فاجعه در بایننس: آلتکوینهایی که در ریزش بازار «صفر» شدند
جمعه ۱۸ مهر، بازار ارزهای دیجیتال شاهد شدیدترین سقوط خود پس از ریزش بازار در دوران کرونا بود. در این سقوط ناگهانی، ارزش کل بازار کریپتو در عرض چند ساعت حدود ۸۵۰ میلیارد دلار کاهش یافت و قیمت بیتکوین (BTC) از سقف ۱۲۴ هزار دلار تا ۱۰۷ هزار دلار ریزش کرد (کاهش ۱۰ تا ۱۵ درصدی)؛ اما فاجعه اصلی در آلتکوینها و به طور ویژه در صرافی بایننس رخ داد.
قیمت بسیاری از آلتکوینهایی که در بایننس معامله میشدند، به طور ناگهانی ۹۹/۹۹ درصد کاهش یافت تا جایی که قیمت توکنهایی مانند (Cosmos (ATOM) ،IoTeX (IOTX و (Enjin (ENJ برای لحظهای به صفر رسید.
نکته جالب و بحثبرانگیز اینجاست که این داراییها همزمان در سایر صرافیهای رقیب، با وجود سقوط قابل توجه قیمت، هرگز به این نقطه نرسیدند؛ به عنوان مثال، در حالی که قیمت ارز دیجیتال ATOM در بایننس صفر شد، در دیگر پلتفرمها تنها ۵۳ درصد کاهش داشت. این پدیده، یک اختلال جدی و انحصاری در سیستم بایننس را نشان داد و باعث ایجاد نگرانیهایی در سرمایهگذاران شد.
سیستم مارجین بایننس، متهم اصلی حادثه
آرتور هیز، همبنیانگذار BitMEX، صفر شدن قیمت آلتکوینها را به سیستم لیکوییدیشن وثیقههای مرتبط با مارجین متقاطع (Cross-Margin) در صرافیهای بزرگ مثل بایننس نسبت داد. به بیان ساده، وقتی قیمتها شروع به ریزش کردند، سیستم خودکار بایننس برای جبران زیان معاملهگران اهرمدار، آلتکوینهای وثیقهشده را به طور انبوه و ناگهانی فروخت. این فشار فروش لحظهای، باعث شد قیمتها با سرعتی غیرقابل تصور به سمت پایین هل داده شوند.
در ادامه با اوج گرفتن فشار فروش، سیستمهای معاملاتی بایننس دچار اضافه بار نیز شدند. گزارشهایی مبنی بر فریز شدن حسابها، تأخیر در معاملات و اجرا نشدن سفارشات حد ضرر (Stop-Loss) منتشر شد. در همین لحظات بحرانی، بازارسازان بزرگ مانند Wintermute نیز به دلیل این تأخیرها، نقدینگی خود را از صرافی خارج کردند.
نتیجه این شد که برای چند لحظه، عملا هیچ سفارش خریدی در دفترچه سفارشات باقی نماند. این خلاء نقدینگی باعث شد که سیستم، قیمت برخی کوینها را برای یک بازه کوتاه، صفر نشان دهد؛ مشابه فلش کرش معروفی که در سال ۲۰۱۷ برای اتریوم در صرافی GDAX رخ داد.
عذرخواهی بایننس و وعده جبران خسارت
در پی این فاجعه، یی هه (Yi He)، همبنیانگذار بایننس و ریچارد تنگ (Richard Teng)، مدیرعامل فعلی این صرافی، از کاربران خود عذرخواهی کردند. تنگ در بیانیهای گفت: «من واقعاً از تمام کسانی که تحت تأثیر قرار گرفتند عذرخواهی میکنم. ما به جای بهانهتراشی، به دقت گوش میدهیم، از آنچه رخ داد درس میگیریم و متعهد به بهتر شدن هستیم».
بایننس همچنین اعلام کرده است که به کاربرانی که زیان آنها ناشی از نقص فنی یا اختلال در سیستم عامل صرافی باشد، غرامت پرداخت خواهد کرد. اما ضررهای ناشی از نوسانات عادی قیمت بازار، مشمول این طرح نخواهند بود.
