست نزولی در این سطح حمایتی، قیمت بیت کوین را تا حمایت مهم بعدی در سطح ۸۸,۰۰۰ دلار هدایت کند. همچنین، اندیکاتور قدرت گاوی-خرسی (Bull Bear Power) یا BBP در این تایم‌فریم، سناریوی نزولی مذکور را تقویت می‌کند. این اندیکاتور طی ۶ روز اخیر، در محدوده منفی قرار داشته است.

با توجه به این موارد، نخستین مقاومت مهم پیش‌روی قیمت، خط میانی کانال دانچیان یعنی سطح 99,۴۲۶ دلاری برآورد شده است. شکست صعودی در این سطح مقاومتی، می‌تواند نشانه‌ای مبنی بر بهبود قیمت در نظر گرفته شود و پتانسیل رشدهای بیشتر تا سقف تاریخی ۱۰۸,۳۵۳ دلار را به رهبر ارزهای دیجیتال بدهد.

اما در وهله اول، حفظ حمایت ناحیه ۹۰,۵۰۰ دلاری است که وضعیت آینده نزدیک بیت کوین را مشخص می‌کند. به این ترتیب، می‌توان گفت کاهش قیمت به زیر این سطح حمایتی منجر به تایید سناریوهای نزولی می‌شود و عبور از مقاومت ۹۹,۴۲۶ دلاری، تایید سناریوهای صعودی و رشد بیشتر قیمت را در پی خواهد داشت.

تحلیل بیت کوین 5 دی 04
تحلیل بیت کوین در تایم فریم ۲ ساعته – Cryptonews

اما در نمودار ۲ ساعته بیت کوین، قیمت ظاهراً مشغول تثبیت در نزدیکی 98,۱۸۰ دلار پس از بازگشت از سطح ۹۲,۰۰۰ دلاری دیده می‌شود. سطوح مقاومتی پیش روی قیمت در این نمودار، به‌ترتیب ۹۹,۳۵۰ دلار، 102,۴۷۰ دلار و 106,۴۵۰ دلار برآورد شده‌اند. پیش‌بینی می‌شود عبور قیمت از این سطوح، رالی قدرتمندی را برای بیت کوین آغاز کند.

از طرفی دیگر و در سناریوی نزولی در بازه کوتاه‌مدت، سطوح حمایتی قیمت ۹۶,۲۱۰ دلار، 92,۷۱۰ دلار و 90,۸۷۰ دلار در نظر گرفته می‌شوند که می‌توانند مانع از اصلاح بیشتر یا ریزش بیت کوین شوند. شاخص قدرت نسبی (RSI) که هم‌اکنون در این نمودار عدد ۶۰ را نشان می‌دهد، بازتاب‌کننده مومنتوم صعودی قیمت در ساعات جاری است. اما در عین حال، نوسانات بازار تشدید شده و در سطوحی بالا باقی مانده‌اند.

در نتیجه این داده‌های تکنیکال، می‌توان گفت غلبه بر مقاومت ۹۹,۳۵۰ دلاری مسیر رشدهای بیشتر قیمت را هموار خواهد کرد و به همین شکل، عدم حفظ حمایت ۹۶,۲۱۰ دلار ممکن اصلاح عمیق‌تری در قیمت به‌همراه داشته باشد. با توجه به کاهش حجم معاملات و افزایش نوسانات در روزهای پایانی سال میلادی، تشخیص روند بیت کوین دشوارتر از همیشه شده است. از این رو، توصیه می‌شود مدیریت ریسک را در دستور کار قرار داده و جوانب احتیاط را در معاملات خود رعایت کنید.


تحلیل بیت کوین امروز ۲ دی؛ پایان کاهش قیمت یا اصلاحی عمیق‌تر؟

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، شاخص زیان تحقق‌یافته بیت کوین به سقف‌های قبلی خود رسیده و از این رو، احتمال تشکیل کف قیمت برای رهبر ارزهای دیجیتال به‌وجود آمده است. ETF های اسپات هم بیشترین آمار فروش روزانه را ثبت کردند و این در حالی است که برخی شاخص‌ها همچنان این سایکل گاوی بیت کوین را تمام‌نشده نشان می‌دهند. اکنون باید دید که فاکتورهای فاندامنتال و داده‌های تکنیکال بیت کوین، چه چشم‌اندازی برای بازار رقم زده‌اند.


بر اساس آمار وب‌سایت کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، هنگام نگارش این متن قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۹۶,۳۳۰ دلار رسیده و در ایران، با ۷,۳۶۱,۰۹۵,۸۶۸ تومان می‌شود. رمزارز برتر طی ۲۴ ساعت گذشته، ۲.۱۰ درصد کاهش قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۲۴ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۱.۹۱ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۵۸.۸۴ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۴.۳۱ درصد
مهم‌ترین مقاومت۱۰۰,۰۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۹۰,۰۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

بیت کوین برای اولین بار پس از تشکیل رالی قدرتمند خود از ابتدای ماه نوامبر (اواسط آبان ماه) تا کنون، ۳ کندل قرمزرنگ را در نمودار روزانه ثبت کرد. اکنون که قیمت با آخرین سقف تاریخی خود فاصله ۱۵ درصدی پیدا کرده، برخی تحلیل‌گران معتقدند که بخش بزرگی از اصلاح بیت کوین صورت گرفته است.

اما بعضی کارشناسان بازار هم می‌گویند در صورتی که بنا به تکرار حرکات قیمت مشابه با ژانویه ۲۰۲۴ (دی ۱۴۰۲) باشد، بیت کوین همچنان در معرض اصلاح‌های عمیق‌تری قرار داشته و ممکن است این فروش‌ها، قیمت را تا ناحیه ۸۵,۰۰۰ دلاری دچار کاهش کنند. علت تعریف چنین سناریویی هم، تداوم فروش بیت کوین در بازارهای اسپات و متعاقباً کاهش در شاخص پریمیوم فیوچرز کوین‌بیس (Coinbase Premium Index) عنوان شده که به‌تازگی به کف‌های سه‌ماهه خود رسیده است.

در همین راستا، شاخص زیان تحقق‌یافته بیت کوین (Bitcoin Realized Loss) طی پنج روز اخیر به سطح ۲۸.۹ میلیون دلار رسید که نسبت به میانگین هفتگی خود، ۳۲۰ درصد بیشتر است. این سطح از زیان تحقق‌یافته، تنها ۱۰ مرتبه در سال میلادی جاری اتفاق افتاده است. اکنون، پیش‌بینی می‌شود در صورت حفظ حمایت ۹۵,۰۰۰ دلاری، بیت کوین دوره اصلاح فعلی خود را به‌پایان برساند.

تحلیل بیت کوین 2 دی 01
تغییرات شاخص زیان تحقق یافته در برابر قیمت بیت کوین – CoinTelegraph

اما این اصلاح بازار از کجا شروع شد؟ پس از اعلام کاهش ۰.۲۵ درصدی نرخ بهره فدرال رزرو در چهارشنبه گذشته، ETF های اسپات بیت کوین طی ۱ روز نزدیک به ۶۷۲ میلیون دلار خروجی و فروش را تجربه کردند که بیشترین آمار خروجی روزانه از ابتدای راه‌اندازی این بازار تاکنون بود. طبق گفته کارشناسان بازار، این عملکرد ETF های اسپات بیت کوین به‌دلیل اعلام کاهش‌های کمتر نرخ بهره برای سال ۲۰۲۵ بوده است.

این فروش‌ها، درواقع جریان متوالی ورود سرمایه به این بازار بیت کوین از اواخر ماه نوامبر تا روز پنجشنبه را متوقف کرد. البته که جریان ورود و خروج سرمایه در ETF های اسپات بیت کوین تا پایان هفته میلادی، ۱.۴۴ میلیارد دلار ورودی خالص برآورد شده است. البته که آژانس SEC، روز جمعه به راه‌اندازی ETF های اسپات ترکیبی یا هیبرید بیت کوین و اتریوم چراغ سبز نشان داده و پیش‌بینی می‌شود با راه‌اندازی این صندوق‌های سرمایه‌گذاری جدید، تقاضا برای خرید بیت کوین و اتریوم افزایش پیدا کند.

تحلیل بیت کوین 2 دی 02
جریان ورود و خروج سرمایه در ETF های اسپات بیت کوین از ابتدا تاکنون – FXStreet

همان‌طور که انتظار می‌رفت، این اصلاح بیت کوین و در پی آن کل بازار رمزارزها، موج تازه‌ای از لیکوییدی پوزیشن‌های معاملاتی در بازارهای فیوچرز را رقم زد. بر اساس داده‌های پلتفرم کوین‌گلس (Coinglass)، مجموع این لیکوییدی‌ها ۱.۶۸ میلیارد دلار برآورد شد که ۳۷۱.۵۱ میلیون دلار آن، متعلق به پوزیشن‌های بیت کوین بوده است.

در کنار چشم‌اندازهای مرتبط با تغییرات نرخ بهره در سال ۲۰۲۵، اظهارات «جروم پاول» (Jerome Powell)، رئیس فدرال رزرو، مبنی بر عدم توانایی و قصد این سازمان در خرید بیت کوین، به فشار فروش در بازارها افزود. از این رو، پیش‌بینی می‌شود نوسانات بازار بیت کوین در ابتدای سال میلادی جدید، به‌ویژه از سوی ETF ها تشدید شوند.

تحلیل بیت کوین 2 دی 03
لیکوییدی پوزیشن‌های فیوچرز بیت کوین طی ماه‌های گذشته – FXStreet

نکته جالب این‌جا است که علی‌رغم پیدایش این فاکتورهای منفی، کمپانی‌هایی نظیر مایکرواستراتژی (MicroStrategy)، رایت (Riot Platforms)، ماراتون دیجیتال (Marathon Digital) و هات ایت (Hut 8 Corp)، از خریدهای جدید بیت کوین خبر دادند. تداوم این خریدها، می‌تواند مانع از کاهش بیشتر قیمت شوند.

تاریخچه بیت کوین می‌گوید که بازار این رمزارز سایکل‌هایی ۴ ساله دارد که ابتدا انباشت و خرید سرمایه‌گذاران را شامل شده، سپس قیمت روندی صعودی را تجربه می‌کند، در ادامه هولدرها شروع به فروش و توزیع کوین‌ها میان سرمایه‌گذاران جدید کرده و در نهایت، بیت کوین وارد دوره نزولی و بازار خرسی خود می‌شود. اکنون در صورتی که بازار بیت کوین بخواهد این سایکل را مثل دوره‌های قبلی تکرار کند، می‌توان گفت که قیمت هنوز به سقف مورد نظر در سایکل فعلی نرسیده و احتمالاً شاهد تشکیل آن در سال ۲۰۲۵ باشیم.

در این بین، نمی‌توان از نقش ETF های اسپات در عملکرد خیره‌کننده قیمت طی سال ۲۰۲۴ چشم‌پوشی کرد و ممکن است این تقاضای سنگین در ETF ها، رفتار همیشگی بازار در سایکل‌های خود را تغییر داده باشد. یکی از نشانه‌های این موضوع، رسیدن قیمت به سقف تاریخی جدید قبل از اجرای هاوینگ بود.

اما علی‌رغم نگرانی‌ها پیرامون تشکیل سقف قیمت بیت کوین در این سایکل، شاخص نسبت ارزش دارایی بیت کوین در برابر ارزش و قیمت خرید سرمایه‌گذاران که به‌اختصار با نماد “AVIV” نمایش داده می‌شود، نشان می‌دهد که پادشاه کوین‌ها هنوز می‌تواند افزایش قیمت داشته باشد.

تحلیل بیت کوین 2 دی 04
عملکرد شاخص AVIV بیت کوین در برابر تغییرات قیمت – Glassnode

شاخص نسبت AVIV بیت کوین، درواقع میانگین سود برداشت‌نشده یا تحقق‌نیافته (Unrealized Profit) سرمایه‌گذاران بازار را نشان می‌دهد. بر اساس گزارش پلتفرم گلسنود (Glassnode)، بازار گاوی بیت کوین زمانی به‌پایان می‌رسد که اکثر سرمایه‌گذاران به بالاترین سطح سودآوری در دارایی‌های خود برسند که این مسئله، به افزایش بیش از حد عرضه بیت کوین در بازارها و کمبود خریدار منجر می‌شود. در حال حاضر، این شاخص هنوز به سقف سایکل‌های گذشته نرسیده و به این معنی است که سرمایه‌گذاران، هنوز به سودهای مدنظر جهت برداشت و فروش بیت کوین دست نیافته‌اند.

در همین راستا، تحلیل‌گران معتقند چنین اصلاحی در بازار بیت کوین ضروری بوده و قیمت بعد از یک اصلاح و تثبیت کوتاه‌مدت، به روند صعودی و اصلی خود ادامه خواهد داد. به‌علاوه، پلتفرم سنتیمنت (Santiment) طی گزارشی نوشت که ترند «خرید در کف» (buy-the-dip) بیت کوین در شبکه‌های اجتماعی، به سقف هشت‌ماهه رسیده که نشان از اشتیاق فعالان بازار برای ادامه روند صعودی و بهبود قیمت بیت کوین دارد.

در نهایت باید گفت که تحولات پیرامون لایحه استفاده از بیت کوین در ذخایر ملی آمریکا، همچنان مهم‌ترین فاکتور برای رشد بیشتر قیمت به‌شمار می‌آید. البته که تصویب این لایحه، نیازمنده تاییدیه از سوی کنگره، فدرال رزرو و وزارت خزانه‌داری این کشور است. در صورت تایید، احتمال فروش ۱۹۸,۰۰۰ واحد بیت کوین در کیف پول این دولت نیز کاهش پیدا می‌کند.

اما تا مشخص‌شدن این موضوع، روند فعلی قیمت بیت کوین تا حد زیادی به عملکرد ETF های اسپات، شاخص‌های اقتصادی آمریکا و سیاست‌های فدرال رزرو وابسته است. تحولات مثبت در هر یک از این زمینه‌ها، می‌تواند به بیت کوین پتانسیل عبور مجدد از مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلاری و سطوح بالاتر را بدهد. در ادامه، بهتر است نگاهی به عملکرد قیمت بیت کوین در نمودارهای تکنیکال بیاندازیم.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

بیت کوین در تایم فریم‌های بالا و نمودار هفتگی، همچنان عملکردی مشابه با سایکل‌های قبلی را نشان می‌دهد. به‌طور میانگین، می‌توان گفت بیت کوین تقریباً بعد از ۱ سال از اجرای هاوینگ، به سقف تاریخی جدیدی دست یافته است. این الگو در سایکل سال ۲۰۱۵ تا ۲۰۱۸ نیز اتفاق افتاده که طی آن قیمت بعد از هاوینگ ۲۰۱۶، در آگوست سال ۲۰۱۷ به سقف جدیدی رسید.

تحلیل بیت کوین 2 دی 05
تحلیل بیت کوین در تایم فریم هفتگی – FXStreet

بیت کوین هاوینگ بعدی خود را در سال ۲۰۲۰ داشت که سال بعد در نوامبر ۲۰۲۱، به سقف ۶۹,۰۰۰ دلاری دست پیدا کرد. البته که این رفتار، در سال میلادی جاری و با توجه به اجرای هاوینگ در ماه آوریل (اول اردیبهشت ماه)، کمی تغییرات داشته است.

به این ترتیب، می‌توان ۲ سناریو را برای سرمایه‌گذاران تعریف کرد؛ یا می‌توان گفت که هاوینگ بیت کوین، دیگر فاکتور اصلی تعیین‌کننده رشد قیمت به‌شمار نمی‌آید، و یا این‌که هنوز اثرات هاوینگ بر عرضه و قیمت این دارایی اعمال نشده و تحولات به‌وجودآمده، به‌دلیل حضور ETF ها در بازار و عواملی دیگر مثل ریاست‌جمهوری دونالد ترامپ بوده است. انتخاب ترامپ به‌عنوان رئیس‌جمهور جدید آمریکا، جو مثبتی را در بازار رمزارزها ایجاد کرده و سرمایه‌گذاران پیش‌بینی می‌کنند که تغییرات مثبت بیشتری در زمینه قانون‌گذاری‌‌ها و حضور افراد حامی رمزارزها در کابینه این دولت در راه است.

تحلیل بیت کوین 2 دی 06
تحلیل بیت کوین در تایم فریم روزانه – FXStreet

در نمودار ۱ روزه بیت کوین، قیمت بعد از تشکیل سقف تاریخی ۱۰۸,۰۰۰ دلاری، اصلاحی دورقمی را تجربه کرد و حمایت مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلار را نیز از دست داد. این اصلاح قیمت، تا حمایت ناحیه ۹۵,۰۰۰ دلاری هم ادامه پیدا کرد. اکنون انتظار می‌رود در صورت تداوم این شرایط و فروش سرمایه‌گذاران، قیمت به حمایت مرز ۹۰,۰۰۰ دلاری برسد. از دست‌دادن این سطح حمایتی، بیت کوین را به‌سمت حمایت مهم بعدی در ۸۶,۲۶۳ دلار هدایت خواهد کرد.

شاخص قدرت نسبی (RSI) بیت کوین در این تایم فریم، به مرز خنثی ۵۰ واحدی رسیده و شیبی نزولی پیدا کرده است؛ به این معنی که مومنتوم قیمت تضعیف شده و احتمال کاهش‌های بیشتر وجود دارد. اندیکاتور مکدی (MACD) هم با تشکیل یک تقاطع نزولی در خطوط خود، این سناریوی را تقویت می‌کند.

اما با همه این‌ها، بازگشت قیمت بیت کوین به مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلاری و بستن کندل روزانه بالاتر از آن، سناریوهای نزولی را نامعتبر کرده و پتانسیل بازگشت به سقف تاریخی ۱۰۸,۰۰۰ دلاری را پیدا خواهد کرد. قیمت علی‌رغم اصلاح اخیر، همچنان بالاتر از میانگین متحرک‌های نمایی ۵۰ روزه و ۲۰۰ روزه قرار دارد و از این اندیکاتورها، سیگنال صعودی دریافت می‌کند. البته که در این سناریوی صعودی، سقف ۱۰۳,۶۳۰ دلاری 5 دسامبر (۲۵ آذر) نیز، در نقش یک مقاومت ظاهر خواهد شد.


تحلیل بیت کوین امروز ۲۸ آذر؛ سرمایه‌گذاران منتظر سیگنال فدرال رزرو

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، قیمت بیت کوین با رشد ۱۴۰ درصدی طی سال ۲۰۲۴، موفق شد تا امروز به سقف تاریخی ۱۰۸,۰۰۰ دلاری برسد که عامل اصلی آن، ریاست‌جمهوری دونالد ترامپ و تقاضای بی‌سابقه از سوی ETF های اسپات بوده است. اکنون عملکرد این بازارها در کنار الگوهای تاریخی مرتبط با رویداد هاوینگ بیت کوین، اهداف قیمتی بزرگی را برای پادشاه کوین‌ها در سال ۲۰۲۵ به‌تصویر کشیده‌اند. اما در روز جاری، جلسه تعیین نرخ بهره فدرال رزرو، باعث شده سیگنال‌های ضدونقیضی بازتاب‌کننده عدم قطعیت در دیدگاه فعالان بازار پدیدار شوند و بیت کوین هم شاهد اصلاح قیمت باشد.

بر اساس آمار وب‌سایت کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، هنگام نگارش این متن قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۱۰۳,۶۸۵ دلار رسیده و در ایران، با ۸,۱۴۹,۰۳۹,۵۳۲ تومان معامله می‌شود. رمزارز برتر طی ۲۴ ساعت گذشته، ۲.۷۰ درصد کاهش قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۵۷ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۲.۰۶ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۵۷.۸۶ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۳.۹۴ درصد
مهم‌ترین مقاومت۱۰۸,۵۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۱۰۰,۰۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

نرخ رشد قیمت بیت کوین از ابتدای سال ۲۰۲۴ تا به امروز، به ۱۴۰ درصد رسید که مصادف با تشکیل یک سقف تاریخی جدید در نزدیکی ۱۰۸,۰۰۰ دلار بود. اصلی‌ترین دلایل این عملکرد خارق‌العاده از رهبر ارزهای دیجیتال، راه‌اندازی ETF های اسپات در ابتدای سال میلادی و روی کار آمدن دونالد ترامپ به‌عنوان رئیس‌جمهور جدید ایالات متحده بود که سطح تقاضا برای خرید بیت کوین در کل بازارها را فوق‌العاده بالا برد.

اکنون تحلیل‌گران زیادی معتقدند قیمت بیت کوین در سال ۲۰۲۵، به ناحیه ۱۵۰,۰۰۰ دلاری خواهد رسید. این کارشناسان، بر اهمیت اجرای رویداد هاوینگ بیت کوین در ماه آوریل (اول اردیبهشت ماه) و نصف‌شدن پاداش‌ استخراج این رمزارز از ۶.۲۵ واحد BTC به ۳.۱۲۵ واحد تاکید زیادی داشتند. در تاریخچه بازار بیت کوین، رویدادهای هاوینگ نرخ عرضه این رمزارز را کاهش داده و با تقاضایی که همیشه برای بیت کوین وجود داشته، باعث رشد قیمت این رمزارز شده‌اند.

به‌علاوه، روند قیمت بیت کوین بعد از هر هاوینگ شباهت زیادی با دوره‌های قبلی خود داشته و عموماً در یک بازه ۱۲ تا ۱۸ ماهه بعد از اجرای هاوینگ، تا ۱۰ برابر یا بیشتر افزایش یافته است. برای مثال در هاوینگ سال ۲۰۱۶، قیمت بیت کوین از ۶۰۰ دلار به ۲۰,۰۰۰ دلار در اواخر سال ۲۰۱۷ رسید؛ در هاوینگ سال ۲۰۲۰ هم قیمت از کف ۸,۰۰۰ دلاری، موفق شد تا نوامبر ۲۰۲۱ به سقف ۶۹,۰۰۰ دلاری دست پیدا کند.

تحلیل بیت کوین 28 آذر 01
عملکرد قیمت بیت کوین بعد از هر هاوینگ – FXEmpire

در سایکل فعلی، راه‌اندازی ETF های اسپات بیت کوین باعث شد تقاضا برای خرید این رمزارز تا حد زیادی افزایش پیدا کند و در پی آن، قیمت هم به تشکیل سقف‌های جدید ادامه دهد. اکنون در بازار ETF های سپات بیت کوین، بیش از ۱۲۰ میلیارد دلار سرمایه تحت مدیریت (AUM) کمپانی‌های صادرکننده این صندوق‌های سرمایه‌گذاری قرار دارد و روز گذشته، از این حیث از ETF های طلا هم فراتر رفت.

به این ترتیب، تحلیل‌گران برجسته‌ای از جمله «پیتر برنت» (Peter Brandt)، به این باور رسیده‌اند که روند قیمت بیت کوین در بازه بلندمدت کاملاً صعودی است و احتمال رشد تا ناحیه ۱۵۰,۰۰۰ دلاری وجود دارد.

اما در روزهای جاری، بخشی از حرکت قیمت بیت کوین به‌سمت سقف تاریخی ۱۰۸,۰۰۰ دلاری، به‌دلیل تقویت انتظارات در مورد تصویب لایحه ذخیره استراتژیک بیت کوین توسط دولت آمریکا بوده است. روز گذشته «کریس مارسالک» (Kris Marszalek)، مدیر عامل صرافی کریپتو دات‌کام (Crypto.com)، با دونالد ترامپ مقالات کرده و یکی از مسائلی که پیرامون آن صحبت کردند، ساخت بستری جهت ذخیره هدفمند بیت کوین در دارایی‌های ملی این کشور بوده است.

این موضوع اخیراً به داغ‌ترین بحث در جوامع ارزهای دیجیتال تبدیل شده که در صورت تایید، دولت آمریکا و به احتمال فراوان سایر کشورها، به خریدار و هولدر بیت کوین تبدیل می‌شوند و تعادل بین عرضه و تقاضا برای این رمزارز، به‌نفع قیمت این دارایی دست‌خوش تغییرات خواهد شد. «سینتیا لومیس» (Cynthia Lummis)، سناتور حزب جمهوری‌خواه و یکی از طراحان این لایحه، اظهار کرده که ۲۰۲۵ سال بیت کوین است.

تحلیل بیت کوین 28 آذر 02
جریان ورود و خروج سرمایه در ETF های اسپات بیت کوین طی روزهای اخیر – Farside Investors

در بازار ETF های اسپات هم که بیشترین سطح تقاضا برای خرید بیت کوین طی هفته‌ها و ماه‌های اخیر را داشته‌اند، روز دوشنبه برای سیزدهمین و طولانی‌ترین سشن معاملاتی (Session) متوالی، به خریدهای خود ادامه دادند. اما روز گذشته و با تغییر توجهات به جلسه امروز تعیین نرخ بهره فدرال رزرو و انتشار گزارش چشم‌انداز اقتصادی مقامات این سازمان برای سال ۲۰۲۵، ETF ها و سایر سرمایه‌گذاران جوانب احتیاط را در دستور کار خود قرار دارند.

اکثر ETF های اسپات بیت کوین جریانی خنثی از ورود و خروج سرمایه و یا فروش بیت کوین را شاهد بودند و تنها صندوق IBIT کمپانی بلک‌راک (BlackRock) بود که مثل همیشه، به خریدهای خود ادامه داد. از این رو، می‌توان گفت روند قیمت بیت کوین در روزهای جاری، تا حد زیادی به اعلام نرخ بهره فدرال رزرو و گزارش چشم‌انداز اقتصادی این سازمان وابسته شده است. البته که تقریباً همه فعالان بازار، پیش‌بینی کرده‌اند که نرخ بهره کاهش خواهد یافت؛ اما از طرفی ممکن است دیدگاه مقامات فدرال رزرو در مورد عملکرد آینده اقتصاد آمریکا، شرایطی متفاوت برای بازارهای مالی رقم زند.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

تحلیل تکنیکال بیت کوین در تایم فریم هفتگی، سناریوهایی صعودی مطابق با داده‌های فاندامنتال مذکور را نشان می‌دهد. در حال حاضر، قیمت در این نمودار فاصله زیادی با میانگین متحرک‌های نمایی خود تشکیل داده است؛ میانگین متحرک نمایی ۲۰ هفته‌ای (20W EMA) هم‌اکنون در سطح ۸۱,۰۲۲ دلاری و همتای ۵۰ هفته‌ای آن (50W EMA)، در نزدیکی ۶۷,۰۰۰ دلار قرار گرفته‌اند.

تحلیل بیت کوین 28 آذر 03
تحلیل بیت کوین در تایم فریم هفتگی – FXEmpire

در رابطه با سطوح فیبوناچی بازگشتی نیز، قیمت توانسته در سطح ۱.۶۱۸ واحدی ۱۰۲,۰۰۰ دلاری شکستی صعودی داشته باشد. در صورت تداوم این روند، هدف قیمت ۱۵۵,۳۱۷ دلار برآورد شده که در سطح ۲.۶۱۸ واحدی فیبوناچی بازگشتی قرار دارد.

از طرفی، شاخص قدرت نسبی (RSI) در نمودار هفتگی، به نزدیکی ۸۰ واحد رسیده که یعنی بازار در ناحیه اشباع خرید قرار گرفته است. از این رو، می‌توان یک دوره تثبیت و اصلاح قیمت را برای بیت کوین متصور شد که می‌تواند تا سطح ۱۰۲,۰۰۰ دلاری ادامه پیدا کند. در نهایت و با توجه به داده‌های تکنیکال و فاندامنتال، می‌توان گفت روند بلندمدت بیت کوین صعودی دیده می‌شود.

تحلیل بیت کوین 28 آذر 04
تحلیل بیت کوین در تایم فریم هفتگی – FXStreet

در نمودار ۱ روزه، قیمت بعد از رسیدن به آخرین سقف تاریخی در سطح ۱۰۸,۳۵۳ دلار، دچار اصلاح و کاهش قیمت شد که واکنشی عادی به‌شمار می‌آید. حال در صورتی که این حرکت اصلاحی ادامه داشته باشد و کندل ۱ روزه پایین‌تر از حمایت ۱۰۱,۱۰۹ دلاری بسته شود، ممکن است فشار فروش و برداشت سود فعالان بازار تشدید شود و قیمت تا حمایت موجود در مرز ۹۰,۰۰۰ دلاری، به حرکت نزولی ادامه دهد. البته که در این مسیر، نواحی ۱۰۰,۰۰۰ دلاری و ۹۵,۰۰۰ دلار، می‌توانند مانع از ادامه کاهش قیمت شوند.

شاخص RSI بیت کوین در این نمودار، پس از بازگشت از مرز ۷۰ واحدی به ۶۶ واحد رسیده و ظاهراً مشغول ادامه چنین حرکتی است. در صورتی تداوم این شرایط، مومنتوم صعودی قیمت تضعیف شده و با کاهش شاخص RSI به زیر مرز ۵۰ واحدی، ممکن است شاهد ریزش قیمت بیت کوین باشیم.

اما از طرفی، چنانچه قیمت حرکت رو به رشد خود را از سر گیرد و از سقف تاریخی مذکور عبور کند، پتانسیل ادامه این رالی را با هدف رسیدن به ۱۱۹,۵۱۰ دلار پیدا خواهد کرد. این قیمت برابر با سطح ۱۴۱.۴ درصدی فیبوناچی بازگشتی در محدوده معاملاتی ۶۶,۸۳۵ دلار تا ۱۰۴,۰۸۸ دلار است. در این سناریوی صعودی، بیت کوین ممکن است در 110,۰۰۰ دلار هم با مقاومت روبرو شود.


تحلیل بیت کوین امروز ۲۷ آذر؛ به‌ نظر کسی قصد فروش ندارد!

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، قیمت بیت کوین روز گذشته به سقف تاریخی جدیدی در نزدیکی ۱۰۷,۰۰۰ دلار رسید و همچنان پتانسیل رشد خوبی را نشان می‌دهد. البته که امروز، بازار رمزارزها اصلاحی جزئی را تجربه کرده که به‌دلیل انتظار سرمایه‌گذاران برای اعلام نرخ بهره فدرال رزرو است. در این بین، ETF های اسپات بیت کوین و شرکت‌ها، به خرید بیت کوین ادامه می‌دهند.

بر اساس آمار وب‌سایت کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، هنگام نگارش این متن قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۱۰۶,۹۴۸ دلار رسیده و در ایران، با ۸,۲۸۸,۵۷۳,۸۵۸ تومان معامله می‌شود. رمزارز برتر طی ۲۴ ساعت گذشته، ۱.۵۶ درصد افزایش قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۶۷ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۲.۱۳ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۵۷.۹۱ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۳.۸۲ درصد
مهم‌ترین مقاومت۱۰۷,۰۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۱۰۰,۰۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

بر اساس گزارش‌های تحلیل بیت کوین برای روز جاری، قیمت موفق شد طی یک رشد ۲ درصدی با آغاز هفته میلادی جدید، در مرز ۱۰۷,۰۰۰ دلار یک سقف تاریخی جدید را تشکیل دهد. این حرکت صعودی، بعد از انتشار خبر لیست‌شدن سهام کمپانی مایکرواستراتژی (MicroStrategy) در شاخص نزدک (Nasdaq 100) بود. بیت کوین طی سال ۲۰۲۴، تا به امروز توانسته ۱۳۶ درصد افزایش قیمت داشته باشد که بیشتر از نیمی از این رشدها، بعد از انتخاب دونالد ترامپ به‌عنوان رئیس‌جمهور بعدی ایالات متحده محقق شده‌اند.

انتظار فعالان بازارهای مالی به‌ویژه ارزهای دیجیتال، از اجرای سیاست‌های هم‌راستا و حامی رمزارزها در کنار حضور کمپانی‌های کریپتویی در شاخص بازار وال‌استریت، جو فعلی و چشم‌انداز آینده این بازار را دست‌خوش تحولات فوق‌العاده مثبتی کرده است که در کانون همه این تغییرات، پادشاه کوین‌ها قرار دارد. اکنون کمپانی‌های سراسر دنیا فعال در بخش‌های مختلف، به فکر خرید بیت کوین و قراردادن این رمزارز در ترازنامه مالی خود افتاده‌اند و دولت‌های مختلف از جمله آمریکا، لایحه ذخیره استراتژیک بیت کوین در منابع مالی کشور خود را مورد بررسی قرار می‌دهند.

مایکرواستراتژی روز گذشته اعلام کرد که ۱۵,۳۵۰ واحد بیت کوین جدید را برای اولین بار بالاتر از مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلاری خریداری کرده و مجموع ذخایر خود را به ۴۳۹,۰۰۰ واحد رسانده است. اکنون ارزش کل دارایی‌های بیت کوین این کمپانی، به بیش از ۴۵ میلیارد دلار رسیده و سود دریافتی کل آن، ۱۸ میلیارد دلار برآورد شده است. خریدهای این‌چنینی، باعث شده دیگر شرکت‌ها هم به فکر خرید بیت کوین بیفتند و رالی قیمت هم، قدرت بیشتری پیدا کند. «مایکل سیلور» (Michael Saylor)، مدیر عامل مایکرواستراتژی، اعلام کرده که قرار است تا سال ۲۰۲۸، تا ۴۲ میلیارد دیگر به ذخایر بیت کوین خود اضافه کنند.

این خریدها در کنار عملکرد ETF های اسپات بیت کوین، روند صعودی اخیر این رمزارز در بازارها را هدایت کرده است. بر اساس داده‌های پلتفرم فارساید اینوسترز (Farside Investors)، این صندوق‌های سرمایه‌گذاری روز گذشته هم به خرید بیت کوین برای سیزدهمین سشن معاملاتی (Session) متوالی ادامه دادند و در مجموع، شاهد ورود ۲۱۸.۷ میلیون دلار سرمایه خالص بودند. در همین راستا، مجموع ورودی‌ سرمایه به ETF های اسپات در هفته میلادی گذشته، ۲.۱۷ میلیارد دلار برآورد شد.

تحلیل بیت کوین 27 آذر 01
جریان ورود و خروج سرمایه در ETF های اسپات بیت کوین طی روزهای اخیر – Farside Investors

از طرفی، برخی تحلیل‌گران معتقدند این خریدهای سنگین، ممکن است در دوره‌های کاهش و اصلاح قیمت بیت کوین، فشار زیادی در سمت فروش این رمزارز در سطح بازارها به‌وجود آورند. اما چنانچه این خریدهای سازمانی ادامه داشته باشند، انتظار می‌رود روند صعودی قیمت هم کماکان پایدار باقی بماند.

به‌علاوه، فدرال رزرو آمریکا روز چهارشنبه جلسه تعیین نرخ بهره را برای پایان سال ۲۰۲۴ برگزار خواهد کرد که بدون شک، تصمیم برای کاهش یا عدم تغییر نرخ‌ها، قیمت بیت کوین و در ادامه آلت کوین‌ها را نیز تحت تاثیر قرار خواهد داد. بر اساس آمار ابزار فدواچ سی‌ام‌ای گروپ (CME FedWatch Tool)، فعالان بازارها احتمال کاهش نرخ بهره را ۹۷.۱ درصد پیش‌بینی کرده‌اند و معتقدند تنها به احتمال ۲.۹ درصد، نرخ بهره بدون تغییر اعلام خواهد شد.

تحلیل بیت کوین 27 آذر 02
پیش‌بینی نرخ بهره فدرال رزرو برای جلسه فردا – CME FedWatch Tool

کاهش نرخ بهره فدرال رزرو، منجر به افزایش سطح ریسک‌پذیری سرمایه‌گذاران و ورود به بازار دارایی‌های پرریسک از جمله بیت کوین می‌شود. اما در کنار نرخ بهره، گزارش چشم‌انداز اقتصادی مقامات فدرال رزرو برای سال ۲۰۲۵ هم منتشر خواهد شد که می‌تواند به اندازه نرخ بهره، بر قیمت بیت کوین اثر بگذارد. در صورتی که این چشم‌اندازها پیامی مبنی بر کم‌کردن سرعت و تعداد دفعات کاهش نرخ بهره در سال ۲۰۲۵ داشته باشند، بازده اوراق خزانه‌داری آمریکا (Treasury Yield) و شاخص دلار (DXY) تقویت خواهند شد و فضای زیادی برای رشد قیمت بیت کوین به‌‌وجود نخواهد آمد.

در جایی دیگر، داده‌های آنچین پلتفرم سنتیمنت (Santiment) نشان می‌دهند نهنگ‌های بیت کوین که حداقل ۱۰۰ واحد از این رمزارز را در کیف پول‌های خود دارند، از ابتدای رالی قیمت در تاریخ ۱۰ اکتبر (۱۹ مهر ماه) تا کنون یعنی طی ۹ هفته، تقریباً ۱۰ درصد به موجودی خود افزوده‌اند. طی این بازه، قیمت بیت کوین بیش از ۷۷ درصد رشد داشته و این فعالیت نهنگ‌ها، نشان از اطمینان سرمایه‌گذاران به عملکرد این دارایی دارد. کارشناسان بازار، پیرامون این شرایط می‌گویند که تابه‌حال این حجم از نقدینگی را در بازار بیت کوین مشاهده نکرده بودند.

تحلیل بیت کوین 27 آذر 03
تغییرات موجودی نهنگ‌های بیت کوین در برابر قیمت – Santiment

اما این مسئله، از طرفی می‌تواند برای بازار بیت کوین خطرناک هم ظاهر شود و فاکتورهایی نظیر کاهش اهرم در معاملات بازار مشتقات مثل فیوچرز و یا لیکوییدی آبشاری پوزیشن‌ها با اهرم‌های سنگین، می‌توانند نوسانات منفی شدیدی را در بازار رقم زنند. در عین حال تاثیر خرید بیت کوین توسط شرکت‌ها، ETF های اسپات و شاید دولت‌ها، می‌تواند این‌گونه سناریوهای منفی را برای بیت کوین خنثی کنند.

پیرامون همین موضوع، پلتفرم کریپتوکوانت (CryptoQuant) در یکی از گزارش‌های اخیر خود نوشت که علی‌رغم رسیدن به سقف تاریخی جدید در قیمت، معامله‌گران باید هشیار باشند و جوانب احتیاط را رعایت کنند. داده‌های مربوط به شاخص نسبت اهرم تخمینی (Estimated Leverage Ratio) بیت کوین، نشان می‌دهند این شاخص به سقف‌های سالانه خود رسیده که به‌دلیل اشباع استفاده از اهرم در معاملات بیت کوین بوده و قیمت را در آستانه اصلاح نشان می‌دهد.

تحلیل بیت کوین 27 آذر 04
عملکرد شاخص نسبت اهرم تخمینی در برابر قیمت بیت کوین – CryptoQuant

اکنون سرمایه‌گذاران در روزهای جاری، باید توجه ویژه‌ای به تحولات در کابینه دولت ترامپ و اخبار پیرامون استفاده از این رمزارز در ذخایر ملی آمریکا داشته باشند. به‌علاوه، تحولات اقتصادی در سطح کلان و اعلام نرخ بهره، بدون شک جریان تقاضا در ETF های اسپات و در نهایت قیمت بیت کوین را تحت تاثیر قرار خواهند داد. به این ترتیب، بهتر است معامله‌گران دنبال‌کردن اخبار بازار در روزهای آتی را در دستور کار خود قرار دهند.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

قیمت بیت کوین در نمودار ۱ روزه، پس از رسیدن به سقف تاریخی ۱۰۷,۰۰۰ دلاری اصلاحی جزئی داشت و دوباره در روز جاری، در حال نزدیک‌شدن به این سطح دیده می‌شود. با همه این‌ها، نمی‌توان احتمال اصلاح قیمت را نادیده گرفت.

تحلیل بیت کوین 27 آذر 05
تحلیل بیت کوین در تایم فریم روزانه – FXStreet

اندیکاتورهای مومنتوم قیمت از جمله شاخص قدرت نسبی (RSI) و اسیلاتور آسام (AO)، نشانه‌هایی از واگرایی نزولی دارند؛ به این معنی که قیمت مشغول تشکیل سقف‌های بالاتر (Higher High) به‌طور متوالی است، اما این عملکرد در اندیکاتورهای مذکور دیده نمی‌شود. خطوط ترسیم‌شده در نمودار بالا، گویای این تغییرات هستند و از این رو، احتمال تضعیف مومنتوم صعودی قیمت به‌وجود آمده است.

حال در صورتی که قیمت بیت کوین دچار اصلاح به زیر مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلاری شود، ممکن است با افزایش فشار فروش سرمایه‌گذاران، این حرکت نزولی را تا مرز ۹۰,۰۰۰ دلار نیز ادامه دهد. چنین حرکتی، می‌تواند طی روزهای آتی و تا پایان هفته میلادی صورت گیرد.

در سناریویی دیگر، تداوم روند صعودی قیمت و عبور از آخرین سقف تاریخی، می‌تواند موج جدیدی از خرید در بازار را رقم زند و بیت کوین به سقف تاریخی جدیدی در سطح 119,۵۱۰ دلار دست پیدا کند. این هدف قیمت، بر اساس سطح ۱۴۱.۴ درصدی فیبوناچی بازگشتی در محدوده معاملاتی بین کف ۶۶,۸۳۵ دلاری 4 نوامبر (۱۴ آبان) و سقف ۱۰۴,۰۸۸ دلاری 5 دسامبر (۱۵ آذر) برآورد شده است.

تحلیل بیت کوین 27 آذر 06
تحلیل بیت کوین در تایم فریم ۱ اساعته – Cryptonews

در تایم‌فریم کوتاه‌مدت و نمودار ۱ ساعته بیت کوین، این‌طور که پیدا است قیمت مومنتوم مثبت خود را حفظ کرده و در یک کانال صعودی سیر می‌کند. چنانچه قیمت به حرکت فعلی خود ادامه دهد، می‌تواند مقاومت موجود در سقف ۱۰۷,۲۱۷ دلاری را بشکند. عبور از این سطح، می‌تواند قیمت را ابتدا تا مقاومت ۱۰۸,۴۶۶ دلاری و سپس تا ۱۰۹,۵۳۱ دلار هدایت کند.

طبق این نمودار، اولین سطوح حمایتی ۱۰۵,۵۳۵ دلار و میانگین متحرک نمایی ۵۰ دوره‌ای (50EMA) در سطح ۱۰۴,۴۳۰ دلار برآورد شده‌اند. حضور این میانگین متحرک به‌عنوان یک سطح حمایتی، پتانسیل رشد بیت کوین را تقویت کرده است. شاخص RSI هم در این تایم‌فریم، به سطح ۶۳ واحدی رسیده که نشان‌گر تداوم خرید سرمایه‌گذاران بوده و هنوز به نواحی اشباع خرید نرسیده است. با توجه به این داده‌های تکنیکال، می‌توان گفت روند قیمت در کوتاه‌مدت، بر اساس شکست صعودی در مقاومت ۱۰۷,۲۱۷ دلار و شکست نزولی در حمایت ۱۰۵,۵۳۵ دلاری تعیین خواهد شد.


تحلیل بیت کوین امروز ۲۵ آذر؛ این هفته چه در انتظار پادشاه است؟

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، با توجه الگوهای پدیدارشده در نمودار بیت کوین، قیمت در معرض یک اصلاح ۱۰ درصدی دیده می‌شود. پادشاه رمزارزها پس از اصلاح ناگهانی و عمیقی که در روزهای ابتدایی این هفته میلادی داشت، موفق شد به‌واسطه افزایش تقاضا از سوی سازمان، مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلاری را دوباره پس بگیرد. اکنون عملکرد ETF های اسپات به‌ویژه کمپانی بلک‌راک، چشم‌انداز مثبتی را برای بیت کوین رقم زده‌اند. صحبت از قراردادن بیت کوین در ذخایر ملی کشورها، به‌غیر از ایالات متحده در مناطق دیگر هم به گوش می‌رسد.

بر اساس آمار وب‌سایت کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، هنگام نگارش این متن قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۱۰۱,۸۵۱ دلار رسیده و در ایران، با ۷,۷۰۷,۹۴۹,۹۴۴ تومان معامله می‌شود. رمزارز برتر طی ۲۴ ساعت گذشته، نزدیک به ۱ درصد افزایش قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۵۴ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۲.۰۲ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۵۷.۱۶ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۳.۹۶ درصد
مهم‌ترین مقاومت۱۰۴,۰۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۹۵,۰۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

بر اساس گزارش‌های موجود از تحلیل بیت کوین، قیمت طی روز گذشته موفق شد تا سقف ۱۰۲,۶۴۵ دلاری رشد داشته باشد که یکی از اصلی‌ترین دلایل آن، لحاظ‌کردن سهام کمپانی مایکرواستراتژی (MicroStrategy) در شاخص بورس نزدک (Nasdaq 100) بود. نزدک ۱۰۰، شاخصی است که عملکرد سهام ۱۰۰ کمپانی غیر مالی را به‌طور تجمیعی ردیابی می‌کند.

اما علت لیست‌شدن این سهام در شاخص نزدم ۱۰۰ چه بود؟ کمپانی مایکرواستراتژی طی سال ۲۰۲۴ عملکرد خارق‌العاده‌ای داشت و توانست ارزش سهام خود را تا ۵۰۰ درصد افزایش دهد. این دستاورد بزرگ نیز، تنها توسط «مایکل سیلور» (Michael Saylor)، مدیر عامل این کمپانی، محقق شد که از حامیان سرسخت این فناوری بوده و به‌تدریج با خرید بیت کوین، این دارایی را به ذخایر کمپانی افزوده است. امروز مایکرواستراتژی بزرگ‌ترین کمپانی هولدر بیت کوین در دنیا است و ۴۲ میلیارد دلار از این رمزارز را در اختیار دارد.

رشد ۱۰۰ میلیارد دلاری ارزش بازار مایکرواستراتژی فقط در ماه میلادی جاری، باعث شد این کمپانی عملکرد بهتری نسبت به بیش از نیمی از سایر شرکت‌های حاضر در شاخص نزدک ۱۰۰ داشته باشد و همین یک معیار کافی بود تا در این شاخص حضور پیدا کند. اکنون کارشناسان می‌گویند عملکرد خوب و صعودی شاخص نزدک ۱۰۰، می‌تواند بر قیمت بیت کوین نیز اثر مثبت داشته باشد. البته که از طرفی دیگر، این احتمال هم وجود دارد که فعالیت مایکرواستراتژی در بازار بیت کوین، دسته‌بندی این شرکت غیر مالی را تغییر دهد و برای حضور در شاخص نزدک ۱۰۰، دیگر واجد شرایط نباشد.

اما در جایی دیگر، ETF های اسپات بیت کوین دو هفته متوالی جریان ورود سرمایه داشته‌اند که یکی دیگر از عوامل رشد قیمت طی روزهای جاری به‌شمار می‌آید. بر اساس داده‌های پلتفرم فارساید اینوسترز (Farside Investors)، مجموع این ورودی‌ها بین روزهای ۲۷ نوامبر (۷ آذر) تا ۱۳ دسامبر (۲۳ آذر)، از ۳۰.۴۳ میلیارد دلار به ۳۵.۶۰ میلیارد دلار رسید که یک رکورد تاریخی جدید در این بازار به‌شمار می‌آید.

تحلیل بیت کوین 25 آذر 01
جریان ورود سرمایه به ETF های اسپات بیت کوین از ابتدای کار تاکنون – Farside Investors

کمپانی مایکرواستراتژی هم در هفته ابتدایی ماه دسامبر، خبر از خرید ۲۱,۵۵۰ واحد بیت کوین با میانگین قیمت ۹۸,۷۸۳ دلار داد. مارا هولدینگز (MARA Holdings) نیز، اعلام کرد که دارایی‌های بیت کوین خود را به ۱۱,۷۴۴ واحد رسانده است. در نهایت باید گفت که مجموع این آمارها، نشان از افزایش علاقه نهادهای سازمانی به بیت کوین دارد.

مقامات دولتی آمریکا نظیر «سینتیا لومیس» (Cynthia Lummis)، سناتور ایالت وایومینگ، لایحه‌ای جهت ساخت ذخایر استراتژیک بیت کوین ارائه کرده که طبق آن، به‌مرور زمان ۱ میلیون واحد بیت کوین خریداری و انباشت شود. همچنین، ایالت‌هایی مثل تگزاس نیز، مشغول بررسی طرح‌هایی این‌چنینی هستند. یکی از مقامات دولتی در این ایالت، به‌تازگی قانونی را تصویب کرده که خرید و هولد بیت کوین توسط مردم این ایالت، شامل مالیات نخواهد شد.

در همین راستا، ظاهراً دولت ژاپن هم مشغول بررسی استفاده از بیت کوین در ذخایر ملی این کشور است. یکی از مقامات دولتی این کشور که اتفاقاً هم‌نام با خالق بیت کوین بوده به‌نام «ساتوشی هامادا» (Satoshi Hamada)، طرح ایجاد ذخایر ملی بیت کوین را ارائه کرده است. این لایحه در نشست ملی مجلس ژاپن در روز ۱۱ دسامبر (۲۱ آذر ماه) به‌ثبت رسید. در مناطق دیگر دنیا مثل برزیل و لهستان هم، طرح‌هایی مشابه ارائه شده‌اند که در صورت تصویب آن‌ها، سطح تقاضا برای خرید بیت کوین می‌تواند افزایش قابل توجهی را تجربه کند.

در رابطه با ریزش اخیر بیت کوین و سایر رمزارزهای بازار، باید گفت که حرکت قیمت بالاتر از ۱۰۰,۰۰۰ دلار و سپس بازگشت نزولی سریع و مختصر آن، باعث شد پوزیشن‌های لانگ (Long) با اهرم‌های سنگین به‌طور پشت سرهم و اصطلاحاً آبشاری لیکویید شوند و قیمت در بازارهای اسپات هم، بیش از پیش تحت فشار قرار بگیرد.

به‌علاوه، شاخص سود و زیان تحقق‌یافته در شبکه بیت کوین (Network Realized Profit/Loss) که توسط پلتفرم سنتیمنت (Santiment) منتشر شد، نشان از برداشت سود هولدرهای بازار داشت. این شاخص در ابتدای هفته میلادی، از ۷۴۳.۲ میلیون دلار و طی یک رشد ۸ برابری، به ۵.۹۵ میلیارد دلار رسید که یعنی سرمایه‌گذاران در سطوحی گسترده مشغول برداشت سود و فروش بیت کوین بوده‌اند.

تحلیل بیت کوین 25 آذر 02
واکنش قیمت در برابر تغییرات شاخص NPL بیت کوین – Santiment

از سویی دیگر، فاکتورهایی مثل عدم استقبال سهام‌داران کمپانی مایکروسافت از طرح خرید بیت کوین به‌دلیل نوسانات شدید قیمت این دارایی، به این حرکت نزولی کمک کرد. این در حالی است که سهام‌داران کمپانی‌های دیگر از جمله آمازون، خواستار خرید بیت کوین و ذخیره آن در ترازنامه مالی این شرکت شده‌اند.

همزمان با این موارد، گوگل از پردازنده کوانتومی جدید خود تحت عنوان ویلو (Willow) رونمایی کرد که می‌تواند محاسبات ریاضی پیچیده را با سرعت فوق‌العاده بالایی پردازش کند. این خبر باعث شد موجی از نگرانی میان سرمایه‌گذاران به‌وجود آید که شاید این پردازنده‌ها، بتوانند اکثریت نیروی موجود در بلاک چین بیت کوین را به‌دست گیرند و این فناوری و ارز دیجیتال هک شود. اما کارشناسان می‌گویند پردازنده ویلو هنوز قدرت کافی برای رسیدن به چنین قابلیتی را نداشته و تهدیدی برای بیت کوین محسوب نمی‌شود.

به‌طور کل، روند فعلی قیمت بیت کوین تا حد زیادی به عملکرد ETF های اسپات، خرید سازمان و فعالیت‌های دولت آمریکا بستگی دارد. از طرفی، هرگونه انتقال بیت کوین در کیف پول این دولت، می‌تواند اثر منفی و رشد عرضه این رمزارز در بازارها را در پی داشته باشد.

به‌علاوه، در هفته میلادی پیش رو قرار است نرخ بهره فدرال رزرو برای پایان سال ۲۰۲۴ اعلام شود و در کنار آن، گزارش چشم‌انداز اقتصادی این کشور از سوی مقامات فدرال رزرو و کنفرانس‌های خبری آن‌ها نیز، تاثیر زیادی بر بازارهای مالی و بیت کوین خواهند گذاشت. کاهش نرخ بهره، احتمالاً افزایش تقاضا برای خرید بیت کوین را در پی داشته باشد. حال باید دید که پادشاه کوین‌ها، در نمودارهای تکنیکال چه شرایطی پیدا کرده است.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

بیت کوین در نمودار روزانه خود، مشغول تثبیت قیمت دیده می‌شود و این دوره تثبیت، در حال تبدیل به یک الگوی کنج صعودی (Rising Wedge) است. کنج صعودی زمانی به‌وجود می‌آید که قیمت در یک حرکت رو به رشد بین دو خط روند صعودی قرار می‌گیرد که در حال نزدیک‌شدن به یکدیگر هستند. این الگو زمانی تایید می‌شود که قیمت به زیر خط روند پایینی شکستی نزولی داشته باشد که هدف آن، کاهش به‌میزان ارتفاع کل الگو است.

تحلیل بیت کوین 25 آذر 03
تحلیل قیمت بیت کوین بر اساس الگوی کنج صعودی – CoinTelegraph

قیمت بیت کوین روز گذشته در نزدیکی مقاومت ۱۰۰,۹۰۰ دلاری، خط روند بالایی این الگو را تست کرد و پس از عدم عبور از آن، اکنون ممکن است تا خط روند پایینی در سطح ۹۷,۵۰۰ دلاری اصلاح داشته باشد. این سطح با میانگین متحرک نمایی ۲۰ روزه (20D EMA) در تلاقی است و یک حمایت نسبتاً قوی را برای بیت کوین ایجاد کرده‌اند.

اما در صورتی که این سطح حمایتی شکسته شود، قیمت می‌تواند مسیر خود را برای رسیدن به هدف الگو واقع در میانگین متحرک نمایی ۵۰ روزه (50D EMA) در ناحیه ۸۹,۵۰۰ دلاری ادامه دهد. چنین حرکتی، احتمالاً تا اواخر ماه سپتامبر یعنی طی ۲ هفته پیش رو محقق شود.

تحلیل بیت کوین 25 آذر 04
تحلیل بیت کوین در نمودار روزانه – FXEmpire

با توجه به نمودار بالا، قیمت بیت کوین هنوز با میانگین متحرک‌های نمایی ۵۰ روزه و ۲۰۰ روزه (200D EMA) خود فاصله زیادی دارد و از این رو، می‌توان گفت از این اندیکاتورها سیگنال صعودی دریافت می‌کند. به این ترتیب، در صورتی که قیمت به آخرین سقف تاریخی خود یعنی بالاتر از ۱۰۳,۶۳۰ دلار برسد، می‌تواند این حرکت را حتی تا ۱۱۰,۰۰۰ دلار پیش ببرد. عبور از این ناحیه مقاومتی، بیت کوین را در حرکت به‌سمت 120,۰۰۰ دلار هدایت خواهد کرد.

اما چنانچه قیمت حمایت ناحیه ۹۵,۰۰۰ دلار را از دست بدهد، می‌تواند تا حمایت مهم بعدی خود در سطح ۹۰,۷۴۲ دلاری نیز دچار کاهش شود. شکست نزولی در این سطح حمایتی، ممکن است سناریوی کاهش‌های بیشتر تا حمایت ۸۶,۲۶۳ دلار را نیز تایید کند. شاخص قدرت نسبی (RSI) بیت کوین در این تایم‌فریم، به ۶۴.۵۸ واحد رسیده که وضعیت بازار را متمایل به صعود قیمت نشان می‌دهد.

تحلیل بیت کوین 25 آذر 05
تحلیل بیت کوین در نمودار ۴ ساعته – Cryptonews

در تایم فریم پایین‌تر و نمودار ۴ ساعته بیت کوین، قیمت در یک کانال صعودی در حال حرکت است که طی چندساعت گذشته، خروجی جزئی از این کانال به‌سمت پایین داشته است. در صورتی که کندل‌های ۴ ساعته پایین‌تر از این کانال بسته شوند، قیمت احتمالاً تا اولین سطح حمایتی واقع در ۹۹,۷۳۶ دلار دچار کاهش شود. پس از این سطح، بیت کوین حمایت‌های خود را به‌ترتیب در سطوح 99,۰۰۰ دلار و ۹۷,۳۴۹ دلار می‌بیند.

در سناریوی صعودی کوتاه‌مدت قیمت هم، نخستین سطح مقاومتی مهم ۱۰۱,۴۰۴ دلار برآورد شده که عبور از آن، بیت کوین را در مسیر حرکت به‌سمت ۱۰۲,۶۱۷ دلار و سپس ۱۰۳,۶۶۱ دلار قرار خواهد داد. شاخص RSI در این نمودار، به سطح ۵۳.۱۳ واحدی و ناحیه خنثی خود رسیده که افزایش یا کاهش آن، مومنتوم قیمت را به‌طور مستقیم تحت تاثیر قرار می‌دهد. در این بین، میانگین متحرک نمایی ۵۰ روزه در ۹۹,۶۸۹ دلار هم، یکی از قوی‌ترین سطوح حمایتی برآورد شده که می‌تواند مانع از کاهش بیشتر قیمت شود.


تحلیل بیت کوین امروز ۲۰ آذر؛ سرمایه‌گذاران مشغول برداشت سود هستند

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، بازار ارزهای دیجیتال به‌ رهبری بیت کوین، از روز گذشته تا به این لحظه شاهد خروج سرمایه و برداشت سود سرمایه‌گذاران بود که بخشی از آن، به ابهامات پیرامون انتشار داده‌های تورمی آمریکا در چهارشنبه مربوط می‌شود. کاهش قیمت بیت کوین و سایر رمزارزها، لیکوییدی فوق‌العاده سنگینی را در بازارهای فیوچرز رقم زد و اکنون باید دید چشم‌انداز تحلیل‌گران از آینده نزدیک بیت کوین چیست.

بر اساس آمار وب‌سایت کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، هنگام نگارش این متن قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۹۷,۰۶۱ دلار رسیده و در ایران، با ۷,۱۶۷,۶۷۷,۲۹۴ تومان معامله می‌شود. رمزارز برتر طی ۲۴ ساعت گذشته، ۱.۸۲ درصد کاهش قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۳۹ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۱.۹۳ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۵۶.۸۲ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۴.۰۷ درصد
مهم‌ترین مقاومت۱۰۴,۰۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۹۰,۰۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

مارکت کپ کل ارزهای دیجیتال، با آغاز هفته میلادی جدید ۲.۸ درصد کاهش داشت و به ۳.۴۶ تریلیون دلار رسید. البته که این آمار در روز جاری، کمی بهبود پیدا کرده است. علی‌رغم انتشار خبر خرید ۲.۱ میلیارد دلار بیت کوین جدید توسط شرکت مایکرواستراتژی (MicroStrategy)، قیمت این رمزارز تا ناحیه ۹۵,۰۰۰ دلاری کاهش پیدا کرد.

کارشناسان در تحلیل بیت کوین، این کاهش قیمت را به‌دلیل ریسک‌های مرتبط با تحولات ژئوپلیتیکی و ابهام فعالان بازار در مورد اعلام یکی از مهم‌ترین داده‌های تورمی آمریکا در روز چهارشنبه، یعنی شاخص بهای مصرف‌کننده (CPI) می‌بینند. بیت کوین بعد از رسیدن به سقف تاریخی ۱۰۴,۰۰۰ دلاری، شاهد انتشار اخباری مثل خروج «بشار اسد» از دولت و سمت خود در سوریه، رأی عدم اعتماد به «امانوئل مکرون»، رئیس‌جمهور فرانسه و اعلام حکومت نظامی موقتی در کره جنوبی بود. این موارد باعث شدند بیت کوین و سایر بازارهای مالی، شاهد خروج سرمایه باشند.

داده‌های پلتفرم فارساید اینوسترز (Farside Investors) هم نشان می‌دهند ETF های اسپات بیت کوین، روز گذشته اکثراً شاهد خروج سرمایه یا جریانی خنثی بودند؛ اما ورود تقریباً ۵۷۰ میلیون دلار در ای تی اف کمپانی‌های فیدلیتی (Fidelity) و بلک‌راک (BlackRock)، اثرات منفی عملکرد سایر ETF های بیت کوین را به‌طور کامل خنثی کردند.

وزارت کار ایالات متحده (BLS) قرار است فردا شاخص CPI برای ماه نوامبر را اعلام کند. آمار وب‌سایت تریدینگ‌اکِنامیکس (TradingEconomics)، می‌گوید فعالان بازارهای مالی انتظار دارند که رقم خالص تورم در این کشور پایین بیاید که در این صورت، اولین کاهش را از دسامبر ۲۰۲۳ (آذر ۱۴۰۲) تاکنون ثبت خواهد کرد. چنین عملکردی، ممکن است فدرال رزرو را برای عدم کاهش نرخ بهره در جلسه ۱۸ دسامبر (۲۸ آذر) ترغیب کند.

تحلیل بیت کوین 20 آذر 01
مقایسه نمودار بیت کوین و طلا طی روزهای اخیر – FXStreet

اما مقایسه نمودار بیت کوین و طلا، نشان می‌دهد سرمایه‌گذاران احتمالاً بیت کوین‌های خود را فروخته و به طلا تبدیل کرده‌اند. قیمت بیت کوین طی چهار روز گذشته، نزدیک به ۷ درصد کاهش پیدا کرده و در مقابل آن طلا، شاهد رشد تقریباً ۲ درصدی بوده است. از این مقایسه می‌توان برداشت کرد که فعالان بازار بیت کوین در پی بروز فاکتورهای نزولی مذکور، دیدگاهی محافظه‌کارانه پیدا کرده‌اند. البته که برخی تحلیل‌گران هم معتقدند این افزایش قیمت طلا، ربطی به ریسک‌های فوق نداشته و عموماً طی این بازه در سال رشد پیدا می‌کند.

اما طی اقدامی جالب «پیتر شیف» (Peter Schiff)، تحلیل‌گر و سرمایه‌گذار کهنه‌کار بازارهای مالی، به دولت بایدن پیشنهاد کرده که تمامی ۱۹۸,۰۰۰ واحد بیت کوین خود را به‌فروش برساند. وی می‌گوید یکی از کارهای خوبی که بایدن می‌تواند قبل از تحویل دولت به ترامپ انجام دهد، فروش این بیت کوین‌ها است. این کار باعث می‌شود میزان بدهی دولت آمریکا کاهش پیدا کند و به صحبت‌ها پیرامون رویکرد مضر استفاده از بیت کوین در ذخایر مالی این کشور نیز خاتمه می‌دهد.

تحلیل بیت کوین 20 آذر 02
دارایی‌های رمزارزی کیف پول دولت آمریکا – Arkham Intelligence

در جایی دیگر، تحلیل‌گران بازار ارزهای دیجیتال می‌گویند با رشد قیمت بیت کوین و آلت کوین‌ها تا سقف‌های جدید، سرمایه‌گذاران شروع به برداشت سود و بازکردن موقعیت‌های شورت (Short) کرده‌اند که قیمت‌ها را بیش از پیش تحت فشار قرار داده است. این فروش دسته‌جمعی در سطح بازار رمزارزها، اتفاقی غیرعادی بعد از رشد بزرگ قیمت‌ها محسوب نمی‌شود.

داده‌های پلتفرم کوین‌گلس (Coinglass)، نشان می‌دهند بیش از ۵۸۰ هزار معامله‌گر طی ۲۴ ساعت اخیر لیکویید شده‌اند و مجموع ارزش این لیکوییدی‌ها، ۱.۷۳ میلیارد دلار برآورد شده است. از این آمار، ۱۴۷ میلیون دلار متعلق به بیت کوین و ۲۲۲ میلیون دلار برای اتریوم در پوزیشن‌های لانگ (Long) بوده و مابقی سرمایه‌های لیکوییدشده، به سایر ارزهای دیجیتال بازار مربوط می‌شوند.

تحلیل بیت کوین 20 آذر 03
لیکوییدی پوزیشن‌های فیوچرز ارز دیجیتال طی ۲۴ ساعت اخیر – Coinglass

در همین راستا، کارشناسان بازار معتقند این کاهش قیمت بیت کوین و آلت کوین‌ها، نشان‌دهنده سلامت بازار ارزهای دیجیتال پس از یک دوره صعودی است و قیمت‌ها به رهبری بیت کوین، برای ادامه روند صعودی خود آماده خواهند شد. هنوز پیش‌بینی‌های مثبت برای بیت کوین پابرجا هستند و احتمالاً مقصد بعدی قیمت BTC در حرکت جدید خود بالاتر از ۱۰۰,۰۰۰ دلار، ناحیه ۱۲۰,۰۰۰ دلاری باشد.

در این بین، تداوم جریان ورود سرمایه به ETF های اسپات بیت کوین، رأی موافق سهام‌داران کمپانی مایکروسافت به خرید بیت کوین و روی کار آمدن یک مقام حامی رمزارزها در سمت ریاست کمیسیسون معاملات آتی کالا (CFTC) در ایالات متحده، در مجموع به ادامه روند صعودی پادشاه کوین‌ها کمک خواهند کرد. البته که در صورت فروش بیت کوین توسط دولت آمریکا، قیمت بدون شک تحت فشار بیشتری قرار خواهد گرفت.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

نمودار ۱ روزه بیت کوین، نشان می‌دهد که قیمت بعد از شکست خط روند مشکی‌رنگ خود در ناحیه ۶۵,۰۰۰ دلاری، ظاهراً به اولین هدف کوتاه‌مدت خود رسیده است. عملکرد قوی شاخص قدرت نسبی (RSI) طی ماه نوامبر هم، نشان از ورود بازار بیت کوین به ناحیه اشباع خرید دارد.

تحلیل بیت کوین 20 آذر 04
تحلیل بیت کوین در تایم فریم روزانه – FXEmpire

به این ترتیب، اصلاح این روزهای قیمت بیت کوین نتیجه رشدهای اخیر است و الگوی کنج بازشونده (Broadening Wedge) در سقف‌های قیمت (خطوط نقطه‌چین)، بازتاب‌کننده نوسانات شدید در بازار است. اما علی‌رغم همه این‌ها، فاصله‌گرفتن میانگین متحرک ساده ۵۰ روزه (50D SMA) بالاتر از همتای ۲۰۰ روزه خود (200D SMA)، به معنی تداوم روند صعودی با قدرتی قابل قبول است.

در هر صورت، ناحیه ۱۰۰,۰۰۰ دلاری هنوز هم یک مقاومت سرسخت در نظر گرفته می‌شود. در صورتی که بیت کوین در بحبوحه این موج منفی جدید در بازار حمایت ناحیه ۹۵,۰۰۰ دلاری را از دست بدهد، احتمال کاهش بیشتر قیمت تا مرز ۹۰,۰۰۰ دلار به‌وجود خواهد آمد. اکنون بازار بیت کوین برای چنین کاهشی یا عبور مجدد از ۱۰۰,۰۰۰ دلار، به داده‌های فاندامنتال مهم و قدرتمندی نیاز خواهد داشت که یعنی، این احتمال وجود دارد که قیمت مدتی را در نواحی فعلی به رنج‌زنی بپردازد.

در این بین، قیمت بدون شک برای رشد مجدد و تشکیل سقف‌های تاریخی جدید، به جمع‌آوری نقدینگی مورد نیاز در سطوح پایین‌تر نیاز خواهد داشت. روند بلندمدت بیت کوین همچنان صعودی دیده می‌شود و قیمت طی سال ۲۰۲۴، تا به امروز موفق شده ۱۴۰ درصد رشد داشته باشد. در حال حاضر، اکثر فعالان بازار به‌دنبال موقعیت مناسبی برای خرید در کف قیمت‌ها می‌گردند.

تحلیل بیت کوین 20 آذر 05
تحلیل بیت کوین در تایم فریم ۴ ساعته – FXEmpire

همان‌طور که در نمودار ۴ ساعته بیت کوین پیدا است، قیمت در یک کانال صعودی قرار گرفته و به‌تازگی، یک الگوی سروشانه معکوس (Inverse Head & Shoulders) را تکمیل و تایید کرده است. پس از شکست صعودی در خط گردن این الگو، قیمت بیت کوین تا سقف تاریخی ۱۰۴,۰۰۰ دلاری رشد داشت.

اکنون، قیمت مشغول تثبیت در این کانال صعودی است و پس از برخورد با مقاومت ۱۰۴,۰۰۰ دلار، تا پایین‌تر از حمایت ناحیه ۹۶,۰۰۰ دلاری کاهش داشت. اکنون از دست‌دادن این حمایت، احتمالاً بیت کوین را ابتدا تا مرز ۹۰,۰۰۰ دلار دچار کاهش قیمت کند. شکست نزولی در این سطح نیز، ممکن است قیمت را تا ناحیه حمایتی مهم بعدی در ۸۵,۰۰۰ دلار پایین بیاورد.

در سناریوی صعودی هم، فعلاً مهم‌ترین مانع پیش رو مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلاری محسوب می‌شود که با عبور از آن، قیمت به مصاف مقاومت مهم بعدی در سقف تاریخی خود خواهد رفت.


تحلیل بیت کوین امروز ۱۸ آذر؛ قیمت ۱۰۰,۰۰۰ دلار را رها نمی‌کند

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، قیمت بیت کوین بعد از ریزش ناگهانی تا نزدیکی ۹۰,۰۰۰ دلار، موفق شد خیلی سریع به نزدیکی ۱۰۰,۰۰۰ دلار بازگردد و احتمال تایید سناریوهای صعودی را تقویت کند. پادشاه کوین‌ها بعد از شش‌رقمی شدن، ظاهراً قصد بازگشت ندارد و در عین حال، نمی‌توان احتمال برداشت سود و اصلاح قیمت را نادیده گرفت. طی این عملکرد مثبت و منفی و غیرمنتظره از بیت کوین، بازارهای فیوچرز نیز نوسانات شدیدی را تجربه کردند و پوزیشن‌های زیادی لیکویید شدند.

بر اساس آمار وب‌سایت کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، هنگام نگارش این متن قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۹۹,۸۴۸ دلار رسیده و در ایران، با ۷,۱۶۴,۸۷۸,۹۸۳ تومان معامله می‌شود. رمزارز برتر طی ۲۴ ساعت گذشته، ۰.۵۸ درصد افزایش قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۵۶ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۱.۹۷ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۵۵.۲۶ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۳.۸۷ درصد
مهم‌ترین مقاومت۱۰۴,۰۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۹۰,۰۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

قیمت بیت کوین طی ۲ روز گذشته، نوسان عجیب و غریب و غیرقابل پیش‌بینی را تجربه کرد و طی چند ساعت، از ناحیه ۱۰۰,۰۰۰ دلاری تا نزدیکی ۹۰,۰۰۰ دلار کاهش داشت. طی این بازه، لیکوییدی سنگینی در بازارهای فیوچرز ارزهای دیجیتال رخ داد و به بزرگ‌ترین لیکوییدی صورت‌گرفته در بازارها، از سال ۲۰۲۱ تاکنون تبدیل شد.

اما طبق گفته تحلیل‌گران، این نوسانات یک نکته مثبت نیز داشتند و آن هم، تنظیم مجدد شاخص اپن اینترست (سود باز / Open Interest) بود که با این حرکت، پتانسیل خوبی برای هدایت قیمت به سطوح بالاتر از نواحی فعلی به‌وجود آورد. این یعنی که پوزیشن‌های معاملاتی با اهرم‌های سنگین از بازار حذف شدند و قیمت در روندی سالم و احتمالاً رو به رشد قرار گرفته است.

تحلیل بیت کوین 18 آذر 01
آخرین آمار لیکوییدی پوزیشن‌های فیوچرز ارزهای دیجیتال – Coinglass

داده‌های پلتفرم کوین‌گلس (Coinglass)، نشان می‌دهند طی این ریزش قیمت و بازگشت سریع آن به سطوح قبلی، ۸۹۳ میلیون دلار از پوزیشن‌های فیوچرز معامله‌گران لیکویید شده‌اند. از این آمار، ۸۲ درصد یعنی ۷۳۳ میلیون دلار آن متعلق به پوزیشن‌های لانگ (Long) بود که نشان‌دهنده لیکوییدی آبشاری و ناگهانی این موقعیت‌های معاملاتی بود.

کارشناسان پلتفرم کریپتوکوانت (CryptoQuant) در تحلیل بیت کوین خود، با انتشار تصویر زیر نشان دادند که دلیل این لیکوییدی سنگین، اشباع و مقادیر بیش از در شاخص اپن اینترست فیوچرز بوده که همزمان با رشد قیمت بیت کوین، به نواحی قرمزرنگ و سطوح فوق‌العاده بالای خود رسید. عموماً زمانی که حجم معاملات و اهرم‌ها در بازارهای فیوچرز طی رالی‌های قیمت بیت کوین به سطوح بسیار بالایی می‌رسند، بازار در معرض نوسانات غیرمنتظره و شدیدی قرار می‌گیرد.

شاخص اپن اینترست بیت کوین طی آخرین رالی قیمت، رشد ۱۵ درصدی داشت که رقم فوق‌العاده بالایی برای آن محسوب می‌شود. در چنین شرایطی، یک بازگشت نزولی قیمت، پوزیشن‌های لانگ اهرم‌دار را به دام انداخته و به‌صورت پشت‌سرهم و اصطلاحاً آبشاری لیکویید می‌شوند. در پی چنین اتفاقی هم، فشار بیشتری بر قیمت اسپات بیت کوین وارد می‌شود و عملکردی مثل روز گذشته از آن در بازارها مشاهده می‌کنیم.

تحلیل بیت کوین 18 آذر 02
تغییرات قیمت بیت کوین در برابر عملکرد شاخص اپن اینترست فیوچرز – CryptoQuant

اما علت افزایش قیمت بیت کوین قبل از این ریزش چه بود؟ گزارش‌ها نشان می‌دهند به‌دلیل انتصاب «پائول آتکینز» (Paul Atkins) در سمت ریاست کمیسون بورس و اوراق بهادار آمریکا (SEC) توسط ترامپ، تقاضا برای خرید بیت کوین از سوی سازمان‌ها و نهنگ‌ها به‌شدت بالا رفت.

آمار وب‌سایت کوین‌گلس، نشان می‌دهد ETF های اسپات بیت کوین تا پنجشنبه گذشته، در مجموع هفتگی ۲.۴ میلیارد دلار سرمایه جدید را به این صندوق‌های سرمایه‌گذاری تزریق کرده‌اند. این در حالی است که خروجی سرمایه از این بازارها، تنها ۱۳۶.۵ میلیون دلار بوده است. همچنین، روز جمعه ۳۷۶.۶ میلیون دلار دیگر به این بازارها وارد شد که نتیجه این فعالیت‌ها، رشد قیمت بیت کوین تا ۱۰۳.۶۳۰ دلار بود.

این عملکرد ETF های اسپات، باعث شد مجموع بیت کوین‌های هولدشده در این بازار، از دارایی‌های ساتوشی ناکاموتو، خالق بیت کوین، فراتر رود و به بزرگ‌ترین هولدرهای این رمزارز در دنیا تبدیل شوند. همچنین، دارایی‌های بیت کوین کمپانی بلک‌راک (BlackRock)، مالک بزرگ‌ترین ETF اسپات بیت کوین در جهان، از کمپانی مایکرواستراتژی (MicroStrategy) و دولت آمریکا نیز عبور کرد.

تحلیل بیت کوین 18 آذر 03
جریان ورود و خروج سرمایه در ETF های بیت کوین تا روز پنجشنبه – Coinglass

در این بین، کمپانی‌هایی نظیر مارا هولدینگز (MARA Holdings)، نیز به خرید بیت کوین طی هفته میلادی جاری ادامه دادند. بر اساس آمار پلتفرم آرکام (Arkham Intelligence)، مجموع بیت کوین‌های این کمپانی در روز جمعه، از ۱۷,۰۰۰ واحد به ۲۲,۰۰۰ واحد افزایش داشته است. به‌علاوه طی ریزش اخیر قیمت، نهنگ‌های بازار هم به دارایی‌های خود افزوده‌اند.

در همین راستا، «مایکل سیلور» (Michael Saylor)، مدیر عامل مایکرواستراتژی، پروپوزالی برای خرید بیت کوین و دلیل این رویکرد به کمپانی مایکروسافت ارائه کرد و سهام‌داران آن، قرار است ۲ روز دیگر به این طرح پیشنهادی رأی دهند. در صورت تایید این طرح، پیش‌بینی می‌شود موج جدیدی از خریدها در بازار بیت کوین و حتی بخش‌ها و دارایی‌های دیگر به‌وجود آید. جالب این‌جا است که در همین روز ولادیمیر پوتین، رئیس‌جمهور روسیه، طی رویدادی در مسکو اظهار کرد که هیچ نهادی نمی‌تواند استفاده و خرید بیت کوین را ممنوع کند.

در حال حاضر، روند قیمت بیت کوین به عملکرد ETF های اسپات، فعالیت‌های دولت آمریکا و تغییرات در کابینه آن و مقامات قانون‌گذار وابسته شده است. پیش‌بینی می‌شود در صورتی که مثل آژانس SEC، رئیس جدیدی برای کمیسیون بورس و معاملات آتی کالا (CFTC) نیز تعیین شود، قیمت بیت کوین به سطوح بالاتر از ۱۰۰,۰۰۰ دلار رشد داشته باشد. در این بین، جلسه تعیین نرخ بهره فدرال رزرو در تاریخ ۱۸ دسامبر (۲۸ آذر) نیز می‌تواند در صورت کاهش ۰.۲۵ درصدی نرخ‌ها که سناریویی محتمل است، روند قیمت بیت کوین را تقویت کند.

از طرفی دیگر، کاهش تقاضا در ETF های اسپات و انتقال بیت کوین در کیف پول دولت آمریکا و نهادهایی مثل صرافی مت‌گاکس (Mt Gox)، بدون شک عرضه این رمزارز در بازارها را تحت تاثیر قرار داده و به قیمت فشار وارد می‌کند. در هر صورت، نمی‌توان یه روند صعودی پیوسته و بدون کاهش قیمت را برای بیت کوین متصور شد و تاریخچه بازار نشان داده که تداوم هر روند صعودی، به اصلاح قیمت نیاز خواهد داشت.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

بیت کوین در نمودار روزانه، بعد از رسیدن به نزدیکی ۱۰۴,۰۰۰ دلار در یک کندل تا کانال ۹۰,۰۰۰ دلاری سقوط کرد، اما موفق شد کندل روزانه را در سطح ۹۶,۹۰۰ دلار ببندد و در ادامه تا نزدیکی ۱۰۰,۰۰۰ دلار بازگشت داشته باشد.

تحلیل بیت کوین 18 آذر 04
تحلیل بیت کوین در تایم فریم روزانه – FXStreet

با این حال، شاخص قدرت نسبی (RSI) در این تایم‌فریم، همچنان یک واگرایی منفی با قیمت تشکیل داده که ممکن است منجر به کاهش‌های بیشتر برای بیت کوین شود. در این صورت، احتمال بازگشت قیمت تا مرز ۹۰,۰۰۰ دلار و حتی ناحیه حمایتی ۸۵,۰۰۰ دلاری به‌وجود خواهد آمد.

چنین عملکردی که به‌شکل یک الگوی فرفره نزولی یا اسپینینگ تاپ (Spinning Top) است، تا کنون در تاریخچه بازار بیت کوین چندین مرتبه تکرار شده است. در نمونه‌های قبلی که اولین آن حرکت بیت کوین از ۱,۰۰۰ دلار تا ۱۰,۰۰۰ دلار و سال ۲۰۱۷ بود، یک کاهش قیمت کوتاه‌مدت را شاهد بودیم و در پی آن، بیت کوین به روند رو به رشد خود ادامه داد.

اکنون سطوح بازگشتی فیبوناچی در این نمودار، اولین هدف قیمت را سقف ۱۰۴,۰۰۰ دلاری و سپس نواحی ۱۱۰,۰۰۰ دلار و در نهایت ناحیه ۱۱۹,۰۰۰ دلاری را نشان می‌دهند. در صورت عبور از این سطوح مقاومتی، قیمت بیت کوین می‌تواند حرکت صعودی خود را تا ۱۲۴,۰۰۰ دلار نیز ادامه دهد.


تحلیل بیت کوین امروز ۱۴ آذر؛ آماده ریزش باشیم؟

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، در نمودار قیمت بیت کوین یک الگوی سقف دوقلو به‌چشم می‌خورد که می‌تواند منجر به ریزش قیمت تا مرز ۹۰,۰۰۰ دلار و حتی پایین‌تر از آن شود. بازار رمزارزها پس از اعلام خبر حکومت نظامی در کره جنوبی، شوکی نسبی را تجربه کرد و اکنون به ثبات رسیده است. ETF های اسپات همچنان مشغول خرید هستند. تحلیل‌گران معتقدند سیاست‌های ترامپ و کابینه او، می‌توانند قیمت بیت کوین را به ۱۵۰,۰۰۰ دلار برسانند.

بر اساس آمار وب‌سایت کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، هنگام نگارش این متن قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۹۶,۵۹۲ دلار رسیده و در ایران، با ۶,۹۶۵,۶۹۲,۸۸۱ تومان معامله می‌شود. رمزارز برتر طی ۲۴ ساعت گذشته، ۰.۵۰ درصد افزایش قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۴۷ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۱.۹۲ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۵۵.۱۸ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۳.۸۸ درصد
مهم‌ترین مقاومت۹۸,۵۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۹۰,۰۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

قیمت بیت کوین طی روزهای اخیر، بعد از عدم موفقیت در تشکیل سقف‌های بالاتر، ظاهراً دچار تضعیف شده و تا حمایت ناحیه ۹۵,۰۰۰ دلاری کاهش داشت؛ اما همچنان در محدوده فشرده‌ای که در تحلیل بیت کوین روز گذشته به آن اشاره کردیم، در حال حرکت است.

گزارشی از پلتفرم کریپتوکوانت (CryptoQuant) نشان می‌دهد اپن اینترست (سود باز / Open Interest) فیوچرز بیت کوین، طی یک هفته اخیر از سقف ۶۴ میلیارد دلاری تا ۵۸ میلیارد دلار، تقریباً ۹ درصد کاهش یافته است. البته که نسبت شاخص اپن اینترست به قراردادهای پرپچوال (Perpetual) بیت کوین به تتر (BTC-USDT)، همچنان اهرم‌های سنگین‌تری را در مقایسه با وضعیت بازار در ماه مارس (اسفند ۱۴۰۲) نشان می‌دهد.

در نمودار زیر، نسبت شاخص اپن اینترست به حجم تتر در قراردادهای فیوچرز این جفت‌ارز نمایش داده شده که مقدار آن، کماکان دوبرابر مارس ۲۰۲۴ حین تشکیل سقف تاریخی ۷۳,۸۰۰ دلاری است. از این رو، می‌توان نتیجه گرفت که اهرم معاملات در بازار فیوچرز بیت کوین هنوز بالا بوده و علی‌رغم کاهش اپن اینترست این معاملات، احتمال لیکوییدی آبشاری و دسته‌جمعی این پوزیشن‌ها وجود دارد. طبیعتاً چنین اتفاقی، اثر مشابهی بر قیمت اسپات بیت کوین خواهد گذاشت.

نسبت اهرم معاملات فیوچرز بیت کوین به ذخایر تتر صرافی ها
نسبت اپن اینترست فیوچرز به حجم پوزیشن‌های بیت کوین به تتر – CryptoQuant

در جایی دیگر، تابلو سفارش‌های صرافی‌های متمرکز بیت کوین نیز نشان می‌دهند سفارش‌های فروش سنگینی در نزدیکی ۱۱۰,۰۰۰ دلار برای این رمزارز ثبت شده که هنوز فعال نشده‌اند. با وجود این‌که قیمت بیت کوین هنوز به این دیوار فروش برخورد نکرده، پیش‌بینی بازگشت و کاهش قیمت با رسیدن به آن، معامله‌گران پوزیشن‌های خرید و لانگ (Long) را از بازارها دور کرده است.

اما در بازار ETF های اسپات بیت کوین، سرمایه‌گذاران روز دوشنبه را با ۳۵۳.۶ میلیون دلار سرمایه جدید به‌پایان رساندند و این جریان مثبت را، برای سومین سشن معاملاتی حفظ کردند. این‌طور که پیدا است، فعالان بازار بیت کوین تا به این لحظه، اخبار انتقال ۱.۹۲ میلیارد دلاری بیت کوین از کیف پول دولت آمریکا به صرافی کوین‌بیس (Coinbase) را نادیده گرفته‌اند.

این جریان ورود سرمایه، در روز گذشته نیز ادامه پیدا کرد و بر اساس آمار وب‌سایت فارساید اینوسترز (Farside Investors)، سرمایه‌گذاران ۶۷۶ میلیون دلار دیگر در ETF ها بیت کوین خریده‌اند. مثل همیشه از میان کمپانی‌های ارائه‌دهنده ETF اسپات بیت کوین، بلک‌راک (BlackRock) بهترین عملکرد را داشته و به‌تازگی موفق شده که مجموع بیت کوین‌های تحت مدیریت خود را، به بیش ۵۰۰,۰۰۰ واحد برساند و ۲.۳۸ درصد از عرضه کل این رمزارز را به‌خود اختصاص دهد.

تحلیل بیت کوین 14 آذر 02
جریان ورود و خروج در ETF های اسپات بیت کوین – Farside Investors

کمتر از ۲۴ ساعت گذشته، خبر اجرای حکومت نظامی در کره جنوبی، بازارهای مالی از جمله ارزهای دیجیتال را درگیر نوساناتی کرد و قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی، به زیر ۹۴,۰۰۰ دلار رسید. این در حالی است که در صرافی آپ‌بیت (Upbit)، بزرگ‌ترین صرافی ارز دیجیتال در کره و ششمین صرافی بزرگ دنیا، قیمت بیت کوین تا نزدیکی ۷۰,۰۰۰ دلار هم ریزش داشت. اما با فروکش‌کردن این هیجانات و لغو حکومت نظامی، شرایط بازارها رفته‌رفته بهبود پیدا کرد و به حالت عادی بازگشت.

علی‌رغم همه این موارد، بسیاری از تحلیل‌گران و معامله‌گران معتقدند سیاست‌های دوستانه دولت ترامپ در برابر رمزارزها، می‌تواند منجر به رشد قیمت بیت کوین تا ۱۵۰,۰۰۰ دلار شود. از طرفی، پیش‌بینی می‌شود حتی بدون اشاره ترامپ به بیت کوین در روز تحلیف در تاریخ ۲۰ ژانویه ۲۰۲۵ (ا بهمن ۱۴۰۳)، قیمت به اعداد شش‌رقمی دست پیدا کند. به همین شکل، این احتمال نیز وجود دارد که با اعلام ایالات‌ها یا دولت فدرال مبنی بر اجرای سیاست‌های قراردادن بیت کوین در ذخایر ملی آمریکا، قیمت روند صعودی خود را متوقف کند.

«دنیس پرتر» (Dennis Porter)، مدیر عامل ساتوشی اکشن فاند (Satoshi Action Fund)، روز گذشته در پلتفرم X عنوان کرد که به‌زودی ۱۰ ایالت در آمریکا، قانون استفاده از بیت کوین در ذخایر مالی کشور را تصویب خواهند کرد. این صحبت‌ها به این معنی است که این ایالات، به‌طور جدی خرید بیت کوین را در دستور کار خود قرار خواهند داد.

هم‌اکنون حزب جمهوری‌خواه دولت آمریکا، مشغول جایگزیی روسای آژانس‌های نظارتی مهم از جمله کمیسیون بورس و اوراق بهادار (SEC) و کمیسیون معاملات آتی کالاها (CFTC) هستند. همچنین، احتمال روی کارآمدن یک سمت جدید در کاخ سفید ویژه اجرای سیاست‌های مرتبط با ارزهای دیجیتال وجود دارد. البته که برخی تحلیل‌گران هم، دیدگاهی متفاوت نسبت به این تحولات دارند و معتقدند پیاده‌سازی چنین تمهیداتی به‌ویژه برای بیت کوین در ذخایر مالی آمریکا، به سرمایه‌های سنگینی نیاز دارد؛ مخصوصاً با توجه به این موضوع که اصلی‌ترین هدف دونالد ترامپ، بازگرداندن قدرت و سلطه ارز دلار آمریکا در سطح جهان است.

از طرفی دیگر، این تحولات همگی مربوط به بیت کوین و بازار این رمزارز می‌شود که می‌تواند در ادامه، همبستگی سایر ارزهای دیجیتال با عملکرد قیمت بیت کوین را کم کند. اکثر سرمایه‌گذاران سازمانی و کمپانی‌هایی نظیر مایکرواستراتژی (MicroStrategy)، بیشترین فعالیت خود را در بازار بیت کوین پیش می‌برند و حضور رهبر ارزهای دیجیتال در بازارهای سنتی، بیت کوین را از سایر بخش‌ها و دارایی‌ها در کل اکوسیستم رمزارزها دور می‌کند.

تحلیل بیت کوین 14 آذر 03
رشد مارکت کپ کل ارزهای دیجیتال طی یک ماه اخیر – CoinGecko

از این رو، عملکرد آلت کوین‌ها ممکن است غیرقابل پیش‌بینی و متفاوت نسبت به همیشه باشد؛ مسئله‌ای که در روزهای جاری بازار شاهد آن هستیم و می‌بینیم که آلت کوین‌هایی مثل، ریپل، ترون، بایننس کوین و . . .، خلاف روند بیت کوین به فعالیت خود ادامه می‌دهند. در هر صورت، این تحولات مثبت اخیر پس از پیروزی ترامپ در انتخابات، منجر به تشکیل سقف تاریخی جدید و رشد ۱.۳ تریلیون دلاری در مجموع مارکت کپ ارزهای دیجیتال شده و ظاهراً این روند فعلاً ادامه دارد.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

بیت کوین در نمودار ۱ روزه، روز گذشته تا کف ۹۳,۵۸۷ دلاری کاهش داشت، اما موفق شد کندل روزانه را بالاتر از ۹۵,۸۰۰ دلار ببندد. شاخص قدرت نسبی (RSI) در این تایم‌فریم به ۶۲ واحد رسیده که پس از حرکت تا ۷۰ واحد و ناحیه اشباع خرید دچار کاهش شده است. اندیکاتور مکدی (MACD) هم اخیراً یک تقاطع نزولی را در خطوط خود شاهد بوده که برای معامله‌گران، سیگنالی مبنی بر فروش بیت کوین محسوب می‌شود.

تحلیل بیت کوین 14 آذر 04
تحلیل بیت کوین در تایم فریم روزانه – FXStreet

اکنون در صورتی که مومنتوم صعودی قیمت حفظ شود، بیت کوین در مرحله اول به‌سمت سقف تاریخی خود در سطح ۹۹,۵۸۸ دلار حرکت خواهد کرد. قیمت در این مسیر و در صورت تداوم فعالیت خریداران، احتمالاً کار دشواری برای رشد تا نزدیکی ناحیه ۹۸,۰۰۰ دلاری نداشته باشد که با عبور از آن، می‌تواند مقاومت سقف تاریخی خود را دوباره تست کند. عبور از این سقف قیمت، حرکت بیت کوین به‌سمت ۱۰۰,۰۰۰ دلار را در پی خواهد داشت.

از طرفی دیگر، تضعیف مومنتوم قیمت و برداشت سود فعالان بازار، قیمت را به‌سمت حمایت مهم ۹۰,۰۰۰ دلاری هدایت خواهد کرد. در این سناریو، بیت کوین اول باید حمایت ۹۴,۵۰۰ دلاری و سپس ۹۲,۰۰۰ دلار را از دست بدهد تا شاهد کاهش تا ۹۰,۰۰۰ دلار باشد. پیش‌بینی می‌شود طی همین روزها، نتیجه روند خنثی و تثبیت چندروزه قیمت مشخص شود و در این بین، حمایت ناحیه ۹۵,۰۰۰ دلاری و مقاومت نزدیک به ۹۸,۰۰۰ دلار، نقش تعیین‌کننده‌ای خواهند داشت.

تحلیل بیت کوین 14 آذر 05
تحلیل بیت کوین در تایم فریم ۴ ساعته – CoinTelegraph

اما در نمودار ۴ ساعته بیت کوین، قیمت کمی بالاتر از خط روند پایه خود در ناحیه ۹۵,۰۰۰ دلاری، یک الگوی سقف دوقلو (Double-Top) را تشکیل داده است. به این ترتیب، بستن کندل‌های ۴ ساعته پایین‌تر از ۹۵,۰۰۰ دلار، این الگو را تکمیل و تایید کرده و قیمت ممکن است در پی این اتفاق، تا ناحیه حمایتی بین ۹۲,۰۰۰ دلار تا ۹۰,۰۰۰ دلار شاهد کاهش باشد. شاخص RSI هم در این نمودار، نتوانسته از مرز خنثی ۵۰ واحدی فراتر رود که سیگنالی مبنی تشدید فشار فروش به‌شمار می‌آید.

خط سبزرنگ میانگین متحرک نمایی ۱۰۰ روزه (100D EMA)، معمولاً در نقش یک حمایت ظاهر شده است که البته، ممکن است قدرت کافی برای جلوگیری از کاهش بیشتر قیمت را نداشته باشد. هدف الگوی سقف دوقلو، سطح ۹۰,۸۰۰ دلاری برآورد شده، اما این احتمال وجود دارد که بیت کوین تا ناحیه تجمع نقدینگی در پایین‌تر از ۹۰,۰۰۰ دلار هم دچار کاهش شود. ادامه چنین عملکردی، بیت کوین را ابتدا تا نزدیکی ۸۵,۰۰۰ دلار هدایت خواهد کرد و حتی ممکن است شاهد ریزش قیمت تا مرز ۸۰,۰۰۰ دلار نیز باشیم.


تحلیل بیت کوین امروز ۱۳ آذر؛ قیمت قصد تکان خوردن ندارد

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، قیمت بیت کوین اکنون برای هفتمین روز متوالی در یک محدوده مشخص به رنج‌زنی ادامه می‌دهد و با توجه به کاهش تقاضا و نقدینگی در سطح بازار، پیش‌بینی می‌شود این وضعیت تا چند روز دیگر ادامه داشته باشد. همزمان با این موضوع، آلت کوین‌های برتر بازار هم توجه سرمایه‌گذاران را به خود جلب کرده‌اند که دلیلی دیگر برای روند تثبیت فعلی در بازار بیت کوین است. اما پشت پرده بازار این روزها چه می‌گذرد؟

بر اساس آمار وب‌سایت کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، هنگام نگارش این متن قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۹۵,۵۰۰ دلار رسیده و در ایران، با ۶,۹۰۲,۲۹۰,۰۸۱ تومان معامله می‌شود. رمزارز برتر طی ۲۴ ساعت گذشته، نزدیک به ۱ درصد کاهش قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۳۸ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۱.۸۹ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۵۵.۸۰ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۳.۹۷ درصد
مهم‌ترین مقاومت۹۸,۵۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۸۷,۵۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

قیمت بیت کوین طی ۷ روز گذشته، در یک محدوده تقریباً ۸,۲۰۰ دلاری به تثبیت مشغول بوده و همچنان مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلاری را به‌دست نیاورده است. در حال حاضر در تحلیل بیت کوین، سطوح حمایتی و مقاومتی مهم قیمت ۹۱,۶۰۰ دلار و ۹۹,۷۰۰ دلار برآورد شده‌اند. کارشناسان می‌گویند این روند خنثی قیمت، تا حد زیادی به تعطیلات بازارها به‌مناسبت عید شکرگزاری در آمریکا مربوط می‌شود که کاهش جریان ورود پول در محصولات سرمایه‌گذاری بیت کوین را نیز به‌همراه داشته است.

در همین راستا، شاخص خالص سود تحقق‌یافته (Net Realized Profit) بیت کوین در میانگین ساعتی که در تاریخ ۲۱ نوامبر (۱ آذر ماه) به ۱.۰۸ میلیارد دلار رسید بود، طی ۷ روز اخیر تا ۳۳ میلیون دلار کاهش شدیدی را تجربه کرده است. با توجه به نمودار زیر، طی روزهای جاری میزان سود و زیان تحقق‌یافته فعالان بازار بیت کوین باهم برابر شده و بازار وارد حالت تعادل و رنج‌زنی کرده‌ است.

تحلیل بیت کوین 13 آذر 01
تغییرات اخیر سود و زیان تحقق یافته بیت کوین – CryptoQuant

داده‌های تکنیکال نمودار بیت کوین، می‌گویند که قیمت برای خروج از این دوره خنثی، باید از ۹۸,۲۰۰ دلار عبور کند. همچنین، با توجه به سفارش‌های خرید و فروش انجام‌شده در این بازار، قیمت ناحیه بین ۹۶,۴۲۲ دلار تا ۹۷,۱۱۱ دلار را به‌عنوان مقاومتی جدی بر سر راه خود می‌بیند؛ علت هم این‌جا است که شاخص میانگین ورود و خروج پول در قیمت یا همان IOMAP بیت کوین، نشان می‌دهد که ۵۹۷,۶۲۰ واحد بیت کوین در ۷۳۳,۷۶۰ کیف پول در این ناحیه قرار دارند که با رسیدن قیمت به آن، ممکن است برای فروش اقدام کنند.

از طرفی دیگر، محدوده بین ۹۲,۸۷۶ دلار تا ۹۵,۷۳۶ دلار به یک ناحیه متراکم از خریداران تبدیل شده و در نقش حمایت برای قیمت ظاهر می‌شود. تقریباً ۶۸۸,۶۹۰ کیف پول، ۳۴۸,۷۲۰ واحد بیت کوین را در این ناحیه خریداری کرده‌اند.

تحلیل بیت کوین 13 آذر 02
سفارش‌های خرید و فروش ثبت‌شده بر اساس شاخص IOMAP بیت کوین – IntoTheBlock

ماه میلادی گذشته یعنی نوامبر، برای بازار ارزهای دیجیتال به‌ویژه بیت کوین فوق‌العاده هیجان‌انگیز بود، چرا که تغییرات بزرگی در زمینه قانون‌گذاری‌ها و روی کارآمدن مقامات دولتی حامی رمزارزها در آمریکا صورت گرفت. بیت کوین بعد از اعلام پیروزی ترامپ در انتخابات آمریکا، موفق شد در ماه نوامبر ۴۰ درصد رشد قیمت داشته باشد و چندین سقف تاریخی متوالی را به‌ثبت برساند.

در همین راستا، مارکت کپ کل بازار رمزارزها از ۲.۵ تریلیون دلار ماه اکتبر، به سقف تاریخی جدیدی در ۳.۶ تریلیون دلار در نوامبر رسید. بر اساس آمار ارائه‌شده از سوی پلتفرم ای‌کوین‌متریکس (Ecoinmetrics)، برترین ارزهای دیجیتال بازار یعنی بیت کوین و اتریوم، موفق شدند از ابتدای سال ۲۰۲۴ تا کنون بازده بیشتری را در مقایسه با بازار سهام آمریکا ثبت کنند.

این عملکرد، بازتاب‌کننده افزایش تقاضا و علاقه‌مندی سازمان به بیت کوین و سایر ارزهای دیجیتال است و کمپانی‌های زیادی نیز با هدف پوشش در برابر تورم‌ اقتصادی، به خرید بیت کوین روی آوردند. در این بین و طی روزهای اخیر، شاخص دامیننس بیت کوین (Bitcoin Dominance) از سقف ۶۱.۷ درصدی ماه اکتبر به ۵۷.۴ درصد در پایان نوامبر رسید که این مسئله، به این معنی است که توجه سرمایه‌گذاران به آلت کوین‌های بازار جلب شده است.

تحلیل بیت کوین 13 آذر 03
بازده بیت کوین و اتریوم در مقایسه با بازار سهام از ابتدای ۲۰۲۴ تا کنون – Ecoinmetrics

اما «کی یانگ جو» (Ki Young Ju)، مدیر عامل پلتفرم تحلیل‌گر کریپتوکوانت (CryptoQuant)، طی گزارشی نوشت که این تحولات مثبت در بازار آلت کوین از سوی چرخش سرمایه در بازار بیت کوین به این رمزارزها نشئت نگرفته است. در عوض، عرضه استیبل کوین‌ها رشد قابل توجهی داشته که نشان‌دهنده افزایش علاقه سرمایه‌گذاران به فعالیت در تمامی بخش‌های بازار ارزهای دیجیتال است. مارکت کپ تتر به‌عنوان بزرگ‌ترین استیبل کوین بازار، طی ماه نوامبر ۱۱ درصد رشد داشت و به ۱۳۳.۴ میلیارد دلار رسید.

یکی از دلایل اصلی کاهش تقاضا در بازار بیت کوین طی روزهای اخیر، خبر انتقال ۱.۹۲ میلیارد دلار بیت کوین به صرافی کوین‌بیس (Coinbase) توسط کیف پول دولت آمریکا بود. این انتقال ۱۹,۷۹۹ واحدی، تعادل بین عرضه و تقاضا در بازار بیت کوین را برهم زده و بر قیمت فشار منفی وارد می‌کند. تحلیل‌گران معتقدند این حرکت دولت آمریکا کاملاً اشتباه است و بیت کوین را نباید در این سطوح قیمتی فروخت. از طرفی، فروش بیت کوین توسط این دولت تماماً متضاد با رویکرد دولت ترامپ و استفاده از این دارایی در ذخایر ملی این کشور است.

تحلیل بیت کوین 13 آذر 04
تراکنش انتقال بیت کوین دولت آمریکا به صرافی کوین بیس – Arkham Intelligence

این در حالی است که داده‌های پلتفرم فارساید اینوسترز (Farside Investors)، نشان می‌دهند ETF های اسپات بیت کوین در روز دوشنبه و آغاز هفته معاملاتی خود، در مجموع ۱۵.۳ میلیون دلار ورودی خالص را ثبت کرده‌اند. اما از جایی که این آمار در مقایسه با انتقال بیت کوین‌های دولت آمریکا به صرافی کوین‌بیس بسیار کمتر بوده، قیمت تا ناحیه ۹۵,۰۰۰ دلاری دچار کاهش شده است.

بازارهای پیش‌بینی قیمت بیت کوین هم، کمی از دیدگاه‌های صعودی خود و رسیدن قیمت به مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلاری کاسته‌اند. از طرفی دیگر داده‌های ابزار فدواچ سی‌ام‌ای گروپ (CME FedWatch Tool)، نشان می‌دهند فعالان بازار پیش‌بینی می‌کنند به احتمال ۷۵ درصدی، نرخ بهره فدرال رزرو در جلسه ۱۸ دسامبر (۲۸ آذر) کاهش خواهد یافت و ۲۵ درصد دیگر، عدم تغییر نرخ‌ها را پیش‌بینی کرده‌اند.

در نهایت، باید گفت که این اصلاحات و رنج‌زنی قیمت بیت کوین، یک رفتار کاملاً عادی در این بازار بوده و پس از یک رشد خیره‌کننده، روند خنثی چندروزه یا حتی چندهفته‌ای مسئله‌ای غیرمنتظره نخواهد بود. تحلیل قیمت بیت کوین در بازه کوتاه‌مدت و با توجه به شرایط فعلی، بسیار دشوار بوده و ادامه روند صعودی و واکنش بازار به این دوره خنثی قابل پیش‌بینی نیست. اما تاریخچه بازار و روند بلندمدت بیت کوین، چیزی جز رشد قیمت را نشان نمی‌دهند.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

بیت کوین در نمودار ۱ روزه، کندل قیمت را در پایان هفته میلادی گذشته در سطح ۹۵,۸۱۳ دلاری بست و در هفته جدید و روز جاری، پس از ۴ سشن معاملاتی متوالی رنج‌زنی، به زیر حمایت ۹۵,۰۰۰ دلاری کاهشی موقتی داشت.

تحلیل بیت کوین 13 آذر 05
تحلیل بیت کوین در تایم فریم ۱ روزه – FXEmpire

در حال حاضر، عملکرد قیمت در بازه کوتاه‌مدت به فعالیت ETF های اسپات وابسته شده و اخبار مرتبط با بیت کوین‌های دولت آمریکا نیز، بدون شک تاثیر زیادی بر روند قیمت خواهد گذاشت. قیمت در حال حاضر حمایت ناحیه ۹۵,۰۰۰ دلاری را برای خود حفظ کرده و با بستن کندل روزانه بالاتر از این سطح، ریسک کاهش‌های بیشتر را پایین می‌آورد. اما رهبر ارزهای دیجیتال برای عبور از این دوره خنثی و عدم تایید سناریوهای نزولی، باید در ۹۸,۲۰۰ دلار شکستی صعودی را رقم زند. چنین حرکتی، می‌تواند منجر به رشدهای بیشتر تا مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلار شود.

اما در صورت فروش سنگین بیت کوین توسط دولت آمریکا، احتمال تشدید این فشار فروش به‌وجود می‌‌آید و قیمت ممکن است حمایت ۹۵,۰۰۰ دلاری را از دست بدهد. این مسیر می‌تواند تا مرز ۹۰,۰۰۰ دلار هم ادامه پیدا کند. بیت کوین در صورت شکست نزولی در ۹۰,۰۰۰ دلار، حمایت ناحیه ۸۷,۵۰۰ دلاری را برای خود خواهد داشت.

تحلیل بیت کوین 13 آذر 06
تحلیل بیت کوین در تایم فریم ۱ ساعته – Newsbtc

در نمودار ۱ ساعته بیت کوین، قیمت فعلاً پایین‌تر از ۹۶,۵۰۰ دلار و میانگین متحرک ساده ۱۰۰ ساعته (100H SMA) معامله می‌شود و از این رو، احتمالاً در نزدیکی 96,۲۵۰ دلار با مقاومت روبرو شود. همچنین در این نمودار، یک خط روند نزولی با حضور سطح مذکور در حال تشکیل است. این خط روند، به سطح ۶۱.۸ درصدی فیبوناچی بازگشتی نزدیک بوده و قیمت را در یک محدوده معاملاتی بین ۹۷,۳۹۶ دلار تا ۹۴,۴۵۰ دلار نشان می‌دهد. به این ترتیب، نخستین سطح مقاومتی مهم برای ادامه روند صعودی، ۹۶,۸۰۰ دلار برآورد شده است.

اما در صورتی که بیت کوین نتواند ناحیه مقاومتی ۹۶,۲۵۰ دلاری را پشت سر بگذارد، ممکن است به اصلاح و حرکت نزولی خود ادامه دهد که در این مسیر، ۹۵,۰۰۰ دلار را به‌عنوان اولین سطح حمایتی در اختیار دارد. حمایت مهم‌تر قیمت ۹۴,۵۰۰ دلار برآورد شده که از دست دادن آن، احتمال کاهش تا ناحیه ۹۳,۲۰۰ دلاری را زنده می‌کند. چنانچه این حمایت هم شکسته شود، حرکت نزولی قیمت بیت کوین می‌تواند در نزدیکی حمایت ۹۱,۵۰۰ دلاری متوقف شود. اندیکاتور مکدی (MACD) شتاب خود را در محدوده صعودی از دست داده و شاخص RSI هم به زیر ۵۰ واحد رسیده است.


تحلیل بیت کوین امروز ۱۱ آذر؛ اصلاح قیمت در بازاری سالم

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، قیمت بیت کوین باری دیگر ۱۰۰,۰۰۰ دلار را پیش روی خود می‌بیند و این مسئله، تقاضای خرید از سوی نهنگ‌ها را بیش از پیش افزایش داده است. بیت کوین پس از اصلاحی که طی روزهای اخیر داشت، موفق شد دوباره به ناحیه ۹۷,۰۰۰ دلاری بازگردد و این‌طور که پیدا است، سازمان‌ها هم ورودی مجدد به بازار داشته‌اند. سناریوهای بیت کوین ۱۰۰,۰۰۰ دلاری، دوباره روی کار آمدند.

بر اساس آمار وب‌سایت کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، هنگام نگارش این متن قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۹۷,۱۹۳ دلار رسیده و در ایران، با ۶,۹۰۱,۰۰۰,۰۰۰ تومان معامله می‌شود. رمزارز برتر طی ۲۴ ساعت گذشته، نزدیک به ۱ درصد افزایش قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۳۵ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۱.۹۲ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۵۷.۳۷ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۴.۰۰ درصد
مهم‌ترین مقاومت۹۸,۵۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۸۷,۵۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

قیمت بیت کوین بعد از کاهش تا ناحیه ۹۰,۰۰۰ دلاری، موفق شد روز جمعه از ۹۶,۰۰۰ دلار هم عبور کند. داده‌های آنچین نشان می‌دهند نهنگ‌های بازار، از این اصلاح قیمت بیشترین استفاده را کرده‌اند. پلتفرم کریپتوکوانت (CryptoQuant) در تحلیل بیت کوین خود نوشت که نهنگ‌ها به‌طور واضح مشغول خرید بیت کوین هستند و نقش مهمی در عملکرد اخیر قیمت و رسیدن به سقف‌های تاریخی متوالی داشته‌اند.

بر اساس آمار ارائه‌شده، نهنگ‌های بیت کوین طی اصلاح قیمت در چند روز گذشته، ۱۶,۰۰۰ واحد از این رمزارز را خریداری کرده‌اند. این خرید ۱.۵ میلیارد دلاری بیت کوین زمانی صورت گرفت که تقریباً ۴ میلیارد دلار از این رمزارز، توسط هولدرهای کوتاه‌مدت بازار و در ناحیه ضرر به صرافی‌ها انتقال داده شد. البته که این فعالیت‌ها در بازار اسپات بیت کوین، به‌اندازه‌ای نبود که بتوان گفت خرید گسترده‌ای در کف‌های قیمتی صورت گرفته و بیشترین عاملان خرید، نهنگ‌ها و سازمان‌ها بوده‌اند.

تحلیل بیت کوین 11 آذر 01
تغییرات موجودی نهنگ‌های بیت کوین در بازه روزانه – CryptoQuant

به بیانی دیگر، بیت کوین برای رسیدن به هدف ۱۰۰,۰۰۰ دلاری، به حضور معامله‌گران و سرمایه‌گذاران شخصی در بازار نیاز دارد. در ماه اکتبر، موجودی نهنگ‌های بیت کوین به سقف تاریخی جدیدی در ۶۷۰,۰۰۰ واحد رسید که باعث شد قیمت از ناحیه ۶۰,۰۰۰ دلاری، تا نزدیکی ۱۰۰,۰۰۰ دلار رشد داشته باشد. اکنون اگر بنا به تکرار تاریخ باشد، انباشت نهنگ‌ها پایه‌گذار حرکت قیمت به‌سمت شش‌رقمی شدن خواهد بود.

بر اساس داده‌های ارائه‌شده توسط پلتفرم اینتودِبلاک (IntoTheBlock)، بیت کوین در مقابل مقاومت‌های پیش رو، توانسته در سطح ۹۵,۶۷۲ دلاری حمایتی قدرتمند برای خود تشکیل دهد. عملکرد شاخص میانگین ورود و خروج پول در قیمت یا IOMAP بیت کوین، نشان می‌دهد بیت کوین ناحیه بین ۹۲,۷۷۷ دلار تا ۹۵,۶۳۴ دلار را به‌عنوان حمایت برای خود دارد و ۴۹۰,۵۷۰ کیف پول، نزدیک به ۴۴۱,۲۵۰ واحد از این رمزارز را در این محدوده خریداری کرده‌اند. با توجه به این موضوع، بیت کوین برای رشد تا مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلاری، باید کندل‌های قیمت را بالاتر از مقاومت ۹۶,۴۰۰ دلار ببندد.

تحلیل بیت کوین 11 آذر 02
سطوح حمایتی و مقاومتی قیمت بر اساس خرید و فروش‌های ثبت‌شده در سطوح مختلف قیمت – IntoTheBlock

در رابطه با سازمان‌ها و ETF های اسپات بیت کوین هم، گزارشی از پلتفرم کوین‌گلس (Coinglass) نشان می‌دهد ETF های اسپات طی ۲ روز ابتدایی هفته میلادی جاری، در مجموع ۵۵۸.۱ میلیون دلار خروجی داشته‌اند و این روند از روز سه‌شنبه به بعد بهبودی نسبی پیدا کرد. در نهایت، بازار ETF ها هفته معاملاتی خود را با ۱۵۳.۱ میلیون دلار خروجی خالص به‌پایان رساندند که نشان از برداشت سود سازمان‌ها داشت و اصلاح قیمت تا ناحیه ۹۰,۰۰۰ دلاری را رقم زند.

اما در پایان ماه نوامبر، مشخص شد که ETF های اسپات دومین ورودی سرمایه بزرگ خود را با بیش از ۶ میلیارد دلار خرید به‌ثبت رساندند و بیشترین آمار آن‌ها، مربوط به ژانویه ۲۰۲۴ (دی ۱۴۰۲) در سطح ۶.۶۸۱ میلیارد دلار بوده است. اکنون با راه‌اندازی ETF های اسپات بیت کوین و عملکرد خارق‌العاده آن‌ها در بازار، سازمان‌ها برای راه‌اندازی ETF رمزارزهایی دیگر نظیر اتریوم، سولانا، لایت کوین، ریپل و اچ‌بار نیز هجوم آورده‌اند.

در بخش دیگری از گزارش کریپتوکوانت، جریان خالص ورود و خروج بیت کوین در صرافی‌ها (Bitcoin Exchange Netflow) مورد بررسی قرار گرفت و مشخص شد که هولدرهای بازار نیز، اصلاح قیمت اخیر را موقعیت خوبی برای خرید در کف بیت کوین دیده‌اند. پس از اصلاح قیمت از سقف تاریخی ۹۸,۸۷۱ دلاری تا کف ۹۰,۷۹۱ دلاری در سه‌شنبه، هولدرهای بیت کوین در مجموع ۳۵,۴۵۰ واحد در صرافی‌ها خرید داشته‌اند.

تحلیل بیت کوین 11 آذر 03
جریان خالص ورود و خروج بیت کوین در صرافی‌ها – CryptoQuant

اما علی‌رغم این خریدها، در گزارش هفتگی تحلیل آنچین بیت کوین توسط گلسنود (Glassnode) دیدیم که رشد ۴۲ درصدی قیمت طی ۳ هفته، هولدرهای بلندمدت بازار را برای فروش ترغیب کرد و به میانگین روزانه ۲.۰۲ میلیارد دلار برداشت سود رسیدند. به این ترتیب، می‌توان گفت بیت کوین برای ادامه مسیر صعودی، باید این عرضه جدید در بازار را از سوی سرمایه‌گذاران جدید جذب کند.

کریپتوکوانت نیز در گزارش هفتگی خود نوشت که قیمت بیت کوین هنوز به نواحی ارزش‌گذاری بیش از حد (Overvalue) نرسیده است. علی‌رغم اصلاح قیمت تا نزدیکی ۹۰,۰۰۰ دلار در هفته میلادی جاری، شاخص‌های مربوط به این موضوع نشان می‌دهند بازار گاوی بیت کوین هنوز به سطوح اشباع خرید و ارزش‌گذاری بیش از حد نرسیده و این سایکل صعودی هنوز ادامه خواهد داشت.

با توجه به نمودار زیر و عملکرد شاخص‌هایی نظیر محدوده‌ها و باندهای قیمت تحقق‌یافته (Realized Price Bands)، برای بیت کوین یک هدف ۱۴۶,۰۰۰ دلاری برآورد شده است. هنگامی که قیمت بیت کوین به این سطح برسد، شاخص‌های مذکور هم به سقف سایکل سال ۲۰۲۱ خواهند رسید.

تحلیل بیت کوین 11 آذر 04
عملکرد قیمت بیت کوین در برابر شاخص سود و زیان – CryptoQuant

همزمان با این تحولات، چند خبر مثبت دیگر مرتبط با بازار بیت کوین منتشر شده که می‌توانند به حرکت قیمت به‌سمت ۱۰۰,۰۰۰ دلار کمک کنند. کمپانی مایکرواستراتژی (MicroStrategy) دوشنبه گذشته اعلام کرد ۵۵,۵۰۰ واحد بیت کوین جدید خریداری کرده و مجموع دارایی‌های خود را به ۳۸۶,۷۰۰ واحد رسانده است.

روز سه‌شنبه نیز، دولت مراکش خبر از قانونی‌کردن معامله و استفاده از ارزهای دیجیتال در این کشور داد و ممنوعیت مربوطه که از سال ۲۰۱۷ را وضع کرده بود، به‌طور کل تغییر داد. این‌طور که پیدا است، دولت‌ها و کشورها در سراسر دنیا مشغول تحول در صنعت و دنیای امور مالی دیجیتال هستند و این مسئله در نهایت، محیطی ساختاریافته و مطمئن را برای ارزهای دیجیتال در دنیا ایجاد خواهد کرد.

در این بین، کمپانی ماراتون دیجیتال (Marathon Digital) هم اعلام کرد که ۷۰۳ واحد بیت کوین جدید خریداری کرده و مجموع دارایی‌های خود را به ۳۴,۷۹۴ واحد رسانده و جایگاه برتر را میان کمپانی‌های هولدر بیت کوین بعد از مایکرواستراتژی پیدا کرد. البته که این کمپانی، هنوز ۱۶۰ میلیون دلار دیگر برای خرید بیت کوین کنار گذاشته است.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

یکی از تحلیل‌گران برجسته در پلتفرم تریدینگ‌ویو (TradingView) با نام مستعار تریدینگ‌شات (TradingShot)، به تحلیل بیت کوین در تایم فریم هفتگی پرداخته و معتقد است بیت کوین اولین مقاومت قدرتمند و مهم در سایکل فعلی خود را، با نزدیک‌شدن به مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلار در هفته گذشته مشاهده کرد.

تحلیل بیت کوین 11 آذر 05
تحلیل بیت کوین در تایم فریم هفتگی – TradingShot

با توجه به کانال‌های فیبوناچی ترسیم‌شده روی نمودار از سال ۲۰۱۳ تا کنون، مشخص است که قیمت هنوز به سقف اصلی و بالاترین حد خود در سایکل فعلی نرسیده است. به‌علاوه بیت کوین در سایکل‌های قبلی خود، برای حرکت از کف تا سقف سایکل به تقریباً ۱۰۵۰ روز زمان نیاز داشته که یعنی، می‌توان سقف سایکل فعلی را در حوالی ماه سپتامبر و اکتبر سال ۲۰۲۵ (شهریور – مهر ماه ۱۴۰۴) متصور شد.

خطوط میانگین متحرک‌های ۵۰ دوره‌ای (خط آبی) و ۲۰۰ دوره‌ای (خط نارنجی) در این نمودار نیز، از سناریوی مذکور حمایت کرده و نشان می‌دهند که سایکل صعودی فعلی، هنوز فضای زیادی برای ادامه دارد. علت هم این‌جا است که میانگین متحرک ۵۰ دوره‌ای، به‌تازگی و در ماه آگوست (مرداد ماه) موفق شد برای اولین بار از همتای ۲۰۰ دوره‌ای خود فراتر رود. اکنون انتظار می‌رود با حضور دونالد ترامپ به‌عنوان رئیس‌جمهور آمریکا و حامی سرسخت ارزهای دیجیتال، در ادامه جریان مثبتی برای بیت کوین و آلت کوین‌های بازار شاهد باشیم.

تحلیل بیت کوین 11 آذر 06
تحلیل بیت کوین در تایم فریم روزانه – FXStreet

در نمودار روزانه بیت کوین، قیمت بعد از تشکیل سقف تاریخی در ناحیه ۹۹,۸۰۰ دلاری، یک اصلاح ۷ درصدی را تا نزدیکی ۹۱,۰۰۰ دلار تجربه کرد و مجدداً تا ۲ روز گذشته، تا ۹۷,۰۰۰ دلار شاهد بهبود بود. حال در صورتی که این روند مثبت ادامه داشته باشد، قیمت می‌تواند به‌سمت سقف تاریخی خود دوباره شروع به حرکت کند. شاخص قدرت نسبی (RSI) در این تایم‌فریم، به ۶۷ واحد بازگشته و مومنتوم بازار را صعودی و مثبت نشان می‌دهد. البته که اندیکاتور مکدی (MACD) یک تقاطع نزولی را تجربه کرده و روز سه‌شنبه، به معامله‌گران سیگنال فروش داده است.

به این ترتیب، شکست صعودی قیمت در سقف تاریخی خود، می‌تواند تا رسیدن به ۱۰۰,۰۰۰ دلار ادامه پیدا کند و در صورت عبور از این سطح روانی، احتمال رشد بیشتر قیمت تا نزدیکی 120,۰۰۰ دلار نیز به‌وجود می‌آید.

اما از سویی دیگر، در صورتی که روند اصلاح قیمت ادامه پیدا کند، بیت کوین ممکن است برای تست مجدد حمایت روانی ۹۰,۰۰۰ دلاری دوباره تلاش کند. در این مسیر، ۹۵,۰۰۰ دلار نیز یکی از حمایت‌های مهم و قدرتمند قیمت محسوب می‌شود و در صورت از دست‌دادن مرز ۹۰,۰۰۰ دلاری، قیمت ممکن است تا 87,۵۰۰ دلار به مسیر خود ادامه دهد.


تحلیل بیت کوین امروز ۶ آذر؛ نهنگ‌ها دست‌بردار نیستند

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، قیمت بیت کوین بالاخره اصلاح عمیق‌تری را تجربه کرد و حجم بزرگی از پوزیشن‌های فیوچرز را از بین برد. این در حالی است که طی هفته میلادی گذشته و روزهای پایان آن، ETF های اسپات و نهنگ‌های بیت کوین خریدهای سنگینی را در بازار داشتند. با این وجود، داده‌های آنچین همچنان چشم‌اندازی مثبت را برای رهبر ارزهای دیجیتال به‌تصویر کشیده‌اند.

بر اساس آمار وب‌سایت کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، هنگام نگارش این متن قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۹۴,۲۸۲ دلار رسیده و در ایران، با ۶,۶۲۹,۱۷۷,۵۶۰ تومان معامله می‌شود. رمزارز برتر طی ۲۴ ساعت گذشته، نزدیک به ۴ درصد کاهش قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۱۱ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۱.۸۳ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۵۸.۷۵ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۴.۲۶ درصد
مهم‌ترین مقاومت۹۵,۵۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۸۷,۵۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

بیت کوین بعد از رسیدن به سقف ۹۹,۵۸۸ دلاری در جمعه گذشته، یک اصلاح جزئی را تجربه کرد و روز اول هفته جدید را در ناحیه ۹۸,۰۰۰ دلاری آغاز کرد. اما طی ۲۴ ساعت گذشته، قیمت بعد از چندهفته به زیر ۹۵,۰۰۰ دلار کاهش قیمت داشت و بیش از ۵۰۰ میلیون دلار از پوزیشن‌های معاملاتی در سطح بازار را لیکویید کرد.

این در حالی است که داده‌های آنچین تحلیل بیت کوین، نشان می‌دهند ۶ کیف پول جدید در روز یکشنبه، ۱,۱۱۰ واحد بیت کوین به ارزش ۱۰۷.۷ میلیون دلار را از صرافی بایننس برداشت کرده‌اند و طی همین روز، ۳ کیف پول دیگر که متعلق به نهنگ‌های بازار است، ۷۰۲.۲ واحد از این رمزارز به ارزش ۶۸.۶ میلیون دلار را خریده‌اند.

تحلیل بیت کوین 6 آذر 01
تراکنش‌های خرید نهنگ‌های بیت کوین در پایان هفته میلادی گذشته – Lookonchain

در همین راستا، سرمایه‌گذاران سازمانی در ETF های اسپات بیت کوین، طی هفته میلادی گذشته ۳.۳۴ میلیارد دلار سرمایه جدید را به این بازار تزریق کرده‌اند که نسبت به ۱.۷۸ میلیارد دلار در هفته قبل‌تر از آن، رشد تقریباً دوبرابری داشته است. تداوم این فعالیت‌ها به‌ویژه از سوی سازمان‌ها، می‌تواند به روند صعودی بیت کوین و رسیدن به هدف ۱۰۰,۰۰۰ دلاری کمک کند. اما با آغاز هفته معاملاتی جدید در روز گذشته، ETF های اسپات در مجموع ۶۸۴.۱ میلیون دلار خروجی داشته‌اند. البته که این آمار در مقایسه با عملکرد آن‌ها طی هفته‌های گذشته، رقم بزرگی محسوب نمی‌شود.

اکنون، تحلیل‌گران ETF ها از جمله «اریک بالکوناس» (Eric Balchunas)، به چالش‌هایی برخورده‌اند و معتقدند این خریدهای سنگین کوین از سوی سازمان‌ها، نهنگ‌ها و کمپانی‌هایی نظیر مایکرواستراتژی (MicroStrategy)، باید تاثیر مثبتی روی قیمت بیت کوین بگذارد. اما می‌بینیم که قیمت دچار اصلاح شده و تنها توجیه منطقی برای این کاهش قیمت، فروش بیت کوین توسط هولدرهای بلندمدت بازار است.

تحلیل بیت کوین 6 آذر 02
تغییرات اخیر جریان ورود و خروج سرمایه در ETF های اسپات بیت کوین – Coinglass

پلتفرم تحلیل‌گر آنچین کریپتوکوانت (CryptoQuant)، چندی پیش پیرامون این موضوع به فعالان بازار هشدار داده بود که بازار بیت کوین ممکن است با برداشت سود سرمایه‌گذاران مواجه شود. این پلتفرم در یکی از آخرین گزارش‌های خود، شاخص نسبت سود خروجی خرج‌شده یا همان SOPR بیت کوین را برای هولدرهای کوتاه‌مدت بازار مورد بررسی قرار داد. این شاخص میزان سود تحقق‌یافته (Realized Profit) یا برداشت‌شده این دسته از هولدرهای بیت کوین را نشان می‌دهد که این رمزارز را طی ۱۵۵ روز گذشته خریداری کرده‌اند.

تاریخ نشان داده زمانی که میانگین متحرک ۳۰ روزه (30D MA) شاخص SOPR طی دوره‌های صعودی قیمت به نزدیکی ۱.۰۲ واحد می‌رسد، هولدرهای کوتاه‌مدت برای برداشت سود خود اقدام می‌کنند. نتیجه چنین عملکردی هم، چیزی جز اصلاح قیمت نیست.

روز گذشته، این شاخص به ۱.۰۲ واحد رسید و سیگنالی مبنی بر برداشت سود معامله‌گران داد که در روز جاری، شاهد اثرات این تحولات هستیم. با این حال، پیش‌بینی می‌شود در صورتی که خریداران بازار موقعیت‌های خود را تقویت کنند و به روند روزها و هفته‌های اخیر ادامه دهند، این فروش‌ها خنثی خواهند شد و قیمت می‌تواند با قدرت خوبی از مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلاری عبور کند.

تحلیل بیت کوین 6 آذر 03
واکنش قیمت در برابر تغییرات شاخص SOPR هولدرهای کوتاه‌مدت – CryptoQuant

پلتفرم‌های پیش‌بینی قیمت بیت کوین نشان می‌دهند که طی ۲ هفته اخیر، احتمالات برای رسیدن قیمت به ناحیه ۱۵۰,۰۰۰ دلاری و بالاتر از آن در سال ۲۰۲۵، از ۱۳ درصد به ۵۸ درصد افزایش یافته‌اند. این یعنی که چشم‌انداز بلندمدت بیت کوین همچنان مثبت باقی مانده است. به‌علاوه، انتظار می‌رود با تایید نگهداری بیت کوین در ذخایر مالی دولت آمریکا، ETF ها فعالیت‌های خود را تقویت کنند و با کاهش عرضه این رمزارز در بازارها، قیمت به روند صعودی ادامه دهد.

در نهایت باید گفت که بازار بیت کوین توانست در مدتی کوتاه، با یک مومنتوم صعودی قدرتمند به سطوح قیمتی جدیدی دست پیدا کند. با توجه به این عملکرد، برداشت سود فعالان این بازار مسئله‌ای غیرعادی و دور از انتظار نیست و این مسیر، حتی ممکن است تا مرز ۸۰,۰۰۰ دلاری ادامه پیدا کند. طبق گفته تحلیل‌گران، این اصلاحات قیمت هرچقدر عمیق‌تر باشند، بازگشت صعودی قیمت بیت کوین هم با قدرت بیشتری صورت خواهد گرفت.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

قیمت بیت کوین موفق شد طی ۳ هفته، بیش از ۴۰ درصد رشد داشته باشد تا جمعه گذشته، به سقف تاریخی ۹۹,۵۸۸ دلاری برسد. اکنون در صورت تداوم مومنتوم صعودی در این بازار، حرکت بعدی قیمت تست مجدد ۱۰۰,۰۰۰ دلار خواهد بود.

تحلیل بیت کوین 6 آذر 04
تحلیل بیت کوین در تایم فریم روزانه – FXStreet

در حال حاضر، شاخص قدرت نسبی (RSI) بیت کوین در این تایم‌فریم به ۷۸ واحد و ناحیه اشباع خرید رسیده که اثرات آن را در اصلاح امروز قیمت می‌بینیم. سطح ۱۴۱.۴۰ درصدی فیبوناچی بازگشتی در ناحیه ۹۰,۰۰۰ دلاری، می‌تواند به‌عنوان اولین حمایت قدرتمند قیمت در نظر گرفته شود که البته با توجه به عملکرد فوق‌العاده خریداران طی هفته‌های اخیر، قیمت تا رسیدن به این سطح حمایتی باید چندین سطوح حمایتی جزئی‌تر دیگر را بشکند. در صورت از دست‌دادن این سطوح حمایتی، پیش‌بینی می‌شود ۸۷,۵۰۰ دلار بتواند حرکت نزولی قیمت را متوقف کند.

از طرفی دیگر، انتشار اخبار جدید پیرامون تحولات در مورد کابینه جدید دولت آمریکا و به‌خصوص آژانس SEC، می‌تواند موج جدیدی از خریدها در بازار را در پی داشته باشد. این تحولات مثبت، می‌توانند قیمت را ابتدا تا ناحیه ۹۶,۰۰۰ دلاری و سپس تا سطح ۱۶۱.۸۰ درصدی فیبوناچی بازگشتی در ۹۸,۳۸۱ دلار هدایت کنند. در ادامه این مسیر، بیت کوین می‌تواند دوباره به‌سمت هدف ۱۰۰,۰۰۰ دلاری خود حرکت کند.

تحلیل بیت کوین 6 آذر 05
تحلیل بیت کوین در تایم فریم ۴ ساعته – Cryptonews

در نمودار ۴ ساعته، قیمت نتوانست رالی خود را بالاتر از ناحیه ۹۵,۰۰۰ دلاری حفظ کند تا تست حمایت مهم ۹۳,۵۰۰ دلار کاهش داشت. بیت کوین طی این اصلاح قیمت، حمایت مهم میانگین متحرک نمایی ۵۰ روزه (50D EMA) در ۹۵,۱۱۶ دلار را از دست داد. اکنون با ثابت‌ماندن شاخص دلار آمریکا (DXY) در ناحیه ۱۰۷ واحدی و سیگنال‌های ضدونقیض بازار سهام، فعالان بازار بیت کوین دچار نوعی سردرگمی شده‌اند و جو این بازار، تا حدی دست‌خوش تغییرات منفی شده است.

اکنون در صورتی که حمایت ۹۳,۵۰۰ دلاری شکسته شود، قیمت سطوح ۹۱,۴۷۳ دلار و ۸۹,۴۹۸ دلار را به‌عنوان حمایت‌های بعدی خود می‌بیند. از طرفی دیگر، بازگشت صعودی قیمت و بازپس‌گیری ۹۵,۱۶۱ دلار، می‌تواند موج مثبتی را در بازار به‌وجود آورد و قیمت به‌سمت مقاومت‌های ۹۷,۳۳۴ دلار و ۹۹,۸۵۴ دلار حرکت کند. شاخص RSI در این تایم‌فریم، به سطح ۵۲ واحدی و سطوح خنثی رسیده و میانگین متحرک نمایی ۵۰ روزه هم، به یک مقاومت متحرک تبدیل شده است.


تحلیل بیت کوین امروز ۴ آذر؛ همه منتظر ۱۰۰,۰۰۰ دلار

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، قیمت بیت کوین به‌آرامی به ۱۰۰,۰۰۰ دلار نزدیک می‌شود و دیوار فروش بزرگی را پیش روی خود می‌بیند. اکثر تحلیل‌گران معتقدند این دستاورد تاریخی بدون شک محقق خواهد شد و مسئله موجود فقط زمان رسیدن به آن است. بازار رمزارزها به رهبری بیت کوین، روزهای خوشی را با اعلام استعفای رئیس آژانس SEC سپری می‌کند.

بر اساس داده‌های کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، هنگام نگارش این متن قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۹۸,۳۶۳ دلار رسیده و در ایران، با ۶,۹۳۶,۹۵۶,۲۲۸ تومان معامله می‌شود. رمزارز برتر طی ۲۴ ساعت گذشته تغییر چندانی نداشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۳ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۱.۹۴ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۵۸.۹۷ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۴.۰۱ درصد
مهم‌ترین مقاومت۹۹,۵۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۸۷,۵۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

بیت کوین باری دیگر به یک‌قدمی ۱۰۰,۰۰۰ دلار رسید و باز هم شاهد بازگشت قیمت پس از نزدیک‌شدن به این ناحیه بود. اکنون تحلیل‌گران سناریوهای مختلفی را پیرامون مواجهه بیت کوین با شش‌رقمی شدن روی میز آورده‌اند. تحلیل بیت کوین در نمودار پلتفرم معاملاتی کوین‌بیس (Coinbase)، نشان می‌دهد که در سطوح ۱۰۰,۰۰۰ دلار و همچنین ۱۰۳,۰۰۰ دلار، دیوار فروش (Sell Wall) بزرگی پدید آمده است.

«اسکیو» (Skew)، تحلیل‌گر شناخته‌شده ارزهای دیجیتال، طی پستی نوشت که همزمان با فعالیت خریداران در بازار اسپات بیت کوین، سفارش‌های Bid (بالاترین قیمت سفارش خرید) هم به سطوح بالاتری انتقال پیدا می‌کنند، اما این در حالی است که حجم بزرگی از سفارش‌های فروش هم در ناحیه ۱۰۰,۰۰۰ دلاری جمع شده است.

تحلیل بیت کوین 4 آذر 01
سفارش‌های خرید و فروش بیت کوین در نمودار صرافی کوین‌بیس – TRDR.io

پلتفرم تحلیل‌گر متریال ایندیکیترز (Material Indicators) هم با بررسی تابلو سفارش‌های (Order Book) بیت کوین در صرافی‌ها، نوشت که به‌دلیل به‌وجود آمدن دیوار فروش بزرگی که در مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلاری ایجاد شده و همچنین تعطیلی معاملات در ETF های اسپات بیت کوین، سرمایه‌گذاران در روزهای پایانی هفته برای خرید در کف‌های قیمتی هجوم آورده‌اند.

در همین راستا، نقشه لیکوییدی پلتفرم کوین‌گلس (Coinglass) نیز نشان می‌دهد رسیدن قیمت بیت کوین به سطح ۹۹,۵۰۰ دلاری، فروشندگان زیادی را تحت فشار قرار خواهد داد و در عین حال، حجم سنگینی از پوزیشن‌های شورت (Short) با اهرم‌های 50x و 100x در این ناحیه وجود دارد. عموماً این سفارش‌های پرریسک و اهرم‌بالا، هرکدام حجم کمی داشته و توسط معامله‌گران شخصی ثبت می‌شوند؛ درصورتی که قیمت بیت کوین از سوی قراردادهای پرپچوال فیوچرز (بدون سررسید / Perpetual) یا خریدهای اسپات، یک حرکت رو به بالا داشته باشد، این پوزیشن‌های شورت به‌راحتی لیکویید خواهند شد.

تحلیل بیت کوین 4 آذر 02
نقشه لیکوییدی پوزیشن‌های فیوچرز بیت کوین – Coinglass

در حال حاضر، این فشار مثبت برای قیمت در معاملات کوین‌بیس به‌چشم می‌خورد و بیت کوین با یک پریمیوم (Premium) خریداری می‌شود. به‌علاوه، قیمت در بازار فیوچرز در بورس شیکاگو (CME) هم به ۹۹,۶۰۰ دلار رسیده که درمجموع، می‌توانند قیمت اسپات بیت کوین را به‌سمت مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلار هدایت کنند.

قیمت بیت کوین روز جمعه به سقف جدیدی در ۹۹,۴۱۹ دلار دست یافت که بخش بزرگی از این رشدها، به‌دلیل فعالیت خارق‌العاده سرمایه‌گذاران سازمانی در ETF های اسپات بود. گزارش‌های نشان می‌دهند ETF های اسپات بیت کوین تا پایان هفته معاملاتی در روز جمعه، موفق شدند ۳.۳۵ میلیارد دلار سرمایه جدید را به این بازار تزریق کنند که بهترین رکورد آن‌ها از زمان راه‌اندازی این محصولات سرمایه‌گذاری تا کنون بوده است.

«اریک بالکوناس» (Eric Balchunas)، تحلیل‌گر برجسته ETF ها در بلومبرگ، پیرامون این موضوع نوشت که ETF های اسپات بیت کوین هم‌اکنون ۲ درصد تا جایگاه ساتوشی ناکاموتو به‌عنوان بزرگ‌ترین هولدر بیت کوین در دنیا فاصله دارند و این دستاور جدید، می‌تواند با تداوم این فعالیت‌ها به‌زودی محقق شود. همچنین، این صندوق‌های سرمایه‌گذاری اکنون ۱۰۷ میلیارد دلار سرمایه تحت مدیریت خود دارند که فقط ۲۳ میلیارد دلار از ETF های طلا کمتر است؛ این رکورد جدید هم می‌تواند تا کریسمس سال ۲۰۲۵ شکسته شود.

تحلیل بیت کوین 4 آذر 03
جریان ورود و خروج سرمایه در ETF های اسپات بیت کوین از ابتدای کار تا کنون – Coinglass

وب‌سایت کوین‌مارکت‌کپ هم در رابطه با پیشرفت‌های اخیر بیت کوین، نوشت که این دارایی با رسیدن به مارکت کپ (Market Capitalization) تقریباً ۲ تریلیون دلاری، به یک دارایی قابل معامله رسمی در جایگاه هفتم دنیا شناخته شده و شاهد حضور سرمایه‌گذاران سازمانی و شخصی است که تا‌به‌حال وارد این بازار نشده بودند. بدون شک اصلی‌ترین عامل محرک این تحولات در بازار بیت کوین، حضور دونالد ترامپ به‌عنوان رئیس‌جمهور جدید آمریکا و روی کار آمدن افرادی در کابینه این دولت است که همگی از حامیان بیت کوین و فناوری رمزارزها و بلاک چین هستند.

در راستای این موضوع، مسیر جدیدی برای نگهداری بیت کوین در ذخایر ملی آمریکا طبق وعده‌های ترامپ آغاز شده که نیازمند تایید از سوی کنگره، وزارت خزانه‌داری، فدرال رزرو و شخص رئیس‌جمهور است. به‌علاوه، کمیسیون بورس و اوراق بهادار (SEC) و معاملات آتی کالا (CFTC)، باید دستورالعمل‌های نظارتی و مقرراتی مشخصی را برای رمزارزها تهیه کنند.


در کنار ETF های اسپات بیت کوین، داده‌های پلتفرم لوک‌آنچین (Lookonchain) هم نشان می‌دهند ۹ کیف پول نهنگ‌های بزرگ بیت کوین در پنجشنبه گذشته، ۲,۸۹۵ واحد از این رمزارز به ارزش ۲۸۲.۵ میلیون دلار را به دارایی‌های خود افزوده و سایر نهنگ‌ها نیز، در مجموع ۳,۲۸۹ بیت کوین یعنی ۳۰۲ میلیون دلار دیگر، در بازارها خرید داشته‌اند.

پلتفرم کیو‌سی‌پی کپیتال (QCP Capital) نیز در گزارش روز پنجشنبه خود، از افزایش تقاضا برای خرید قراردادهای آپشنز (اختیار معامله / Options) بیت کوین خبر داد که بازتاب‌کننده تقویت دیدگاه‌های صعودی بلندمدت برای این رمزارز به‌ویژه از سوی سازمان‌ها بود. این تحولات هم در پی راه‌اندازی معاملات آپشنر بیت کوین در ETF کمپانی بلک‌راک (BlackRock) در روز سه‌شنبه بود و فردای آن روز یعنی چهارشنبه هم، این معاملات در ETF کمپانی گری‌اسکیل (GrayScale) نیز به جریان افتاد. اکنون پیش‌بینی می‌شود سایر کمپانی‌های صادرکننده ETF بیت کوین، معاملات آپشنز خود را به‌زودی راه‌اندازی کنند.

اعلام استعفای «گری گنسلر» (Gary Gensler) از سمت ریاست آژانس SEC هم، موج مثبت جدیدی را در بازار ارزهای دیجیتال راه انداخت. وی که موضع سخت‌گیرانه و انتقادبرانگیزی در برابر رمزارزها داشت، قرار است همزمان با تحویل‌گرفتن کاخ سفید توسط ترامپ در ژانویه ۲۰۲۵ (اواخر آذر ماه)، از سمت خود کناری‌گیری کند. مجموع این موارد، پتانسیل رشد قیمت بیت کوین و رسیدن به ۱۰۰,۰۰۰ دلار را بیشتر کرده است.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

بیت کوین در نمودار هفتگی، روز جمعه به سقف تاریخی جدیدی در ۹۹,۴۱۹ دلار رسید که بخشی از این حرکت را روز گذشته اصلاح کرد. اکنون در صورتی که مومنتوم صعودی قیمت حفظ شود، سطح روانی و بسیار مهم 100,۰۰۰ دلاری به‌زودی تست خواهد شد.

تحلیل بیت کوین 4 آذر 04
تحلیل بیت کوین در تایم فریم هفتگی – FXStreet

سطوح بازگشتی ۱۶۱.۸ درصدی و ۲۰۰ درصدی فیبوناچی بیت کوین در این تایم‌فریم که در محدوده معاملاتی با سقف ۶۹,۰۰۰ دلاری نوامبر ۲۰۲۱ تا کف ۱۵,۴۷۶ دلاری نوامبر ۲۰۲۲ ترسیم شده‌اند، به‌ترتیب در سطوح ۱۰۲,۰۷۷ دلار و ۱۲۲,۵۲۴ دلار قرار گرفته‌اند. این یعنی که بیت کوین با رسیدن به ۱۰۰,۰۰۰ دلار، می‌تواند وارد مرحله‌ای دیگر از کشف قیمت‌های جدید شود و تا قیمت‌های مذکور رشد داشته باشد. البته که تحقق این سناریو، به تداوم خرید سرمایه‌گذاران و مومنتوم صعودی بازار بستگی دارد.

اما از طرفی، شاخص قدرت نسبی (RSI) در این نمودار به سطح ۷۷ واحدی و ناحیه اشباع خرید رسیده که احتمال اصلاح قیمت را نیز نشان می‌دهد. به این ترتیب، معامله‌گران باید با هشیاری بیشتری فعالیت‌های خود را پیش ببرند. در صورتی که قیمت بیت کوین شاهد اصلاح باشد، در مرحله اول تا مرز ۹۰,۰۰۰ دلاری می‌تواند شاهد کاهش قیمت باشد. برای ادامه این مسیر، ۸۷,۵۰۰ دلار به‌عنوان حمایت مهم بعدی قیمت برآورد شده است.

تحلیل بیت کوین 4 آذر 05
تحلیل بیت کوین در تایم فریم ۴ ساعته – Cryptonews

در نمودار ۴ ساعته، این‌طور که پیدا است قیمت بعد از رالی قدرتمند خود، مشغول تثبیت در نزدیکی سطح مهم ۱۰۰,۰۰۰ دلاری است. سطوح بازگشتی فیبوناچی در این نمودار، اولین حمایت مهم را در 97,۸۷۰ دلار و سطح ۲۳.۶ درصدی نشان می‌دهند. حمایت‌های مهم بعدی بیت کوین هم، سطوح ۳۸.۲ درصد و ۵۰ درصدی فیبوناچی بازگشتی، به‌ترتیب در 96,۶۵۲ دلار و ۹۵,۶۹۹ دلار هستند. در این بین، میانگین متحرک نمایی ۵۰ روزه (50D EMA) در ۹۳,۴۵۱ دلار هم، یکی از حمایت‌های قدرتمند قیمت به‌شمار می‌آید.

اما در سناریوی صعودی قیمت، بیت کوین اولین مقاومت را در سقف محلی خود در سطح 99,۸۵۵ دلار می‌بیند و در صورت غلبه بر آن، باید با سطوح ۱۰۱,۰۴۲ دلار و ۱۰۲,۳۸۲ دلار دست‌و‌پنجه نرم کند. شاخص RSI در این تایم‌فریم، در ۶۷ واحد بوده که با وجود مومنتوم قدرتمند قیمت، به نزدیکی نواحی اشباع خرید رسیده است. با توجه به شاخص‌های فاندامنتال بازار و اندیکاتورهای تکنیکال کوتاه‌مدت بیت کوین، روند قیمت در این بازه بیشتر صعودی دیده می‌شود و بهتر است منتظر آغاز معاملات در بازارهای سنتی در هفته میلادی پیش رو ماند.


تحلیل بیت کوین امروز ۳۰ آبان؛ نوبت معاملات آپشنز در ETF هاست

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، بیت کوین در برابر فروشندگان بازار تسلیم نمی‌شود و موفق شد ساعاتی پیش به سقف تاریخی جدیدی در مرز ۹۴,۰۰۰ دلار برسد. داده‌های بازار مشتقات کماکان سیگنال‌های مثبتی دارند و با راه‌اندازی معاملات آپشنز در ای‌تی‌اف IBIT کمپانی بلاک‌راک، قیمت هم قدرتی تازه گرفت. در این بین، شاخص‌های ماینینگ بیت کوین هم مجدداً به سقف‌های تاریخی جدیدی دست یافتند.

بر اساس داده‌های کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، هنگام نگارش این متن قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۹۲,۵۳۵ دلار رسیده و در ایران، با ۶,۴۵۹,۶۶۸,۵۷۷ تومان معامله می‌شود. پادشاه کوین‌ها طی ۲۴ ساعت گذشته، ۱ درصد افزایش قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۰۴ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۱.۸۴ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۶۰.۵۰ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۴.۲۱ درصد
مهم‌ترین مقاومت۹۵,۵۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۸۷,۵۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

قیمت بیت کوین روز گذشته با بروز تنش‌های ژئوپلیتیکی جدید و همزمان با شروع معاملات در بازار وال‌استریت، کاهشی جزئی را تجربه کرد. اما این کاهش‌ها مدت زیادی ماندگار نبودند و بیت کوین طی یک روند صعودی، تا ساعاتی گذشته به سقف تاریخی ۹۴,۰۰۰ دلاری دست یافت. تحلیل‌گران پیش از این می‌گفتند که انتظارات برای راه‌اندازی معاملات آپشنز (Options) در ETF اسپات کمپانی بلاک‌راک (BlackRock) با نماد “IBIT”، باعث شده قیمت در یک محدوده فشرده رنج بزند.

اما با نزدیک‌شدن به راه‌اندازی این معاملات در روز جاری، ظاهراً در نقشه نقدینگی بیت کوین، سفارش‌های Bid (بالاترین قیمت خرید) به‌تدریج در سطوح بالاتری ثبت شدند و تا نزدیکی ۹۴,۰۰۰ دلار، این مسیر ادامه پیدا کرد. در عین حال، پلتفرم کوین‌گلس (Coinglass) پیرامون این موضوع نوشت که در ناحیه مذکور، حضور فروشندگان نیز به‌چشم می‌خورد.

تحلیل بیت کوین 30 آبان 01
نقشه نقدینگی بیت کوین در صرافی‌ها – Coinglass

اکنون محدوده ۹۴,۰۰۰ دلاری به میدان نبردی میان خریداران و فروشندگان تبدیل شده و تحلیل‌گران از جمله «دن کریپتو تریدز» (Daan Crypto Trades)، معتقدند هرچه بیشتر قیمت در این ناحیه به تثبیت (Consolidation) مشغول باشد، احتمال ادامه روند صعودی نیز بیشتر می‌شود. عبور بیت کوین از ۹۴,۰۰۰ دلار، لیکوییدی نسبتاً سنگینی را برای پوزیشن‌های شورت (Short) به‌همراه خواهد داشت که می‌تواند قیمت را به مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلار برساند.

البته در روز جاری، قرار است گزارش درآمد کمپانی‌های بزرگی مثل انویدیا (Nvidia) منتشر شوند که پیش‌بینی می‌شود در صورت اعلام ارقام غیرمنتظره، بازارهای مالی نوسانات نسبتاً شدیدی را تجربه کنند.

در بازار فیوچرز بیت کوین، شاخص اپن اینترست (سود باز / Open Interest) به نزدیکی ۶۲۶,۰۰۰ واحد و ارزش تقریبی ۵۶ میلیارد دلاری رسید که طی ۲ ماه گذشته، ۱۵ درصد افزایش داشته است. عملکرد این شاخص، نشان از افزایش علاقه معامله‌گران به این بازار بیت کوین دارد، اما انتظار می‌رود با راه‌اندازی معاملات فیوچرز در ETF های بیت کوین توسط سازمان‌ها، این رقم کاهش پیدا کند. البته که عدم تایید این نوع محصولات سرمایه‌گذاری توسط مقامات نظارتی آمریکا، دور از انتظار نیست.

تحلیل بیت کوین 30 آبان 02
تغییرات اخیر شاخص اپن اینترست فیوچرز بیت کوین – Coinglass

تحلیل‌گران می‌گویند این رشد اپن اینترست در بازار فیوچرز بیت کوین، از سمت راه‌اندازی معاملات آپشنز در ETF کمپانی بلاک‌راک در بورس نزدک (Nasdaq) نشئت گرفته و در صورت حفظ این سطوح و برقراری شرایط در حوزه اقتصاد کلان، بیت کوین به مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلاری دست خواهد یافت.

در بازار ETF های اسپات بیت کوین هم که روز دوشنبه موفق شدند خروج متوالی سرمایه در روزهای گذشته را با ورود ۲۵۴.۸ میلیون دلار سرمایه جدید خاتمه دهند، در روز گذشته نیز عملکرد مثبت خود را تقویت کردند. بر اساس داده‌های پلتفرم فارساید اینوسترز (Farside Investors)، این بازار بیت کوین روز سه‌شنبه موفق شد بیش از ۶۰۰ میلیون دلار سرمایه خالص را جذب کند. بخش بزرگی از حضور پررنگ نهادهای سازمانی مختلف در بازار بیت کوین، به‌دلیل پیروزی ترامپ در انتخابات آمریکا و موضع دوستانه و حمایت او از فناوری بیت کوین و رمزارزها است.

اما همزمان با تحولات مثبت بازار و قیمت بیت کوین طی روز گذشته و امروز، داده‌های آنچین نشان می‌دهند سختی استخراج (Mining Difficulty) این رمزارز هم به یک سقف تاریخی جدید در ۱۰۲.۳۹ تریلیون رسیده است. این مسئله، نشان از حضور بیشتر ماینرها و تقویت قدرت محاسباتی شبکه بیت کوین دارد.

تحلیل بیت کوین 30 آبان 03
سقف تاریخی جدید در سختی استخراج بیت کوین – Cryptonews

سختی استخراج بیت کوین، از ابتدای سال ۲۰۲۴ تا کنون نزدیک به ۲۰ درصد افزایش یافته و نشان می‌دهد که سطح رقابت در این صنعت بالا رفته است. در این بین، هش ریت (Hash Rate) شبکه هم به اوج ۹۰۰ اگزاهش بر ثانیه (EH/s) رسید و در ادامه، در سطح ۷۳۰ اگزاهش بر ثانیه ثبات پیدا کرد. این تغییرات در دنیای ماینینگ بیت کوین هم، یکی دیگر از نشانه‌های پذیرش جهانی و حضور نهادهای قدرتمند در این صنعت و بازار است.

چندی پیش گزارش‌هایی منتشر شد که نشان می‌داد روند رو به رشد اکوسیستم و قیمت بیت کوین، همبستگی مثبتی با شاخص عرضه پول جهانی (M2 Money Supply) دارد. هنگامی که دولت‌ها در سیاست‌های پولی خود تغییرات قابل توجهی را اعمال می‌کنند و نرخ بهره را پایین می‌آورند، سرمایه‌گذاران در سطح جهان هم به‌مرور ریسک‌پذیری بیشتری پیدا کرده و به دارایی‌هایی نظیر بیت کوین، جهت پوشش در برابر تورم و کاهش ارزش پول فیات خود روی می‌آورند.

این تحولات را به‌وضوح در پی اولین کاهش نرخ بهره فدرال رزرو آمریکا در ماه سپتامبر (شهریور ماه) تا به امروز می‌بینیم و پیش‌بینی می‌شود این شرایط فعلاً ادامه داشته باشد.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

بیت کوین در نمودار روزانه، موفق شد در روز گذشته به سقف تاریخی جدید در ناحیه ۹۴,۰۰۰ دلار برسد و در پی تشکیل این سقف جدید، اصلاحی نسبی تا ناحیه ۹۲,۰۰۰ دلاری داشته باشد. اکنون در صورتی که مومنتوم صعودی قیمت حفظ شود، بیت کوین می‌تواند روند رو به رشد خود را تا مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلار ادامه دهد.

تحلیل بیت کوین 30 آبان 04
تحلیل بیت کوین در تایم فریم روزانه – FXStreet

اکنون در صورتی که کندل روزانه قیمت بالاتر از ۹۳,۸۰۰ دلار بسته شود، فشار خرید در بازار می‌تواند تقویت شود و مسیر رشدهای بیشتر تا ناحیه مقاومتی ۹۵,۰۰۰ دلاری هموار شود. اما شاخص قدرت نسبی (RSI) در این تایم‌فریم، به سطح ۷۵ واحدی در ناحیه اشباع خرید رسیده و احتمال اصلاح قیمت را سیگنال می‌دهد. از این رو، معامله‌گران بهتر است با احتیاط بیشتری در بازارها فعالیت داشته باشند.

در سناریوی نزولی، کاهش قیمت به زیر حمایت ۸۷,۰۰۰ دلاری می‌تواند حرکت نزولی قیمت را تشدید کند و بیت کوین به حمایت ۸۵,۰۰۰ دلاری برسد. بسته‌شدن کندل روزانه پایین‌تر از این سطح، ممکن است فشار فروش را بیشتر کند و منجر به ادامه مسیر نزولی تا ۷۸,۸۰۰ دلار شود. این حمایت، سطح ۱۴۱.۴۰ فیبوناچی بازگشتی در محدوده معاملاتی بین ۷۰,۰۷۹ دلار تا ۴۹,۰۰۰ دلار است.

تحلیل بیت کوین 30 آبان 05
تحلیل بیت کوین در تایم فریم ۲ ساعته – Cryptonews

اما بیت کوین در نمودار ۲ ساعته، همچنان در الگوی مثلث متقارن (Symmetrical Triangle) خود معامله می‌شود و با حضور مقاومت ۹۳,۴۵۰ دلاری، یک الگوی سقف دوقلو (Double-Bottom) نیز در این نمودار به‌وجود آمده است. به این ترتیب، شکست صعودی در این سطح مقاومتی، می‌تواند مومنتوم صعودی را تقویت کند و قیمت ابتدا تا ۹۴,۸۷۳ دلار و سپس تا 96,۱۷۷ دلار رشد داشته باشد.

از طرفی دیگر، اولین حمایت مهم بیت کوین میانگین متحرک نمایی ۵۰ روزه (50D EMA) در سطح ۹۱,۰۰۰ دلاری بوده و پس از آن، سطوح ۸۹,۷۶۰ دلار و ۸۸,۴۰۱ دلار می‌توانند مانع از کاهش بیشتر قیمت شوند. شاخص RSI در این نمودار، به ۵۵ واحد رسیده که وضعیت بازار را خنثی نشان می‌دهد. به این ترتیب، شکست صعودی در مقاومت ۹۳,۴۵۰ دلاری یا کاهش به زیر حمایت ۹۱,۰۰۰ دلار، می‌تواند روند کوتاه‌مدت بیت کوین را مشخص کند.


تحلیل بیت کوین امروز ۲۹ آبان؛ سازمان‌ها و رالی بعدی قیمت

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، داده‌های بازار نشان می‌دهند حتی علی‌رغم تقلای این روزهای بیت کوین برای عبور از ۹۲,۰۰۰ دلار، پتانسیل رشد زیادی برای قیمت دیده می‌شوند. سازمان‌ها به خرید بیت کوین ادامه داده و ETF های جدیدی برای رهبر ارزهای دیجیتال در آستانه راه‌اندازی هستند.

بر اساس داده‌های کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۹۱,۸۸۸ دلار رسیده و در ایران، با ۶,۳۳۴,۹۳۸,۷۱۸ تومان معامله می‌شود. پادشاه کوین‌ها طی ۲۴ ساعت گذشته، ۰.۵۰ درصد رشد قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۰۱۳ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۱.۸۱ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۶۰.۰۹ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۴.۲۴ درصد
مهم‌ترین مقاومت۹۵,۵۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۸۷,۵۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

بیت کوین طی هفت روز گذشته، در یک محدوده قیمتی فشرده ۷ درصدی نوسان داشته و مشغول تثبیت در ناحیه ۹۱,۰۰۰ دلاری دیده می‌شود. داده‌های بازار مشتقات (Derivatives) بیت کوین، نشان از اطمینان بالای معامله‌گران به عملکرد قیمت دارند. به‌علاوه، چندین مرتبه تلاش برای شکست مقاومت ۹۲,۰۰۰ دلاری، بازتاب‌کننده خریدهای سنگین سرمایه‌گذاران به‌ویژه از سوی سازمان‌ها است.

شاخص انحراف معیار معاملات آپشنز بیت کوین (Options Delta Skew)، به کف چهارماهه خود رسیده که یعنی قراردادهای فروش یا پوت (Put) در این بازار، هم‌اکنون با یک تخفیف در دسترس معامله‌گران قرار دارند. این شاخص در حال حاضر در نزدیکی ۸- واحد است که مقادیر پایین‌تر از ۶- برای آن، نشان‌دهنده دیدگاه‌های صعودی و اطمینان فعالان بازار مخصوصاً نهنگ‌ها و بازارسازها، به سطح حمایتی ۸۷,۰۰۰ دلار است.

البته با وجود این‌که این داده‌ها نشان از خوش‌بینی معامله‌گران دارند، تضمینی بر ادامه روند صعودی بیت کوین نخواهند بود و سایر فاکتورهای بازار مثل خریدهای کمپانی‌ها و داده‌های بازار فیوچرز را هم باید مورد بررسی قرار داد. این احتمال وجود دارد که عملکرد بیت کوین بالاتر از سطح ۸۷,۰۰۰ دلاری، به‌دلیل خریدهای سنگین کمپانی‌هایی مثل مایکرواستراتژی (MicroStrategy) بوده باشد.

تحلیل بیت کوین 29 آبان 01
جریان ورود و خروج سرمایه در ETF های اسپات بیت کوین طی روزهای اخیر – Farside Investors

اما اکثریت سرمایه‌گذاران معتقدند قیمت بیت کوین زمانی به رشدهای خود ادامه خواهد داد که ETF های اسپات به خریدهای خود ادامه دهند و شاهد تحولاتی این‌چنینی در صندوق‌های بازنشستگی و هج‌فاندها (Hedge Funds) باشیم. گزارش‌های اخیر نشان می‌دهند ETF های اسپات بیت کوین، روزهای چهارشنبه و پنجشنبه گذشته نزدیک به ۷۷۱ میلیون دلار خروجی خالص داشته‌اند و سرمایه‌گذاران در این بازار، اقدام به برداشت سود کرده‌اند.

این در حالی است که با آغاز هفته معاملاتی جدید برای ETF ها در روز گذشته، بیش از ۲۵۴ میلیون دلار سرمایه جدید وارد این صندوق‌های سرمایه‌گذاری شده که هم‌راستا با خرید بیت کوین توسط کمپانی‌های دیگر بوده است. به این ترتیب، جریان متوالی ۲ روزه خروج سرمایه در ETF های اسپات بیت کوین به‌پایان رسید. این در حالی است که انتظارات برای کاهش مجدد نرخ بهره فدرال رزرو در جلسه ماه دسامبر (آذر ماه) کاهش یافته است.

در رابطه با حضور سایر نهادهای سازمانی در بازار بیت کوین، کمپانی مایکرواستراتژی روز گذشته اعلام کرد که ۵۱,۷۰۸ واحد بیت کوین جدید به ارزش ۴.۶ میلیارد دلار خریداری کرده و با سود ۴۱.۸ درصدی از ابتدای سال میلادی تا کنون، در حال حاضر ۳۳۱,۲۰۰ واحد بیت کوین در اختیار دارد. کمپانی سملر ساینتیفیک (Semler Scientific) هم برای دومین خرید بیت کوین خود، ۲۱۵ واحد دیگر به ارزش ۱۷.۷ میلیون دلار را به خزانه خود افزود. مارا هولدینگز یا همان ماراتون دیجیتال (Marathon Digital) سابق و متاپلنت (Metaplanet) هم، قصد دارند با فروش اوراق بهادار و قابل تبدیل خود، به خرید بیت کوین بپردازند.

به همین شکل، گروه بهداشت و سلامت بین‌المللی کازموس هلث (Cosmos Health) اعلام کرد که در دارایی‌های ذخیره خود، بیت کوین و اتریوم را افزوده است. کمپانی حوزه هوش مصنوعی جینیس گروپ (Genius Group) هم، برای خود یک خزانه بیت کوین تشکیل داده و در ناحیه ۹۰,۰۰۰ دلاری، ۱۱۰ واحد از این رمزارز را برای این خزانه خریده است. این هجوم سازمان‌ها به بازار بیت کوین، نشان از اطمینان آن‌ها به این دارایی پس از پیروزی ترامپ در انتخابات آمریکا دارد.

در همین راستا «اریک بالکوناس» (Eric Balchunas)، تحلیل‌گر برجسته ETF ها در بلومبرگ، نوشت که بورس نزدک (Nasdaq) آماده لیست‌کردن معاملات آپشنز ETF بیت کوین کمپانی بلک‌راک (BlackRock)، در پی تایید این محصول سرمایه‌گذاری توسط اداره کنترل دارایی (OCC) و کمیسیون معاملات آتی کالا (CFTC) ایالات متحده است.

به‌علاوه، روز گذشته کمپانی تتر هم ۱ میلیارد واحد توکن جدید USDT را در شبکه اتریوم مینت کرد که موج جدیدی از خوش‌بینی در بازار ارزهای دیجیتال را در پی داشت. نیمی از این توکن‌ها به صرافی بایننس (Binance) انتقال داده شد که نشان‌دهنده افزایش تقاضا برای خرید ارزهای دیجیتال از سوی سرمایه‌گذاران است.

تحلیل بیت کوین 29 آبان 02
تغییرات شاخص پریمیوم فیوچرز بیت کوین طی هفته‌های اخیر – Laevitas

اکنون جهت ارزیابی عملکرد و دیدگاه معامله‌گران و سرمایه‌گذاران حرفه‌ای بازار، می‌توان داده‌های بازارهای فیوچرز و مارجین (Margin) بیت کوین را مورد بررسی قرار داد. نرخ پایه یا دوماهه پریمیوم فیوچرز (Futures Premium) بیت کوین، روز گذشته به ۱۸ درصد رسید و فاصله زیادی از ناحیه خنثی خود بین ۵ تا ۱۰ درصد گرفت. این سطح از خوش‌بینی فعالان این بازار، برای آخرین بار حدود ۸ ماه پیش دیده شد که بیت کوین توانست پس از دو هفته فروش سنگین، حمایت ۶۴,۰۰۰ دلاری را حفظ کند.

اما بر خلاف بازارهای فیوچرز و آپشنز بیت کوین، معامله‌گران در بازار مارجین، از پلتفرم‌ها استیبل کوین قرض گرفته تا بیت کوین را در بازار اسپات (Spot) خریداری کنند. همچنین، معامله‌گران می‌توانند با استقراض استیبل کوین‌ها، پوزیشن‌های فروش و شورت (Short) بیت کوین را باز کنند.

در حال حاضر، نسبت موقعیت‌های لانگ به شورت مارجین در صرافی اوکی‌اکس (OKX)، به ۱۴ واحد رسیده که حجم پوزیشن‌های لانگ را ۱۴ برابر شورت نشان می‌دهد. این شاخص در روزهای اوج خود تا سقف ۴۰ واحدی و خوش‌بینی و رضایت بیش از حد فعالان بازار می‌رسد و ارقام پایین‌تر از ۵ واحد، معمولاً سیگنال‌هایی منفی برای بیت کوین به‌شمار می‌آیند.

تحلیل بیت کوین 29 آبان 03
نسبت پوزیشن‌‌های لانگ به شورت بیت کوین در بازار مارجین – OKX

در نهایت باید گفت که داده‌های بازارهای مختلف بیت کوین، مومنتوم صعودی بازار را در سطح قدرتمندی نشان می‌دهند و بهبود اخیر قیمت، ظاهراً صرف نظر از خرید کمپانی‌هایی نظیر مایکرواستراتژی صورت گرفته است. بازگشت صعودی سریع و قوی قیمت در پی کاهش تا حمایت ۸۸,۷۰۰ دلاری هم، به این معنی است که سرمایه‌گذاران عجله‌ای برای خروج از بازار بیت کوین ندارند.

در هر صورت، افزایش علاقه سرمایه‌گذاران سازمانی به بیت کوین هم تحول بزرگی در این بازار به‌شمار می‌آید و انتظار می‌رود با بهبود وضعیت قانون‌گذاری‌ها در پی روی کارآمدن دونالد ترامپ، این روند ادامه داشته باشد و تقویت شود.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

بیت کوین در نمودار روزانه، در پی خریدهای اخیر موفق شد تا سقف ۹۲,۳۰۰ دلاری رشد داشته باشد و اکنون، اندیکاتورهای تکنیکال هم برای قیمت سیگنال صعودی ارسال می‌کنند. باندهای بولینگر (Bollinger Bands) بیت کوین در این تایم‌فریم، نشان‌گر تشدید قریب‌الوقوع نوسانات در این بازار هستند و باند بالایی این اندیکاتور، تا در سطح ۹۵,۷۴۱ دلاری قرار گرفته است.

تحلیل بیت کوین 29 آبان 04
تحلیل بیت کوین در تایم فریم روزانه – FXEmpire

شرایط فوق به این معنی است که مومنتوم صعودی قیمت بیت کوین، توسط خریدهای سنگین سرمایه‌گذاران هدایت می‌شود و فضای کافی برای فعالیت فروشندگان و فشار بر قیمت وجود ندارد. به‌علاوه، سیگنال اندیکاتور پارابولیک استاپ اند ریورس (Parabolic SAR)، در سطوحی پایین‌تری نسبت به قیمت امروز بیت کوین قرار دارد و تداوم مومنتوم و روند صعودی را تایید می‌کند.

در حال حاضر، مهم‌ترین مقاومت پیش روی قیمت در سطح 95,۰۰۰ دلاری قرار دارد و در مرحله بعدی، قیمت باید با مرز روانی ۱۰۰,۰۰۰ دلار دست‌و‌پنجه نرم کند. البته که این نکته را هم باید در نظر داشت که شکست صعودی در مقاومت ۹۵,۷۴۱ دلاری، بیت کوین را وارد ناحیه کشف قیمت‌های جدید و ثبت‌نشده می‌کند و پتانسیل رشد تا سطوح بالاتر از ۱۰۰,۰۰۰ دلار را هم به‌دست می‌آورد.

اما در سناریوی نزولی، حمایت ۸۴,۱۳۵ دلاری اهمیت زیادی دارد و در مرحله بعدی، ۷۹,۴۴۹ دلار می‌تواند مانع از کاهش بیشتر قیمت شود. از دست‌دادن این حمایت قدرتمند هم، مسیر کاهش بیشتر قیمت بیت کوین تا ناحیه ۷۵,۰۰۰ دلاری و پایین‌تر از آن را هموار می‌سازد.

تحلیل بیت کوین 29 آبان 05
تحلیل بیت کوین در تایم فریم ۲ ساعته – Cryptonews

در نمودار ۲ ساعته بیت کوین همان‌طور که در تصویر پیدا است، قیمت در یک الگوی مثلث متقارن (Symmetrical Triangle) قرار گرفته و مشغول تثبیت در نزدیکی حمایت روانی ۹۰,۰۰۰ دلاری دیده می‌شود. در این تایم‌فریم، میانگین متحرک نمایی ۵۰ روزه (50D EMA) در ۹۰,۱۶۰ دلار، یکی از حمایت‌های مهم قیمت به‌شمار می‌آید.

اکنون، شکست صعودی در سطح ۹۲,۰۰۰ دلار می‌تواند قیمت را ابتدا تا ۹۳,۴۵۰ دلار و سپس تا مقاومت ۹۵,۱۱۸ دلاری هدایت کند. این در حالی است که شاخص قدرت نسبی (RSI) در این نمودار، به نزدیکی ۵۳ واحد رسیده و قیمت را در وضعیت تثبیت نشان می‌دهد.

از طرفی دیگر و در صورت کاهش قیمت به زیر مرز ۹۰,۰۰۰ دلار یا میانگین متحرک نمایی ۵۰ روزه، سطوح ۸۸,۴۳۱ دلار و ۸۷,۱۲۸ دلار به‌ترتیب در نقش حمایت ظاهر خواهند شد. در نهایت، شکست صعودی یا نزولی قیمت و خروج از الگوی مثلث به هر سمت، روند بیت کوین را در بازه کوتاه‌مدت تعیین خواهد کرد.


تحلیل بیت کوین امروز ۲۷ آبان؛ چشم‌ها همه به ۱۰۰,۰۰۰ دلار

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، قیمت بیت کوین از لحاظ ارزش دلاری به سقف‌های تاریخی جدیدی دست یافته، اما هنوز نتوانسته مشابه با سال ۲۰۲۱، از دارایی‌ها و شاخص‌های برتر عبور کند. شاخص‌ها و گزارش‎‌های مختلف، نشان می‌دهند بیت کوین هنوز به مرحله اشباع خرید و قیمت‌گذاری بیش از حد نرسیده و ۱۰۰,۰۰۰ دلار را پیش روی خود می‌بیند. اثرات مثبت پیروزی ترامپ در انتخابات ادامه دارد و ETF های اسپات نیز همچنان مشغول خرید هستند.

بر اساس داده‌های وب‌سایت کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۹۰,۴۳۰ دلار رسیده و در ایران، با ۶,۳۰۰,۴۲۴,۱۵۸ تومان معامله می‌شود. پادشاه کوین‌ها طی ۲۴ ساعت گذشته، نزدیک به ۱ درصد کاهش قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۳.۰۱۱ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۱.۸۰۷ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۶۰.۰۳ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۴.۲۳ درصد
مهم‌ترین مقاومت۹۳,۵۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۸۵,۵۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

بیت کوین در نمودارهای خود در برابر شاخص اس‌اندپی ۵۰۰ (S&P 500) و طلا، هنوز نتوانسته عملکرد سال ۲۰۲۱ را داشته باشد و به سقف تاریخی برسد. اکنون تحلیل‌گران مشغول بررسی زمان رسیدن بیت کوین به این سطوح هستند. «کیلب فرنزن» (Caleb Franzen)، خالق پلتفرم تحقیقاتی کیوبیک انلیتیکس (Cubic Analytics)، طی پستی در پلتفرم X نوشت معتقد است بیت کوین در حرکت بعدی خود، عملکرد بهتری نسبت به شاخص‌های مذکور خواهد داشت.

قیمت بیت کوین طی سه‌ماهه پایانی سال ۲۰۲۴، موفق شد ۵۰ درصد رشد داشته باشد به سقف تاریخی ۹۳,۵۰۰ دلاری برسد، اما هنوز نتوانسته در نمودار خود در برابر دارایی‌های برتر کلاس جهانی، شکست صعودی داشته باشد. فرنزن در تحلیل خود نوشت بیت کوین هنوز بر شاخص‌های اس‌اندپی ۵۰۰ و نزدک (Nasdaq 100) غلبه نکرده که این موضوع برای شاخص ده کمپانی برتر حوزه فناوری بورس نیویورک (+NYSE FANG) و طلا نیز صدق می‌کند.

تحلیل بیت کوین 27 آبان 01
مقایسه عملکرد بیت کوین در برابر شاخص S&P و طلا – Caleb Franzen

بیت کوین در اوایل سال ۲۰۲۱ و قبل از رسیدن به سقف تاریخی ۶۹,۰۰۰ دلاری، موفق شد به‌مدت ۲ سال عملکرد بهتری از بازار سهام آمریکا داشته باشد. اکنون حتی با وجود کاهش ارزش دلار، بیت کوین در تلاش مجدد برای ثبت عملکرد بهتر در برابر دارایی‌های مذکور است. با توجه به شکست صعودی اخیر قیمت، کارشناسان انتظار دارند بیت کوین به رشدهای سریع و بزرگ خود ادامه دهد و پیش‌بینی می‌کنند عملکرد قیمت، می‌تواند مشابه با طلا در سال ۲۰۰۰ به بعد باشد.

البته که در این بین، تحلیل‌گرانی مثل «ال‌کاپو» (Il Capo of Crypto) هم هستند که سناریوهایی نزولی برای بیت کوین متصور شده‌اند. این تحلیل‌گر معتقد است یک رویداد ناشناخته و غیرمنتظره یا همان قوی سیاه (Black Swan)، بیت کوین را دچار ریزش شدیدی خواهد کرد. وی در گذشته، هدف ۱۲,۰۰۰ دلاری را برای بیت کوین برآورد کرده بود.

همچنین «کردیبل کریپتو» (Credible Crypto) هم می‌گوید در صورتی که بیت کوین سقف ۹۳,۸۰۰ دلاری را مشابه با عملکرد روزهای اخیر خود پشت سر نگذارد و به ۱۰۰,۰۰۰ دلار نرسد، می‌تواند تا ۷۰,۰۰۰ دلار و حتی ۵۰,۰۰۰ دلار شاهد کاهش قیمت باشد.

اما گزارشی از پلتفرم تحلیل‌گر آنچین کریپتوکوانت (CryptoQuant)، نشان می‌دهد بازار بیت کوین هنوز به نواحی اشباع خرید و ارزش‌گذاری بیش از حد نرسیده و پتانسیل حرکت به‌سمت ۱۰۰,۰۰۰ دلار را دارد. اما اگر ماینرها و معامله‌گران برای برداشت سود خود اقدام کنند، این سناریو می‌تواند نامعتبر شود و قیمت به‌سمت 78,۰۰۰ دلار شروع به حرکت کند.

تحلیل بیت کوین 27 آبان 02
عملکرد شاخص MVRV امتیاز Z بیت کوین در برابر قیمت – CryptoQuant

در این راستا، شاخص نسبت ارزش بازار به ارزش تحقق‌یافته یا MVRV بیت کوین، نشان می‌دهد که قیمت هنوز وارد محدوده ارزش‌گذاری بیش از حد (Overvalued Area) نشده که در نمودار بالا، این وضعیت کاملاً مشخص شده است.

با توجه به این شرایط، قیمت بیت کوین می‌تواند طی هفته‌های آتی از مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلار هم عبور کند. این سناریو در باندهای قیمت تحقق‌یافته (Realized Price Bands) هم دیده می‌شود. بیت کوین در ماه مارس و رسیدن به سقف تاریخی ۷۳,۰۰۰ دلاری، به باند بالایی این شاخص رسید که اکنون برای رشد مجدد تا این ناحیه، باید از ۱۰۰,۰۰۰ دلار عبور کند.

اما در بازار فیوچرز، بیت کوین به سطوح اشباع رسیده و مجموع حجم معاملات آن تا سقف ۱۲۹ میلیارد دلاری رشد داشته است. معمولاً زمانی که معاملات بیت کوین به‌ویژه در بازار فیوچرز به اشباع و سطوح فوق‌العاده بالا می‌رسد و قیمت هم رشد داشته، نوسانات بازار تشدید می‌شوند. از این رو، توصیه می‌شود معامله‌گران جوانب احتیاط را در فعالیت‌های خود رعایت کنند. با توجه به رشد ۵۰ تا ۱۰۰ درصدی بیت کوین و آلت کوین‌های بازار، احتمال حذف اهرم در معاملات و اصلاح قیمت‌ها وجود دارد.

تحلیل بیت کوین 27 آبان 03
وضعیت شاخص موقعیت ماینر در برابر قیمت بیت کوین – CryptoQuant

کریپتوکوانت در بخشی دیگر از گزارش خود، وضعیت برداشت سود ماینرها و سرمایه‌گذاران را بررسی کرد. داده‌های این پلتفرم، نشان می‌دهند برخی ماینرهای بزرگ با رسیدن قیمت بیت کوین به سقف‌های تاریخی جدید، بخش از دارایی‌های خود را به‌فروش رسانده‌اند.

در این راستا، شاخص موقعیت ماینرها (Miner Position Index / MPI) هفته گذشته به ۳.۵۶ واحد و سقف سالانه خود رسید. تاریخ نشان داده که رسیدن شاخص MPI به سطوح نزدیک به ۳.۸ واحد، کاهش قیمت بیت کوین را در پی داشته است و اکنون در صورتی که بنا به تکرار تاریخ باشد، می‌توان یک کاهش ۵ تا ۱۰ درصدی را برای قیمت پیش‌بینی کرد.

از طرفی، داده‌های پلتفرم لوک‌آنچین (Lookonchain) هم نشان می‌دهند دولت بوتان ۳۶۵ واحد بیت کوین به ارزش تقریبی ۳۳.۳۱ میلیون دلار را به صرافی بایننس انتقال داده و هم‌اکنون ۱۲,۵۷۳ واحد بیت کوین را در اختیار دارد. همچنین، یکی از نهنگ‌های بازار روز جمعه پس از واریز ۴,۰۶۰ واحد بیت کوین طی هفته گذشته، ۱,۹۲۰ واحد دیگر را در روز جمعه انتقال داده است. تداوم این فعالیت‌ها، فشار فروش بیت کوین را تشدید خواهد کرد.

رشدهای اخیر قیمت که در پی انتخاب دونالد ترامپ به‌عنوان رئیس‌جمهور بعدی آمریکا ثبت شد، اکنون با انتخاب اعضای کابینه و نمایندگانی با دیدگاه‌های مشابه با ترامپ در برابر رمزارزها، می‌توانند ادامه داشته باشند. بر اساس آخرین گزارش‌های منتشر شده، ۲۷۲ نامزد مجلس که اکثر آن‌ها جمهوری‌خواه بوده و حامی رمزارزها هستند، هم‌اکنون جایگاه خود را در مجلس نمایندگان آمریکا تثبیت کرده‌اند. این مسئله، نشان از تقویت موضع دوستانه مقامات دولتی این کشور در برابر بیت کوین و رمزارزها دارد.

در رابطه با بازار ETF های اسپات بیت کوین هم، باید گفت که اصلاح جزئی اخیر قیمت به‌دلیل فروش ۲۳۹.۶ میلیون دلاری این صندوق‌های سرمایه‌گذاری در جمعه گذشته بوده است. اما علی‌رغم این فروش‌ها، ETF های اسپات بیت کوین موفق شدند طی این هفته میلادی، در مجموع ۱.۸۱ میلیارد دلار سرمایه جدید داشته باشند و این روند مثبت را برای دومین هفته متوالی حفظ کنند. ناگفته نماند که به‌تازگی، کمپانی‌هایی نظیر بیت‌وایز (Bitwise) و گری‌اسکیل (GrayScale) برای راه‌اندازی ETF های کریپتویی ترکیبی اقدام کرده‌اند.

دونالد ترامپ وعده داده که بیت کوین را به ذخایر ملی این کشور اضافه خواهد کرد و این مسئله، ریسک فروش ۲۰۸,۱۰۹ واحد بیت کوین در اختیار این دولت را کاهش داده است. همچنین، ترامپ گفته که قرار است «گری گنسلر» (Gary Gensler)، رئیس آژانس SEC، را اخراج کند و روی کارآمدن یک مدیر حامی رمزارزها، تاثیر مثبت زیادی بر ذهنیت فعالان بازار خواهد گذاشت.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

بیت کوین در نمودار روزانه، پس از رسیدن به سقف ۹۳,۲۶۵ دلاری نزدیک به ۳ درصد اصلاح داشت. شاخص قدرت نسبی (RSI) در این تایم‌فریم، وارد ناحیه اشباع خرید در سطح ۷۵ واحدی شده و از این رو، احتمال اصلاح قیمت را نشان می‌دهد.

تحلیل بیت کوین 27 آبان 04
تحلیل بیت کوین در تایم فریم روزانه – FXStreet

اکنون در صورتی که قیمت بیت کوین وارد دوره اصلاح خود شود، ممکن است طی یک کاهش ۱۰ درصدی تا تست مجدد حمایت ۷۸,۸۰۷ دلاری دچار کاهش شود. این حمایت، سطح ۱۴۱.۴ درصدی فیبوناچی بازگشتی در محدوده معاملاتی ۷۰,۰۷۹ دلار تا ۴۹,۰۰۰ دلار است. بیت کوین در سناریوی نزولی تا هدف مذکور، ممکن است حرکت خود را در سطوح ۸۷,۵۰۰ دلار و 85,۰۰۰ دلار متوقف کند.

اما در صورت تداوم فعالیت خریداران، مومنتوم صعودی قیمت می‌تواند تقویت شود و بیت کوین را تا تست سطح ۲۴۱.۴۰ درصدی فیبوناچی بازگشتی در ۹۹,۸۸۷ دلار هدایت کند. بیت کوین در این سناریو، ناحیه ۹۵,۰۰۰ دلاری را نیز به‌عنوان یک مقاومت پیش روی خود می‌بیند.

تحلیل بیت کوین 27 آبان 05
تحلیل بیت کوین در تایم فریم ۲ ساعته – FXStreet

بیت کوین در تایم‌فریم ۲ ساعته، همان‌طور که در نمودار پیدا است در الگوی مثلث متقارن (Symmetrical Triangle) به‌وجود آمده، یک شکست صعودی داشته و در تلاش برای حفظ این عملکرد است. اما در عین حال، یک الگوی سقف سه‌قلو (Triple-Top) نیز در این نمودار و در نزدیکی سطح ۹۱,۸۵۰ دلاری به‌چشم می‌خورد که می‌تواند مانع از رشد بیشتر قیمت شود.

عبور از این سطح مقاومتی، قیمت بیت کوین را می‌تواند به‌ترتیب تا سطوح ۹۳,۴۵۰ دلار، ۹۵,۱۵۰ دلار و ۹۶,۵۵۰ دلار هدایت کند. میانگین متحرک نمایی ۵۰ روزه (50D EMA) در سطح ۸۸,۲۶۳ دلاری نیز، از این سناریوی صعودی حمایت می‌کند. شاخص RSI در این تایم‌فریم، در سطح ۵۹ واحدی است که وضعیت بازار را در بازه کوتاه‌مدت صعودی نشان می‌دهد.

اما در سناریوی نزولی، سطوح حمایتی بیت کوین به‌ترتیب ۸۹,۵۷۸ دلار، ۸۸,۲۶۳ دلار و ۸۶,۶۸۷ دلار برآورد شده‌اند. به‌طور کل و با توجه به شکست صعودی قیمت در الگوی مذکور، تایید سناریوی صعودی محتمل‌تر دیده می‌شود که با بسته‌شدن کندل ۲ ساعته بالاتر از ۹۱,۸۵۰ دلار اتفاق می‌افتد. از این رو، واکنش قیمت بیت کوین در برابر این سطح مقاومتی، می‌تواند روند بعدی را مشخص کند.


تحلیل بیت کوین امروز ۲۲ آبان؛ پادشاه کوین‌ها قصد توقف ندارد

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، تحلیل‌گران معتقدند بیت کوین مشغول تکرار الگوهای گذشته بوده و همچنان قادر به ادامه روند صعودی است. بازار فیوچرز بیت کوین شاهد افزایش پوزیشن‌های لانگ و لیکوییدشدن معاملات شورت است. سرمایه‌گذاران سازمانی بازار هم موقعیت‌های خود را تقویت کرده اما به‌طور کل، نمی‌توان احتمال اصلاح قریب‌الوقوع قیمت را رد کرد. بیت کوین به تاریخ‌سازی ادامه داده و موفق شد از بازار جهانی نقره عبور کند.

بر اساس داده‌های وب‌سایت کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) و نمودار بیت کوین به تومان او ام پی فینکس، قیمت بیت کوین در بازارهای جهانی به ۸۹,۶۲۱ دلار رسیده و در ایران، با ۶,۱۰۲,۴۶۵,۱۷۹ تومان معامله می‌شود. پادشاه کوین‌ها طی ۲۴ ساعت گذشته، بیش از ۱۰ درصد رشد قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۲.۹۴۳ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۱.۷۵۳ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۵۹.۵۷ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۴.۲۰ درصد
مهم‌ترین مقاومت۹۰,۵۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۷۵,۵۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

بیت کوین برای نخستین بار از اواخر سال ۲۰۲۰ تا کنون، وارد دوره‌ای از کشف قیمت‌های جدید شده و موفق شد آخرین کندل هفتگی را، بالاتر از مرز ۸۰,۰۰۰ دلاری ببندد. همین مسئله باعث شد در کمتر از ۱ روز، قیمت بیت کوین به مرز ۹۰,۰۰۰ دلار هم برسد. اکنون بسیاری از تحلیل‌گران معتقدند، قیمت بیت کوین دیر یا زود ۶ رقمی می‌شود و به ۱۰۰,۰۰۰ دلار می‌رسد.

مدیرعامل صرافی اوکی‌اکس (OKX)، می‌گوید این رالی بیت کوین از سمت خوش‌بینی به‌وجودآمده میان سرمایه‌گذاران به‌دلیل ریاست‌جمهوری ترامپ و موضع حمایت‌گرانه او از ارزهای دیجیتال نشئت گرفته است. گواه این موضوع را می‌توان در عملکرد مایکرو‌استراتژی (MicroStrategy)، بزرگ‌ترین کمپانی هولدر بیت کوین، دید که روز گذشته از بزرگ‌ترین خرید یک‌روزه خود خبر داد. خرید ۲۷,۲۰۰ واحد بیت کوین توسط این کمپانی، با میانگین قیمت ۷۴,۴۶۳ دلار انجام شد و هم‌اکنون در ناحیه سود قابل توجهی قرار دارد.

در بازار مشتقات (Derivatives) بیت کوین، معامله‌گران بیش از ۱.۷۵ میلیارد دلار سرمایه را به پوزیشن‌های لانگ (Long) در بازار فیوچرز اختصاص داده‌اند که این رقم برای پوزیشن‌های شورت (Short)، ۳۰۰ میلیون دلار برآورد شده است. اکنون ۸۲ درصد از موقعیت‌های معاملاتی در بازار فیوچرز بیت کوین را پوزیشن‌های لانگ تشکیل داده که نشان‌دهنده دیدگاه‌های فوق‌العاده مثبت و صعودی فعالان بازار و انتظار آن‌ها از رشد بیشتر قیمت بیت کوین است.

به‌علاوه حرکت قیمت تا نزدیکی ۹۰,۰۰۰ دلار، منجر به لیکوییدی ۷۰۰ میلیون دلار از پوزیشن‌های معاملاتی رمزارزها شد. بر اساس داده‌های پلتفرم کوین‌گلس (Coinglass)، ۳۸۰ میلیون دلار از این آمار متعلق به پوزیشن‌های شورت و ۲۹۰ میلیون دلار از پوزیشن‌های لانگ بودند. ۲۰۰ میلیون دلار از آمار پوزیشن‌های شورت، برای بازار بیت کوین بوده است.

تحلیل بیت کوین 22 آبان 01
حجم لیکوییدی پوزیشن‌های فیوچرز طی ۲۴ ساعت اخیر – Coinglass

رهبر ارزهای دیجیتال همچنان مشغول رکوردشکنی است؛ بیت کوین بعد از رشد ۳۰ درصدی طی هفت روز اخیر، به مارکت کپ ۱.۷۵ تریلیون دلاری دست یافت و موفق شد حجم بازار نقره در جهان را پشت سر بگذارد. کارشناسانی مثل «آدام بک» (Adam Back)، مدیرعامل پلتفرم بلاک‌استریم (Blockstream)، در گذشته پیش‌بینی کرده بودند که بازار بیت کوین می‌تواند در این سایکل خود، حتی از طلا هم عبور کند. بیت کوین با عبور از نقره، به رتبه هشتمین دارایی برتر دنیا رسید.

در همین راستا، ETF بیت کوین کمپانی بلک‌راک (BlackRock) موفق شد از لحاظ حجم سرمایه تحت مدیریت (AUM) از ETF طلای آی‌شرز (IAU) عبور کند. کمپانی بلک‌راک هم‌اکنون در ETF اسپات بیت کوین خود، بیش از ۳۳ میلیارد دلار سرمایه را تحت مدیریت دارد.

تحلیل بیت کوین 22 آبان 02
عبور ارزش بازار بیت کوین از نقره – Companiesmarketcap

در جایی دیگر، گزارشی از پلتفرم کوین‌شرز (CoinShares) نشان می‌دهد محصولات سرمایه‌گذاری ارزهای دیجیتال، پس از پیروزی ترامپ در انتخابات آمریکا شاهد یک جریان پیوسته از ورود سرمایه‌های جدید توسط نهادهای سازمانی بوده‌اند. در این محصولات سرمایه‌گذاری طی روزهای گذشته، ۱.۹۸ میلیارد دلار سرمایه جدید تزریق شده و مجموع سرمایه تحت مدیریت آن‌ها به سقف تاریخی ۱۱۶ میلیارد دلاری رسیده است. این روند برای پنجمین هفته متوالی ادامه داشته و طی سال ۲۰۲۴ تا به امروز، بیش از ۳۱ میلیارد دلار سرمایه جدید وارد این بازارها شده است.

بیشترین آمار از این ورودی‌ها متعلق به سرمایه‌گذاران آمریکایی بوده و در رتبه‌های بعدی، کشورهایی مثل سوییس و آلمان قرار دارند. البته که این رشدها فقط برای بیت کوین نبوده و اتریوم و دیگر آلت کوین‌ها هم شاهد ورود سرمایه‌های بزرگی به بازار خود بوده‌اند.

در این بین، تحلیل‌گران پلتفرم کریپتوکوانت (CryptoQuant) به بررسی عملکرد شاخص‌هایی نظیر اپن اینترست (سود باز / Open Ineterest) و عرضه در سود (Supply in Profit) بیت کوین پرداختند تا بتوانند جو فعلی بازار و ذهنیت سرمایه‌گذاران را ارزیابی کنند. البته که هنوز برای کارشناسان بازار، دقیقاً مشخص نیست که قیمت بیت کوین باعث ایجاد تغییرات در شاخص اپن اینترست می‌شود و یا که این مسئله برعکس است. اکنون پیش‌بینی می‌شود با گسترش بازار فیوچرز و پذیرش ارز دیجیتال بیت کوین، شاخص اپن اینترست به سطوح بالاتری دست پید کند.

تحلیل بیت کوین 22 آبان 03
تغییرات شاخص اپن اینترست همزمان با قیمت بیت کوین – CryptoQuant

یکی دیگر از شاخص‌هایی که ممکن است فعالان بازار را دچار سردرگمی کند، میزان عرضه در سود بیت کوین بوده که سطح سودآوری این رمزارز در شبکه را نشان می‌دهد. این شاخص، اغلب با قیمت بیت کوین در یک مسیر حرکت می‌کند و طی دوره‌هایی که قیمت به سقف‌ تاریخی جدیدی می‌رسد، از ۹۵ درصد هم فراتر می‌رود.

حال این احتمال وجود دارد که با افزایش قابل توجه سودآوری بیت کوین، معامله‌گران برای فروش اقدام کنند و موجی منفی از ترس را در بازار به‌وجود آورند. از این رو، بهتر است به‌جای بررسی میزان رشد عرضه در سود بیت کوین، مدت‌زمان باقی‌ماندن این شاخص در سطوح بالا را زیر نظر گرفت که تاریخ نشان داده، این مدت‌زمان بین ۶ ماه الی ۱ سال طول می‌کشد.

تحلیل بیت کوین 22 آبان 04
تغییرات شاخص عرضه در سود بیت کوین و مدت‌زمان سودآوری برای سرمایه‌گذاران – CryptoQuant

از طرفی دیگر، شاخص‌هایی مثل فاندینگ ریت (نرخ تامین سرمایه / Funding Rate) و نسبت سود خروجی خرج‌شده (SOPR)، نشانه‌ای از زیاده‌روی و دیدگاه‌های بیش از حد صعودی فعالان بازار نشان نمی‌دهند. به این معنی که معامله‌گران در بازارهای فیوچرز، هزینه سنگینی را برای خرید اهرم و حفظ موقعیت‌های معاملاتی خود پرداخت نکرده و در عین سودآوری سرمایه‌گذاران، شاخص SOPR هنوز به نواحی اشباع خود نرسیده است.

در این بین، شاخص ترس و طمع (Fear & Greed Index) ارزهای دیجیتال، طی یک ماه اخیر از ناحیه «ترس» به «طمع شدید» در سطح ۷۶ واحدی رسیده است. تاریخ نشان داده که چنین شرایطی، نشان‌دهنده اشباع خرید در سطح بازار است و احتمال اصلاح قیمت‌ها وجود دارد.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

در نمودار روزانه بیت کوین، قیمت پس از رشد ۵ درصدی در روزهای پایانی هفته میلادی گذشته و با آغاز معاملات جدید در هفته جاری، شاهد ایجاد شکاف یا گپ (Gap) در بازار بورس شیکاگو (CME) بود که در محدوده بین ۷۷,۸۰۰ دلار تا ۸۰,۶۰۰ دلار به‌وجود آمده است. این برای نخستین بار از ماه آگوست (مرداد ماه) تا کنون بوده که در نمودار روزانه بیت کوین یک گپ CME ایجاد شده و احتمال پرشدن این شکاف یعنی بازگشت قیمت به‌سمت ناحیه مذکور وجود دارد.

تحلیل بیت کوین 22 آبان 05
وضعیت بیت کوین در نمودار ۱ روزه – CoinTelegraph

به این ترتیب، احتمال کاهش قیمت بیت کوین تا سطح ۷۷,۸۰۰ دلاری وجود دارد و برخی تحلیل‌گران نیز، معتقدند قیمت سقف محلی (Local Top) خود را تشکیل داده است. از این رو، ممکن است طی هفته جاری تا هفته بعد، شاهد اصلاح و تثبیت (Consolidation) قیمت باشیم.

البته که بیت کوین پیش از این، در سال ۲۰۲۳ یک گپ CME کوچک را ثبت کرد که در پی شکست یک سطح مقاومتی چندماهه به‌وجود آمد. همان‌طور که در نمودار بالا پیدا است، این شکاف پایین‌تر از یک سقف بالاتر (Higher High) ایجاد شده و تا ژانویه ۲۰۲۴ (بهمن ۱۴۰۲) پر نشد. قیمت بعد از پرکردن این شکاف، شاهد رشد ۲۳ درصدی بود.

با توجه به نمودار زیر، قیمت بیت کوین بعد از هفت سشن معاملاتی متوالی، کندل خود را در سطح ۸۷,۶۸۶ دلاری بست و در روز جاری، تا مرز ۹۰,۰۰۰ دلاری شاهد رشد بود. اکنون تا روز سوگند یادکردن دونالد ترامپ و ورود رسمی به کاخ سفید به‌عنوان رئیس‌جمهور آمریکا در تاریخ ۲۰ ژانویه ۲۰۲۵ (۱ بهمن ۱۴۰۳)، جریان ورود و خروج سرمایه در بازارها به‌ویژه ETF های اسپات بیت کوین اهمیت بسیار زیادی خواهد داشت.

تحلیل بیت کوین 22 آبان 06
تحلیل بیت کوین در تایم فریم روزانه – FXEmpire

روند صعودی بیت کوین در قیمت‌های ناشناخته و جدید همچنان ادامه دارد. در این بین، ۹۰,۰۰۰ دلار یکی از سطوح بسیار مهم و تاثیرگذار در ذهنیت فعالان بازار است که در صورت بستن کندل روزانه و تثبیت قیمت بالاتر از این سطح، می‌توان هدف ۱۰۰,۰۰۰ دلاری را برای رمزارز برتر متصور شد.

از طرفی دیگر، احتمال اصلاح قیمت با رسیدن به این سطح روانی نیز وجود دارد. از جایی که بیت کوین این رالی خود را بدون هیچ اصلاح قابل توجهی ادامه داده، ممکن است ۹۰,۰۰۰ دلار به یک سطح مطلوب برای برداشت سود فعالان بازار مخصوصاً معامله‌گران کوتاه‌مدت تبدیل شود و قیمت ابتدا تا ناحیه ۸۵,۰۰۰ دلاری و سپس تا مرز ۸۰,۰۰۰ دلار شروع به کاهش کند. بعد از این سطوح حمایتی، حرکت نزولی بیت کوین می‌تواند در نزدیکی ۷۶,۰۰۰ دلار متوقف شود.

در حال حاضر، اندیکاتور پارابولیک سار یا استاپ‌ اند‌ ریورس (Parabolic SAR) بیت کوین در تایم‌فریم روزانه، پایین‌تر از ۶۹,۵۵۱ دلار قرار دارد و سلطه خریداران و دیدگاه‌های مثبت آن‌ها را نشان می‌دهد. همچنین، اندیکاتور قدرت خرس-گاو (Bull-Bear Power) یا BBP بیت کوین هم در ناحیه مثبت قرار گرفته که بر شرایط صعودی بازار بیت کوین مهر تایید می‌زند.

این اندیکاتور به سقف ۶ ماهه خود رسیده و در کنار افزایش حجم معاملات، خریدهای سنگین نهنگ‌ها و سازمان‌ها، سناریوی صعودی قیمت را محتمل‌تر نشان می‌دهد. اما همیشه باید جوانب احتیاط در بازار را رعایت کرد و فراموش نکرد که قیمت‌ها همیشه در یک مسیر حرکت نمی‌کنند. ناگفته نماند که قبل از هر اقدامی، تحقیقات خود در بازار را کامل کنید.


تحلیل بیت کوین امروز ۲۰ آبان؛ رکوردشکنی قیمت ادامه دارد

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، بیت کوین برای نخستین بار در تاریخ بازار خود ابتدا از ۷۹,۰۰۰ دلار عبور کرد و سپس تا مرز ۸۰,۰۰۰ دلاری رشد داشت. بسیاری از معامله‌گران معتقدند که این تازه اول راه است. تا روز گذشته، کارشناسان زیادی در مورد عملکرد اخیر بیت کوین ابراز نگرانی کرده بودند و قیمت را در آستانه ریزش تا ۷۵,۰۰۰ دلار و پایین‌تر از آن می‌دیدند. افزایش تقاضا از سوی فعالان بازار در پلتفرم کوین‌بیس، یکی از عوامل رشدهای اخیر بوده و اکنون باید دید با لیکوییدی سنگین پوزیشن‌های شورت، ETF های اسپات چه عملکردی با آغاز هفته معاملاتی جدید خواهند داشت.

بر اساس داده‌های کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) هنگام نگارش این متن، بیت کوین در سطح ۷۹,۰۰۰ دلاری در بازارها معامله می‌شود و نسبت به ۲۴ ساعت گذشته، ۳.۳۹ درصد افزایش قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۲.۶۵۸ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۱.۵۶۶ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۵۸.۹۲ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۴.۶۳ درصد
مهم‌ترین مقاومت۷۹,۵۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۷۵,۵۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

بیت کوین بعد از انتخاب دونالد ترامپ به‌عنوان رئیس‌جمهور جدید آمریکا و کاهش ۰.۲۵ درصدی نرخ بهره فدرال رزرو، موفق شد چندین سقف تاریخی جدید را ثبت کند و در روز جاری نیز، برای نخستین بار از ۷۹,۰۰۰ دلار عبور کند و در نهایت به رقم خیره‌کننده ۸۰,۰۰۰ دلار برسد. اما معامله‌گران هشدار می‌دهند که نباید در بازار معاملات سنگین با اهرم‌های بالا باز کرد.

کارشناسان بازار نیز می‌گویند این پامپ بیت کوین، به‌دلیل استفاده از اهرم‌های سنگین در بازار فیوچرز نبوده و صرفاً افزایش تقاضا برای خرید این رمزارز موجب رشد قیمت شده است. همچنین، فعالان بازار همچنان انتظار دارند که قیمت رشدهای بیشتری را تجربه کند.

پلتفرم متریال ایندیکیترز (Material Indicators) نیز روز گذشته با بررسی نقشه نقدینگی بیت کوین، نوشت که سفارش‌های خرید سنگینی از سوی نهنگ‌های بازار در صرافی‌ بایننس صورت گرفته که می‌توانند سطوح مقاومتی قیمت را پشت سر بگذارند. این خریدها سرمایه‌گذاران را در مورد عملکرد نه‌چندان خوب بیت کوین نگران کرده بود که امروز، اثرات آن در قیمت دیده شد. حتی برخی تحلیل‌گران پیش‌بینی کردند کندل هفتگی قیمت، در سطحی بسته می‌شود که لیکوییدی سنگینی برای پوزیشن‌های لانگ (Long) به‌همراه خواهد داشت.

تحلیل بیت کوین 20 آبان 01
نقشه نقدینگی بیت کوین در روز گذشته – Coinglass

اما عبور از مقاومت ۷۹,۰۰۰ دلاری که به‌طرز غیرمنتظره‌ای در روزهای پایانی هفته اتفاق افتاد، باعث شد بیش از ۲۸۰ میلیون دلار پوزیشن شورت (Short) بیت کوین در بازارهای فیوچرز لیکویید شوند. پامپ قیمت در روزهای پایانی هفته میلادی، یک فاکتور صعودی و مثبت برای بیت کوین به‌شمار می‌آید، چرا که در این روزها معمولاً حجم معاملات کاهش پیدا می‌کند.

این کاهش حجم معاملات، اثرات خرید و فروش‌ها بر قیمت را بیشتر می‌کند. اما این‌طور که پیدا است، رشد قیمت اخیر بیت کوین به‌دلیل افزایش تقاضا از سوی معامله‌گران شخصی بوده و نشان می‌دهد که علاوه‌بر سازمان‌ها، سرمایه‌گذاران خُرد و شخصی هم به بازار بیت کوین وارد شده‌اند. همچنین، میزان برداشت سود سرمایه‌گذاران در مقایسه با سایکل‌های گذشته کمتر بوده و از این رو، بیت کوین هنوز فضای خوبی برای ادامه رشد دارد. از آمار فوق، ۱۰۳ میلیون دلار از لیکوییدی‌ها متعلق به بیت کوین و ۷۰ میلیون دلار آن به اتریوم مربوط می‌شود.

تحلیل بیت کوین 20 آبان 02
لیکوییدی پوزیشن‌های شورت طی ۲۴ ساعت اخیر – Coindesk

اما تا روز گذشته، روند صعودی بیت کوین را معامله‌گران سازمانی در ETF های اسپات هدایت کرده بودند. ظاهراً در برخی ایالت‌های آمریکا، نشانه‌هایی از تمایل سرمایه‌گذاران به هولد بیت کوین دیده می‌شود و چندین صندوق بازنشستگی نیز، شروع به خرید بیت کوین کرده‌اند. حال تحلیل‌گران معتقدند این تقاضای جدید برای بیت کوین، در سطح جهانی ادامه پیدا خواهد کرد.

داده‌های پلتفرم فارساید اینوسترز (Farside Investors) نشان می‌دهند در روز جمعه، ۲۹۳ میلیون دلار سرمایه جدید به ETF های اسپات بیت کوین تزریق شده که البته نسبت به روز پنجشنبه، ۱ میلیارد دلار کمتر است. مجموع ورودی‌های جدید در این بازار بیت کوین، برای هفته میلادی اخیر ۱.۸۷ میلیارد دلار برآورد شده و این رقم برای هفته گذشته، در سطح ۲.۲۲ میلیارد دلار بوده است.

تحلیل بیت کوین 20 آبان 03
جریان ورود و خروج سرمایه در ETF های اسپات بیت کوین در روزهای اخیر – Farside Investors

نکته جالب این‌جا است که ارزش سهام مایکرواستراتژی (MicroStrategy) که بزرگ‌ترین کمپانی هولدر بیت کوین است، طی هفته اخیر رشد ۱۷.۷۲ درصدی تجربه کرده که حتی از رشد ۱۴.۴ درصدی بیت کوین در همین بازه بیشتر بوده است.

پلتفرم کوین‌بیس (Coinbase) هم که یکی از مراکز بزرگ فعالیت نهادهای سازمانی در بازار ارزهای دیجیتال است، پس از تحولات مثبت اخیر طی یکی دو هفته گذشته، شاهد افزایش تقاضا برای خرید از سوی کاربران خود بوده است. در همین راستا، شاخص پریمیوم کوین‌بیس (Coinbase Premium Index) پلتفرم تحلیل‌گر آنچین کریپتوکوانت (CryptoQuant)، تغییرات سطح تقاضای این دسته از کاربران را ارزیابی کرد.

این شاخص، در واقع اختلاف قیمت رمزارز برتر را بین صرافی‌های کوین‌بیس و بایننس (Binance) نشان می‌دهد زیرا برخلاف کوین‌بیس، بایننس بزرگ‌ترین پلتفرم معاملاتی بیت کوین ویژه سرمایه‌گذاران شخصی محسوب می‌شود. به این ترتیب، هنگامی که تقاضا برای خرید بیت کوین از سمت سرمایه‌گذاران آمریکایی افزایش پیدا می‌کند، شاخص پریمیوم کوین‌بیس وارد نواحی مثبت خود می‌شود و از قیمت بایننس نیز فراتر می‌رود. این شاخص طی ۱۴ روز گذشته، روندی صعودی را تجربه کرده و تقاضا برای بیت کوین ۱۴۵ درصد افزایش داشته است.

تحلیل بیت کوین 20 آبان 04
عملکرد قیمت در برابر تغییرات شاخص ارزش بازار تحقق‌یافته – Santiment

در جایی دیگر، شاخص ارزش بازار تحقق‌یافته (Realized Cap) بیت کوین که قیمت خرید این رمزارز توسط فعالان بازار را در برابر مارکت کپ (Market Cap) آن نشان می‌دهد، بازتاب‌کننده ذهنیت و تمایلات هولدرهای بیت کوین است که این رمزارز را در سطوح مختلف خریداری کرده‌اند. بر اساس گزارشی از پلتفرم سنتیمنت (Santiment)، شاخص ارزش بازار تحقق‌یافته اخیراً به ۶۶۳ میلیارد دلار رسیده که بالاترین سطح آن در کل تاریخچه بیت کوین است.

رشد این شاخص، به‌معنی افزایش میزان سود هولدرهای بلندمدت بازار است و نشانه‌ای مثبت برای پایداری بازار و سطح اطمینان سرمایه‌گذاران در نظر گرفته می‌شود. همچنین، عملکرد این شاخص نشان می‌دهد سرمایه‌های جدیدی وارد بازار بیت کوین شده‌اند و فشار فروش این رمزارز کاهش یافته است. از طرفی دیگر تشکیل سقف تاریخی جدید در شاخص ارزش بازار تحقق‌یافته بیت کوین، ممکن است یک اصلاح قیمت را در پی داشته باشد تا برای رسیدن به سقف تاریخی جدید، بستر مورد نیاز فراهم شود.

در حال حاضر، این شاخص نشان می‌دهد اکثر سرمایه‌گذاران، بیشتر تمایل به حفظ سرمایه و نه فروش بیت کوین دارند و اندیکاتورهای تکنیکال هم مثل میانگین متحرک‌ها، از این سناریو حمایت می‌کنند. حال در صورتی که این شرایط تداوم داشته باشد، قیمت به مسیر صعودی و ایجاد سقف‌های تاریخی جدید ادامه خواهد داد.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

بیت کوین در نمودار هفتگی، وارد یک مرحله صعودی شده و با شکست چندین سقف تاریخی متوالی، یک دوره کشف قیمت (Price Discovery) جدید را آغاز کرده است. در پی این حرکات قیمت هم، جو کل بازار رمزارزها مثبت شده و قیمت‌ها در آستانه رشدهای بیشتری دیده می‌شوند.

تحلیل بیت کوین 20 آبان 06
تحلیل بیت کوین در تایم فریم هفتگی – Daan Crypto Trades

در همین راستا «دن کریپتو تریدز» (Daan Crypto Trades)، تحلیل‌گر برجسته رمزارزها، با انتشار نمودار بالا نوشت که هدف بعدی قیمت 88,۸۸۸ دلار است. وی با اشاره به این‌که این هدف قیمت قرار نیست به یک‌باره و طی یک حرکت صعودی محقق شود، معتقد است روند اصلی بیت کوین صعودی باقی مانده و بازار هشت ماه است که انتظار چنین شکستی را کشیده است. اکنون انتظار می‌رود حرکت قیمت به‌سمت سقف‌های جدید، با نوسانات زیادی همراه باشد.

با وجود تمام این نوسانات مثبت و منفی، سرمایه‌گذاران سازمانی و شخصی دیدگاه مثبت خود را حفظ کرده و با توجه به وضعیت اقتصادی در سطح کلان، تقاضا برای بیت کوین ادامه خواهد داشت. از طرفی، باید این نکته را در ذهن داشت که هر حرکت صعودی و شکست مقاومت توسط بیت کوین، یک حرکت اصلاحی را نیز در پی خواهد داشت.

تحلیل بیت کوین 20 آبان 06
تحلیل بیت کوین در تایم فریم روزانه – FXStreet

در نمودار روزانه بیت کوین قیمت با غلبه بر سطح روانی ۷۴,۰۰۰ دلاری، حرکتی تازه را به‌سمت سقف‌های تاریخی جدید آغاز کرد و اکنون حتی با رسیدن قیمت به مرز ۸۰,۰۰۰ دلاری، باز هم پتانسیل رشد بیشتر قیمت وجود دارد. بیت کوین طی چند ماه گذشته، در یک محدوده با وسعت ۲۵,۰۰۰ دلار مشغول تثبیت (Consolidation) و با توجه به این موضوع، می‌توان حتی هدف 99,۰۰۰ دلار را برای قیمت متصور شد. در این سناریو، ETF های اسپات بیت کوین مهم‌ترین نقش را ایفا خواهند کرد.

اکنون نزدیک‌ترین مقاومت پیش روی قیمت سقف امروز در سطح ۷۹,۴۰۴ دلاری است که شکست صعودی در آن، به‌منزله حرکت قیمت به‌سمت ناحیه ۸۵,۰۰۰ دلاری خواهد بود. در ادامه این مسیر غلبه بر مقاومت ۸۵,۰۰۰ دلاری، قیمت را به‌سمت مرز ۱۰۰,۰۰۰ دلار هدایت خواهد کرد.

از سویی دیگر، کاهش قیمت به زیر حمایت ۷۵,۰۰۰ دلار ممکن است منجر به ادامه این حرکت تا مرز ۷۰,۰۰۰ دلار نیز شود. از دست‌دادن حمایت ۷۰,۰۰۰ دلاری، سناریو کاهش قیمت تا حمایت مهم ۶۹,۰۰۰ دلاری را روی کار می‌آورد. در حال حاضر، شاخص قدرت نسبی (RSI) بیت کوین در این تایم‌فریم، به سطح ۶۷.۱۱ واحدی رسیده که شرایط فعلی را مثبت و رو به رشد نشان می‌دهد.


تحلیل بیت کوین امروز ۱۶ آبان؛ سقف جدید قیمت با پیروزی ترامپ

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، رهبر ارزهای دیجیتال برای نخستین بار از مارس ۲۰۲۴، موفق شد سقف تاریخی ناحیه ۷۳,۸۰۰ دلاری را بشکند و همزمان با اعلام پیروزی ترامپ در انتخابات آمریکا، تا مرز ۷۵,۰۰۰ دلار شاهد رشد قیمت باشد. بازار بیت کوین همچنان شاهد نوسانات زیادی است و در کنار انتخابات ریاست‌جمهوری آمریکا، داده‌های تورمی این کشور و جلسه تعیین نرخ بهره فدرال رزرو را پیش روی خود می‌بیند. در این بین، سختی استخراج بیت کوین نیز به یک سقف تاریخی جدید رسید.

بر اساس داده‌های کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) هنگام نگارش این متن، بیت کوین در سطح ۷۴,۵۵۴ دلاری در بازارها معامله می‌شود و نسبت به ۲۴ ساعت گذشته، ۸.۷۰ درصد افزایش قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۲.۳۹۶ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۱.۴۵۱ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۶۰.۵۶ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۵.۰۳ درصد
مهم‌ترین مقاومت۷۵,۵۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۶۸,۵۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

بیت کوین در روز جاری به سقف تاریخی جدیدی در مرز 75,۰۰۰ دلار دست یافت و این حرکت با پیش‌بینی معامله‌گران در مورد احتمال پیروزی ترامپ در انتخابات آمریکا آغاز شد. سقف تاریخی جدید بیت کوین چندین ساعت بعد از بسته‌شدن روز معاملاتی در ایالات متحده ثبت شد و اکنون، دونالد ترامپ به‌عنوان چهل‌و‌هفتمین رئیس‌‌جمهور آمریکا روی کار آمد.

فعالان بازارهای ارز دیجیتال، پیروزی ترامپ را یک فاکتور مثبت و صعودی برای این بازار می‌بینند، چرا که دونالد ترامپ از این دسته از دارایی‌ها و فناوری جدید، حمایت زیادی کرده است. اما نکته جالب این‌جا است که علی‌رغم تشکیل این سقف تاریخی جدید برای بیت کوین، تا روز جاری خبری از ورود سرمایه‌های جدید به ETF های اسپات بیت کوین به‌گوش نخورده است.

بر اساس داده‌های پلتفرم فارساید اینوسترز (Farside Investors)، این صندوق‌های سرمایه‌گذاری تا روز گذشته، دائماً مشغول فروش بیت کوین و خروج سرمایه از بازار بودند و تنها کمپانی بلک‌راک (BlackRock) بود که شاهد ۳۸.۳ میلیون دلار سرمایه جدید بود.

تحلیل بیت کوین 16 آبان 01
جریان ورود و خروج سرمایه در ETF های اسپات بیت کوین – Farside Investors

روز دوشنبه، ETF های اسپات ۵۴۱.۱ میلیون دلار خروجی خالص داشتند و ظاهراً این روند، با شروع رأی‌گیری‌ها برای رئیس‌جمهور بعدی آمریکا آغاز شده است. روز گذشته هم، مجموع خروجی‌ خالص سرمایه در ETF های بیت کوین، ۷۲.۶ میلیون دلار برآورد شده است.

نشریه بلومبرگ همزمان با پیشتازی ترامپ در انتخابات، از وعده‌های او نوشت که یکی از آن‌ها خروج «گری گنسلر» (Gary Gensler) از سمت ریاست کمیسیون بورس و اوراق بهادار (SEC) این کشور است که این مسئله، برای بیت کوین و رمزارزهایی از جمله ریپل (XRP)، می‌تواند فوق‌العاده مثبت واقع شود. همچنین، ترامپ در نظر دارد بیت کوین را به‌عنوان یکی از دارایی‌های ذخایر ملی آمریکا تبدیل کند. نکته جالب این‌جاست که حرکت صعودی جدید بیت کوین، کاملاً هم‌راستا با شمارش آرای انتخابات بوده است.

تحلیل بیت کوین 16 آبان 02
حرکت بیت کوین همزمان با شمارش آرای انتخابات آمریکا – Bloomberg

از طرفی، حرکت اخیر صرافی ورشکسته مت‌گاکس (Mt. Gox) و انتقال بیت کوین به کیف پول سرد خود، نگرانی‌ها در مورد فروش این دارایی‌ها را فروکش و اطمینان فعالان بازار را تقویت کرد. اکنون، تحلیل‌گران پیش‌بینی می‌کنند با پیروزی ترامپ، بیت کوین تا مرز ۸۰,۰۰۰ دلاری شاهد رشد قیمت باشد.

در جایی دیگر، یکی از صندوق‌های بازنشستگی در بریتانیا تصمیم گرفته ۳ درصد از دارایی‌های خود را به بیت کوین اختصاص دهد. این حرکت با هدف تقویت پتانسیل بازده این صندوق و ترغیب کارکنان به سرمایه‌گذاری بلندمدت صورت گرفته است. چنین تحولاتی، نشان از افزایش علاقه‌مندی سازمان‌ها به بیت کوین دارد که علاوه‌بر تشویق سایر سازمان‌ها به پیاده‌سازی رویکردی مشابه، در عملکرد قیمت در بازارها نیز تاثیرگذار است.

اما در بحبوحه انتخابات آمریکا و سقف قیمت جدید بیت کوین، داده‌های پلتفرم تحلیل‌گر آنچین گلسنود (Glassnode) خبر از تشکیل سقف تاریخی جدید برای سختی استخراج (Mining Difficulty) بیت کوین می‌دهند. سختی استخراج بیت کوین روز گذشته به ۱۰۱.۶۵ تریلیون رسید و هش‌ ریت (Hash Rate) شبکه نیز، به رکورد ۷۵۵ اگزاهش بر ثانیه (EH/s) دست یافت. این روند افزایشی، از ابتدای سال ۲۰۲۴ تا کنون ادامه داشته و نشان از افزایش رقابت‌ میان ماینرهای بلاک چین بیت کوین دارد.

تحلیل بیت کوین 16 آبان 03
سقف جدید سختی استخراج بیت کوین همزمان با رشد قیمت – Glassnode

در چنین شرایطی، ماینرهای ضعیف‌تر بیت کوین ممکن است با فشار مالی مواجه شوند و جهت پوشش هزینه‌های مربوطه، برای فروش دارایی‌های خود اقدام کنند. در حال حاضر، نزدیک به ۴۵۰ واحد BTC به ارزش تقریبی ۳۱.۵ میلیون دلار، به‌صورت روزانه توسط ماینرها استخراج می‌شود. افزایش شاخص‌های ماینینگ بیت کوین، یکی دیگر از عوامل تاثیرگذار در عملکرد بلندمدت این دارایی است.

اکنون که پیروزی دونالد ترامپ در انتخابات آمریکا اعلام شده، سرمایه‌گذاران باید متمرکز بر تقویم اقتصادی آمریکا و جلسه تعیین نرخ بهره فدرال رزرو در روز پنجشنبه باشند. کاهش ۰.۲۵ درصدی نرخ بهره که محتمل‌ترین حرکت فدرال رزرو برای فردا است، عموماً برای دارایی‌های پرریسک به‌ویژه بیت کوین مثبت واقع می‌شود و نتیجه آن، افزایش تقاضا برای خرید در ETF های اسپات این رمزارز است.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

بازار بیت کوین در حال حاضر، تحت سلطه خریداران دیده می‌شود و با توجه به شرایط فعلی، حفظ سطح ۷۴,۰۰۰ دلاری اهمیت زیادی پیدا کرده است. علت هم این‌جا است که ۷۴,۰۰۰ دلار، تا کنون چندین مرتبه در نقش یک مقاومت قدرتمند ظاهر شده و بیت کوین برای نخستین بار، از این سطح عبور کرده است. پیش‌بینی می‌شود این شکست قیمتی جدید، موج جدیدی از معامله‌گران و سرمایه‌گذاران را وارد بازار بیت کوین کند.

تحلیل بیت کوین 16 آبان 04
تحلیل بیت کوین در تایم فریم روزانه – FXStreet

در صورتی که شرایط مثبت فعلی در بازار بیت کوین حفظ شود، احتمال حرکت قیمت به‌سمت هدف ۸۵,۰۰۰ دلاری بیشتر می‌شود. البته که در این مسیر، دوره‌های کوتاه‌مدتی برای اصلاح قیمت هم وجود دارند که می‌توان آن‌ها را به‌عنوان فرصتی برای خرید در نظر گرفت. میانگین متحرک نمایی ۵۰ روزه (50D EMA) در نزدیکی ۶۶,۰۰۰ دلار، حرکتی رو به بالا را آغاز کرده که در صورت کاهش قیمت، می‌تواند در نقش حمایتی قدرتمند ظاهر شود.

حال که انتخابات آمریکا به نتیجه رسیده، محرک بعدی قیمت می‌تواند جلسه بعدی فدرال رزرو برای تعیین نرخ بهره در روز آتی باشد که می‌تواند مرحله بعدی حرکت صعودی بیت کوین را آغاز کند. بیت کوین در صورت بستن کندل روزانه بالاتر از سقف ۷۳,۷۷۷ دلاری، می‌تواند سطح ۱۴۱.۴۰ درصدی فیبوناچی بازگشتی در 78,۷۷۷ دلار را به‌عنوان مقصد بعدی خود انتخاب کند.

اما در صورتی که این اتفاق نیفتد و قیمت به زیر ۷۳,۷۷۷ دلار کاهش داشته باشد، می‌تواند حرکت نزولی را تا تست مجدد سطح روانی ۷۰,۰۰۰ دلاری ادامه دهد. شاخص قدرت نسبی (RSI) بیت کوین در این تایم‌فریم، به ۶۷ واحد رسیده که نشان از تقویت مومنتوم صعودی قیمت دارد.

تحلیل بیت کوین 16 آبان 05
تحلیل بیت کوین در تایم فریم ۴ ساعته – Cryptonews

در نمودار ۴ ساعته بیت کوین، قیمت با اعلام نتیج انتخابات آمریکا از چندین سطح مقاومتی عبور کرد و اکنون در ناحیه ۷۴,۵۰۰ دلاری معامله می‌شود. اکنون برای ادامه مسیر صعودی، ابتدا سطح ۱۲۷.۲ درصدی فیبوناچی بازگشتی در ۷۵,۵۰۰ دلار و سپس سطوح ۷۷,۸۰۰ دلار و ۸۰,۴۰۰ دلار به‌عنوان مقاومت‌های بعدی قیمت در نظر گرفته می‌شوند. سطوح حمایتی بیت کوین هم در سناریوی نزولی به‌ترتیب ۷۲,۱۰۰ دلار، ۷۱,۰۰۰ دلار و ۶۹,۴۰۰ دلار هستند که آخرین سطح حمایتی با میانگین متحرک نمایی ۵۰ روزه در تلاقی است و به حمایتی قدرتمند تبدیل شده است.

شاخص RSI بیت کوین در نمودار ۴ ساعته، به نزدیکی ۷۸ واحد و ناحیه اشباع خرید رسیده که ممکن است قیمت را وارد دوره‌ای کوتاه از تثبیت یا اصلاح کند تا برای ادامه مسیر صعودی آماده شود. کندل‌های سبزرنگ بزرگ قیمت در نمودار، نشان از مومنتوم صعودی قدرتمند بیت کوین دارند. اما نباید فراموش کرد که هر حرکت صعودی، نیاز به اصلاح قیمت برای ادامه روند دارد.


تحلیل بیت کوین امروز ۱۵ آبان؛ انتخابات آمریکا و سرنوشت بازار

به گزارش واحد ترید و تحلیل صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس، داده‌های بازار نشان می‌دهند معامله‌گران توجهی به اصلاح اخیر بیت کوین نداشته و موقعیت‌های خود را برای رشد قیمت بعد از انتخابات آمریکا تنظیم می‌کنند. پیش‌بینی می‌شود نوسانات بازار بیت کوین، قبل و بعد از انتخابات ادامه داشته باشند و فعالان بازار، باید متمرکز بر سطوح مهم قیمت در نمودار بیت کوین فعالیت کنند. کامالا هریس طی روزهای اخیر، فاصله خود را با دونالد ترامپ کم کرده که یکی از دلایل اصلی خروج سرمایه در ETF های اسپات بیت کوین به‌شمار می‌آید.

بر اساس داده‌های وب‌سایت کوین مارکت کپ (CoinMarketCap) هنگام نگارش این متن، بیت کوین در سطح ۶۸,۵۷۱ دلاری در بازارها معامله می‌شود و نسبت به ۲۴ ساعت گذشته، ۰.۶۵ درصد کاهش قیمت داشته است.

مارکت کپ کل بازار (Crypto Total Market Cap)۲.۲۵۱ تریلیون دلار
مارکت کپ بیت کوین (BTC Market Cap)۱.۳۶۴ تریلیون دلار
دامیننس بیت کوین (BTC.D)۶۰.۵۲ درصد
دامیننس تتر (USDT.D)۵.۳۴ درصد
مهم‌ترین مقاومت۷۳,۸۰۰ دلار
مهم‌ترین حمایت ۶۵,۵۰۰ دلار
عملکرد شاخص‌های مهم در تحلیل امروز بیت کوین

تحلیل فاندامنتال بیت کوین

بیت کوین طی روزهای اخیر، برای نخستین مرتبه بعد از ۸ روز به زیر ۶۷,۵۰۰ دلار رسید که منجر به لیکوییدی ۱۹۰ میلیون دلار از پوزیشن‌های لانگ (Long) در بازارهای فیوچرز شد. این نوسانات، در بحبوحه نزدیک‌شدن به اعلام نتایج انتخابات ریاست‌جمهوری آمریکا رقم خورد.

اما علی‌رغم این مومنتوم نزولی کوتاه‌مدت در بازار بیت کوین، داده‌های مربوط به بازار مشتقات (Derivatives) نشان از عدم ترس معامله‌گران دارند. یکی از شاخص‌های مثبت پیرامون این موضوع، نسبت پوزیشن‌های لانگ به شورت معامله‌گران برتر در صرافی‌های بزرگ است. مجموع حجم موقعیت‌های اسپات و فیوچرز نهنگ‌ها و بازارسازها در پلتفرم‌های بایننس (Binance) و اوکی‌اکس (OKX)، بیان‌گر اطمینان بالای این دسته از فعالان بازار از عملکرد بیت کوین است.

شاخص مذکور اما علی‌رغم کاهش اخیر قیمت به زیر ۶۷,۵۰۰ دلار، نشانه‌ای از تضعیف عملکرد نداشت. به این ترتیب، می‌توان معامله‌گران را همچنان خوش‌بین به عملکرد آینده بیت کوین دید، اما با توجه به این‌که پیروزی کامالا هریس و حزب دموکرات در انتخابات آمریکا به‌منزله سخت‌گیری‌های قانونی و محدودیت برای ادغام ارزهای دیجیتال با بازارهای سنتی است، فعالان بازار بیت کوین برای تقویت موقعیت‌ها جهت عبور از مرز ۷۰,۰۰۰ دلاری مردد دیده می‌شوند.

تحلیل بیت کوین 15 آبان 01
نسبت پوزیشن‌های لانگ به شورت فیوچرز بیت کوین در صرافی‌های بایننس و اوکی‌اکس – Coinglass

تحلیل‌گران می‌گویند موضع نه‌چندان روشن کامالا هریس در برابر صنعت رمزارزها، ابهامات موجود در روزهای فعلی بازار را رقم زده و مبهم‌بودن شرایط و سردرگمی فعالان بازار، از وجود یک موضع منفی و مخالف اما واضح بدتر است. حتی اگر سیاست‌های هریس در نهایت برای صنعت رمزارزها مثبت واقع شوند، باز هم به‌اندازه وعده‌های دونالد ترامپ و حمایت او از ارزهای دیجیتال برآیند نخواهند داشت.

بر اساس داده‌های پلتفرم پالی‌مارکت (Polymarket)، معامله‌گران ۲.۸ میلیارد دلار سرمایه به پیش‌بینی نتایج انتخابات آمریکا اختصاص داده‌اند. در روز جاری، شانس پیروزی دونالد ترامپ در این پلتفرم ۶۰ درصد و کامالا هریس ۴۰ درصد برآورد شده است. هریس در روزهای اخیر و همزمان با اصلاح بیت کوین در بازارها، توانسته بود فاصله خود را با ترامپ کاهش دهد.

اکنون برای این‌که بفهمیم معامله‌گران حرفه‌ای بازار بیت کوین تا چه اندازه از فعالیت‌های خود در بازار کاسته‌اند، می‌توان شاخص اپن اینترست (سود باز / Open Interest) فیوچرز را مورد بررسی قرار داد. کاهش شدید در این شاخص، به‌معنی عدم قطعیت و رضایت فعالان بازار از شرایط فعلی است و جو مثبت و صعودی یا منفی و نزولی بازار در این بین، اهمیت چندانی نخواهد داشت.

تحلیل بیت کوین 15 آبان 02
تغییرات اپن اینترست فیوچرز بیت کوین در روزهای اخیر – Coinglass

در حال حاضر، اپن اینترست فیوچرز بیت کوین به ۵۸۲,۰۰۰ واحد BTC رسیده که اختلاف زیادی با آمار هفته گذشته نداشته و ۱۰ درصد از ابتدای ماه قبل یعنی اکتبر بالاتر است. چنین عملکردی، می‌تواند به این معنی باشد که معامله‌گران علی‌رغم اصلاح اخیر قیمت و وضعیت نامشخص بازار، موقعیت‌های اهرم‌دار خود را بیشتر کرده‌اند. این مسئله در کنار نسبت پوزیشن‌های لانگ به شورت بیت کوین، جو بازار را تا حدی مثبت نشان می‌دهد.

همچنین، جفت‌ارز تتر به یوان چین (USDT/CNY) مقاومت خوبی در روزهای جاری نشان داده و در نزدیکی قیمت منصفانه خود معامله می‌شود. هنگامی که سرمایه‌گذاران به‌صورت دسته‌جمعی برای فروش رمزارزها اقدام می‌کنند، قیمت تتر با یک پریمیوم ۲ درصدی خرید و فروش می‌شود. به این ترتیب، نمی‌توان گفت فعالان بازار هم‌اکنون دچار ترس و استرس شده‌اند و ظاهراً از ادامه روند صعودی بیت کوین و سایر رمزارزها بعد از انتخابات آمریکا مطمئن هستند.

در همین راستا، بسیاری از کارشناسان بازار معتقدند روند بلندمدت بیت کوین از انتخابات آمریکا تاثیری نمی‌گیرد و صعودی خواهد بود. اما در هر صورت، پیروزی کامالا هریس در انتخابات کمی غافل‌‌گیرکننده خواهد بود و برای بیت کوین در بازه کوتاه‌مدت، فاکتوری منفی به‌شمار می‌آید. در این شرایط، ممکن است معامله‌گران تصمیم به حذف اهرم در معاملات خود بگیرند و چند هفته‌ای از بازار بیت کوین خارج شوند. این مسئله با توجه به نقشه لیکوییدی پوزیشن‌های بیت کوین، ممکن است قیمت را به‌سمت ۶۲,۰۰۰ دلار هدایت کند که در این ناحیه، بیش از ۳۰۰ میلیون دلار پوزیشن اهرم‌دار قرار داده شده است.

تحلیل بیت کوین 15 آبان 03
نقشه لیکوییدی بیت کوین – Coinglass

تحلیل‌گران بازار از جمله «مارک کیوبان» (Mark Cuban)، می‌گویند در تاریخچه بازار بیت کوین، قیمت به‌طور میانگین یک‌ماه بعد از انتخابات آمریکا رشدی ۲۳ درصدی داشته است. این آمار برای سه ماه و ۶ ماه بعد از انتخابات، به‌ترتیب ۱۰۵ درصد و ۴۷۰ درصد رشد بیت کوین بوده است. از این رو، می‌توان گفت که عملکرد بیت کوین در بلندمدت، به نتیجه انتخابات توجهی نمی‌کند.

«دونا» (Dona)، تحلیل‌گر بازارهای مالی، نیز معتقد است بیت کوین بعد از انتخابات به سقف جدیدی در ناحیه ۷۹,۰۰۰ دلار تا ۸۲,۰۰۰ دلار خواهد رسید. در صورتی هم که بازار در شرایط خوبی قرار داشته باشد، بیت کوین می‌تواند تا نزدیکی ۱۰۰,۰۰۰ دلار و بالاتر از آن شاهد رشد قیمت باشد.

در این بین، اندیکاتورهای تکنیکال هم این سناریوها را تایید می‌کنند. برای مثال، بیت کوین در سایکل‌های هاوینگ و انتخابات قبلی یعنی سال‌های ۲۰۱۶-۲۰۱۷ و ۲۰۲۰-۲۰۲۱، کمی پایین‌تر از آخرین سقف تاریخی خود تثبیت (Consolidation) داشته و سپس به‌سمت سطوح جدید شروع به حرکت کرده است.

تحلیل بیت کوین 15 آبان 04
عملکرد بیت کوین در سایکل‌های هاوینگ و انتخابات آمریکا – Dona

اکنون، ظاهراً همین الگو در سال ۲۰۲۴ در حال تکرار است و بیت کوین در نزدیکی ۶۹,۰۰۰ دلار تا ۷۴,۰۰۰ دلار معامله می‌شود. در سایکل‌های قبلی، اندیکاتور مکدی (MACD) بیت کوین وارد ناحیه مثبت خود شده و در پی این حرکت، قیمت طی یک حرکت بزرگ سقف‌های تاریخی جدیدی را ثبت کرده است.

اما روند اصلاح بیت کوین در روزهای اخیر، تقریباً از روز جمعه و با خروجی ۵۵ میلیون دلاری در ETF های اسپات آغاز شد. با آغاز هفته معاملاتی جدید در روز دوشنبه نیز، این جریان خروجی برای دومین روز متوالی ادامه پیدا کرد. داده‌های پلتفرم فارساید اینوسترز (Farside Investors)، نشان می‌دهند ETF های اسپات بیت کوین در روز گذشته، در مجموع ۵۷۹.۵ میلیون دلار خروجی خالص داشته‌اند. البته که در کنار ابهامات پیرامون انتخابات آمریکا، انتقال جدید ۳۰,۰۰۰ واحدی بیت کوین توسط صرافی ورشکسته مت‌گاکس (Mt. Gox) نیز، موج منفی جدیدی را به بازارها تزریق کرد.

در حال حاضر، اصلی‌ترین عامل محرک بیت کوین و کل بازار ارزهای دیجیتال، نتیجه انتخابات آمریکا است که در روز جاری ممکن است اعلام شود. اما در صورتی که رقابت تنگاتنگی میان ترامپ و هریس برقرار باشد، اعلام این نتایج زمان بیشتری خواهد برد و به‌تبع آن، بازارها نوسانات مثبتی و منفی بیشتری تجربه خواهند کرد.

تحلیل تکنیکال بیت کوین

«اسکیو» (Skew)، تحلیل‌گر شناخته‌شده رمزارزها، در تحلیل امروز بیت کوین نوشت که با از دست‌رفتن حمایت ۶۸,۵۰۰ دلاری در نمودار روزانه، محدوده بعدی تقاضا برای خرید می‌تواند ۶۵,۰۰۰ دلار تا ۶۶,۰۰۰ دلار باشد. وی با انتشار نمودار زیر، معتقد است در ناحیه مذکور تقاضای قابل توجهی برای بیت کوین وجود دارد و این محدوده، یک حمایت قدرتمند بوده که چندی پیش، قیمت را از مرز ۷۰,۰۰۰ دلار نیز عبور داده است.

تحلیل بیت کوین 15 آبان 05
تحلیل بیت کوین توسط اسکیو – Skew

اما در این رالی بیت کوین، تغییراتی در محدوده بین ۶۶,۰۰۰ دلار تا ۶۷,۰۰۰ دلار به‌وجود آمده و سفارش‌های خرید بیت کوین در صرافی بایننس، چندی پیش قیمت را از سطح ۶۹,۰۰۰ دلاری عبور داده‌اند. به این ترتیب، یک محدوده نقدینگی خالی و عمیق در تابلو سفارشات (Order Book) ایجاد شده است. در نتیجه، این محدوده برای ثبت سفارش‌های خرید جدید آماده است.

به‌علاوه همان‌طور که در نمودار زیر پیدا است، ناحیه ۶۶,۰۰۰ دلار تا ۶۷,۰۰۰ دلار، در گذشته در نقش یک ناحیه مقاومتی ظاهر شده که پس از چندین بار تست شکسته شد و حرکت بیت کوین تا نزدیکی سقف تاریخی را حمایت کرد.

تحلیل بیت کوین 15 آبان 06
تحلیل بیت کوین در نمودار ۱ روزه – CoinTelegraph