اسنایپینگ کریپتو چیست؟ از رسوایی لیبرا تا شیوه جدید کلاهبرداری
دنیای ارزهای دیجیتال، فضایی پویا و اغلب غیرقابل پیش‌بینی است که در آن، معمولاً نوآوری‌ها و فرصت‌طلبی‌ها همگام با هم معرفی می‌شوند. یکی از این پدیده‌های بحث‌برانگیز که در سال‌های اخیر مورد توجه قرار گرفته‌است، «اسنایپینگ کریپتو» نام دارد. هرچند این استراتژی معاملاتی روش کاملاً جدیدی نیست، ولی با ظهور امور مالی غیرمتمرکز (دیفای) و ابزارهای معاملاتی پیشرفته مثل ربات‌های معامله‌گر، پیچیده‌تر شده‌است.
اگر کنجکاو هستید بدانید اسنایپینگ در کریپتو چیست و چگونه بازار ارزهای دیجیتال را تحت تاثیر خود قرار می‌دهد، این مقاله از بلاگ صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس را تا انتها بخوانید.
اسنایپینگ کریپتو چیست؟
اسنایپینگ کریپتو (sniping) به خرید استراتژیک یک ارز رمزنگاری‌شده بلافاصله پس از راه‌اندازی یا لیست‌شدن در یک صرافی غیرمتمرکز (DEX) یا سایر پلتفرم‌های معاملاتی اشاره دارد. هدف از این استراتژی، خرید یک توکن با کمترین قیمت ممکن، قبل از رشد ناشی از افزایش تقاضا یا هیاهو است. ربات‌های اسنایپینگ نیز برنامه‌های هوشمندی هستند که با ردیابی دقیق فعالیت‌های درون‌زنجیره‌ای، بلافاصله پس از تأمین نقدینگی، یک توکن را در کسری از ثانیه خریداری می‌کنند.
این روش به‌طور خاص در فضای دیفای رواج دارد؛ چراکه در آن، توکن‌های جدید اغلب از طریق مکانیسم‌هایی مانند عرضه اولیه یا راه‌اندازی استخر نقدینگی (LP) معرفی می‌شوند. هدف اسنایپرها این است که از نقدینگی اولیه ارائه‌شده توسط سرمایه‌گذاران اولیه سوءاستفاده کنند. آنها اغلب قبل از اینکه سایر فعالان بازار بتوانند واکنشی نشان دهند، مقادیر زیادی از توکن موردنظر را خریداری می‌کنند.
گفتنی است که پس از جنجال‌های مربوط به میم‌کوین لیبرا (LIBRA)، که با سوءاستفاده از اطلاعات محرمانه توسط افراد داخلی همراه بود، شرکت امنیت بلاکچین سرتیک (CertiK) از روش‌های نوین کلاهبرداری در این حوزه پرده برداشت. به گفته مدیر بخش امنیت سرتیک، کلاهبرداران به جای فریب سرمایه‌گذاران، تمرکز خود را روی ربات‌های اسنایپینگ معطوف کرده‌اند. این تغییر رویکرد در استراتژی‌های کلاهبرداری نشان می‌دهد که مجرمان سایبری به دنبال سوءاستفاده از پیشرفت‌های فناوری و پیچیدگی‌های آن هستند، تا به شیوه‌ای مدرن به سودهای کلان دست پیدا کنند.
کریپتو اسنایپینگ Crypto Sniping چگونه کار می‌کند؟
ربات‌های خودکار یا ابزارهای اسنایپینگ، معمولاً فعالیت‌های آن‌چین در بلاک‌چین‌های مختلف را نظارت می‌کنند و در صورت برآورده‌شدن یک سری شرایط خاص، به‌سرعت چندین سفارش خرید یا فروش را انجام می‌دهند. گاهی اوقات این ربات‌ها می‌توانند سفارش‌ها را در عرض چند میلی‌ثانیه اجرا و فرصتی برای کسب سود ایجاد کنند. به‌طورکلی، سازوکار و شیوه عملکرد اسنایپینگ کریپتو را می‌توان در چهار مرحله خلاصه کرد:
شناسایی فرصت‌ها: اسنایپرها از طریق تجزیه و تحلیل ممپول و یا پلتفرم‌هایی مانند تلگرام، دیسکورد یا لانچر پدهای رمزنگاری، پروژه‌های در دست راه‌اندازی را شناسایی و رصد می‌کنند. آنها اغلب روی پروژه‌هایی متمرکز می‌شوند که از پتانسیل بالای افزایش سریع قیمت برخوردار هستند. مانند پروژه‌هایی که جوامع قوی دارند یا موارد استفاده نوآورانه ارائه می‌کنند.
آماده‌سازی ربات‌ها و الگوریتم‌ها: برای انجام معاملات با حداکثر سرعت، کلاهبردارن از ربات‌های سفارشی‌سازی‌شده یا الگوریتم‌های پیشرفته استفاده می‌کنند. این ابزارها طوری برنامه‌ریزی می‌شوند که به‌محض در دسترس قرار گرفتن توکن، آنها را خریداری کنند.
بهره‌برداری از استخرهای نقدینگی: در فضای دیفای، توکن‌ها معمولاً با یک استخر نقدینگی اولیه راه‌اندازی می‌شوند. ربات‌های اسنایپینگ، این استخرها را هدف قرار می‌دهند و قبل از اینکه تامین‌کنندگان نقدینگی بتوانند قیمت‌ها را بر اساس تقاضا تنظیم کنند، مقادیر زیادی از توکن را می‌خرند.
فروش با سود کلان: هنگامی که قیمت توکن به دلیل افزایش فعالیت تجاری یا هیاهوی بازار، شروع به افزایش کرد، اسنایپرها دارایی‌های خود را برای کسب حداکثر سود می‌فروشند. این اتفاق معمولاً در عرض چند دقیقه یا چند ساعت پس از خرید اولیه رخ می‌دهد.
ناگفته نماند که در کریپتو، معامله‌گران از چندین استراتژی اسنایپینگ استفاده می‌کنند که رایج‌ترین آنها اسنایپینگ راه‌اندازی توکن (token launch sniping) است. در این روش، همانطور که گفتیم، ربات‌ها توکن‌های جدید را بلافاصله پس از عرضه خریداری می‌کنند. اسنایپینگ نقدینگی (liquidity sniping) شامل انتظار برای رسیدن توکن به سطح نقدینگی قابل توجه است.
اسنایپینگ آربیتراژ (Arbitrage sniping) از تفاوت قیمت دارایی‌ها در صرافی‌های مختلف استفاده می‌کند و اسنایپینگ کراس‌چین (Cross-chain sniping)، معاملات را در چندین بلاکچین به‌صورت هم‌زمان انجام می‌دهد. مدل آخر، اسنایپینگ MEV نام دارد که شامل تغییر ترتیب تراکنش‌ها در یک بلاک برای کسب مزیت است و معمولاً در شبکه‌هایی مانند اتریوم اجرا می‌شود.
تاثیر اسنایپینگ کریپتو بر بازار
درحالی‌که استراتژی اسنایپینگ کریپتو می‌تواند برای کسانی که به آن تسلط دارند، بسیار سودآور باشد، اثرات متفاوت و بحث‌برانگیزی بر بازار رمزارزها وارد می‌کند که قابل چشم‌پوشی نیست. درواقع، اسنایپینگ در کریپتو به چند روش بر بازار ارزهای دیجیتال تاثیر می‌گذارد که عبارتند از:
نوسان قیمت
اسنایپینگ می‌تواند نوسانات قیمت را در مراحل اولیه عرضه توکن تشدید کند. با خرید مقادیر زیادی از یک دارایی بلافاصله پس از لانچ‌شدن، تقاضای مصنوعی ایجاد شده و قیمت به‌سرعت بالا می‌رود. ولی پس از فروش، ارزش این دارایی به‌همان سرعت کاهش یافته و سایر سرمایه‌گذاران با ضررهای هنگفت مواجه می‌شوند.
دسترسی نابرابر
اسنایپینگ کریپتو اغلب به نفع کسانی است که به ابزارهای پیشرفته و اطلاعات داخلی دسترسی دارند. در چنین شرایطی، سرمایه‌گذاران خرد که چنین منابعی را دراختیار ندارند، دسترسی عادلانه‌ای به فرصت‌های درآمدزایی بازار نخواهند داشت. این وضعیت نوعی بازی ناهماهنگ ایجاد می‌کند که می‌تواند مانع از مشارکت بازیکنان کوچکتر در آن شود.
دستکاری بازار
در برخی موارد، ربات‌های اسنایپینگ کریپتو ممکن است به‌عنوان ابزاری برای دستکاری بازار استفاده شوند. گروه‌های هماهنگ‌شده متشکل از چندین اسنایپر می‌توانند به‌طور مصنوعی قیمت یک توکن را افزایش دهند و با ایجاد پامپ و دامپ‌های دستکاری‌شده، اعتماد را در بازار ارزهای دیجیتال از بین ببرند.
تأثیر روی پروژه‌های جدید
اسنایپینگ کریپتو برای پروژه‌های جدید رمزارزی، هم می‌تواند یک نعمت باشد و هم یک مصیبت. از یک طرف، افزایش اولیه قیمت و حجم بالای معاملات می‌تواند سروصدای زیادی به پا کرده و توجه سرمایه‌گذاران را به سمت این بازار جلب کند. از سوی دیگر، کاهش قیمت متعاقب آن، به اعتبار پروژه‌ها آسیب رسانده و ایجاد ارزش در بازار رمزارزها را در بلندمدت دشوارتر کند.
نمونه‌های اخیر اسنایپینگ کریپتو
برای درک بهتر این تاثیرات، بد نیست نگاهی به تازه‌ترین رویداد اسنایپینگ کریپتو بیندازیم. داده‌های ابزار تجزیه و تحلیل بصری مبتنی بر بلاکچین بابِل‌مپس (Bubblemaps) درخصوص رسوایی اخیر میم کوین لیبرا (LIBRA)، که به‌عقیده برخی از فعالان بازار، یک حمله راگ‌پول (rug pull) بی‌رحمانه چند میلیون دلاری به حمایت رئیس جمهور آرژانتین بود، نشان می‌داد یک آدرس داخلی مرتبط با این پروژه، پس از راه‌اندازی، با اسنایپ‌کردن توکن‌ها، حدود ۶ میلیون دلار به‌جیب زده‌است.
این پلتفرم، انگشت اتهام خود را به سمت خالق این توکن نشانه گرفت و مدعی شد وی با استفاده از اطلاعات داخلی برای اسنایپینگ و خرید توکن‌ها در قیمت‌های پایین، باعث سقوط پروژه شده‌است. لیبرا (LIBRA) روز ۱۵ فوریه سقوط کرد و تنها پس از چند ساعت از عرضه اولیه، بیش از ۴.۴ میلیارد دلار از ارزش بازار خود را از دست داد.
جالب است بدانید اتفاق مشابهی نیز برای مجموعه‌ای از توکن‌ها با تم بروکلی در Four.Meme رخ داد. این پروژه به نام سگ خانگی چانگ‌پنگ ژائو (CZ)، مدیرعامل سابق بایننس نام‌گذاری شده بود. طبق گزارش‌ها، یک معامله‌گر با اسنایپ‌کردن این میم‌کوین و تصاحب بیش از ۵۰ درصد از عرضه کلی آن، ۱۰ میلیون دلار سود کسب کرد.
اسنایپینگ کریپتو و نگرانی‌های اخلاقی
در حال حاضر، قوانین مرتبط با اسنایپینگ کریپتو در هاله‌ای از ابهام قرار دارند. در حالی که این استراتژی صراحتاً غیرقانونی نیست، نگرانی‌های اخلاقی مهمی پیرامون آن وجود دارد. در حقیقت، این عمل اصول انصاف و شفافیتی که مورد احترام جامعه ارزهای دیجیتال است را تضعیف می‌کند. البته به‌تازگی نهادهای ناظر توجه بیشتری به این موضوع معطوف کرده و در حال بررسی راه‌هایی برای مهار شیوه‌های مختلف دستکاری بازار مثل اسنایپینگ هستند. چنین اقداماتی می‌تواند درآینده منجر به وضع قوانین سخت‌تر و حفاظت بیشتر از سرمایه‌گذاران خرد شود.
