۵ ترند کریپتویی برای نیمه دوم سال ۲۰۲۵
رمزارزها در نیمه دوم سال ۲۰۲۵ نیز با نوسانات زیادی روبه‌رو خواهند بود. از پروژه‌های دیفای و رشد سریع استیبل‌کوین‌ها تا همپوشانی فزاینده هوش مصنوعی و رمزارز مسائل زیادی برای رصد کردن وجود دارد. این مقاله از صرافی ارز دیجیتال او ام پی فینکس به نقل از وبسایت فوربس، مهم‌ترین روندهایی را بررسی خواهیم کرد که قرار است فضای رمزارز را دگرگون کنند. همچنین، به این نکته خواهیم پرداخت که تحولات یاد شده چگونه می‌توانند قیمت ارزهای دیجیتال را متحول کنند.
نگاهی به آخرین تحولات بازار رمزارز در سال ۲۰۲۵
با ادامه بلوغ دارایی‌های دیجیتال، چند روند کلیدی در حال شتاب گرفتن هستند. استیبل‌کوین‌ها بیشتر در جریان اصلی قرار گرفته‌اند در حالی که کاربردهای رمزارزی مبتنی بر هوش مصنوعی مرزهای اتوماسیون و تحلیل داده را جابه‌جا کرده‌اند. دیفای نیز با پروتکل‌های پیچیده‌تر در حال تنوع‌بخشی است و سرمایه‌گذاری‌های ثانویه روی بیت‌کوین مانند صندوق‌های ETF و مشتقات مورد توجه موسسات مالی قرار گرفته‌اند. در همین حال، توکنیزه‌کردن دارایی‌های دنیای واقعی به یک عامل تحول‌آفرین تبدیل شده‌است؛ قابلیتی که دارایی‌هایی مانند املاک، کالاها و آثار هنری را وارد بلاک‌چین می‌کند.
این تحولات ممکن است نحوه استفاده معامله و قانون‌گذاری دارایی‌های دیجیتال را دگرگون کند. در ادامه، به بررسی هر یک از این روندها می‌پردازیم و نگاهی به تاثیر بالقوه تحولات یاد شده می‌پردازیم و معنای آن برای سرمایه‌گذاران را مورد واکاوی قرار خواهیم داد.
استیبل‌کوین‌ها
استیبل‌کوین‌ها به بخش حیاتی اکوسیستم رمزارز تبدیل شده‌اند و انتظار می‌رود تاثیر آنها در نیمه دوم ۲۰۲۵ بیشتر شود. این ارزهای دیجیتال که به دارایی‌های باثبات مانند دلار آمریکا متصل هستند، مزایای فناوری بلاک‌چین را بدون نوسانات شدید سایر رمزارزها ارائه می‌دهند. تتر به‌عنوان بزرگ‌ترین ناشر استیبل‌کوین پیشتاز این حوزه است. این رمزارز در حال آماده‌سازی برای عرضه یک استیبل‌کوین مبتنی بر آمریکا بوده و به‌طور فعال با قانون‌گذاران آمریکایی همکاری می‌کند تا چارچوب‌های مقرراتی رمزارز را شکل دهد
بازار گسترده‌تر استیبل‌کوین نیز در حال تحول است. با تایید مجدد اداره نظارت بر ارز آمریکا مبنی بر اینکه بانک‌ها می‌توانند در فعالیت‌های مربوط به استیبل‌کوین مشارکت داشته باشند و ورود بازیگران جدید به این حوزه رقابت رو به افزایش است، استیبل‌کوین‌ها دیگر فقط ابزار معامله‌گران رمزارز نیستند. با این تحولات می‌توان گفت که استیبل کوین‌ها به پلی میان نظام مالی سنتی و اقتصاد دیجیتال تبدیل شده‌اند؛ ابزارهایی که تسویه آنی کاهش هزینه‌های تراکنش و درگاهی باثبات به دنیای دارایی‌های دیجیتال را فراهم می‌کنند.
پل کهکشانی او ام پی فینکس
دیگه نیازی نیست رمزارزهات رو نقد کنی! پل کهکشانی اوامپی فینکس، از رمزارزات کم می‌کنه و تراکنش ریالی انجام می‌ده
همین حالا سفارش بدهرمزارز و هوش مصنوعی
هم‌گرایی رمزارز و هوش مصنوعی به‌سرعت به یکی از روندهای اصلی سال ۲۰۲۵ تبدیل شده است. شبکه‌های غیرمتمرکز هوش مصنوعی در حال حاضر توجه زیادی را به خود جلب کرده‌اند. یک نمونه برجسته در این زمینه پلتفرم Bittensor است که بر پایه بلاک‌چین ساخته شده‌است. این پلتفرم به کاربران امکان می‌دهد ابزارهای هوش مصنوعی را بدون تکیه بر غول‌های فناوری متمرکز ایجاد کنند، آنها را به اشتراک بگذارند و از این مسیر به کسب درآمد بپردازند. مدل بیت‌تنسر بر اساس ساب‌نت‌ها ساخته شده است؛ جوامع مستقلی که بر وظایف خاص هوش مصنوعی تمرکز دارند. این رویکرد به توسعه‌دهندگان اجازه می‌دهد تا در فضایی شفاف با یکدیگر همکاری و رقابت کنند.
چشم‌انداز رمزارز در سال ۲۰۲۵ به‌طور چشمگیری متحول شده و این تحول ناشی از تغییرات مقرراتی پیشرفت‌های فناوری و دگرگونی‌های بازار است. بازگشت دونالد ترامپ به قدرت باعث شده که سیاست‌های حامی رمزارز در اولویت قرار گیرند. از طرفی، دولت آمریکا اقدام به ایجاد یک ذخیره استراتژیک بیت‌کوین کرده و برنامه‌هایی را برای تدوین مقررات شفاف و مناسب برای صنعت اعلام کرده‌است. این تغییر باعث افزایش دوباره علاقه به دارایی‌های دیجیتال شد و سرمایه‌گذاران نهادی بار دیگر وارد بازار شده‌اند. رویدادی که موجب شده تا بازیگران بزرگ مالی نیز خدمات رمزارزی خود را گسترش دهند.
نگاه به آینده نشان می‌دهد که سال ۲۰۲۵ حول کارآمدتر شدن و ساده‌تر شدن استفاده از رمزارزها خواهد بود. نوآوری‌ها در حوزه استیبل‌کوین دیفای و توکنیزه‌کردن به سرمایه‌گذاران راه‌های تازه‌ای برای استفاده از دارایی‌های دیجیتال می‌دهد. این تغییرات می‌توانند پرداخت‌ها را سریع‌تر کرده و دسترسی افراد بیشتری را به فرصت‌های سرمایه‌گذاری فراهم کنند. در سایه این تحولات، تراکنش‌ها ساده‌تر خواهد شد. همه این‌ها حاکی از آن است که رمزارزها در حال تبدیل شدن به بخش بزرگ‌تری از نظام مالی روزمره هستند.
این سیستم اطمینان حاصل می‌کند که کار باکیفیت شناسایی شود و افراد ضعیف‌تر حذف شوند. برای توسعه‌دهندگان و سرمایه‌گذاران این روند یک اکوسیستم پایدارتر و مبتنی بر شایستگی ایجاد می‌کند.
پروژه‌های دیگری مانند Ambient پا را فراتر گذاشته‌اند و شبکه‌های بلاک‌چینی ایجاد کرده‌اند که هوش مصنوعی را مستقیما در عملیات اصلی خود ادغام می‌کنند. Ambient با حمایت شرکت‌های سرمایه‌گذاری برجسته‌ای مانند a16z و Delphi Digital در تلاش است تا به رقیبی غیرمتمرکز برای غول‌های متمرکز هوش مصنوعی مانند OpenAI تبدیل شود. افزایش ادغام رمزارز و هوش مصنوعی، آینده‌ای را نوید می‌دهند که در آن ابزارهای هوش مصنوعی باز غیرمتمرکز و ایمن‌تر خواهند بود. همین امر، این روند را به یکی از روندهای مهم نیمه دوم سال ۲۰۲۵ تبدیل می‌کند.
دیفای
دیفای مدت‌هاست که یکی از پویاترین بخش‌های صنعت رمزارز بوده اما سال ۲۰۲۵ در حال تبدیل شدن به نقطه عطفی برای آن است. دیفای سال‌ها در فضایی نسبتا بدون مقررات رشد کرد و به کاربران امکان وام‌دهی، وام‌گیری و معامله به‌صورت غیرمتمرکز را بدون نیاز به بانک‌های سنتی داد؛ با این حال، آزادی منجر به کلاه‌برداری سوء‌استفاده و افزایش توجه نهادهای نظارتی شد.
در سال ۲۰۲۵ چشم‌انداز مقرراتی دیفای دستخوش یک تغییر اساسی شد. دولت ترامپ موضعی حامی رمزارز اتخاذ کرد و قانون بحث‌برانگیز کارگزار دیفای از سوی سازمان مالیات آمریکا را لغو کرد. وی در سال ۲۰۲۵ رویکردی حمایت‌گرایانه نسبت به دارایی‌های دیجیتال اتخاذ نمود. این تصمیم فضای مطلوب‌تری برای دیفای در آمریکا ایجاد کرده و به پروتکل‌ها اجازه داد بدون اینکه همچون کارگزاری‌های سنتی با آنها برخورد شود به فعالیت ادامه دهند.
در نتیجه شفافیت جدید مقرراتی، علاقه سرمایه‌گذاران به دیفای به‌سرعت در حال افزایش است. شرکت EY گزارش داده است که تعداد سرمایه‌گذاران فعال در دیفای در دو سال آینده سه برابر شود و از ۲۴ درصد به ۷۵ درصد برسد. این رشد نشان‌دهنده جذابیت بخش دیفای به‌عنوان راهی برای دسترسی به خدمات مالی بدون واسطه‌های سنتی است. در ادامه سال ۲۰۲۵، چالش واقعی دیفای این خواهد بود که چگونه نوآوری را با پایبندی به مقررات متعادل کند و در کنار محافظت از کاربران، مسیر رشد را ادامه دهد.
سرمایه‌گذاری‌های ثانویه در بیت‌کوین
در سال ۲۰۲۵ سرمایه‌گذاری‌های ثانویه در بیت‌کوین شتاب گرفته‌اند، زیرا شرکت‌ها و سرمایه‌گذاران نهادی به‌دنبال راه‌هایی جدید برای دستیابی غیرمستقیم به بیت‌کوین هستند. این سرمایه‌گذاری‌ها شامل صندوق‌های قابل معامله در بورس، بیت‌کوین، قراردادهای آتی و حتی اوراق قرضه مبتنی بر بیت‌کوین می‌شوند. با بهبود شفافیت مقرراتی، این محصولات راهی ساده‌تر برای سرمایه‌گذاران فراهم می‌کنند تا از پتانسیل بیت‌کوین بهره‌مند شوند بدون اینکه درگیر پیچیدگی‌های نگهداری مستقیم شوند.
این روند به‌واسطه افزایش علاقه خزانه‌داران شرکت‌ها که بیت‌کوین را به‌عنوان یک دارایی ذخیره استراتژیک می‌بینند تقویت شده‌است. شرکت‌هایی مانند Strategy Block و Semler Scientific بیت‌کوین را به ترازنامه خود افزوده‌اند و از آن به‌عنوان ابزاری برای حفظ ارزش بلندمدت و مقابله با تورم استفاده می‌کنند. هیئت استانداردهای حسابداری مالی نیز در دسامبر ۲۰۲۳ دستورالعمل‌های خود را به‌روزرسانی کرد و به شرکت‌ها اجازه داد ارزش بیت‌کوین را بر اساس حسابداری ارزش منصفانه گزارش دهند؛ موضوعی که نشان‌دادن ارزش واقعی بیت‌کوین در صورت‌های مالی را ساده‌تر می‌کند.
جذابیت سرمایه‌گذاری‌های ثانویه در بیت‌کوین روشن است. این محصولات امکان بهره‌مندی از رشد قیمتی بیت‌کوین را بدون خطرات مالکیت مستقیم فراهم می‌کنند. شرکت‌های بورسی تاکنون در سال ۲۰۲۵ معادل ۳.۳ برابر کل بیت‌کوین‌های استخراج‌شده امسال را خریداری کرده‌اند که نشان‌دهنده تقاضای بالا است. با توجه به اینکه شرکت‌های بیشتری بیت‌کوین را به‌عنوان دارایی استراتژیک بررسی می‌کنند، انتظار می‌رود بازار سرمایه‌گذاری‌های ثانویه در بیت‌کوین به‌سرعت رشد کند و فرصت‌های تازه‌ای برای سرمایه‌گذاران نهادی و خرد ایجاد کند.
توکنیزه‌کردن دارایی‌های دنیای واقعی
توکنیزه‌کردن دارایی‌های دنیای واقعی در سال ۲۰۲۵ به روندی مهم تبدیل شده و نحوه مدیریت و معامله دارایی‌های سنتی مانند املاک کالاها سهام و اوراق قرضه را متحول کرده است. با تبدیل این دارایی‌ها به توکن‌های دیجیتال در شبکه‌های بلاک‌چین، نیاز به کاغذبازی رفع شده، هزینه‌های تراکنش کاهش یافته و دسترسی برای سرمایه‌گذاران افزایش یافته‌است. دارایی‌هایی که پیش از این نقدشوندگی پایین داشتند، مانند املاک خصوصی، اکنون می‌توانند به‌راحتی توسط مخاطبان جهانی خریدوفروش یا به‌صورت سهمی در اختیار گرفته شوند.
این روند با استقبال نهادهای مالی بزرگی مانند بلک‌راک گلدمن ساکس و جی‌پی مورگان سرعت گرفته است. تحلیل‌گران شرکت VanEck پیش‌بینی می‌کنند که ارزش بازار دارایی‌های توکنیزه‌شده تا پایان ۲۰۲۵ از ۵۰ میلیارد دلار فراتر رود و تا سال ۲۰۳۰ پتانسیل رسیدن به ۱۰ تریلیون دلار را داشته باشد. با بهبود شفافیت مقرراتی و افزایش تقاضا برای دسترسی موثر به دارایی‌های سنتی از طریق بلاک‌چین، انتظار می‌رود توکنیزه‌کردن دارایی‌ها به یکی از ارکان اصلی اقتصاد دیجیتال تبدیل شود.
جمع‌بندی
نیمه دوم سال ۲۰۲۵ در حال بازطراحی صنعت رمزارز است و روندهای کلیدی مانند استیبل‌کوین، دیفای، سرمایه‌گذاری‌های ثانویه بیت‌کوین، بلاک‌چین‌های مبتنی بر هوش مصنوعی و توکنیزه‌کردن دارایی‌ها این تحول را رقم می‌زنند. با بهبود فضای مقرراتی و ورود بازیگران بزرگ این تحولات، نحوه استفاده معامله و ادغام دارایی‌های دیجیتال در نظام مالی را تغییر خواهند داد.
سرمایه‌گذاران باید منتظر افزایش علاقه نهادها موارد استفاده گسترده‌تر و تحول قوانین باشند که می‌توانند رشد بازار را تسریع کنند؛ چه دیفای باشد که با مقررات جدید تطبیق می‌یابد، چه بیت‌کوینی که به دارایی خزانه‌ای تبدیل می‌شود، چه دارایی‌های توکنیزه‌شده‌ای که فرصت‌های سرمایه‌گذاری تازه خلق می‌کنند. با همه و همه این موارد فضای رمزارز پویاتر و در دسترس‌تر از همیشه شده‌است.
